受益于利好政策出台，今日汽车股大幅走强，其中小鹏汽车-W(09868.HK)涨10.93%、蔚来-SW(09866.HK)涨9.37%、吉利汽车(00175.HK)涨6.51%、长城汽车(02333.HK)涨6.18%。 注：汽车股表现 消息方面，中共中央政治局7月24日召开会议，分析研究当前经济形势，部署下半年经济工作。会议强调，要积极扩大国内需求，发挥消费拉动经济增长的基础性作用，通过增加居民收入扩大消费，通过终端需求带动有效供给，把实施扩大内需战略同深化供给侧结构性改革有机结合起来。要提振汽车、电子产品、家居等大宗消费，推动体育休闲、文化旅游等服务消费。 除此以外，近期汽车销量持续回暖以及出口表现强劲，亦给汽车股反弹带来动力。根据车联会统计，6月份新能源狭义乘用车销量66.5万辆，同比增长25.2%，环比增长14.7%；1-6月份累计销量308.6万辆，同比增长37.3%。 从汽车出口方面来看，乘联会秘书长崔东树在昨日发文称，2023年6月中国汽车实现出口41万台，出口增速61%的持续强增长。2023年1-6月中国汽车实现出口234万台，出口增速73%的持续强增长，表现超强，相对于国内汽车销量的逐步复苏，出口市场的表现仍是超强的。 受上述消息影响，汽车股多数走强，其中小鹏汽车和蔚来涨幅居前。 小鹏汽车预计月销过万 以小鹏汽车为例，自今年6月底发布中型SUV G6以来，一直受到市场的高度关注。 据华泰证券预测，G6车型将在8月和9月份交付大量车辆，预计其稳定月销量将达到1万辆。华泰证券还预测了小鹏汽车未来几年的销量和营收情况，分别为2023年、2025年和2027年的166万辆、298万辆和395万辆，以及405亿元、714亿元和964亿元的营收。 太平洋证券认为，在行业复苏、平台升级、新车发布和城市NGP(自动驾驶网络平台)加速落地等多重因素的推动下，小鹏汽车三季度的月销量有望突破1.5万辆，并在第四季度冲击2万辆的目标。

【中共中央政治局：要提振汽车、电子产品、家居等大宗消费，推动体育休闲、文化旅游等服务消费】 中共中央政治局7月24日召开会议，分析研究当前经济形势，部署下半年经济工作。会议强调，要积极扩大国内需求，发挥消费拉动经济增长的基础性作用，通过增加居民收入扩大消费，通过终端需求带动有效供给，把实施扩大内需战略同深化供给侧结构性改革有机结合起来。要提振汽车、电子产品、家居等大宗消费，推动体育休闲、文化旅游等服务消费。要更好发挥政府投资带动作用，加快地方政府专项债券发行和使用。要制定出台促进民间投资的政策措施。要多措并举，稳住外贸外资基本盘。要增加国际航班，保障中欧班列稳定畅通。 【乘联会崔东树：1-6月中国汽车出口234万台 同比增长73%】 乘联会秘书长崔东树通过其个人微信公众号发文称，2023年6月中国汽车实现出口41万台，出口增速61%的持续强增长。2023年1-6月中国汽车实现出口234万台，出口增速73%的持续强增长，表现超强，相对于国内汽车销量的逐步复苏，出口市场的表现仍是超强的。今年的主要动力仍是中国产品竞争力提升和欧美市场的突破及俄乌危机下的俄罗斯市场的国际品牌全面被中国车替代，尤其是中国的新能源出口竞争力提升带来的出口增量巨大。 【新亚制程：拟投建年产8万吨锂电池电解液项目】 新亚制程公告，公司拟同意控股子公司新亚杉杉新材料科技(衢州)有限公司使用自筹资金投资建设“技改新增8万吨/年锂电池电解液项目”，项目总投资1.97亿元，预计建设周期为12个月。项目建成后，新亚杉杉产能将达到年产13万吨锂电池电解液。 