► 美通胀数据表现回落 期铜隔夜承压运行【SMM铜晨会纪要】 ► 美联储降息预期增强 基本面消费持续转弱【SMM铝晨会纪要】 ► 氧化铝早评：下游刚需采购为主持货商惜售 短期现货价格或震荡调整为主【SMM氧化铝早评】 ► 废料端供应矛盾尚存 铅价呈偏强震荡态势【SMM铅晨会纪要】 ► 伦锌库存达三月高位 伦锌偏弱震荡【SMM晨会纪要】 ► 美联储降息预期不断延后 供需双弱局势逐步展现【SMM锡晨会纪要】 ► 海外镍难以进入国内市场 镍板现货流通量持续减少【SMM镍晨会纪要】 ► 【SMM钢铁晨会纪要】成本支撑不易垮塌 钢价跌势暂缓？ ► 组件7月排产继续下行【SMM硅基光伏晨会纪要】 金属市场方面： 周五隔夜内外盘基本金属集体飘红，其中外盘伦铅、伦锡以及伦铝涨幅均在1%及以上，伦铝涨1%，伦铅涨1.88%，伦锡涨1.9%。内盘沪锡涨1.32%，其余金属涨幅均在1%以内。氧化铝主连涨0.82%。 黑色系方面多飘红，铁矿以1.1%的涨幅领涨，螺纹跌0.06%，热卷涨0.32%。双焦方面，焦煤涨0.71%，焦炭涨0.83%。 贵金属方面，COMEX黄金周五隔夜小幅微涨0.01%，季线上涨4.4%，录得连续第三个季度的上涨。此前一份关键的美国通胀报告基本符合预期，提振了美联储可能在9月前降息的希望。COMEX白银涨0.61%，录得两连阳。国内方面，沪金涨0.13%，沪银涨0.29%。 》 美元2连跌 基本金属全线飘红 伦铅伦锡涨近2% COMEX黄金连续第3个季度上涨【隔夜行情】 截至6月29日隔夜收盘行情 》6月28日SMM金属现货价格 美元方面： 美元隔夜下跌0.08%，数据显示，5月全球最大经济体的通胀放缓，巩固了美联储将在今年开始降息的预期。数据显示，美联储首选的通胀指标--美国个人消费支出(PCE)物价指数5月环比持平，4月涨幅为0.3%，未作修正。5月PCE物价指数同比增长2.6%，而4月为增长2.7%。 通胀数据公布后，联邦基金利率期货市场消化的9月降息可能性从周四晚些时候的约65%小幅升至约67%。市场还预计今年将有一到两次降息，每次25个基点。 投资者目前将目光转移至下周公布的美国非农就业报告，华尔街经济学家预测6月美国非农就业岗位将增加19.5万个，而5月份为27.2万个。 原油方面： 受累于美国燃料需求疲软和获利了结，两市油价隔夜一同下跌，美油跌0.34%，布油跌0.49%。投资者考虑到美国燃料需求疲软，在季度末将部分资金撤出，另外，5月关键通胀数据提高了美联储今年开始降息的可能性。 》 美元2连跌 基本金属全线飘红 伦铅伦锡涨近2% COMEX黄金连续第3个季度上涨【隔夜行情】 6月28日LME基本金属仓储总库存一览（单位：吨） 　　 6月28日LME基本金属注册及注销仓单一览（单位：吨） 【货币政策二季度例会来了：这些表述不变 关于房地产政策、降准降息、存款利率专家这样解读 】 央行货币政策委员会2024年第二季度例会已在北京召开。对经济形势判断上，此次例会与二季度相同。房地产政策方面，例会继续强调了推动已出台政策落地见效，专家认为，预计下半年房地产政策或仍延续渐进优化模式..... 》点击查看详情 【SMM周评：沪铜连跌五周 LME库存升破18万吨 美国PCE符合预期 铜市继续磨底还是迎来转机？】 6月22日到6月28日当周美联储“鹰”声不断，然周尾公布的美国数据不佳等，使得市场对美联储9月降息预期再起，使得沪铜在周围出现了小幅反弹。然沪铜本周周线依然延续了前四个周的下跌趋势，截至6月28日日间行情收盘，沪铜报78370元/吨，涨0.59%，本周的周线跌幅为2%。伦铜方面，截至28日20:04，伦铜报9632美元/吨，涨1.22%，本周周线跌幅暂为0.52%。随着28日晚间，美国商务部公布数据显示，美国5月核心PCE创三年来最低纪录，市场对美联储降息预期再起，铜价是迎来转机还是继续磨底？......》 