2023年10月，中国电芯产量为77.67Gwh，环比下降3%，同比下降3%。 分材料看，中国三元电池产量23.72Gwh，环比下降2%，同比下降30%；磷酸铁锂电芯产量达59.46Gwh，环比下降3%，同比增长15%。 10月，电芯企业仍以减产去库为主。虽然碳酸锂价格在月中短时小幅回升，但因终端需求无法提供足够的支撑，碳酸锂价格在10月下旬后，再次开始下跌。带动正极、电解液等锂电关键主材价格持续走低。电芯企业为避免原料价格波动，优先消化现有库存，减少生产。价格方面，受原料价格走低及终端需求没有明显恢复的双重影响下，动力和储能电芯价格在10月均延续跌势。 需求端，分市场来看。动力端，以高镍三元电池为主的海外新能源汽车市场，因销量持续低迷，导致高镍三元电池出货量不佳，产量减少。国内新能源汽车方面，临近年底，各大车企近期在年末优惠促销上持续发力，国内车销在10月小幅增加。 储能端，因前期提前备货以及当下需求不及预期影响，储能电芯继续减产去库。国内储能进入四季度，在年终并网时间节点带动下。虽订单量小幅增加，但因市场竞争激烈以及预期后市电芯价格持续走低下，仍有一部分储能项目延期至明年。国内需求带动有限。海外以美国为代表的大储市场，仍未见明显提货恢复，储能项目并网延期影响仍在继续。以欧洲为代表的的户储市场，去库仍在进行时，市场新增提货需求较少。 整体来看，海外新能源车销表现不佳，国内新能源汽车市场销量较好。储能领域需求疲软。预计电芯厂11月仍将减产去库， SMM预计11月中国电芯产量为74.03GWh，环比下降5%，同比下降4%。                                                            SMM新能源研究团队 王聪 021-51666838 张玲颖 021-51666775 于小丹 021-20707870 马睿 021-51595780 徐颖 021-51666707 冯棣生 021-51666714 柳育君 021-20707895 吕彦霖 021-20707875 孙贤珏 021-51666757 袁野 021-51595792 林辰思 021-51666836 周致丞021-51666711

周全建议，为推动软件定义汽车进程，汽车产业需要具备以软件为主导的产品开发思维，简化平台和软件改革，减少硬件组件数量，建立可扩展的汽车软件平台和操作系统，实施以质量为导向的转型。 “国家高度重视智能网联汽车产业发展，智能网联汽车已成为汽车产业转型发展的战略方向和重要引擎，而汽车软件是智能网联汽车创新发展的核心要素。” 在日前举办的2023中国汽车软件大会上表示，中国汽车工业协会软件分会理事长、中汽创智首席执行官李丰军，“软件定义汽车，构建智能汽车新生态，正成为汽车产业发展的新共识。如何抓住汽车产业数字化转型机遇，提升汽车软件技术创新能力，打造更加智能化和高质量的汽车软件产品，已成为汽车企业提升竞争力的关键。” 在中国汽车工业协会秘书长助理、技术部部长王耀看来，汽车工业作为我国现代工业重要组成部分，一直以来都是国家经济发展的重要支柱，随着科技飞速发展，汽车工业软件逐渐成为汽车产业链中不可或缺的一环，为汽车智能化，网联化、电动化提供了非常重要的支持。 为推动我国汽车软件产业高水平发展，李丰军倡议，“行业企业要重视基础研究，推动全面创新。加强汽车软件基础研究，夯实技术基础。鼓励自由探索，突出原创，以基础研究为引领，带动汽车软件前沿技术、共性关键技术全面突破创新。” 此外，“要加强技术成果转化，推动产业链上下游协同。基于核心关键技术和原创技术，打造标杆技术产品，加强技术产业化落地。”李丰军还建议：国内外企业加强交流合作，积极开展技术交流活动，在汽车软件技术领域增进了解，共同开展关键技术攻坚，共同研究制订技术标准，共同打造技术创新平台，推动中国与世界汽车软件产业协同融合发展。 “为推动软件定义汽车进程，汽车产业需要具备以软件为主导的产品开发思维，简化平台和软件改革，减少硬件组件数量，建立可扩展的汽车软件平台和操作系统。”德勤中国管理咨询总监周全建议，“企业要实施以质量为导向的转型，利用虚拟环境进行验证，有助于预防召回，增强代码覆盖率。” 周全表示，整车厂在向软件方向转型的过程中，需要落实六方面工作：一是重构组织体系；二是加强软件运营，既要软硬一体，也要实现软件分层解耦；三是优化用户体验；四是重视用户数据；五是改善能源系统，在动力总成方面，整车厂必须规划涵盖各种关键技术的有效策略；六是推进自动驾驶，预计全自动驾驶车将在2030年后开始大规模上路。 王耀认为，“汽车工业软件的发展离不开政策的引导和支持，我们要积极响应国家政策，加大对汽车工业软件的投入，推动产业政策的落地实施。同时还要加强对汽车工业软件人才的培养和引进，为产业发展提供源源不断的人才支持。”