【藏格矿业：西藏阿里麻米措矿业开发有限公司取得环评批复】 藏格矿业公告，2023年7月24日，藏格矿业股份有限公司参与认购的江苏藏青新能源产业发展基金合伙企业(有限合伙)控股的西藏阿里麻米措矿业开发有限公司(简称“麻米措矿业”)收到了西藏自治区生态环境厅《关于西藏自治区改则县麻米错盐湖矿区锂硼矿开采项目环境影响报告书的批复》(藏环审[2023]30号)，主要内容如下：西藏自治区生态环境厅原则同意麻米措矿业按照《西藏自治区改则县麻米错盐湖矿区锂硼开采项目环境影响报告书》(简称《报告书》)(本次新建项目拟采用新工艺生产电池级碳酸锂5万吨/年、工业级硼砂1.7万吨/年)所列的建设项目性质、规模、地点、采用的生产工艺和拟采取的环境保护对策措施进行项目建设。原则同意《报告书》作为建设项目实施环境管理的依据。 【美国油气超级巨头考虑生产锂金属的机会】 能源巨头雪佛龙的首席执行官迈克·沃斯（Mike Wirth）告诉媒体，这家美国第二大石油公司正在考虑生产锂金属的机会。沃斯说道，作为一家在开采石油和天然气方面拥有丰富经验的公司，提取锂金属符合雪佛龙的“核心能力”。值得一提的是，上周有消息称，美国最大石油公司——埃克森美孚准备在阿肯色州马格诺利亚镇附近建造一座世界级规模的锂加工设施。 【龙蟠科技：山东工厂和湖北工厂各年产5万吨磷酸铁锂项目预计今年三季度投产】 龙蟠科技在互动平台表示，公司在建项目山东工厂和湖北工厂各年产5万吨磷酸铁锂项目预计今年三季度投产，印尼工厂年产3万吨磷酸铁锂项目预计今年年底或明年一季度投产。 相关阅读： 碳酸锂期货连跌两日 能源金属指数跌至历史低位 锂矿企上半年业绩“绿油油” 【SMM分析】碳酸锂持续下跌 原因究竟为何？ 【SMM分析】人造石墨供应矛盾愈发凸显 短期或仍有下行趋势 上市首日碳酸锂多个合约因何跌停？ 提醒：短期谨慎交易！【SMM热点分析】 现货仍紧俏电解钴价格却被拉下 硫酸钴跌近6% 下周能否止跌？【钴市周度观察】 【SMM分析】贵州磷化六氟磷酸锂项目全面进入联动试车阶段 【SMM分析】终端市场一周要闻 【SMM分析】6月人造石墨进口量维持低位 出口均价环比持平 锂电：2023年H1锂电主材供应链管理—“消失的margin”(正极篇)【SMM分析】 锂电：2023H1锂电主材供应链管理—“囚徒困境”(负极/电解液篇)【SMM分析】 负重前行  2023年磷酸铁锂市场半年回顾与展望【SMM分析】 【SMM分析】海关数据：2023年6月钴原料到港量环减20% 钴湿法冶炼中间品进口均价仍在下跌 【SMM分析】6月锂精矿进口量恢复迅速 锂价反弹促使原料需求骤增 【SMM分析】6月氢氧化锂出口量环比下降 韩国为主要减少国 【SMM分析】6月碳酸锂进口价格持续走低 智利增量明显 【SMM分析】关于锂的一切 - 锂产业链情况全梳理 上半年六氟磷酸锂价大跌 电解液企业净利预降50%以上 低谷已过？【SMM专题】

来自供应商的一纸公告，将大众的“电池梦”再度拉回行业视线中。 7月23日，传艺科技发布公告称，控股子公司江苏传艺钠电科技有限公司（下称“传艺钠电”）于近日进入某全球知名的汽车制造商（限于保密协议，无法披露其名称，以下简称“客户A”）的供应链体系并获得其子公司（以下简称“客户A子公司”）的订单，由传艺钠电为其提供应用于乘用车领域的钠离子电池产品。 公告中提及的“客户A”和“客户A子公司”，被业界普遍猜测为“大众汽车”和“Power Co”。截至发稿，大众中国方面尚未对此猜测做出回应。 2021年收购国轩高科约25%股份、2022年成立独立的电池运营公司Power Co，这被业界视为大众电动化转型道路上非常关键的两步棋。