》查看SMM铜报价、数据、行情分析 》点击查看SMM铜现货历史价格走势 我国是全球漆包线生产第一大国，总产量可占全球的50%左右。据海关数据显示，2022年我国铜漆包线共出口75060.67吨，出口数量排名前五的国家分别为越南、日本、泰国、菲律宾和印度尼西亚，该五国的出口总量已占据60%左右的出口市场。可以发现我国铜漆包线的主要出口流向为东南亚国家，主要原因为近些年东南亚国家快速发展，全球终端大厂陆续在东南亚设厂，产业链转移速度不断加快，其中涉及消费电子、汽车、工业等多个领域，漆包线需求量巨大。 以越南和泰国为例，越南正处于制造业的高速发展期，政府高度重视吸引外资和发展制造业；泰国作为东南亚第二大经济体，随着其经济的高速发展，其经济结构已经发生明显变化，制造业在其国民经济中的比重日益扩大，泰国力争成为东盟市场的汽车制造重心，对铜漆包线有较大的需求空间。 数据来源：海关总署 数据来源：海关总署 据海关数据显示，2023年4月我国铜漆包线共出口7201.17吨，同比增长15.69%，同比增速有所放缓，环比已下降2.91%；2023年1-4月我国铜漆包线累计出口2.64万吨，累计同比增长8.1%。另外今年4月我国铜漆包线出口共涉及141个国家和地区，出口数量排名前五的国家分别为越南、泰国、日本、菲律宾和印度尼西亚，东南亚国家依旧占据主要位置。 数据来源：海关总署 据SMM调研了解，2023年1-4月，我国漆包线企业出口订单总量与往年相比较为稳定，根据出口地区不同，订单情况有所分化：面对欧美市场，漆包线企业表示订单略显乏力；但东南亚市场表现较为稳定。不过，据相关企业反馈，自5月起东南亚出口订单也开始显现下滑之势，东南亚国家需求量有所减少。以越南为例，国家统计局公布的5月越南制造业PMI为45.3，已经连续三个月低于荣枯线，表明在当前全球经济局势整体恶化的大环境下，越南的制造业活动萎缩。预计5月我国铜漆包线出口量将小幅下降。     》查看SMM金属产业链数据库    

》查看SMM铝产品报价、数据、行情分析 》订购查看SMM金属现货历史价格 SMM 6月16日讯： 截至本周五， SMM氧化铝地区加权指数 2,814元/吨，较上周五下跌29元/吨。其中山东地区报2,740-2,820元/吨，较上周五下跌45元/吨；河南地区报2,850-2,900元/吨，较上周五下跌45元/吨；山西地区报2,780-2,820元/吨，较上周五下跌25元/吨；广西地区报2,750-2,800元/吨，较上周五报平；贵州地区报2,780-2,850元/吨，较上周五下跌15元/吨；鲅鱼圈地区报2,950-3,000元/吨。 海外市场：本周西澳FOB氧化铝价格为335美元/吨，较上周五报平。美元/人民币汇率维持在7.1的高位，海运费21.3美元/吨，该价格折合国内主流港口对外售价约2,949元/吨左右，高于国内氧化铝价格135元/吨，进口窗口自1月18日起始终处于关闭状态。 国内市场：氧化铝价格依旧处于下行通道中。本周山东地区共成交两笔，其中一笔成交5,000吨，发往新疆方向，成交价格为2,740元/吨，另外一笔成交5,000吨，发往河南方向，成交价格2,730元/吨。西南地区出现一笔成交，刚需电解铝厂采购了5,000吨，成交价格2,780元/吨。目前国内氧化铝跌幅较大的地区集中在山东，一面由于山东地区的电解铝厂出现了产能转移的现象，据SMM测算，目前山东共计96万吨电解铝产能已经置换至他省（对应氧化铝需求减少约185万吨），而今年山东却新增了180万吨的氧化铝产能，整体省内氧化铝呈现过剩格局。另一方面，2022年-2023年，重庆和河北地区新投880万吨氧化铝产能，原本山东氧化铝的销售地，如甘肃、内蒙、青海等地均受到了新投氧化铝成品的冲击，山东本地氧化铝厂的销售压力加大。此外，伴随烧碱和煤炭价格的下移，山东地区氧化铝厂的利润依旧在50-100元/吨左右。基于上述多重原因，山东地区氧化铝价格加速回调，带动河南和山西联动下跌。西南地区，云南地区电解铝6月下旬存在复产预期，对于广西地区氧化铝价格给予强支撑，故本周仅有广西氧化铝未曾下跌。 整体而言：本目前氧化铝价格继续下行的原因，来自于基本面过剩压力和持货商的悲观心态。若后续云南地区电解铝逐步复产，则氧化铝价格回调空间相对有限，但若云南复产不及预期，则短期氧化铝价格将继续承压。 图1. 国内主流地区氧化铝价格走势 来源：SMM 》点击查看SMM铝产业链数据库