【Counterpoint：宁德时代、比亚迪等中国厂商占据动力电池市场三分之二份额】 据Counterpoint发布的最新报告，2023年上半年全球电动汽车电池销量同比增长54%，达到300GWh以上。在此期间，全球电动汽车销量实现43%的同比增长。目前，中国和韩国的供应商在该行业占据主导地位。宁德时代、比亚迪、中航锂电、国轩高科、欣旺达和孚能科技等中国公司共同占据了三分之二的市场份额。 【西藏珠峰：阿根廷孙公司盐湖项目吨生产成本预计在3000—5000美元】 西藏珠峰在互动平台表示，按照行业内公认的数据，盐湖锂生产成本要大幅低于硬岩锂。南美洲“锂三角”区域，锂盐湖资源条件优良，该区域第一梯队生产商的吨生产成本在3000—5000美元，公司实控阿根廷孙公司盐湖项目的生产成本预计也在该区间内。同时，结合成熟的提锂工艺技术，项目达产后将会进一步巩固和强化上述生产成本的比较优势。 【沙特考虑投资生产电动汽车电池和氢动力汽车】 沙特投资大臣哈立德·法利赫11月7日接受采访表示，沙特正考虑投资生产电动汽车电池和氢动力汽车，“下一步是供应链，希望电动汽车电池成为一个关键的供应链制造机会”。 【川能动力：李家沟锂矿项目尚在建设中 采矿工程已开始试生产】 川能动力11月8日在互动平台回答投资者提问时表示，李家沟锂矿项目尚在建设中，采矿工程已开始试生产，地表采选工程部分车间及管输系统正在开展带料联动试车、设备调试及消缺工作，尾矿库、生产辅助设施和生活设施等工程施工按计划正常推进。 【天齐锂业：目前公司控股的澳大利亚泰利森格林布什锂矿正常有序生产运营 各项经营管理工作稳定开展】 天齐锂业在投资者互动平台表示，目前公司控股的澳大利亚泰利森格林布什锂矿正常有序生产运营，各项经营管理工作稳定开展。 【陕西启动2023—2024年秋冬季促消费行动】 从本月起至明年2月，陕西开展“乐购三秦温暖如初”2023—2024年秋冬季促消费行动，将通过发放政府消费券、引导企业打折让利、线上线下结合、跨行业互动共促等多种方式，提升市场人气，释放消费潜力，提振消费信心。在扩大汽车消费方面，鼓励汽车销售企业持续开展汽车让利促销、以旧换新、汽车下乡等活动。配套中央汽车购置税减免政策，叠加市区汽车消费券发放措施，更好地发挥金融机构金融服务能力，提振汽车、成品油等大宗商品联动消费，充分发挥消费对经济循环的牵引带动作用，更好地满足消费升级需求。 相关阅读： 一度跌超5%！碳酸锂期货创上市来新低 供应成长期压力！【SMM热点分析】 【SMM分析】10月低硫焦、针状焦价格盘点及后续走势预测 【SMM分析】磷酸铁锂产业海外布局中为何选摩洛哥？ 【SMM分析】2023年11月全国峰谷电价差汇总！ SMM：全球锂供需格局展望 未来碳酸锂需求主导地位有望加强【欧洲锂电池大会】 电解钴价格再度转跌 三季度钴价跌势放缓 钴企业利润有所修复【SMM周度观察】 【SMM分析】锂生产商再度拍卖试探市场情绪 海外企业仍看好锂业长期需求 【SMM分析】需求恢复不及预期 2023年硫酸钴市场现货价格高位回落后难有再度上冲之力 【SMM分析】蜂巢能源与协鑫集团达成短刀电芯合作 【SMM分析】苏格兰和南方能源公司可再生能源公司以640MWh启动英国“最大在建BESS” 【SMM分析】Altea Green Power在意大利启动了1GW的电化学储能项目 【SMM分析】大中矿业透露加达锂矿开发新进展 【SMM分析】多氟多三季度盈利情况 未来产业链布局计划 【SMM分析】溶剂厂商三季度盈利情况公布 【SMM分析】锂电回收市场周内行情回顾 【SMM分析】16万吨电池回收产能落户四川 【SMM分析】需求萎靡 钴盐市场出现下探之势 【SMM分析】三元前驱体和三元材料受原材料价格走低联动进入下跌区间 SMM：负极材料市场迎来新一轮“洗牌周期” 未来或难现短缺【SMM金属年会】

据媒体援引消息人士报道，印度商业和工业部长皮尤什·戈亚尔将于下周在美国会见特斯拉CEO埃隆·马斯克，双方希望推进特斯拉进入印度市场的计划。 知情人士称，马斯克和戈亚尔的会面将围绕特斯拉在印度建立工厂的计划展开，包括在那里生产一款价值2.4万美元的新车，采购更多的零部件，并在全国范围内建立充电基础设施。 据悉，双方还可能讨论印度正在制定的一项新政策，即允许符合条件的汽车制造商以15%的税率进口全电动汽车，前提是它们承诺印度进行部分生产。 多年以来，高昂的汽车进口关税一直是各大车企进入印度市场的拦路虎，4万美元以下的进口电动车税率为60%，若超过4万美元，关税税率则进一步上升至100%。 上述知情人士称，戈亚尔和马斯克这次会议是为了确保印度和特斯拉之间的谈判朝着正确的方向发展。 另一位消息人士称，印度总理莫迪办公室周一与各部门举行了会议，旨在加快实施新的电动汽车政策。据悉，印度政府也在分析新政策可能对该国电动市场产生的影响，因为当地汽车制造商表示，降低电动汽车进口税可能会扰乱市场，并损害他们的计划。 印度和特斯拉已经进行了几个月的谈判，后者对在当地建立工厂持开放态度，但也希望印度政府能降低部分高端汽车的进口税。 值得一提的是，特斯拉于2021年首次尝试进入印度，该公司试图说服政府降低汽车进口关税，但谈判于去年破裂。印度官员表示，特斯拉必须首先承诺在当地制造汽车。

