SMM9月8日讯： 今日1#电解铜现货对当月2309合约报于贴水10~升水50元/吨，均价报于升水20元/吨，较上一交易日下跌55元/吨。平水铜成交价69120~69190元/吨，升水铜成交价格69150~69220元/吨。隔夜沪铜跳空低开，当月合约落于69300元/吨以下，早盘时段震荡走跌，从盘初69230元/吨走跌至69060元/吨，收于69100元/吨。人民币仍在贬值，日内沪铜当月对伦铜3月合约比值提升至8.34，沪铜当月进口亏损收窄至300元/吨附近；隔月BACK月差坚挺于BACK290~330元/吨。 日内现货升水再造重创，现货商开展压价态势，意图贴水或平水附近收货。早盘盘初，持货商报主流平水铜升水40元/吨附近，随即市场出现接近平水报价，好铜货源紧张，跟价并不及时，湿法铜已经报至贴水50元/吨。进入主流交易时段，主流平水铜贴水10元/吨至平水成交积极，个别贸易商可压价至贴水20元/吨收货，好铜升水20元/吨附近，随着低价货源被收，主流铜价格返升。进入第二交易时段，现货市场报价减少，持货方上调报价至升水10~20元/吨，好铜升水40~50元/吨，湿法铜贴水30元/吨。上午十一时后，现货升水走高至升水30元/吨以上。 尽管周内现货升水大幅下跌，隔月BACK月差依旧坚挺，且日内小幅贴水价格吸引贸易商建库备货，下周进入交割周，从目前持仓以及上海地区仓单数量来看，下周现货交易氛围或将再显较大分歧。 》订购查看SMM金属现货历史价格    

SMM9月8日讯：SMM统计8月中国工业硅产量在32.09万吨，环比增加3.8万吨增幅13.5%，同比转负为正增幅在10.6%。2023年1-8月份累计工业硅产量在229.9万吨，同比增幅在2.6%。 8月份国内工业硅产量增量主要由新疆、云南、四川三大主产区以及北方其他小产区贡献。主产区中四川硅企环比增量1.4万吨为增幅最大，主因8月四川处于丰水期水电供应正常，外界限产干扰因素基本消失，叠加8月份硅价每吨涨幅超千元，硅企生产积极性增加，8月新增复产炉数在30台附近。新疆硅企产量环比增幅在1万吨附近，主要受伊犁等地硅厂部分检修产能恢复生产，以及协鑫新产能投产带动。云南在7月份已大面积复产，故8月仅有少量增开产量表现小幅增加。主产区外内蒙古、甘肃、青海、陕西等地也有0.1-0.3万吨不同程度的增量。南方如福建、广西等地成本高位开工率维持低位。 9月7日SMM华东通氧553#硅均价在14550元/吨，环比8月1日上涨1650元/吨涨幅13%，9月份川滇地区仍处于丰水期硅企开工率维持高位，得益于近期硅价景气上涨，部分亏损的硅企转向盈利，叠加前期检修基本结束，北方部分硅企生产意向较之前走高，综合来看预计9月份产量环比维持正向增幅。

外电9月7日消息，秘鲁能源及矿业部周四公布，秘鲁7月铜产量较去年同期增长17.7%，攀升至229,728吨。　　 秘鲁能源和矿业部8月公布的数据显示，秘鲁今年6月铜产量较去年同期增长21.8%，至241,801吨。部分受到6月产量增长的提振，今年前六个月产量增长17.6%。能源和矿业部补充说，秘鲁6月锌、铅和铁产量亦增长。 今年早些时候，由于全国范围内的抗议活动，铜产量受到打击，但矿业集团墨西哥集团(Grupo Mexico)一直对产量前景持乐观态度，该公司在上个月的财报电话会议上表示，预计紧张局势将有所缓解。 秘鲁政府此前在4月时曾表示，预期2023年铜总产量将达到280万吨。秘鲁加大了提高产量的力度，此前5月份有报道称，刚果民主共和国可能在未来几年内取代秘鲁成为全球第二大铜生产国。

