4月1日，多家造车新势力及车企如约交出了3月份新能源车交付量/销量答卷。 其中，3月，造车新势力交付进一步分化；两家新能源品牌销量破3万辆；比亚迪销量重回30万辆以上等亮点值得关注。 交付进一步分化 “理蔚 小 ” 均完成一季度预期 3月，理想汽车交付新车28,984辆，同比增长39.2%。一季度，公司共计交付80,400辆，同比增长52.9%。 3月，零跑汽车交付14,567辆，实现同比增长超136%；一季度累计交付达33,410辆。 3月，蔚来交付新车11,866辆，同比增长14.3%，环比增长45.9%。一季度，蔚来共交付新车30,053辆。 3月，小鹏汽车共交付新车9026辆，环比增长99%，同比增长29%。其中，小鹏X9交付3946辆，上市三月累计交付近8000辆。一季度，小鹏汽车累计交付新车共21,821辆，同比增长20%。 3月，哪吒汽车交付8317辆，同比下降17.55%；一季度累计交付2.44万辆，同比下降6.65%。 电池网注意到，此前，在车市竞争更趋激烈的背景下，多家新势力下调了一季度交付预期。理想汽车预计，第一季度的车辆交付量为7.6万辆至7.8万辆。蔚来预计，第一季度交付约3万辆汽车。小鹏汽车预计，第一季度交付量为2.1万辆至2.25万辆，同比增长15.2%至23.4%。从最新公布的数据来看，理想汽车、蔚来、小鹏汽车均完成交付预期。 此外，造车新势力交付进一步分化。截至今年一季度，理想汽车累计交付量达到713,764辆，成为首家达成70万辆里程碑的中国新势力车企。零跑汽车连续多周“咬住”新势力销量第三名，站稳新势力头部位置，展现出强劲的发展势头。蔚来3月交付量实现同环比增长，累计交付新车479,647辆。小鹏汽车、哪吒汽车未能实现月销破万，其中，哪吒汽车成为3月唯一出现同比下降的新造车企业。 两家新能源品牌销量破3万辆 埃安稳居主流纯电前三 3月，广汽埃安全球销量32,530辆，环比增长95.1%，稳居主流纯电前三。 3月，鸿蒙智行旗下AITO全系交付新车31,727辆，蝉联中国市场新势力品牌月销量冠军，并以领先优势连续三个月夺得中国新势力品牌销量冠军。其中，问界新M7销量持续稳健增长，单月交付新车24,598辆，上市累计交付量超过12万辆。 3月，深蓝汽车总计交付13,048辆。此外，深蓝旗下首款硬派风格SUV深蓝G318于3月18日发布，并宣布超级增程进入2.0时代。 3月，极氪交付13,012辆，同比增长95%。1-3月，极氪共交付33,059辆，同比大增117%。 3月，岚图汽车共交付6122辆汽车，同比增长102%。1-3月，公司累计销量为16,345辆，同比增长188%。 3月，阿维塔共交付5016辆，同环比均实现翻番。 比亚迪销量重回30万辆以上 赛力斯新能源车销量同比增长超两倍 3月，比亚迪新能源汽车销量30.25万辆，去年同期为20.71万辆。3月，比亚迪乘用车销售30.16万辆，环比增长147.8%，其中海外销售新能源乘用车合计3.84万辆，环比增长65%。1-3月，比亚迪新能源汽车累计销量62.63万辆，同比上涨13.44%。 3月，上汽集团新能源汽车销量达8.5万辆，同比增长30%。 3月，长安汽车旗下自主品牌新能源汽车销量5.29万辆，同比增长超47%；一季度销量12.88万辆，同比增长超52%。 3月，吉利汽车新能源销量44,791辆，环比增长约34%，同比增长超65%，新能源渗透率约30%；1-3月新能源累计销量144,125辆，同比劲增约143%。 3月，赛力斯新能源汽车销量27,730辆，同比增长225.81%。其中，赛力斯汽车销量24,986辆，同比增长579.15%。 3月，长城汽车新能源车销售21,882辆，1-3月累计销售59,182辆。 3月，北汽蓝谷子公司北汽新能源汽车销量为7389辆，1-3月累计销量为10,122辆，同比下降约33.03%。 推动以价换量 多品牌宣布新一轮促销政策 电池网注意到，政策层面，3月13日，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》（以下简称《行动方案》），其中，《行动方案》支持交通运输设备和老旧农业机械更新。持续推进城市公交车电动化替代，支持老旧新能源公交车和动力电池更新换代。支持开展汽车以旧换新。加大政策支持力度，畅通流通堵点，促进汽车梯次消费、更新消费。组织开展全国汽车以旧换新促销活动，鼓励汽车生产企业、销售企业开展促销活动，并引导行业有序竞争。 企业层面，继上市24小时预定达到88,898辆后，4月1日，小米集团董事长雷军在其社交平台上称：“小米SU7创始版开启第二轮惊喜追加开售”，追加开售时间从当天12点开始。 政策层面持续支持，企业层面强势入局，搅动新能源汽车市场，价格战也仍在进行中。4月1日，包括蔚来、问界、极氪、小鹏、奇瑞等宣布了新一轮促销政策。 为响应国务院《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》号召，蔚来宣布推出最高10亿元油车置换补贴。即日起，油车用户置换蔚来2024款新车，将额外获得10,000元的选装基金补贴。 鸿蒙智行App显示，问界新M7入门版车型售价限时下调2万元。 极氪汽车新增极氪007后驱增强版，售价为20.99万元，将该车型起售价再拉低2万元。 