天眼查App显示，11月7日，小米汽车科技有限公司申请的“车辆尾翼以及车辆”专利获授权。摘要显示，该专利涉及一种车辆尾翼以及车辆，车辆尾翼包括尾翼支架、第一活动扰流板、第二活动扰流板、第一角度调节机构以及第二角度调节机构。 国泰君安汽车团队发布研报称，小米汽车2024H1将至，智能驾驶和小米生态将是核心竞争力。经过多年投资+自研准备，小米在智能化赛道布局广泛，叠加其渠道和流量优势，小米汽车值得期待。 据财联社主题库显示，相关上市公司中： 金杨股份 目前产品在新能源汽车方面的应用主要为方形电池精密结构件，小米集团控制的企业北京小米智造股权投资基金合伙企业（有限合伙）持有公司2.51%股权。 一汽富维 主营业务板块涵盖5个方向，分别为座舱系统板块、外饰系统板块、智能视觉板块、低碳化板块及衍生业务板块，已进入到小米的供应商体系。

11月8日，乘联会发布10月份全国乘用车市场分析。2023年10月乘用车市场零售达到203.3万辆，同比增长10.2%，环比增长0.7%。今年累计零售1726.7万辆，同比增长3.2%。10月新能源车市场零售76.7万辆，同比增长37.5%，环比增长2.7%。今年累计零售595.4万辆，同比增长34.2%。 展望后市，乘联会指出，由于10月的气温异常偏高，不利于冬季购车需求爆发。11月的冷空气逐步加力，借助“双11”电商大促浪潮，购车需求会逐步释放。随着进入冬季天气转冷和秋收完成，农村地区的购车热情会逐步释放，新能源车和中低端燃油车市场也会逐步升温。随着共同富裕的政策推动，县乡市场出行需求规模潜力巨大，推动年末车市逐步走强。 1. 10月全国乘用车市场回顾 零售：2023年10月乘用车市场零售达到203.3万辆，同比增长10.2%，环比增长0.7%。今年累计零售1726.7万辆，同比增长3.2%。 今年10月车市零售环比走强，形成“银九金十”的较强走势，这也是近几年的常见走势，原因是新能源车的增长动力驱动环比走强。10月车市促销持续增大，燃油车和新能源车促销均环比增大，购车消费需求有所释放。 国家层面针对汽车行业的政策指引频出，旨在进一步稳定和扩大汽车消费。商务部推动“百城联动”汽车节和“千县万镇”新能源汽车消费季活动效果显现，国庆前后各地方车展等活动丰富多彩，各地也仍在陆续发布新的促消费政策，地方补贴发放逐渐常态化，与企业促销合力对年底车市构成稳定支撑。 持续的降价浪潮使得终端消费者观望情绪加重，终端促销边际效益递减，十月下旬观望“双11”等现象也有体现。 10月自主品牌零售113万辆，同比增长20%，环比增长5%。当月自主品牌国内零售份额为55.6%，同比增长4个百分点;2023年自主品牌累计份额51%，同比增长4.9个百分点。10月自主品牌批发市场份额60.1%，同比增长6.4个百分点;自主品牌在新能源市场和出口市场获得明显增量，头部传统车企转型升级表现优异，比亚迪、奇瑞、长安、吉利等传统车企品牌份额提升明显。 10月主流合资品牌零售68万辆，同比下降2%，环比增长1%。10月德系品牌零售份额18.1%，同比下降1.2个百分点，日系品牌零售份额17.7%，同比下降1.2个百分点。美系品牌市场零售份额达到6.1%，同比下降0.8个百分点。 10月豪华车零售22万辆，同比增长8%，环比下降16%。去年受芯片供给短缺影响的豪车缺货问题逐步改善，但传统豪车市场需求并不很强。 出口：今年总体汽车出口延续去年年末强势增长特征。乘联会统计口径下的10月乘用车出口(含整车与CKD)39.1万辆，同比增长49%，环比增长9%。1-10月乘用车出口307万辆，同比增长66%。10月新能源车占出口总量的28.6%。随着出口运力的提升，10月自主品牌出口达到31.8万辆，同比增长69%，环比增长7%;合资与豪华品牌出口7.3万辆，同比下降3%。 生产：10月乘用车生产245.1万辆，同比增长7.2%，环比增长0.6%。由于市场竞争已发生结构性变化，企业生产极其谨慎。其中豪华品牌生产同比下降15%，环比下降7%;合资品牌生产同比下降13%，环比下降8%;自主品牌生产同比增长26%，环比增长6%。 批发：10月全国乘用车厂商批发244.5万辆，同比增长11.3%，环比下降0.3%。今年累计批发2027.1万辆，同比增长7.2%。受新能源及出口市场拉动的促进，10月厂商销量创出当月历史新高。10月自主车企批发147.2万辆，同比增长26%，环比增长6%。主流合资车企批发71.4万辆，同比下降5%，环比下降7%。豪华车批发26万辆，同比下降5%，环比下降14%。 10月乘用车主力厂商总体表现较强。万辆以上销量的乘用车企业厂商共34家(环比持平)，其中同比增速超50%的有7家，同比增速超10%的有18家。 库存：10月厂商生产增产较快，而零售回暖平稳，推动渠道库存增长，形成了厂商产量高于批发0.6万辆，而厂商国内批发高于零售2.1万辆的增库存走势。