尤其是后者，这一大众汽车旗下全新子公司不仅载着大众“电池梦”完成起航，并承担着帮助大众汽车整合电池价值链业务、打造集团核心竞争力的重任。 “Power Co将首先向福特提供电池，用于福特在欧洲基于大众MEB平台生产的120万辆汽车。”大众汽车董事会成员Thomas Schmall直言，大众汽车长远的计划是制造足够的电池来满足其全球一半电池的需求，而Power Co的定位将是全球电池供应商。 传艺科技在公告中还表示，后续公司将严格按照客户的要求，在约定的时间内完成相关订单的交付工作，并积极与客户A及其子公司合作推进钠离子电池在乘用车领域的产业化应用。 此番表态，与大众坚持在华本地化合作、研发的思路不谋而合。“我们将更加注重本土技术的开发，更好地利用本土创新力量，更敏捷地响应中国消费者的需求。为此，大众汽车正快速拓展本土开发实力。”大众汽车集团管理董事会董事、大众汽车集团（中国）董事长兼首席执行官贝瑞德表示，大众汽车将确保原材料直接、自有的供给，使其能够快速提升电池性能，并大幅降低成本。“在中国市场，我们还将灵活应用磷酸铁锂或镍钴锰酸锂等不同的化学材料。” 钠离子电池已成为动力电池产业的重要技术方向之一，2023年更被视为该电池类型的产业化元年。蜂巢能源计划今年第四季度完成160Wh/kg的钠离子电池开发，预计循环寿命超过2000次；孚能科技收到江铃集团新能源“同意就EV3车型开展钠离子电池前期适配性预研工作”的通知后，计划应用钠离子产品的车型在今年内完成上市销售；宁德时代的钠离子电池电芯单体能量密度为160Wh/kg，同样定档今年量产。此外，中科海钠、华阳股份、鹏辉能源等上游供应商也不同程度的达成了钠离子电池的量产能力。 “钠离子电池与锂离子电池的工作原理非常相似，两者最大的不同在于锂资源在全球分布不均且稀少，但钠资源全球广泛分布，成本也就有了优势。”业内人士认为，安全性高、环保、资源来源广泛、成本低是钠离子电池的优势。“尽管如此，当下钠离子电池的产业化能力距锂离子电池还相去甚远，尤其是在产业链、市场化、规模化等方面。”

据媒体援引消息人士报道，特斯拉的代表本月将与印度商务部长会面，讨论在当地建造一家工厂的计划，该工厂将生产一款价值2.4万美元的全新汽车。 知情人士透露，特斯拉已表示有兴趣在印度建立一家工厂，用于生产低成本电动汽车，不仅会供应当地市场，也会对外出口。 据悉，特斯拉在印度生产的汽车将会是一款全新车型，售价200万卢比（合2.4万美元），比特斯拉目前价格最低的车型Model 3便宜25%，Model 3在中国的售价为23.19万人民币（合3.23万美元）。 知情人士表示，特斯拉代表将会见印度商务部长皮尤什·戈亚尔，预计讨论将围绕建立电动汽车供应链和工厂的土地分配问题展开。 本月早些时候，印度媒体报道，特斯拉已开始与印度政府讨论在当地建厂的计划，该工厂生产的电动汽车价格将从200万卢比起售，年产能将达到50万辆。 今年6月，特斯拉CEO埃隆·马斯克会见了印度总理莫迪，马斯克当时表示，他打算在印度进行重大投资。 印度去年超过日本，成为全球第三大汽车市场。印度汽车制造商协会的数据显示，2022年印度新车销量同比增长25.7%，超过425万辆。 特斯拉目前共有四家整车工厂，分别位于中国上海、德国柏林、美国奥斯汀和弗里蒙特。今年3月，特斯拉宣布将在墨西哥新莱昂州建立汽车工厂。 值得一提的是，在今年特斯拉股东大会上，马斯克公布了下一代平台车型的侧影图。墨西哥新莱昂州州长本月透露，特斯拉已经完成了下一代面向大众市场的电动汽车的设计，这款车暂定名为Model2，将成为全球“最好”和“最经济”的电动汽车。 有消息称，特斯拉将Model 2的发布价格定在了2.2万美元至2.5万美元之间。