小鹏汽车官方微博发布2024款小鹏G9购车限时补贴政策。其中现车限时减免至高20,000元，选装折扣至高价值8000元；2024款小鹏G9依旧推出5款车型，补贴后现车售价区间为24.39-33.99万元，补贴政策时间为2024年4月1日至4月30日。 奇瑞汽车官宣百亿补贴置换季政策，其中包括：限时指定车型购置税全免，以旧换新至高抵3万元等优惠。据悉，本次百亿补贴置换季活动涵盖瑞虎8 PRO冠军版、瑞虎8 PLUS冠军版、瑞虎9、艾瑞泽8高能版以及探索06等多款车型。 有业内人士表示，2024年，20万元以下价格带新能源车市竞争将处于白热化，相关企业利润面临压力。 结语： 中关村新型电池技术创新联盟秘书长、电池百人会理事长于清教表示，从近一个多月的中国电池新能源产业链调研团全国各地调研情况来看，赛道中周期调整是必然，但螺旋式上扬的趋势不可逆转。 于清教进一步分析道，从各新能源车品牌纷纷公布的3月销量和一季度销量来看，旺季到来加上竞争激烈，黑科技、电动化、精品化、智能化、高中低端全系拉满，主流品牌均呈现销量大增势头，直接拉动动力电池装车量上升，这也是调整长达两年半之久的电池产业链上市公司板块从元旦后逐渐建仓到现在开始逐步走出低谷、价值回归的主要原因。此外，电网侧储能、大储能、工商储能、户外储能、家庭储能也是捷报频传。 于清教指出，在本轮电池新能源赛道深度洗牌中，强者恒强、弱者出局：乐观者前行、向上，悲观者躺平、淘汰，这也是高景气赛道、大周期逻辑之下的众生相。

进入财报季，A股四家头部整车企业，上汽集团、比亚迪、长城汽车和广汽集团率先发布了2023年的业绩情况。 从财报来看，四家车企均实现了营收的上涨，但利润表现却不尽相同。其中比亚迪归母净利润高达300.41亿元，同比增长80.72%，而其他三家车企的净利润均出现了不同程度的下降。其中，广汽集团归母净利润同比下降45.08%，已退回至8年前水平。 长城汽车40亿元投向广告 比亚迪2023年营业收入6023.15亿元，同比增长42.04%；归母净利润为300.41亿元，同比增长80.72%。从全年净利润来看，比亚迪去年平均每日赚约8230万元。 “本集团凭借不断提升的品牌力、快速增长的出海销量、持续扩大的规模优势和强大的产业链成本控制能力，叠加上游原材料价格回落，本集团新能源乘用车业务继续保持良好的盈利能力。”比亚迪在财报中特别提到了业绩上涨的原因。 2023年比亚迪新车全年销量302.44万辆，同比增长61.9%，完成300万辆年度销量目标；国内乘用车市场占有率由2020年的2.1%提高至2023年的11.3%。在国内新能源车市场，2023年比亚迪的市占率达到32%，同比上升4.8个百分点。 作为2023年价格战的“排头兵”，比亚迪依靠不断调整的价格策略，获得了更高的市场份额。然而比亚迪的毛利率并未因此降低。2023年比亚迪汽车相关业务毛利率同比增长2.63个百分点，至23.02%。相比之下，价格战的“发起者”特斯拉却因降价策略“伤及元气”，其毛利率同比下降超9.1个百分点，至17.05%。 比亚迪2023年研发费用达395.7亿元，2020年-2022年研发费用分别为85.6亿元、106.3亿元、186.5亿元。在技术上的进步也让比亚迪能够覆盖更广阔的市场。2023年，比亚迪完成王朝海洋、腾势、仰望及方程豹在内的多品牌梯度布局，产品覆盖从家用到豪华、从大众到个性化，价格覆盖10万-100万元区间。有分析人士指出，利用“车海战术”覆盖更多细分市场是推动其完成年销目标的关键动作。 同为自主品牌的长城汽车近年来研发投入一直保持较高强度，2023年研发费用达到80.54亿元，同比增长24.97%；但其研发利用率不高，并未完全转化为销量，反而造成了利润的下降。2023年长城汽车营业收入1732.12亿元，同比增长26.12%，归母净利润却下滑至70.21亿元，同比下降15.06%。 长城汽车2023年实现销量123万辆，同比增长15.85%；其中新能源汽车累计销售25.64万辆，同比增长113.88%。值得注意的是，从细分品牌来看，长城汽车的销量提升主要受益于坦克品牌，其2023年销量同比增长31.21%，而欧拉作为纯电动品牌，销量仅提升4.35%，远低于纯电动市场整体表现。 同时，新能源汽车销量的走高也导致了长城汽车销售费用的上涨。2023年，长城汽车销售费用为82.85亿元，同比上涨41%，其中广告及媒体服务费更是高达40.46亿元，占销售费用的48.8%。相比之下，比亚迪的销量超过长城汽车两倍有余，而其2023年广告展览支出42.7亿元，与长城汽车几乎持平。 上汽、广汽尚处转型阵痛期 除长城汽车外，上汽集团和广汽集团也同样处在向电动化转型的阵痛期。其中，上汽集团2023年营收7261.99亿元，同比微增0.72%；归母净利润141.06亿元，同比下降12.48%，滑落至近5年来的最低点。 2023年，上汽集团长期以来作为利润支柱的合资品牌出现疲态，销量持续下滑，盈利能力减弱。上汽大众和上汽通用两大合资企业虽然仍然保持在国内市场的销量前列地位，但面对新能源汽车市场的快速崛起和竞争加剧，其电动化转型进展缓慢，销量同比下降，产能利用率也较低。这导致两家企业为上汽集团贡献的利润大幅减少，对集团整体盈利水平产生较大影响。 