厂商与渠道从去年12月到今年10月持续去库存42万辆从而减缓了渠道库存压力。 新能源：10月新能源乘用车生产达到91.9万辆，同比增长27.5%，环比增长13.8%。今年累计生产683.5万辆，同比增长31.5%。10月新能源乘用车批发销量达到88.3万辆，同比增长30.1%，环比增长5.7%。今年累计批发680.0万辆，同比增长35.5%。10月新能源车市场零售76.7万辆，同比增长37.5%，环比增长2.7%。今年累计零售595.4万辆，同比增长34.2%。 1)批发：10月新能源车厂商批发渗透率36.2%，较2022年10月30.9%的渗透率提升5.3个百分点。10月，自主品牌新能源车渗透率51%;豪华车中的新能源车渗透率33.6%;而主流合资品牌新能源车渗透率仅有6.4%。10月纯电动批发销量58.5万辆，同比增长14.4%，环比增长3.7%;插电混动销量29.8万辆，同比增长78.2%，环比增长9.9%，新能源车占比34%，较同期占比增加9个点。10月B级电动车销量16.4万辆，同比增长25%，环比增长2%，占纯电动份额28%。纯电动市场的A00+A0级经济型电动车市场崛起，其中A00级批发销量10.7万辆，同比下降17%，环比增长14%，占纯电动18%份额，同比份额下降7个百分点;A0级批发销量20.1万辆，占纯电动34%份额，同比增加13个百分点;A级电动车9.8万辆，占纯电动份额17%;各级别电动车销量相对分化。 10月乘用车批发销量超两万辆的车型有25个：比亚迪宋 63,965辆、Model Y 47,164辆、比亚迪海鸥 43,350辆、比亚迪秦 42,767辆、比亚迪元 41,449辆、轩逸 38,927辆、朗逸 38,778辆、比亚迪海豚 35,189辆、哈弗H6 30,042辆、埃安Y 27,304辆、长安CS75 27,220辆、速腾 26,892辆、五菱缤果 26,703辆、瑞虎7 26,224辆、Model 3 24,951辆、瑞虎8 22,987辆、星越 22,613辆、博越 21,955辆、迈腾 21,501辆、帕萨特 21,296辆、名爵ZS 20,943辆、锋兰达 20,686辆、CR-V 20,504辆、比亚迪汉 20,267辆、名爵5系 20,081辆。其中新能源位列总体乘用车车型销量前5位，优势地位明显。 2)零售：10月新能源车国内零售渗透率37.8%，较去年同期30.2%的渗透率提升7.6个百分点。10月，自主品牌中的新能源车渗透率60.4%;豪华车中的新能源车渗透率19.6%;而主流合资品牌中的新能源车渗透率仅有6.5%。从月度国内零售份额看，10月主流自主品牌新能源车零售份额72.9%，同比下降3.1个百分点;合资品牌新能源车份额5.6%，同比增加0.6个百分点;新势力份额15.8%，同比增加1.8个百分点;特斯拉份额3.7%，同比增加0.7个点。 3)出口：10月新能源乘用车出口11.2万辆，同比增长8.2%，环比增长22.9%，占乘用车出口28.6%;其中纯电动占比新能源出口的90.3%，A0+A00级纯电动出口占新能源出口的41%。伴随着中国新能源的规模优势和市场扩张需求，中国制造新能源产品品牌越来越多地走出国门，在海外的认可度持续提升，以及服务网络的不断完善，由此新能源出口市场仍然向好，前景可期。10月厂商出口方面，特斯拉中国43,489辆、比亚迪30,521辆、上汽乘用车14,550辆、智马达汽车4,750辆、东风本田4,614辆、吉利汽车2,112辆、哪吒汽车2,028辆、创维汽车1,726辆、长城汽车1,554辆、东风易捷特1,309辆、上汽通用五菱1,198辆、赛力斯643辆、小鹏汽车610辆。从自主出口的海外市场零售数据监测看，A0级电动车占比近60%，是出口绝对主力，上汽等自主品牌在欧洲表现较强，比亚迪在东南亚市场崛起。除了传统出口车企的靓丽表现，近期新势力出口也逐步启动，海外市场也有数据开始显现。 4)车企：10月新能源乘用车企业总体走势较强，比亚迪纯电动与插混双轮驱动夯实自主品牌新能源领先地位;以长安、上汽、广汽、吉利等为代表的传统车企在新能源板块表现尤为顽强。在产品投放方面，随着自主车企在新能源路线上的多线并举，市场基盘持续扩大，厂商批发销量突破万辆的企业达到17家(环比持平，同比增2家)，占新能源乘用车总量88.8%(上月88.1%，去年同期85.7%)。其中：比亚迪301,095辆、特斯拉中国72,115辆、吉利汽车62,086辆、长安汽车53,990辆、上汽通用五菱44,626辆、广汽埃安41,503辆、理想汽车40,422辆、长城汽车30,461辆、小鹏汽车20,612辆、上汽乘用车20,472辆、零跑汽车18,202辆、蔚来汽车16,074辆、上汽大众15,603辆、赛力斯14,645辆、哪吒汽车12,085辆、奇瑞汽车11,307辆、上汽通用10,003辆。 