》查看SMM铝产品报价、数据、行情分析 》订购查看SMM金属现货历史价格 SMM 9月7日讯： 价格回顾 ：截至本周四，SMM地区加权指数2,934元/吨，较上周四上涨19元/吨。其中山东地区报2,860-2,960元/吨，较上周四上涨30元/吨；河南地区报2,920-2,960元/吨，较上周四上涨10元/吨；山西地区报2,910-3,000元/吨，较上周四上涨30元/吨；广西地区报2,920-2,950元/吨，较上周四上涨20元/吨；贵州地区报2,890-2,960元/吨，较上周四上涨10元/吨；鲅鱼圈地区报2,950-3,000元/吨。 海外市场 ：本周海外氧化铝市场询得一笔成交，9 月 4 日成交 $342/mt FOB西澳，10 月船期，3 万吨。截止本周四，西澳FOB氧化铝价格为342美元/吨，较上周四下跌3美元/吨，美元/人民币汇率维持在7.2附近，海运费维持24.5美元/吨，该价格折合国内主流港口对外售价约3,061元/吨左右，高于国内氧化铝价格127元/吨，进口窗口自7月27日短暂开启之后重新回到关闭状态。 国内市场 ：现货方面，北方地区，山西地区由于近期现货价格受活跃的期现贸易支撑，企业利润空间修复，企业提产意愿见涨，此外，山西部分新增氧化铝产能逐步投产放量至满产状态；河南地区，因三门峡地区矿山维持停产状态，三门峡地区个别氧化铝厂受矿石供应紧缺影响减产运行，但部分使用进口矿石或进口矿、国产矿参半使用的氧化铝厂受利润空间修复推动，有复产、提产预期，北方市场现货供应偏紧趋势整体得到缓解。本周氧化铝期货价格高位震荡，山西、山东地区频繁出现贸易商高价采购现货，交割品溢价显著，本周市场成交活跃，本周北方市场共询得十一笔成交：（1）山西地区成交六笔，共计四万六千吨，成交价格在2,960-3,060元/吨的区间内，（2）河南成交一笔，共计三千吨，出厂价为3,060元/吨，（3）山东成交四笔，共计一万八千吨，出厂价在2860-3,010元/吨区间内。西南地区，广西地区此前检修企业陆续恢复生产，且新投产能陆续投产放量，SMM预计阶段内现货供应偏紧情况或有所缓解，本周西南地区共询得四笔成交：共计两万一千吨，成交价格在2,950-2,960元/吨的区间内。 整体而言 ：近期氧化铝期现价差格持扩大，期现贸易频频支撑现货价格上涨。供给端，此前检修企业陆续恢复生产，市场传出三门峡地区矿山复产预期，据SMM调研，三门峡地区矿山复垦工作进展较为顺利，但矿山复产预期仍待进一步观望。需求端云南电解铝复产工作基本完成，电解铝对氧化铝需求增量有限，SMM预计，短期内国内氧化铝紧平衡格局或将延续，氧化铝价格偏稳震荡为主，不排除近期期货价格持续走强，提升现货市场成交活跃度，给予现货价格支撑。 图1. 国内主流地区氧化铝价格走势 来源：SMM 》点击查看SMM铝产业链数据库

》查看SMM镍报价、数据、行情分析  2023年8月份全国硫酸镍产量为4.2万金属吨，全国实物吨产量19.3万实物吨，环比增加5.12%，同比增长30.5%。增量不及7月。8月三元前驱体环比7月增长4%左右，本月硫酸镍产量增量仍主要来源于一体化大厂前驱体产量的增量带动，本月小厂产量较上月持稳。因此，整体硫酸镍产量8月呈微增趋势。但预计下月产量小幅减少，环比减少5.0%，其主要减量原因是前驱体整体对硫酸镍需求较差，维持刚需采购，叠加电镍端对硫酸镍采购需求体量较前驱较少，不足以对基本面形成强支撑。8月上旬硫酸镍价格持续下跌叠加成本坚挺，非一体化盐厂利润倒挂，亏损迫使部分盐厂减产。 》查看SMM镍产品现货报价 》订购查看SMM金属现货历史价格走势 【更多内容请订阅SMM镍研究组产品《中国镍铬不锈钢产业链常规报告》、《中国镍铬不锈钢产业链高端报告》，获取 最新镍矿、镍生铁（中国+印尼）、电解镍、硫酸镍、铬矿、 铬铁、不锈钢（中国+印尼）相关数据分析及行情解析！订 购、试阅请致电021-51666863，联系人：付建】 》点击订阅SMM中国镍产业链年报，掌握全面深度的产业链数据、调研信息和SMM专业分析  