财报显示，2023年上汽大众和上汽通用的销量分别为121.5万辆和100.1万辆，同比下降8%和14.5%。2023年上汽大众和上汽通用为上汽集团贡献的利润分别为31.3亿和25.4亿元；而在2022年两家企业利润贡献为87.3亿和55.8亿元，同比分别减少超五成。 虽然上汽集团自主品牌的销量占比已超过一半，且新能源汽车和出口业务有所增长，但自主板块的盈利能力仍然较弱。在新能源领域，上汽集团智己品牌2023年共售出3.81万辆新车，销售规模较小；飞凡品牌则一度传出裁员70%的消息。 广汽集团同样面临着合资品牌表现不济的状况。财报显示，广汽集团实现营业收入1287.57亿元，同比增长17.48%；归母净利润44.29亿元，同比下降45.08%。 财报显示，广汽集团全年销量为250.50万辆，同比增长2.92%。其中，2023年广汽本田和广汽丰田销量分别为64.05万辆和95万辆，同比分别下滑13.66%和5.47%。同时，二者营收分别为935.28亿元和1528.69亿元，分别下滑18.75%和6.52%。 “当前几乎所有的合资品牌在新四化浪潮中都遭遇到严峻的挑战，总体上都承受了一定的压力。”广汽集团总经理冯兴亚坦言，目前燃油车受到电动车优惠政策、排放法规限制、购置税等多重挤压，但接下来会向节能车方向加快发展，因此广本和广丰不能放弃在节能车方面的优势。同时也要加快电动化步伐，加大自主研发对合资企业的反哺，提供共同平台实现联合开发。 财报披露，2023年，广汽集团推进亏损合资企业重组转型取得了关键性进展。实施广汽三菱重组方案，广汽三菱成为公司全资子公司，最大限度盘活及利用广汽三菱核心资产，助力广汽埃安快速实现产能扩充，解决产能瓶颈；广汽日野实施员工股权激励方案并推进股权调整，加快推进向新能源商用车的战略转型。

周二（4月2日）美股盘前，美国电动汽车制造商特斯拉公司公布了2024年第一季度的汽车生产量和交付量报告。 具体数据显示，特斯拉在今年前三个月共交付了386,810辆汽车，远低于分析师先前平均预期的449,080辆，为有史以来最大的逊于预期幅度。 这也是公司2022年第三季度以来首次跌破40万辆的关口，与去年第一季度422,875辆的交付量相比减少了超8.5%，录得2020年第二季度以来首次同比下跌。 受这一消息的影响，特斯拉美股早盘一度跌超6.5%，最低报每股163.43美元，现跌幅收窄至6%附近，报166.18美元。年初至今该股已累跌33%，而美股基准标普500指数的同期涨幅接近9%。 事实上，在第一季度结束时，华尔街的许多投行就接连下调了预测，有的分析师也接受了同比下降的可能性。媒体分析认为，消费者需求的放缓趋势已经成为这家电动汽车龙头最大的担忧，高利率让潜在的汽车买家保持观望。 两个月前，特斯拉CEO埃隆·马斯克在社交媒体上表示，消费者的需求是季节性的，由于大多数人不喜欢在冬天买车，所以特斯拉会在这一时期提供补贴。特斯拉还开始尝试广告，全力向消费者宣传其产品线。 在过去几年，特斯拉的交付量一直以每年至少约50%的速度增长，但去年开始已明显放缓。富国银行分析师此前警告称，今年电动汽车的需求将放缓，这可能迫使特斯拉不得不对其产品实施更多降价。 在较低车价和令人失望交付量的影响下，富国银行预计特斯拉今年的每股收益将比预期低32%。另外，长期看好特斯拉的投行Wedbush也将特斯拉股票的目标价从315美元下调至300美元。 特斯拉报告还显示，Q1共生产了433,371辆汽车，同比下降了1.7%。公司解释称，部分原因是加州弗里蒙特工厂更新后升级版的Model 3正处于早期生产阶段。 另外，红海冲突导致的运输改道以及对柏林超级工厂的纵火袭击造成了工厂的停产。去年年底，特斯拉在美国推出了电动皮卡Cybertruck，最新的报告没有提及这一车型的具体产量和交付量。

SMM 4月2日讯：4月2日，汽车拆解板块盘中走高，午后涨幅一度冲至2.6%左右。个股方面，超越科技涨停，格林美收涨6.47%，华宏科技、启迪环境、怡球资源、华鑫环保等多股纷纷跟涨。 消息面上，国家发展改革委主任郑栅洁4月3日主持召开专题座谈会，与民营企业沟通交流大规模设备更新和消费品以旧换新工作。他表示， 党中央、国务院决定推动大规模设备更新和消费品以旧换新，既能促消费、拉投资，又能促进节能降碳、增加先进产能，还能让更多高质量耐用消费品进入居民生活，是一项惠民利企、一举多得促进高质量发展的重大决策部署。 下一步，国家发展改革委将利用好促进民营经济发展壮大部际联席会议制度，与有关部门一道，充分发挥经营主体作用，更好发挥政府引导作用，打好政策组合拳，强化信息、智能技术等科技支撑，推动汽车、家电以旧换新和家装厨卫“焕新”，真正把这件实事办好、把好事办实，让企业和老百姓享有更多获得感，扎实推进我国经济高质量发展。 进入3月，国家多次提及消费品以旧换新的相关政策， 3月中旬前后，国务院还发布了关于印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》的通知。其中提到，汽车领域，到2027年，报废汽车回收量较2023年增加约一倍。 彼时，光大证券便曾评价称，该方案为汽车拆解行业带来一系列利好政策，预计将进一步推动汽车回收拆解行业的规范化发展，同时也将惠及报废汽车回收、二手车交易等相关行业。 