5)新势力：10月新势力零售份额15.8%，同比增加1.8个百分点;蔚来、小鹏、理想等新势力车企销量同比和环比表现总体仍较强。主流合资品牌中,南北大众强势领先，新能源车批发23,834辆，占据主流合资纯电动48%强份额，大众坚定的电动化转型战略初见成效。其他合资与豪华品牌仍待发力。 6)普混：10月普通混合动力乘用车批发8.13万辆，同比增长11%，环比下降8%。其中广汽丰田29,555辆、一汽丰田26,640辆、东风本田6,475辆、广汽本田5,485辆、东风乘用车4,752辆、广汽传祺3,276辆、上汽通用五菱1,611辆、东风日产1,251辆、吉利汽车1,183辆、长安福特1,006辆，混合动力的自主品牌销量逐步提升。 2. 11月全国乘用车市场展望 11月有22个工作日，与去年同期工作日数一致。一般年份11月是年内销量第三名，仅次于年末12月和年初1月的销量，而2022年11月是销量第8位的销量低谷期，导致今年11月的低基数高增长潜力很大。 11月的经济形势依旧复杂严峻，10月末的统计局制造业PMI指数从9月的50.2%回落至49.5%。近期政策防风险、补短板、稳增长力度显著加大，地方政府特殊再融债券大规模发行，加发1万亿国债措施出台，这会巩固当前仍处偏高水平的市场预期，有助于在四季度保持经济复苏转强势头。 尤其利好车市的是近两年楼市高位理性回落，存量利率下调使得原本购房消费挤压家庭可支配收入的压力有所缓解，居民购楼投资收益波动较大，作为可选消费品的购车消费开始理性复苏，因此近几个月的车市零售走势始终超预期。随着车市的逐步走强，车企期待努力完成年度目标的信心增强，11月车市同比会暴增20%以上。 欧美利率处于高位，导致海外经济相对低迷，尤其是南美和非洲等地车市持续低迷，受此影响中国汽车出口南半球不断萎缩。但欧洲和东南亚等市场的自主品牌当地销量持续走强，推动近期中国汽车出口形成多种模式全面蜂拥出海的火爆场景。 由于10月的气温异常偏高，不利于冬季购车需求爆发。11月的冷空气逐步加力，借助“双11”电商大促浪潮，购车需求会逐步释放。随着进入冬季天气转冷和秋收完成，农村地区的购车热情会逐步释放，新能源车和中低端燃油车市场也会逐步升温。随着共同富裕的政策推动，县乡市场出行需求规模潜力巨大，推动年末车市逐步走强。 3. 电动化带来汽车产业价值不断提升 汽车产业作为国民经济的重要龙头支柱产业，成为新一轮科技革命和产业变革的风口，汽车自身价值不断提升。根据国家统计局数据：2023年1-9月汽车生产2,091万辆，同比增长5%;1-9月汽车行业收入71,150亿元，同比增长10%;平均单车营收34万元。而2017年汽车销量达到峰值时的单车平均营收为29.4万元，6年时间的汽车单车价值增长4.6万元，增长16%。 目前汽车销量已经创出历史新高，而汽车单车价值的大幅上升，进一步提升了汽车行业的社会贡献。汽车作为创新的媒介，具有巨大空间，各种新材料、新技术、纷纷以车辆搭载为最大增长空间。汽车电动化带来电池、电机、电控、芯片等诸多产业的爆发增长，让锂矿、钴矿等小金属焕发新的活力。这对全社会的产业价值贡献更大。 我们一定要坚持整车为王的产业线路，培育龙头产业和龙头自主企业，拉动电动化的汽车产业链转型升级，把芯片、汽车软件等新领域全面拉动，让汽车行业高质量增长带动制造业更高增长。 4. 车企效益压力巨大 随着宏观政策“组合拳”效果不断显现，房地产市场合理回落，今年乘用车市场需求持续改善，但车企运营效益压力仍较大。2023年1-9月的汽车行业收入71,150亿元，同比增长10%;成本61,955亿元，增长11%;利润3,460亿元，同比增长0.1%;汽车行业利润率4.9%，相对于整个工业企业利润率5.6%的平均水平，汽车行业仍偏低。 9月汽车营业行业9,498亿元，增长7%;成本8,219亿元，增长8%;利润424亿元，同比下降14%。9月汽车行业利润率4.5%，处于历年9月的绝对低位水平。前期上游碳酸锂成本过高，导致新能源生产成本高，亏损较大。 目前燃油车尚有一些盈利，但萎缩较快。新能源车高增长，但亏损较大，矛盾压力较大。目前中央及各级政府稳定汽车生产，积极扩大市场消费，总体形势稳中向好。稳定和扩大燃油车消费是改善行业盈利困境的有效措施。而新能源车企则需要有效改善产品结构，实现销量和利润的合理再平衡。 5. 合资车企出口应加速 合资车企在中国乘用车市场发展史中具有重要的地位，在很长一段时间内是技术先进性和高质量产业链的代表，对自主品牌的发展壮大也具有极其重要的支撑带动作用。 但随着乘用车行业的电动化智能化转型，合资企业原有的产业优势弱化，产能压力加大，面临新时代高质量发展的新课题。 世界汽车市场总体转型发展缓慢，而国际车企的区域性成本差异明显，中国合资车企具有很强的国际成本优势，很多优秀产品国内竞争力下降，但国际竞争力仍很强。 合资车企出口是实现合资企业可持续发展的重要举措。合资车企的国外母公司大部分仍是偏区域性的优势企业，尤其是欧洲和北美国际车企的海外市场布局不够完善，很多市场是偏弱的，与其平均国际份额有巨大偏差，需要有效的补齐短板。 中国合资企业的巨大国际成本优势和逐步培育起来的本土化改进能力已经很强，可以针对部分海外市场进行有效的产品输出，在不改变原有的国际品牌海外零售网络的情况下，有较大的的产品输出空间，同时针对个别有潜力的海外市场，也应该给中国合资车企一定的规划布局的权限，实现深耕市场，提升中国合资品牌的国际贡献度。