》查看SMM锌产品报价、数据、行情分析 》点击查看SMM锌产品历史价格 》点击查看SMM金属产业链数据库  

》查看SMM铅产品报价、数据、行情分析 》订购查看SMM金属现货历史价格 》点击查看SMM数据库  

》查看SMM钴锂产品报价、数据、行情分析 》订购查看SMM钴锂产品现货历史价格走势 据悉，三星SDI与通用汽车将投资30亿美元，于美国印第安纳州建造电动汽车电池工厂， 计划建设30GWh产能。该工厂将于明年开始建设，目标于2026年实现量产。 2023年3月，两家首次合作，计划将合资建设电池工厂，但并未确定项目选址及其他细节。通用汽车董事长兼 CEO 玛丽・芭拉曾表示，两家公司共同打造的电池，将帮助通用把北美的电动汽车年产能增加到 100 万辆以上。 与此同时，2023年5月，三星SDI宣布与Stellantis建立动力电池工厂，项目选址同样为美国印第安纳州。据悉，该电池工厂将在2025年Q1实现投产，初始产能为23GWh，目标在未来几年内提升至33GWh。 据统计，截止2022年，三星SDI总计拥有47GWh产能，预期2023年将实现62GWh产能规模，其中电芯产能类型以方形、圆柱为主。 远期2025年，预期其总产能或将达到100GWh。         SMM新能源研究团队 王聪 021-51666838 张玲颖 021-51666775 马睿 021-51595780 杨玥 021-51666856 袁野 021-51595792 冯棣生 021-51666714 徐颖 021-51666707 吕彦霖 021-20707875 柳育君 021-20707895 于小丹021-20707870 孙贤珏 021-51666757 周致丞021-51666711

》查看SMM铜报价、数据、行情分析 》点击查看SMM铜现货历史价格走势 SMM数据显示， 5月全国精铜杆产量合计89.09万吨，较4月份增加6.29万吨，环比增长7.6% 。其中华东地区铜杆产量仍稳居第一，总产量为56.88万吨，环比增长5%；华南地区5月份产量增幅较大，环比增长33%。（具体产量及其他数据详见SMM数据库）   5月份精铜杆产量未降反增，增幅远超预期，主因劳动节后铜价出现大幅下跌，下游逢低下单集中涌现，一时间精铜杆需求量大幅提升，部分铜杆厂一度出现“供不应求”的现象。在订单激增之下， 精铜杆企业为满足下游提货需求，加快企业生产节奏，排产积极，令五月份精铜杆产量远超预期。 精废杆价差缩小对精铜杆消费持续利好，也是令精铜杆产量大增的原因之一 。据SMM数据显示，5月份精废铜杆月平均价差为514元/吨，其中5月15日精废铜杆价差最低缩小至215元/吨，再生铜杆长时间对盘面升水，令下游线缆企业“转头”采购精铜杆，对精铜杆消费持续利好。 SMM对国内21家大中型精铜杆企业及15家再生铜杆企业周度生产情况进行调研，从行业周度开工率来看，精废铜杆价差对于精铜杆、再生铜杆企业的订单造成直接影响。5月份精铜杆开工率屡创新高，最后一周行业周度开工率突破80%。再生铜杆方面则正好相反，在铜价下行的压力下，再生铜原料紧张、再生铜杆价格优势持续减弱，令其行业开工率持续下滑，最低至39.04%。 步入6月，精铜杆消费令市场担忧。 随着铜价重心的反弹，下游畏高情绪涌现，采购意愿表现不佳。而精废铜杆价差近期持续扩大，再生铜杆对于精铜杆的冲击再起。再观需求端，下游线缆始终缺乏“大”订单拉动，虽然6月份国网端口将迎来季节性集中交货小高峰，但需警惕5月线缆企业排产积极或已提前完成部分生产计划。而漆包线端口亦不容乐观，行业景气度下滑已是事实。下游需求不佳叠加铜价重心大幅反弹，SMM预计六月份精铜杆行业景气度将明显下滑，精铜杆产量亦将出现大幅下降。 》查看SMM金属产业链数据库    