华泰证券则表示，2023年潜在汽车拆解市场约1700亿，未来具备精细化拆解能力的企业能够给出更高的收车价格，有望获取更多份额，逐步脱颖而出。 国泰君安研报也表示，重点领域设备替换更新市场年规模超5万亿，设定设备高能效、数字化要求，目标报废汽车以及废旧家电回收量高增。汽车更新迭代加速，回收体系完善催化报废汽车回收量提升，推荐拥有报废汽车拆解业务的标的。 而一如当前大火的固态电池概念板块，产业链不少企业密集回复其各自关于固态电池的布局，近日，也有不少汽车拆解的相关企业在互动平台上回复相关问题，中金环境此前便回复称，目前公司子公司金泰莱主要通过与国内汽车拆解企业签订危废处置协议，提供三元催化回收服务。 东江环保则被问及考虑到今年汽车会大规模报废的情况，公司湖北天银汽车拆解厂是否会复工的问题，东江环保表示，目前公司废旧汽车拆解相关业务处于暂停状态，后续将视实际情况对本项业务进行重新评估，有关进展情况请关注公司后续披露的公告。 对于上述提及的汽车将大规模报废的说法，市场上也有相关的数据支撑，此前乘联会方面表示，2024年乘用车报废更新将大幅增长。其提到，随着中国车市本世纪初销量的爆发增长，2008年达到零售569万辆，随后进入两年狂飙增长期，2010年达到1,127万辆，并在2016年达到2,369万辆。按照15年的非营运车辆报废的判断值，2008年车型在2023年前后将进入集中报废期。 而在汽车拆解板块表现较为出色的背景下，除了对汽车拆解有布局的企业，甚至不少尚未布局该业务的企业，都难挡投资者的“热情”，纷纷被问及是否有相关的布局。据SMM不完全统计，截至目前，已经有包括东珠生态、合锻智能、旺能环境、阿尔特、福龙马、浙矿股份等在内的多家企业纷纷回应暂时并未涉及汽车拆解业务。 而怡球资源也在近日被问及公司是否有意愿或正在申请国内拆解汽车资质牌照的问题时表示，公司尚未申请国内汽车拆解资质牌照，会持续关注国内再生循环相关政策。 且需要注意的是，随着新能源汽车渗透率的持续提升，动力电池同样面临着退役问题。此前有机构预计，到2025年，我国动力电池退役量将达82万吨；2028年后，将超过260万吨，动力电池“退役潮”或将到来。 3月25日，格林美还在其投资者关系活动记录表中提到，随着动力电池报废量的增加，公司的动力电池回收产能也将得到进一步的扩张，以满足市场的需要。 公司计划到2026年动力电池回收量将达到30万吨以上。 据格林美方面表示，公司动力电池回收业务方面，2023年全年回收拆解的动力电池达到27,000吨以上（3.0GWh以上），同比增长50%以上；碳酸锂回收产能扩容达到10,000吨/年，锂回收率超过 95%，向97%的超高水平进击。 格林美预计，2024年将是公司业绩重回高速增长通道的一年，其中， 国家出台大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案，对市场而言是一个万亿级的大机遇，循环经济产业的春天来了，有利于公司电子废弃物回收、报废汽回收车、动力电池回收业绩增长。

国内光伏行业近阶段“内卷”严重，日子普遍难过，作为全球最大单晶硅生产制造商的隆基绿能市值已较峰值蒸发近4000亿元。而事实上，在全球光伏行业趋于饱和、价格日渐内卷的当下，类似的“寒冬”景象已比比皆是。 在欧洲，随着太阳能电池板一路跌向“白菜价”，不少欧洲人甚至已将其当做花园栅栏来用…… 据一些已安装太阳能电池板的家庭在社交媒体上发帖表示，虽然这种将太阳能电池板竖立的做法，捕获的阳光和电量比用作屋顶时要少得多，但却节省了大量高昂的劳动力和脚手架成本。 而在这背后，已经跌至十余年前约1/10的太阳能电池板价格，无疑是他们能够如此大面积铺设的终极“凭仗”。 BloombergNEF首席太阳能分析师Jenny Chase表示，“人们能够得以这么做，是因为太阳能电池板如今实在太便宜了，他们可以随意把太阳能板放在任何地方。由于安装成本——劳动力、脚手架成本，构成了安装屋顶光伏系统的绝大部分成本，因此这样做是有道理的。” BNP Paribas Exane气候研究主管Martin Brough则指出，“如果你有地方安装大量太阳能电池板，即使这些电池板并不完全对准太阳，那为什么还要去装个木栅栏呢？当太阳能电池板本身的价格低廉得令人难以置信，但安装成本和选址却成了制约因素时......你会想要亲自动手DIY的”。 根据业内的一组数据，截止3月底，全球太阳能电池板的价格已跌至约11美分/瓦，仅为去年同期的一半。与2011-2012年时逾1美元/瓦的价格相比，更是已彻底跌成了“白菜价”。 至于价格缘何会出现如此巨大的跌幅，则无疑与过去几年全球光伏市场经历的严重产能过剩有关。 全球光伏行业产能过剩有多严重？ 据国际能源署(IEA)的预估，到今年年底，全球太阳能电池板供应量将达到1100千兆瓦，是目前需求预估的约三倍，产能过剩现象已愈发明显。 对于光伏行业面临的挑战，关注这一领域的国内投资者显然已不陌生。 上月，针对外界的裁员传闻，作为行业龙头企业的隆基绿能就曾回应，当前光伏行业面临着复杂的内外部竞争环境，为了应对市场变化，提升组织效能，公司对相关岗位进行了结构优化。公司此次裁员，预计人员调整比例约为全体员工总数的5%。 