SMM7月24日讯： 据海关数据显示，2022年6月铅蓄电池进口量为21.82万只，环比上升13.97%，同比下滑32.68%；2023年1-6月进口量累计143.45万只，同比下滑28.32%。2023年6月铅蓄电池出口量为2258.44万只，环比上升6.27%，同比上升11.35%；2023年1-6月出口量累计1.15亿只，同比上升5.6%。 据调研，6月，中国铅蓄电池出口保持较好的状态，除去第一出口目的国—印度，6月对印铅蓄电池出口量环比增6.27%，同时对新加坡出口量更是环比大增549.04%，至117.91万只。6月以来，铅价走势外强内弱，铅相关产品出口窗口打开，良好的价格优势带来更多的海外订单，其中汽车蓄电池、储能类电池出口均有增加。 另进入7月，铅蓄电池海外市场需求差异扩大，东南亚地区需求存参差，欧美市场表现相对好转，铅蓄电池企业出口订单尚可。另自7月以来国内外铅价同步上涨，且因内外比价发生变化，铅相关产品出口窗口关闭。与此同时，国内铅价接连上涨，直至7月下旬，沪铅直逼万六关口，铅价上涨带来的铅蓄电池生产成本大增，但多数铅蓄电池企业出口以美金计价，高成本对于出口接单的压力上升，迫使部分铅蓄电池主动降低接单量，或使8月铅蓄电池出口增势趋缓。 》查看更多SMM铅产业链数据库  

7月24日，传艺科技发布公告，公司控股子公司江苏传艺钠电科技有限公司（以下简称“传艺钠电”）于近日进入某全球知名的汽车制造商（限于保密协议，无法披露其名称，简称“客户A”）的供应链体系并获得其子公司（简称“客户A子公司”）的订单，由传艺钠电为其提供应用于乘用车领域的钠离子电池产品。 公告显示，客户A系总部位于德国的全球知名汽车制造商，旗下拥有众多知名的汽车品牌。客户A子公司系客户A负责其全球电池业务的子公司，具体包括全球电池工厂的运营、电池技术开发、价值链垂直整合等。 传艺科技表示，客户A系全球知名的汽车制造商，进入客户A的供应链体系及取得相关订单系公司与其在钠离子电池领域合作中取得的重大成果且具有里程碑意义，标志着客户A对公司在钠离子电池领域的技术水平、生产能力和质量管控体系的认可，对公司加快推进钠离子电池业务发展进程和公司钠离子电池产品在乘用车领域的产业化应用具有重要意义。 值得关注的是，近日，传艺科技在回复深交所问询函的时候披露了公司在钠电池领域相关数据。 传艺科技一期电芯产能分产品型号的具体情况 据了解，目前，传艺科技在钠离子电池方面的产能为已投建的钠离子电池一期4.5GWh项目。公司钠离子电池一期产品包括18650型号圆柱形电池、26700型号圆柱形电池和71173204型号方形电池三种，且均为单独产线（其中18650型号圆柱形电池和26700型号圆柱形电池共用制浆、涂布、辊压、分切等前段工序）。 今年上半年，传艺科技钠离子电池产量主要集中在圆柱形电池，合计实现圆柱形电池产量369.38万支（其中，18650型号352.99万支，26700型号16.39万支）。其中，5月，传艺科技首次实现18650型号圆柱形电池单月50万支以上的产量；6月，传艺科技首次实现18650型号圆柱形电池单月200万支以上的产量及26700型号圆柱形电池单月10万支以上的产量。 在方形电池方面，由于其属于传艺科技所生产三类型号电池中相对最晚开始投料生产的型号，因此其产能爬坡进度相较于圆柱形电池存在约2个月左右的滞后。