1月7日，韩国研究机构SNE Research发布的最新数据显示，1-9月，全球登记的电动汽车（EV、PHEV、HEV）电池装车量约为485.9GWh，同比增长44.4%。 从全球动力电池装机量TOP10企业来看，中国企业依然占据6席，市占率达62.9%，相比1-8月市占率63.1%微降。宁德时代和比亚迪市占率之和依然过半，达52.6%。 具体来看，1-9月，宁德时代以178.9GWh装车量霸居榜首，同比增长52.1%，在全球电池供应商中占据36.8%的市场份额；比亚迪以76.6GWh蝉联第二，同比增长71.4%；中创新航虽以22.5GWh继续排在三星SDI之上，位列第六，但装机量被后者紧紧咬住；国轩高科装车量10.6GWh，同比增长9.2%，上升一位至第八；亿纬锂能虽然保持了三位数同比增长，但排名下降一位至第九，装车量10.1GWh；欣旺达维持第十位置，装车量6.8GWh，同比增长9.4%。 除了6家中企，韩国三家电池企业以及日本松下地位也依然稳固。韩国方面，1-9月，LG新能源动力电池装车量同比增长49.1%至69.3GWh，排名第三，SK On和三星SDI分别排名第五和第七，同比分别增长13.2%至24.6GWh，增长40.2%至21.7GWh。此外，日本松下以33.8GWh装机量，同比增长32.3%的成绩位列全球动力电池装车量第四位。 SNE分析，当下，价格竞争力而非性能已成为热门话题，相应地，许多企业都在采用与三元电池相比具有价格竞争力的磷酸铁锂电池，而专注于高镍电池的韩国电池企业也纷纷公布了磷酸铁锂和高压中镍的电池路线图。随着各国提高贸易壁垒，如美国《降低通货膨胀法案》（IRA）等，磷酸铁锂电池实力雄厚的中国企业直接进入市场变得困难，市场份额变化备受关注。 从国内市场来看，10月25日，由EVTank、海融网（hirohida.com）、电池网（itdcw.com）、伊维经济研究院、中国电池产业研究院等联合发布的2023年度中国锂电池行业动力电池年度竞争力品牌榜单正式出炉。其中，全球动力电池装机量TOP10中国企业中，宁德时代、比亚迪、中创新航、亿纬锂能、国轩高科、欣旺达、分列第一、第二、第三、第四、第五和第七位。 从上榜理由来看，宁德时代技术创新持续输出，国内外客户基础广泛，具有全球领先竞争力。2017年以来公司全球动力电池市占率连续第一，2023年前三季度国内装机占比42.8%，海外装机占比超25%。客户方面，公司是特斯拉、上汽、吉利、理想、蔚来、塞力斯等最主要供应商，海外大众、宝马、戴姆勒、PSA等加快放量，是国内乘用车出口主力配套企业，配套占比超六成。 比亚迪方面，自刀片电池发布以来，弗迪电池出货量实现巨大飞跃，凭借成本和安全性优势，全球装机量跻身第二。公司自有品牌车辆暴增带动其动力电池装机量持续提升，而进入Tesla供应体系证明刀片电池技术实力，也推动其外供规模加速扩大，有望带动市占率进一步提升。 中创新航方面，搭乘广汽埃安发展东风，实现小鹏全系车型覆盖，公司动力电池装机量倍数级增长。此外，公司以超高倍率电池为着力点，配套昊铂SSR全系车型，进军豪华智能电动车领域，实现全圈层产业布局，客户结构逐步优化，未来发展值得期待。 亿纬锂能以方形铁锂和三元大圆柱带动动力电池增长高预期。国内市场，公司主打方形铁锂产品，成为小鹏、广汽埃安、哪吒等核心供应商；海外市场，公司加快推进46大圆柱研发量产，目前46系列大圆柱已取得未来5年意向订单合计约472.31GWh，预计年内完成20GWh产能建设，并在沈阳、成都、匈牙利等地规划产能超50GWh。客户开拓方面，公司子公司亿纬动力收到通用汽车12V锂电池系统定点，并与欧洲Rimac签订谅解备忘录，此外孙公司亿纬美国拟与Electrified Power、Daimler Truck、PACCAR在美国设立海外合资公司。 国轩高科方面，作为曾经的国内磷酸铁锂电池的龙头企业，公司近两年充分享受了磷酸铁锂电池行业大幅增长的红利，尤其是在被大众控股后，其在海外的布局走得相当靠前。在股东的大力扶持下，其产品品牌和技术实力也相对之前有了大幅度地提升。尤其是在美国IRA法案对中国动力电池企业加大限制的同时，国轩高科或许能受益于其外资控股股东的背景，在欧美市场抢占发展先机。 欣旺达方面，作为长期在锂离子电池领域耕耘的企业，公司拥有近30年的锂离子电池生产和制造经验。依托丰富的行业经验，欣旺达在动力电池领域成长迅速，在聚焦方形电池的同时布局大圆柱，覆盖了BEV、PHEV/EREV 动力和储能两大应用市场，并在电动船舶等领域积极布局。