早在2023年5月上海SNEC光伏展期间，就有业内高层预判，未来将有超过半数的光伏企业被淘汰出局。 而目前在欧洲，不少行业高管也警告称，近几个月来，光伏行业一直受到着失业、破产和倒闭潮的困扰，诸多麻烦已迫在眉睫。 根据欧洲媒体看到的一份计划草案，欧盟委员会已表示将致力于“评估所有涉嫌不公平行为的证据”，并改善太阳能电池板制造商获得欧盟资金的渠道，该草案将于4月15日由欧盟能源部长和行业组织签署。但此举仍不太可能令欧洲业界企业感到满意。 意大利厂商FuturaSun首席执行官Alessandro Barin表示，即使在旗下一间工厂因农历春节假期停工三周后，其成箱的太阳能电池板仍滞留在港口和仓库。FuturaSun在中国生产太阳能电池板，并销往欧洲。 Barin指出，如果太阳能电池板价格持续低于每瓦15美分的“红线”，该公司就不可能认真考虑投资欧洲的生产项目。“你不可能在利润微薄到无法支付任何费用的情况下，作出投资决策。” Barin还表示，如果无法得到欧盟更多的支持，FuturaSun计划在威尼斯附近开设的工厂将只会是一家小型的“兆瓦级”工厂，而不会是一个具有全球意义的“千兆瓦级”生产基地。 欧洲太阳能制造委员会在今年2月已警告称，如果不提供紧急援助，欧洲的太阳能电池板制造商很快就会停产。 在此之前，挪威REC集团已于去年11月关闭了其生产太阳能电池板关键原材料多晶硅的工厂，瑞士Meyer Burger Technology公司也表示，将关闭其位于德国的一家太阳能电池板工厂，并将业务重点转向美国。该工厂是欧洲最大的太阳能电池板工厂之一。

经历2月车市“最低谷”后，由传统车企孵化而生的造车“新实力”在3月集体迎来明显反弹。 4月1日，AITO问界率先公布3月成绩单。AITO全系交付新车31,727辆，环比增长50.07%。具体到单一车型，问界新M7继续保持火热状态，单月交付新车24,598辆，上市累计交付量超过12万辆；问界M9单月交付新车6,243辆，位居中国新势力50万元以上车型销量第一。同日鸿蒙智行App显示，问界新M7入门版车型——M7 Plus大五座后驱版售价下调2万元，至22.98万元。 AITO问界品牌旗下爆款车型的强势亦拉升了赛力斯汽车的销量表现。赛力斯最新公告显示，3月新能源汽车销量27,730辆，同比增长225.81%。其中，赛力斯汽车销量24,986辆，同比增长579.15%；2024年第一季度，赛力斯新能源汽车累计销量94,825辆，同比增长374.77%。 随后公布销量的广汽埃安，在3月份重新拿回了“新实力”阵营领头羊的位置，单月销量为32,530辆，环比增长95.07%，同比增长344.43%。广汽埃安同时表示，埃安、昊铂双品牌新产品即将正式发布。 岚图3月交付6,122辆，环比增长92.39%，同比增长102.25%；1-3月累计销量16,345辆，同比增长187.66%。岚图在上个月最重磅的事情莫过于与华为鸿蒙生态的签约，作为行业首个车企，岚图与华为宣布于3月15日达成鸿蒙生态合作，双方将基于HarmonyOS NEXT鸿蒙星河版启动App的鸿蒙原生应用开发。 处于第二梯队的“新实力”亦出现明显环比上扬。深蓝汽车交付13,048辆，环比增长30.56%，同比增长52.29%；极氪交付13,012辆，环比增长73.26%，同比增长95.29%，今年前三个月累计交付33,059辆，同比增长117.01%。极氪方面表示，全新极氪001上市首月大定已突破3万辆。 中国汽车流通协会发布的最新一期“中国汽车经销商库存预警指数调查”VIA显示，2024年3月中国汽车经销商库存预警指数为58.3%，同比下降4.1个百分点，环比下降5.8个百分点。库存预警指数位于荣枯线之上，汽车流通行业处在不景气区间。 “3月，车企及经销商陆续举行车展等促销活动，以及众多新车型陆续开始上市，吸引消费者进店看车。部分地区进入农忙，经销商客流及成交率下降，车市整体销量并未出现明显增长。综合预计，3月车市低于预期，预计乘用车终端销量在165万辆左右。”展望4月，中国汽车流通协会认为，4月车市将平稳运行。“天气转暖，多地开展春季车展，小米等车企重磅新车上市，带来利好。清明节受风俗影响、农耕忙碌及假期出行，导致4月购车需求驱动力不足，经销商预计市场需求及销量环比微降。”

小米集团-W首款车型SU7热销，提振公司周二早盘股价一度飙升逾14%，市值激增约440亿港元。截至发稿，涨11.51%，至16.66港元。 消息方面，小米集团旗下首款汽车SU7一经推出广受市场关注。根据官方数据显示，小米汽车发布后销量迅猛，仅用4分钟大定破万，7分钟破两万，27分钟破五万。上市24小时后，大定的数量更是达到了88,898辆。 据最新报道，小米SU7的交付周期进一步地延长。3月31日，小米SU7标准版锁定订单后交付周期预计为16~19周，Pro版预计17~20周交付，Max版则需26~29周交付。至4月2日上午，上述交付周期已经分别延长至20~23周、19~22周以及28~31周，这反映外界对这款汽车的订购量还在快速增长。 对此知情人士透露，小米汽车原本的4月生产计划约为5000辆，目前小米汽车已经在和供应商协商，提高生产能力，但预估产能爬坡会有一个过程。 更为值得关注的是，小米集团因SU7的热度，该集团的总市值从3月28日收市时的3720.66亿港元升至如今的4157亿上方，增幅达到近440亿港元。 