截至7月15日，传艺科技71173204型号方形电池已能实现100支/天以上的稳定生产能力和半月度近2,000支的实际产量，相较于2023年6月全月数百支的产量已实现快速的上升。 在收入方面，上半年，传艺科技钠离子电池产品实现营业收入323.36万元（其中6月实现钠离子电池营业收入275.98万元，占上半年钠离子电池营业收入的85.35%）。传艺科技表示，尽管公司钠离子电池产品相关的营业收入占整体营收规模的比重尚较小，但其随着传艺科技钠离子电池产业化的快速推进产量的持续释放而同步呈现快速上升的趋势。

 

【星云股份：公司光储充检智能超充站可支持宁德时代新型电池的高压快充需求】 星云股份在互动平台表示，公司光储充检智能超充站使用宁德时代生产制造的储能电池，并可支持宁德时代新型电池的高压快充需求。 【瑞泰新材：部分产品已应用于固态锂离子电池等新型电池中 已批量出货】 瑞泰新材在互动平台表示，目前公司的锂离子电池电解液添加剂以锂盐类添加剂为主，以上产品具备较高的技术门槛，且已大量应用于主流动力锂离子电池中。此外，公司的部分产品已应用于固态锂离子电池等新型电池中 ，并已形成批量出货。 【我国累计建成各类充电桩超过660万台】 国家发展改革委产业司副司长霍福鹏21日说，上半年我国新能源汽车取得显著成绩，新能源汽车使用环境持续优化，截至6月底，全国累计建成各类充电桩超过660万台。 【宁波航交所：1至5月中国出口汽车（包括底盘）贸易额达387.2亿美元 同比上涨107.9%】 宁波航运交易所7月21日发布的2023年上半年集装箱航运市场行情分析与下半年展望显示，从2019年至2023年期间各年1-5月对部分商品的出口贸易额来看：服装及衣着附件、家具、玩具、鞋靴等日用消费品出现明显下跌的情况。但汽车（包括底盘）、汽车零配件、钢材同比大幅上涨。其中，2023年1-5月，中国出口汽车（包括底盘）贸易额达387.2亿美元，同比上涨107.9%，是2019年同期的6.4倍。 【方星海：上市碳酸锂期货有助于行业企业合理安排产能 管理好价格波动风险】 方星海指出，碳酸锂作为锂电产业的核心原材料，在新能源汽车和储能等领域应用广泛。近年来，我国新能源汽车和储能产业发展迅速，对上游锂资源的需求快速扩大，锂产品市场价格波动风险明显增加。他表示，上市碳酸锂期货有助于行业企业合理安排产能，管理好价格波动风险，巩固我国锂电产业国际优势地位，保障我国重要产业链供应链安全，对于服务绿色发展、支持高水平科技自立自强具有重要意义。 【TechInsights：到2027年全球对新型轻型汽车电池电动动力系统的需求达2910万】 TechInsights近期发布的汽车系统需求预测指出，全球对新型轻型汽车电池电动动力系统的需求将从2022年的820万增长到2027年的2910万，累计年平均增长率为28.9%，到2030年将进一步增长到3900万。相比之下，非电动内燃机的需求将从2022年的6150万下降到2027年的4990万，复合年增长率为- 4.1%，到2030年将进一步下降到4430万。 相关阅读： 上市首日碳酸锂多个合约因何跌停？ 提醒：短期谨慎交易！【SMM热点分析】 现货仍紧俏电解钴价格却被拉下 硫酸钴跌近6% 下周能否止跌？