SMM 9月7日讯：近日，五矿资源披露其半年报数据，在公告中，提及其钴业务的发展情况。其中提到，公司于Kinsevere扩建项目(KEP)的钴厂房的建设正稳步推进，大部分结构及机械安装已于六月底前完成。 预期将于2023年首次生产钴。 选矿厂的土木工程仍在继续，焙烧炉和制酸厂的土木工程于五月开始。已于Sokoroshel开始包括基础设施和建设的准备工作，同时开开始建造连接卫星矿和 Kinsevere主矿区的运输道路。 Kinsevere下一阶段的开发将使Kinsevere的矿山年限延长至少13年，若是全面投产，将达成年总产量电解铜约80,000吨及氢氧化钴含钴介乎4,000至6,000吨。 预计于2024年首次从硫化物生产电解铜，并预计于2025年全面达产。 对于2023年矿山成本展望，公司预计，Kinsevere2023年的C1成本预期介乎3.15美元至3.35美元／磅。 与原有指导相比增加主要由于钴价低于预期、电力供应不稳定导致选矿量减少及对第叁方矿石依赖增加以抵销已开采氧化矿的减少。 值得一提的是，据SMM现货报价显示，2023年上半年钴价相较于2022年同期明显下滑，截止2023年6月30日， 电解钴 现货均价报29.3万元/吨，相较2022年年底的32.3万元/吨下跌3万元/吨。对比2022年上半年同期价格更为明显，2023年上半年 电解钴 现货均价报28.48万元/吨，相较2022年上半年同期的51.25万元/吨下跌22.77万元/吨，跌幅达44.23%。 》查看SMM钴锂现货报价 》订购查看SMM钴锂产品现货历史价格走势 SMM认为，2023年上半年钴行业整体处于供过于求的局面，下游消费持续清淡，国内钴价偶有波动也多是收储或是贸易商囤货以及部分时间段下游刚需补库等因素带动。 不过近日，由于贸易商挺价情绪，市场低价可流通货源逐步减少，带动国内电解钴价格小幅回调。9月4日 电解钴 现货报价单日上涨3500元/吨，近几日呈现持稳态势，暂时稳于23.6~27万元/吨，均价报25.3万元/吨。 但是 据SMM调研显示，电解钴供需面却依旧维持供过于求的局面，供应端冶炼厂产量较为稳定，但下游磁材及高温合金需求却仍旧寡淡。整体徕卡，SMM认为，短期电解钴价格受市场情绪影响或维持偏强运行，而后市价格走势则仍需关注需求端的恢复情况。

据SMM统计，2023年8月中国1# 白银的实际产量是1388.854吨（其中矿产银的产量为974.854吨）。1# 白银环比增加2.9%，同比基本持平。本月产量有所的增加的原因是：一、铅价格上调，铅伴生白银的量增多；二、8月白银的价格较7月相对较高，因此原料端愿意出货给冶炼厂企业进行生产冶炼。8月白银产量环比增加的企业有豫光金铅、金利金铅、招金、宏达、富冶、恒邦。产量增长的原因是：一、含铅银原料价格利于出货，原料增多；二、铜伴生白银中银品味增加。三、白银价格升高，矿端以及回收端愿意出货。白银产量环比减少的企业有：云铜、江铜、恒邦等。产量减少的原因是：一、生产计划调整；二、原料矿中银含量变化。产量增加的量和企业比产量减少的量和企业多，因此8月白银产量整体呈现小幅上涨的趋势。 宏观方面：利空：美国8月季调后非农就业人口公布值为18.7万人，和前值持平，高于预期值17万人；利多：美国8月失业率公布值3.8%，高于前值和预期值3.5%，市场静待本月美联储是否进行加息。 》查看SMM贵金属现货报价