上周五（3月29日）和周一（4月1日）因香港假期，港股休市，今日恢复交易。 机构如何评价小米集团首款汽车？ 在小米SU7热卖的同时，部分机构相继发布了针对小米集团汽车业务的分析报告。 高盛分析师Timothy Zhao及其团队在他们的报告中表示，基于小米的销售增长和良好的盈利前景，他们将小米的股票目标价从18.9港元提高到20港元，并保持买入评级。此外，小米的SU7预订量打破行业纪录，在首发24小时内达到8.9万辆，三个版本的订单分布均匀，这表明销量和平均售价方面的潜力超过预期。 因此，高盛将小米集团2024-26年度的营收预测提高了2-6%，这主要得益于智能电动汽车销售的增长预期。在未来两个月中，其产能的提升可能是最受关注的点。长期来看，SU7对小米集团具有重要的战略意义。 同时，东吴证券指出，小米集团的高端化战略有望持续见效，"人车家"生态的协同效应、汽车业务的短期投入和长期增长态势都有望逐渐明朗，他们维持对小米集团2024、2025、2026年归母净利润159、189、212亿元的预测。 国盛证券也指出，小米集团的生态链闭环有望提升交互体验，未来通过IoT产品和增值服务增厚汽车业务利润率，提升业务价值。2023年，小米汽车等新业务的费用总计为75亿元，预计2024年的投入将持续增加。

当前，我国新能源汽车行业蓬勃发展，在国家政策的大力支持下，各地纷纷响应，陆续推出各种政策促进当地新能源汽车的消费。而在大力推广新能源汽车的同时，消费者关注的焦点也从此前的“里程焦虑”转移为了“补能焦虑”。在2024年春运期间，市场上便传出了新能源车排队充电的消息，一度有车主在网络平台反映“排队一小时，充电一小时”，“油车12个小时的路程，电车需要24个小时”，无情揭露了当下充电桩市场依旧不够完善的事实。 在这一背景下，进入2024年以来，国内充电桩行业政策利好频出，SMM在本文中便大致整理了年初以来的充电桩行业相关利好政策，以及相关企业针对充电桩行业的布局，并对其未来发展趋势作出展望，以供读者翻阅了解！ 新能源汽车销量连年攀升 国家政策屡屡扶持充电桩行业 自进入2024年以来，国家在大力推动新能源汽车消费的同时，也通过颁发各项政策来推动新能源汽车充电基础设施的快速发展。2024年1月初，国家能源局便发布了《关于组织开展“充电基础设施建设应用示范县和示范乡镇”申报工作的通知》，旨在推动新能源汽车充电基础设施的快速发展，以支持新能源汽车下乡和乡村振兴。 对此，Co-Found智库研究负责人张新原表示：“政策推动下，充电桩建设有望提速，进而为新能源汽车的普及和应用提供有力保障，同时也将为充电桩产业链企业带来广阔的市场空间和增长机遇。” 数据方面，据中国电动汽车充电基础设施促进联盟数据显示，2023年全年，充电基础设施增量为338.6万台，同比上升30.6%。截止2023年12月，全国充电基础设施累计数量为859.6万台，同比增加65%。 而考虑到2023年新能源汽车销量总计949.5万辆的情况，2023年桩车增量比为1：2.8，充电基础设施建设能够基本满足新能源汽车的快速发展。2024年前两个月，我国充电基础设施继续平稳增长，桩车增量比达到1：2.4。截止2024年2月，我国充电基础设施累计数量总计902.3万台，同比增加63.7%。 地区分布方面，2024年2月，广东、浙江、江苏、上海、湖北、山东、北京、安徽、河南、四川TOP10地区建设的公共充电桩占比达70.7%。全国充电电量主要集中在广东、江苏、河北、四川、浙江、上海、山东、福建、陕西、河南等省份，电量流向以公交车和乘用车为主，环卫物流车、出租车等其他类型车辆占比较小。 不过相比于人口密集、充电桩数量也相对充足的城区，乡镇层级的充电桩数量略显不足，成为制约“新能源汽车下乡”，提升农村新能源汽车普及率的一大难题。此前国家发改委相关负责人便提到，充电设施不足的问题仍是影响新能源汽车使用的一大制约瓶颈，在农村地区更为突出，已成为制约农村地区购买使用新能源汽车的“堵点”“痛点”。 也正因此，正如前文提到，2024年1月国家能源局还发布了关于组织开展“充电基础设施建设应用示范县和示范乡镇”申报工作的通知。其中提及，本次示范县和示范乡镇建设是以扩大农村地区充电基础设施网络为目标，加快构建满足不同地区、不同类型、不同场景充电需求的服务网络，引领充电设施运维和商业模式创新，促进新能源汽车下乡。力争到2025年底，示范县乡因地制宜建成布局合理、快慢结合、适度超前的充电网络体系，推动实现充电站“县县全覆盖”、充电桩“乡乡全覆盖”的基本要求。 以下，SMM整理了自进入2024年以来比较有代表性的充电桩相关政策利好汇总，具体如下： 3月1日，国家发改委、国家能源局印发了《关于新形势下配电网高质量发展的指导意见》。该《意见》中提到，到2025年，配电网网架结构更加坚强清晰，供配电能力合理充裕；配电网承载力和灵活性显著提升，具备5亿千瓦左右分布式新能源、1200万台左右充电桩接入能力； 持续优化电价机制。 进一步完善分时电价机制，建立健全电动汽车居民充电桩分时电价机制 ；电力现货市场持续运行地区，推动根据现货价格信号动态调整峰谷时段划分，改善用户用电特性。研究完善储能价格机制。