一旦公司动力电池业务分拆上市成功，其融资能力将大大加强，并助力公司竞争力快速提升。 另外，值得一提的是，随着深沪两市上市公司三季报的陆续出炉，宁德时代、比亚迪、亿纬锂能、欣旺达、国轩高科也已披露业绩，除去1家营收同比下降外，其余营收净利同比全部呈正增长。其中，比亚迪前三季度营业收入最高，达4222.75亿元，同比增长57.75%；宁德时代净利润最高，达311.45亿元，平均日赚超过1亿元。 然而，不容忽视的是，当下，动力电池行业竞争日益激烈，一、二线电池企业竞争来势汹汹，欧美地缘政策风险加大，对企业后续市场开拓和市占率巩固具有一定考验。 亿纬锂能在此前的调研活动中表示，当前阶段，电池企业需要做到高质量发展，去拼技术、拼质量、拼效率、拼数字化，这才是良性的发展方式。

【跌破14万关口！碳酸锂期货价格再创上市以来新低】 碳酸锂期货价格在继昨日创上市新低之后，今日开盘再度下探，盘中一度跌破14万元/吨整数关口，触及138300元/吨的低位，随后触低反弹，略有回调，截止10:00左右，碳酸锂期货主连以1.04%的涨幅报145300元/吨。关于昨日碳酸锂期货大跌的原因，SMM已在“ 一度跌超5%！碳酸锂期货创上市来新低 供应成长期压力！【SMM热点分析】 ”一文中有详细分析，点击可查看详情。 【今年前9月全球动力电池装车接近去年全年 单月装车环比下滑】 全球资讯机构SNE research公布了全球最新的动力电池装车数据。2023年1—9月，在世界各国注册的电动汽车(EV、PHEV、HEV)搭载的电池量约为485.9GWH，与去年同期相比增长了44.4%。2022年全年，全球动力电池装车为517.9GWH，目前的统计数据已经超过去年全年的九成。9月单月，全球动力电池装车56.9GWH，较8月单月装车66.1GWH，环比下滑13.9%。 【韩系动力电池今年前9月全球市占率23.8% 同比下降1.1个百分点】 韩国市场调研机构SNE Research于7日发布的一项数据显示，今年1月至9月韩系动力电池全球市场装车量占有率同比下降1.1个百分点，为23.8%。同期，全球市场的动力电池装车量同比增加44.4%，为485.9吉瓦时。 【Lucid集团第三财季车辆交付和全年产量指引均不及预期】 Lucid集团第三财季每股亏损0.28美元，分析师预期亏损0.36美元；第三财季营收1.378亿美元，分析师预期1.775亿美元；第三财季调整后EBITDA亏损6.241亿美元，分析师预期亏损7.014亿美元；第三财季车辆交付1457辆，分析师预期1774辆；公司电动SUV仍然处于2024年后期投产的正轨之上；预计全年电动汽车产量8000-8500辆，原本预计10000辆。 【Rivian上调全年电动车产量指引 不再只向亚马逊供货】 电动汽车生产商Rivian第三财季每股亏损1.44美元；第三财季调整后每股亏损1.19美元，分析师预期亏损1.32美元；第三财季营收13.4亿美元，分析师预期13.1亿美元；第三财季现金和现金等价物79.4亿美元，分析师预期83.7亿美元；公司不再受限于亚马逊独家供应协议，可能会销售商用电动厢车给第三方；预计全年调整后EBITDA亏损40.0亿美元，公司原本预计亏损42.0亿美元；预计全年产量5.4万辆，公司原本预计5.2万辆。 【美国总统拜登将于11月9日会见全美汽车工人联合会总裁】 美国总统拜登将于11月9日会见全美汽车工人联合会（UAW）总裁Fain，以庆祝底特律三大汽车工厂大罢工已于近期结束。拜登将出席Stellantis于伊利诺伊州的工厂恢复运营。 【日产汽车计划在巴西工厂投资28亿巴西雷亚尔 希望到2026年将巴西市场份额翻倍】 日产汽车公司计划向其巴西工厂投资28亿雷亚尔(合5.75亿美元)，目标是到2026年将其在该国的市场份额翻一番。这家日本汽车制造商此前计划投资13亿雷亚尔，这一数字于2022年4月宣布。该公司周二表示，到2023年至2025年，它将再增加15亿雷亚尔的投资额。 相关阅读： 【SMM分析】磷酸铁锂产业海外布局中为何选摩洛哥？ 【SMM分析】2023年11月全国峰谷电价差汇总！ SMM：全球锂供需格局展望 未来碳酸锂需求主导地位有望加强【欧洲锂电池大会】 电解钴价格再度转跌 三季度钴价跌势放缓 钴企业利润有所修复【SMM周度观察】 【SMM分析】锂生产商再度拍卖试探市场情绪 海外企业仍看好锂业长期需求 【SMM分析】需求恢复不及预期 2023年硫酸钴市场现货价格高位回落后难有再度上冲之力 【SMM分析】蜂巢能源与协鑫集团达成短刀电芯合作 【SMM分析】苏格兰和南方能源公司可再生能源公司以640MWh启动英国“最大在建BESS” 【SMM分析】Altea Green Power在意大利启动了1GW的电化学储能项目 【SMM分析】大中矿业透露加达锂矿开发新进展 【SMM分析】多氟多三季度盈利情况 未来产业链布局计划 【SMM分析】溶剂厂商三季度盈利情况公布 【SMM分析】锂电回收市场周内行情回顾 【SMM分析】16万吨电池回收产能落户四川 【SMM分析】需求萎靡 钴盐市场出现下探之势 【SMM分析】三元前驱体和三元材料受原材料价格走低联动进入下跌区间 SMM：负极材料市场迎来新一轮“洗牌周期” 未来或难现短缺【SMM金属年会】 【SMM分析】2023年负极材料产量回顾及预测 【SMM分析】市场竞争延续激烈 负极价格仍存下跌风险 【SMM分析】10月电池行业PMI指数低于预期 位于荣枯线之下 【SMM分析】顺其“自然” 磷酸铁市场季节性转冷