据力拓官网消息，力拓将投资11亿美元（14亿加元）在加拿大Jonquière综合体扩建其先进的铝冶炼厂，采用AP60低碳电解槽技术。总投资包括魁北克政府高达1.13亿美元（1.5亿加元）的财政支持。此次扩建将与Arvida铝冶炼厂在同一地点的储罐室逐步关闭同时进行，将使力拓能够继续满足客户对用于运输、建筑、电气产品和消费品的高质量低碳铝的需求。 这项投资将增加96个新的AP60电解槽，每年增加约16万公吨原铝的产能，可以满足40万辆电动汽车的需求。因此，其共有134个AP60电解槽，年产能约为22万吨。施工将持续两年半，新电解槽计划于2026年上半年投入使用，工厂将于2026年底达到满负荷。建成后，扩建的铝冶炼厂应位于行业成本曲线的前四分之一。 这一新产能将弥补因从2024年开始逐步关闭Arvida冶炼厂的锅炉而损失的17万吨产能。此外，力拓将通过之前宣布的2025年第一季度在Arvida的铝回收中心的投产，增加3万吨的新产能。这些设施将使力拓在Complexe Jonquière的铸造中心能够继续提供满足客户需求的增值产品，包括将消费后的回收铝纳入初级铝合金。 该项目将在施工高峰期创造多达1000个就业机会，并通过扩建铝冶炼厂在当地维持约100个永久性就业机会。 援引彭博消息，力拓首席执行官Jakob Stausholm在周一的新闻发布会上表示：“这是力拓在魁北克和西方十年来最大的投资。” 该公司表示，与Arvida工厂的旧储罐相比，使用AP60电解槽技术将减少50%的温室气体排放。 魁北克省总理François Legault表示：“我们的地区正在为我们的绿色经济建立良好的势头。Saguenay–Lac Saint-Jean的铝工业一直是该地区骄傲和财富的源泉。今天的公告将以更绿色、污染更少的工艺为该行业注入新的活力。AP60电解槽的使用将使铝生产中的温室气体排放量减少一半。随着ELYSISTM技术的到来，魁北克希望成为绿色铝的世界冠军。” 除了对低碳铝的投资，力拓正在与加拿大和魁北克省政府合作，在其Saguenay-Lac-Saint-Jean工厂部署ELYSISTM无碳铝生产技术。根据目前的开发进度，ELYSIS的目标是在2024年之前安装其技术，大约两年后生产出更大批量的无碳铝。

为增强对铜市场的紧密跟踪，SMM定期对国内主要铜矿企业进行实地走访调研，以凉山拉拉铜矿为例，凉山拉拉铜矿是我国著名的大型富铜矿床，为目前中国西南地区最大的露天开采铜矿山。矿床矿石除主要的铜金属外，还伴生有钴、钼、铁、金、银、硫有益组份及其他稀土元素等。从1956年被发现，经过几十年陆续开采，目前铜矿品味仅为0.3%，拉拉铜矿面临资源枯竭，在四川省自然资源厅发布四川省矿产资源总体规划（2021—2025年）中，以紧缺和优势矿产为重点，加强会理拉拉铜矿等重要大中型矿山外围及深部找矿工作。 凉山拉拉铜矿是绿色开发的代表型企业。凉山矿业充分运用景观生态学，从场地规划、绿化林木、库体保护、雨水疏排等方面合理规划，对闭库的一、二、三期尾矿库进行了绿化改造，环境恢复治理率98%。在土地复垦方案基础上逐步实行，矿区可绿化土地均进行了绿化措施。长期以来，凉山矿业坚持“在发展中保护，在保护中发展”的思路，该公司拉拉铜矿自2012年被评为国家级绿色矿山试点单位，2019年8月正式进入全国绿色矿山名录。2020年8月，凉山矿业成功入选四川省第一批绿色企业名录。 近年来，凉山矿业积极响应落实“碳达峰、碳中和”要求，从优化工艺控制入手，大力推动节能低碳技术的研究与应用。公司投入6000多万元实施冶炼低空污染治理项目，建成环集烟气系统，使现场低空外溢烟气得到有效控制和利用，吸收和置换出来的高浓度二氧化硫气体作为现有烟气制酸系统的优良原料，实现了废气变宝。通过酮酸两大生产系统平衡协同，收集、净化、转化后的主烟气用来制作工业硫酸，制酸后尾气经脱硫系统处理后达标排放，每年生产工业硫酸40多万吨，创造了可观的经济效益。 我国铜资源分布相对集中，西藏、云南、江西、新疆、内蒙古五省的查明铜矿资源储量占全国的65%。另外我国铜矿具有大矿少、中小矿多的特点，铜矿平均品位仅为0.87%，不及世界主要生产国矿石品位的三分之一，富铜矿（品位>1%）查明资源储量仅占总查明资源储量的20%。SMM深入云南矿区实地调研中国铜矿开采状况，走访大中小型矿山，得到一手调研资料，包括矿山类型、可采储量、入选铜矿品位、采矿成本、选矿成本等信息，更多铜矿行业信息请持续关 注SMM2023全球铜矿市场行业发展报告。 SMM2023全球铜矿市场行业报告情况 专业介绍全球大型铜矿山资源储量情况、全球铜精矿供应情况、铜的价格分析及未来趋势，针对未来全球下游需求进行分析包括电力行业、家电行业、交通行业、建筑行业、机械行业等，同时针对铜精矿企业的盈利分析、成本曲线等分析，为铜产业链上下游相关企业及时做出前瞻战略部署提供重要的参考建议，详情请联系有色咨询项目经 理费长云女士（13522753386） ，欢迎订阅SMM2023全球铜矿市场行业发展情况，本报告可提供中文和英文版本。 SMM是中国专业有色咨询领域的信息提供商，咨询产品主要包含行业供需价格分析、供应链管理分析、市场调研、驻场研究、专业行研报告、定制研报、产业规划书、行业白皮书等，可以根据实际情况对报告进行季度、半年度、年度更新等。