在评估分布式发电市场化交易试点基础上，研究完善更好促进新能源就近消纳的输配电价机制。》 点击查看详情 中共中央政治局第十二次集体学习中，中共中央总书记习近平提出，要适应能源转型需要， 进一步建设好新能源基础设施网络， 推进电网基础设施智能化改造和智能微电网建设，提高电网对清洁能源的接纳、配置和调控能力。 加快构建充电基础设施网络体系，支撑新能源汽车快速发展。 交通运输部副部长王刚在2月29日国新办举行的国务院政策例行吹风会上介绍， 交通运输部今年计划新增公路服务区充电桩 3000 个、充电停车位 5000 个，鼓励在服务区建设超快充、大功率充电设施。 3月17日前后， 国家能源局相关负责人表示，我国农村地区输电网络加快完善， 截至2023年底，广东、海南、江苏等12个省份已率先实现“充电站县县全覆盖，充电桩乡乡全覆盖”的建设目标。 接下来，将继续指导电网企业加强农村网络建设。另外， 按照最新规划，2024年广东计划新建公共充电站1312座、公共充电桩66110个，计划新建超级充电站386座、超级充电终端735个。 其中，高速公路和农村地区建设是重点。 住房和城乡建设部副部长秦海翔也表示，住建部去年结合老旧小区改造，增设了85万个停车位，今年将改建改造5万个老旧小区， 建设一批完整社区，挖存量、拓增量、促共享，会同有关部门增加停车位、安装充电桩。 2月3日，新华社受权发布《中共中央 国务院关于学习运用“千村示范、万村整治”工程经验有力有效推进乡村全面振兴的意见》（简称《一号文件》），提出推进农村电网巩固提升工程。推动农村分布式新能源发展， 加强重点村镇新能源汽车充换电设施规划建设。 趁着政策东风 多家企业入局充电桩业务 在政策的大力支持下，不少企业觉察商机，也纷纷开展充电桩的布局，华为董事、华为数字能源总裁侯金龙此前便透露，2024年，华为数字能源将计划携手伙伴共同部署超过10万根超快充充电桩，目前已有2万根超快充充电桩投入运营。同时，他提出四大呼吁，包括建设以公共充电场站为主的充电基础设施体系、新建公共充电设施系统，加快A级车和商用车超快充车型的规划以及对高质量充电基础设施的建设给予便利与支持，包括提供10年及以上的地租、快速高效的供配电保障，推出相关金融创新产品等。 今年年初，特斯拉还曾宣布，已在全球部署了5.5万个超级充电桩；而于近日发布新车小米SU7的小米集团，也传出消息称，小米通讯技术有限公司发生共商变更，经营范围新增充电桩销售、机动车充电销售、新能源汽车电附件销售、汽车装饰用品销售。 海外方面，作为全球历史最为悠久的跨国石油工公司之一，壳牌在其最新能源转型战略中表示，公司计划今明两年每年剥离约500个壳牌旗下加油站点（包括合资企业），将把重点放在公共充电桩。壳牌预计到2030年全球公共充电终端数量将增至20万个，而目前仅有5.4万个。 此外，LG电子也在之前宣布启动美国电动汽车充电桩工厂，正式进军北美市场。据悉，其在美国得克萨斯州沃斯堡市建设的充电桩制造工厂已经开始运转，总面积达5500平方米，每年可生产1万台以上充电桩。该工厂将首先生产11kW慢速充电桩，计划在年内生产快速充电桩（175kW）和超快速充电桩（350kW）。 值得一提的是，在今年年初，汽车供应链厂商安森美曾发布直流超快充电桩方案，推出九款全新 EliteSiC 功率集成模块（PIM），可为电动汽车（EV）直流超快速充电桩和储能系统（ESS）提供双向充电功能。据悉，该基于碳化硅的解决方案将具备更高的效率和更简单的冷却机制，显著降低系统成本，与传统的硅基IGBT解决方案相比，尺寸最多可减小40%，重量最多可减轻52%，实现在15分钟内将电动汽车电池充电至80%。 充电桩行业前景预测 提及充电桩未来的发展趋势， 华为董事、华为数字能源总裁侯金龙其作出良好预期，其预计未来十年，电动汽车保有量增长10倍，从2000万增长到2亿辆，充电量增长10倍，从1000亿度增长到1万亿度，充电桩保有量10年将至少增长5倍； 中国电动汽车充电基础设施促进联盟副秘书长仝宗旗也预测，至少在 2025 年之前，充电桩行业仍将处于政策扶持的阶段；未来的充电桩市场将会变得更开放且多元，场景也会不断延伸。 从发展前景来看，他认为，农村地区充电桩市场前景明朗，预计到2030年农村公共充电桩市场会有1500万台的增量。 中银证券 此前也评价称，充电桩行业正在迎来积极变化，新能源汽车销量快速增长带动充电桩需求高增，打开远期成长空间； 国联证券 也表示，全球电动化加速、补能需求提升及充电桩利好政策的持续助力下，国内快充渗透率有望提升，海外充电桩需求紧迫，行业有望进入加速建设期，模块及整桩环节有望率先受益。根据测算，预计2026年我国公共充电桩新增规模可达389万台，对应2023-2026年复合年增长率为57%； 民生证券 则认为充电桩需求较为刚性，预计2025年国内充电桩存量市场规模或超过3000亿元。