【钴市周度观察】 【SMM分析】贵州磷化六氟磷酸锂项目全面进入联动试车阶段 【SMM分析】终端市场一周要闻 【SMM分析】6月人造石墨进口量维持低位 出口均价环比持平 锂电：2023年H1锂电主材供应链管理—“消失的margin”(正极篇)【SMM分析】 锂电：2023H1锂电主材供应链管理—“囚徒困境”(负极/电解液篇)【SMM分析】 负重前行  2023年磷酸铁锂市场半年回顾与展望【SMM分析】 【SMM分析】海关数据：2023年6月钴原料到港量环减20% 钴湿法冶炼中间品进口均价仍在下跌 【SMM分析】6月锂精矿进口量恢复迅速 锂价反弹促使原料需求骤增 【SMM分析】6月氢氧化锂出口量环比下降 韩国为主要减少国 【SMM分析】6月碳酸锂进口价格持续走低 智利增量明显 【SMM分析】关于锂的一切 - 锂产业链情况全梳理 上半年六氟磷酸锂价大跌 电解液企业净利预降50%以上 低谷已过？【SMM专题】 中国磷酸锰铁锂正极材料项目产能汇总表（不断更新中……）【SMM分析】 【SMM分析】欧盟出台报废车规则 促进电池、稀土金属回收 【SMM分析】负极扩产热情不减 又一3万吨一体化项目落地

特斯拉继续乘着人工智能（AI）推动的科技股热潮，其股价今年上涨了140%，市值也一度突破9000亿美元。即便是业绩一般的第二季度财报也没有给投资者的情绪造成太大影响。 但并不是每个人都看好特斯拉。 针对特斯拉最新财报，投资研究公司New Constructs的首席执行官大卫•特雷纳（David Trainer）表示，“公司的基本面与现实脱节”，该股被高估了近100%。截至周五美股收盘，特斯拉跌1.1%，报260.02美元。 “特斯拉是一只严重高估的股票，我们认为它的价值接近每股26美元，而不是每股290美元左右的价格。”他说。这家汽车制造商的股价本周达到299.29美元的峰值，但在周四公布最新财报后，股价下跌了近10%。 在今年宣布多次降价后，特斯拉的毛利率从第一季度的19.3%降至二季度的18.1%。 Trainer还质疑特斯拉“平淡无奇”的生产数据。他说，“特斯拉不再销售它能生产的每一辆车。”他认为，为了证明该公司目前的股价是合理的，特斯拉需要将其投资资本回报率提高到即使是世界上zui赚钱的企业也无法达到的水平。 经过他的计算，特斯拉的每股价值仅为26美元，比目前的估值低90%。Trainer进一步解释称，马斯克本人非常清楚特斯拉的生产和交付不足，他在周三的电话会议一开始就承认了这一点。 马斯克说，“我们今年的目标仍然是交付180万辆汽车，不过我们预计第三季度的产量会有所下降，因为我们在夏季关闭了很多工厂进行升级改造，所以第三季度的产量可能会略有下降，因为全球工厂都在进行升级改造。” 无独有偶。在这份财报发布后，罗仕证券有限公司（Roth Capital Partners）分析师Craig Irwin也说，“我仍然认为特斯拉目前被严重高估了。” Irwin给特斯拉设定了85美元的目标价，这意味着该公司股价的下行潜力高达71%。他还称，由于特斯拉面临各种利润挑战，从降价到增加对人工智能软件和赛博卡车生产的投资。有鉴于此，他不排除进一步下调目标股价的可能性。 当然，华尔街上也不乏坚定看涨的声音，美国知名投行韦德布什（Wedbush）就是其中之一。 该行分析师丹•艾夫斯周四将特斯拉的目标价上调了50美元，至350美元，并在一份报告中指出，特斯拉已经证明，其可以将包括超充网络和自动驾驶技术在内的关键产品货币化。 艾夫斯甚至认为，特斯拉和苹果在本世纪头十年末的情况类似，当时这家iPhone制造商的股价尚未反映出其盈利潜力。 “我们认为特斯拉就像2008/2009年期间的苹果，当时苹果刚刚开始将其服务和黄金生态系统货币化。”他补充说，“我们认为本季度是朝着正确方向迈出的重要一步，因为特斯拉在下国际象棋，而其他人在下跳棋。”