在电动汽车市场竞争日益激烈和消费者需求放缓的背景下，美国汽车制造商和经销商正在大幅降价，并加大折扣力度，以清空库存车辆。 福特汽车和现代汽车等制造商本月对某些车型提供高达7500美元的现金折扣。还有一些公司提供低息贷款，试图用更便宜的月供来吸引买家。 市场领导者特斯拉今年大幅降价，将部分车型的起售价降低了约三分之一。福特汽车今年也至少两次下调了Mustang Mach-E SUV的价格。 对消费者来说，这样的促销是件好事，有助于缩小电动汽车和传统汽油车之间的价格差距。但这也表明曾经炙手可热的电动汽车市场正在失去吸引力。 汽车行业高管和经销商表示，折扣和降价是必要的，因为买家已不太愿意为电动汽车支付溢价。另外，美联储的高利率也打击了消费者对电动汽车的需求。 汽车制造商经常利用折扣来抢占市场份额或销售不受欢迎的车型，但折扣也会降低利润。福特首席财务官John Lawler在10月份的财报电话会议上表示：“我们看到，价格下跌的速度比我们预期的要快得多。” 福特已在联邦税收抵免的基础上，还为F-150 Lightning皮卡提供了7500美元的现金折扣。大众官方推出了无需首付的ID.4租赁购车计划。 汽车购物网站Edmunds的数据显示，消费者9月份购买电动汽车时平均可享受约2000美元的折扣，而去年同期的折扣为1500美元。 折扣浪潮也可能加剧初创企业亏损的问题，这些企业正在迅速耗尽剩余现金。豪华电动汽车制造商Lucid在8月份将其汽车价格下调了至多1.3万美元，分析师称这是需求疲软的迹象。 电动汽车初创公司Fisker在10月份表示，为了应对“竞争激烈的现实”，该公司将把今年上市的全新车型Ocean Extreme SUV的价格下调7500美元。 经销商指出，部分问题在于较富裕的早期电动汽车爱好者群体已经购买了汽车。现在，该行业面对的是一个更加谨慎的消费者群体，他们已经受到高利率和不断上升的生活成本的挤压。 电动汽车现在是经销商销售最慢的汽车之一。对于正在投入数十亿美元新建电池厂和工厂以生产更多电动汽车的汽车公司来说，这种放缓也带来了问题。 上市汽车零售商Sonic Automotive的总裁Jeff Dyke表示，归根结底，折扣是提振需求的一种代价高昂的方式。“它能永远持续下去吗？绝对不能。汽车制造商必须找到一种使这些东西更便宜的方法。”

通用汽车公司旗下自动驾驶汽车子公司Cruise可谓是噩耗不断，在近日暂停了其在美国的所有无人驾驶业务之后，通用汽车最新又宣布停止生产无人驾驶面包车Origin。 Cruise首席执行官Kyle Vogt周一召开了一次全体会议，他告诉员工：“由于很多事情都在变化之中，我们确实与通用汽车一起做出了暂停生产Origin的决定。”Vogt补充道，公司已经生产了数百辆Origin汽车，短期内已经够用了。 Vogt指出，在暂停无人驾驶业务期间，将与合作伙伴和监管机构积极讨论，采取措施重建公众对公司的信任。 通用汽车发言人表示："我们正在完成少量Origin车型的生产，之后计划暂时停产。不过我们相信无人驾驶汽车将改变人们在世界各地的出行方式，而Origin是无人驾驶旅程的重要组成部分。" Cruise Origin汽车由通用汽车、Cruise和本田联合开发。就在9月份，Vogt还告诉投资者，该公司距离大规模生产Origin还有“几天时间”。 加州监管机构于上月吊销了Cruise的无人驾驶汽车运营执照，称自动驾驶汽车对公众构成风险。 加州机动车辆管理局(DMV)此前表示，已经下令立即停止Cruise在当地测试和部署的许可，并认为Cruise无人驾驶车辆并没有足够安全到可以上路运营。 应该说，DMV的做法是极其合理的，在10月初，旧金山发生了一起与Cruise无人驾驶车辆有关的交通事故，但事后Cruise却对事故重要信息进行了隐瞒，该公司遭到了监管机构的严厉抨击。 在加州监管机构吊销其运营许可证后，Cruise在10月底暂停了其在美国的所有无人驾驶业务。 此外，据媒体周一报道，Cruise的软件“在识别儿童方面存在问题”，使他们处于危险之中。 Cruise多年来一直在宣传其Origin，并曾于2022年2月向美国监管机构请愿，要求允许每年部署多达2500辆无人驾驶面包车Origin。 美国全国高速公路交通安全委员会(NHTSA)在7月份表示，预计将在“几周”内对请愿书做出决定。但随着NHTSA对Cruise的近600辆无人驾驶汽车展开安全缺陷调查，部署Origin事件就此陷入沉寂。