4月1日起，特斯拉Model Y正式在美国和中国市场涨价。 其中在美国市场，特斯拉将Model Y的价格上涨了1,000美元，此次调价适用于所有版本的Model Y。在涨价之后，特斯拉Model Y的后轮驱动基本款售价为44,990美元，不包括7,500美元的联邦税收抵免和地方激励；全轮驱动长续航版Model Y的起售价为49,990美元，而全轮驱动高性能版Model Y的税前价格为53,490美元。 截至发稿时，特斯拉的美国网站为客户提供了购买Model Y的库存或安排试驾的选择。但特斯拉的“定制订单”按钮无法在其网站上找到。 与此同时，特斯拉Model Y在中国市场的售价也提高了5,000元人民币（合692美元），此次调价也适用于在中国销售的所有版本Model Y。涨价之后，特斯拉后轮驱动基础版Model Y的起售价为26.39万元（合36,499美元），全轮驱动长续航版的价格增加到30.59万元（合42,308美元），而全轮驱动高性能版的起售价为36.89万元（合51,022美元）。 特斯拉中国网站还公布了金融优惠方案， 4月1日（含）起下订并完成交付全系在售车型，符合申请资质的客户可申请优惠利率贷款方案，年费率可低至 2.50% 起（折合年化利率 4.58% 起）。 不过，特斯拉在中国涨价之际，正值其他本土汽车制造商纷纷降价。自小米SU7公布售价并上市后，先后有6家车企宣布推出优惠政策或补贴活动，以拉低购车门槛，包括蔚来、小鹏、问界、极氪、奇瑞和昊铂等。特斯拉的反其道而行之，也不免让分析师对其销量产生担忧。随着第一季度的结束，华尔街的一些分析师甚至已经准备好迎接特斯拉自疫情初期以来的首次销量下滑。

【天原股份：磷酸铁锂正极材料即将实现批量生产供货】 天原股份在互动平台表示，磷酸铁锂正极材料目前认证已经在最后测试阶段，即将实现批量生产供货。昌能煤矿将于今年6月建成试生产。 【中矿资源：Bikita矿山锂矿产资源量较上一报告期增加】 中矿资源公告，公司收到所属公司Bikita通知，依据2022年至2023年度Bikita矿山补充及加密勘查工作成果，其委托的第三方独立资源评估公司IRES对Bikita矿山西区与东区的锂矿产资源量估算进行了更新。更新后的数据显示，截至2023年12月31日，Bikita矿山西区与东区保有（探明+控制+推断类别）锂矿产资源量为11335.17万吨矿石量，折合288.47万吨碳酸锂当量（LCE）。较上一报告期（2022年12月31日）锂矿产资源量增加4793.24万吨矿石量，折合碳酸锂当量（LCE）增加104.69万吨。 【东方锆业：目前仍处于提供样品供应固态电池材料厂家研发的阶段】 东方锆业披露股票交易异常波动的公告，公司关注到近期固态电池概念受市场关注度较高，公司目前仍处于提供样品供一些固态电池材料厂家研发的阶段。公司成立了专门的技术研发小组，加大对应用于固态电池电解质的氧化锆产品的技术研发和投入。 【极越调整销售政策 选装100度电池减一万元】 财联社记者从极越方面获悉，即日起，极越更新4月销售政策，选装100度三元锂电池包，整车减1万元（24.49万），另全系赠送直流家充桩。 【新能源车企开启新一轮促销】 近日，新能源汽车品牌纷纷披露3月销量“成绩”单。同时，问界、小鹏等品牌部分车型下调价格，蔚来和奇瑞等则推出置换补贴优惠活动。另外，多家车企面向20万元以下价格带推出了新车型、新品牌。在新能源车市场竞争更趋激烈的背景下，蔚来和理想此前下调了一季度交付预期。而小米汽车入场，更是进一步“搅动”新能源汽车市场。业内人士表示，2024年20万元以下价格带新能源车市场竞争将处于白热化，相关企业盈利承压。 【造车新势力迎来3月“暖春”：理想累计交付破70万辆 蔚来、小鹏期待“以价换量”】 理想、零跑、蔚来、小鹏和哪吒汽车先后公布3月交付数据，均取得环比增长。理想汽车以28,984辆的交付量在3月继续领跑新势力交付榜，同比增长39.2%；一季度共计交付80,400辆，同比增长52.9%。至此理想汽车累计交付量达到713,764辆，成为首家达成70万辆里程碑的中国新势力车企。蔚来、小鹏期待“以价换量”，蔚来宣布推出最高10亿元油车置换补贴。即日起，油车用户置换蔚来2024款新车，将额外获得10000元的选装基金补贴。小鹏汽车宣布，2024款小鹏G9购车立享智驾补贴，现车限时减免至高2万元，24.39万元起。 相关阅读： 充电桩行业政策利好频出！“新能源热”推动下 未来10年充电桩保有量或至少增长5倍？【SMM专题】 能源金属板块一度拉涨逾8% 寒锐钴业涨20%！3月锂电下游排产大增 4月续增？【SMM快讯】 2023年锂化工板块产品整体产销量水平受影响 赣锋锂业预计今年锂价以稳为主 【SMM分析】产能过剩引发价格战持续 锂电隔膜市场也将面临洗牌吗 【SMM分析】开发商Better Energy将在丹麦太阳能发电厂部署其首个大型BESS 【SMM分析】动力电池价格冰点 低空经济出圈？ 下游需求恢复滞后 电解钴价格再迎下跌 后市钴盐价格能否扭转颓势？ 【SMM周度观察】 电解钴本周价格下跌2000元 | 锂电产业链多家企业2023年业绩报出炉【新能源产业一周要闻】 【SMM分析】动力电池价格冰点 低空经济出圈？ 【SMM分析】开发商Better Energy将在丹麦太阳能发电厂部署其首个大型BESS 、 【SMM分析】原料供给偏紧成本上升 3月电池PMI指数位于荣枯线之下 【SMM分析】近期锂电再生回收市场价格小幅下行 【SMM分析】3月低硫石油焦、针状焦价格盘点及后续走势预测 【SMM分析】2月氢氧化锂深度去库状况维持 【SMM分析】中国提前完成新型储能装机目标 多省上调“十四五”期间规划 【SMM分析】小米大定破5万 磷酸铁锂需求将增幅几何？