点击查看详情 【SMM铜下游周度调研：精废铜杆价差收窄 精铜杆开工率缘何超预期下降？ 】 6月22日到6月28日当周SMM调研了国内主要大中型铜杆企业的生产及销售情况，综合看企业开工率为69.02%，环比超预期下降1.14个百分点，低于预期值3.2个百分点，同比上升3.82个百分点。（调研企业：21家，产能：783万吨)。 具体情况如下…. 》点击查看详情 【SMM分析：6月铝价高位回落 需求疲弱ADC12价格跌势不止】 整体来看，6月份再生铝消费仍显低迷，价格重心持续下滑，但铝价跌幅较大，二者价差有所收窄。7月份继续处于消费淡季，需求端对ADC12价格支撑性较弱，短期预计...... 》点击查看详情 【SMM分析：2024年上半年铝土矿市场回顾及展望】 2024年进程过半，回顾上半年，国内铝土矿现货市场供应持续紧张。2024年1-5月，国产矿累计产量同比减少19.61%，减量约555万吨，而进口铝土矿增量仅363万吨，总供应同比呈现负增长。需求方面，2024年1-5月国内冶金级氧化铝产量总计3345.1万吨，同比增长3.42%。供应减少而需求增加，铝土矿供应偏紧加剧，国产铝土矿与进口铝土矿价格节节攀升······ 》点击查看详情 【SMM分析：再生端成本&供应支撑因素仍存 后续观望进口数量对铅价走势的影响】 据上海有色网（SMM）调研，本周（6月22日-6月28日）SMM再生铅四省周度开工率为29.75%……虽然本周开工率上升，但废电瓶的供应不足依然影响着国内还原铅货源的流通量；今日下游精铅及合金炼厂仍持畏高慎采情绪，不含税到厂价格报…… 》点击查看详情 【SMM分析：锌粉产品是什么？未来行业发展如何？】 锌粉产品的化学名称为金属锌粉，是一种特殊形态的锌金属，外观为灰色粉末，晶形结构因生产工艺不同而呈现为规则球状、不规则形状以及不规则鳞片状等形态。不溶于水，能溶于酸和碱，具有很强的还原性...... 》点击查看详情 【SMM分析：淡季影响下 锌下游开工再度走弱】 6月22日到6月28日当周锌下游消费维持弱势，整体开工继续下降，其中氧化锌因淡季影响，企业检修减产增多，且轮胎出口减少，轮胎厂库存...... 》点击查看详情 【SMM评论：部分冶炼厂检修&锡矿供紧 提振沪锡涨近3%】 主要受夏季部分冶炼厂检修、矿端供紧等因素提振，周五沪锡主连涨幅较大，截至日间收盘涨2.92%。伦锡周五同样上行，涨幅较沪锡略小，截至周五16:48分涨2.72%。整体来看，基本面供应端部分锡冶炼企业面临检修，同时锡矿供应偏紧；需求端当前为消费淡季，下游需求整体偏弱。在供需双弱的背景下，SMM预计短期内锡价或延续区间震荡...... 》点击查看详情 【SMM分析：沪锡价格触底回弹 现货市场成交量较上周有明显下降】 据SMM调研，截止6月28日，SMM锡锭三地社会库存总量为16317吨，较上周(6月21日)库存数据去库285吨...... 》点击查看详情 【SMM分析：周内高镍生铁较纯镍贴水震荡运行 预计短期内或贴水幅度扩大】 6月22日到6月28日当周内高镍生铁较电解镍平均贴水373.4元/镍点，较上周贴水幅度扩大仅0.2元/镍点……. 》点击查看详情 【SMM分析：6月印尼红土镍矿RKAB审批及价格回顾，7月又将？】 2024年上半年即将过去，据SMM了解，印尼红土镍矿RKAB审批配额当前进展为2024年审批配额约2.2亿湿吨，2025年及2026年印尼红土镍矿审批配额······ 》点击查看详情 【SMM分析：SMM最新上线两个高端磷酸铁锂价格点 磷酸铁锂高端化之路已成？】 6月28日，SMM正式上线磷酸铁锂（高端动力型）、磷酸铁锂（高端储能型）价格点。因为近两年来，磷酸铁锂在能量密度、压实、克容量都取得了较大的进步，逐渐适应新能源发展进程中日益增长的使用需求...... 》点击查看详情 【SMM分析：看“锂”如何华丽变身（二）——盐湖篇】 全球锂资源中60%左右的锂赋存在盐湖卤水中。不同盐湖的镁锂比系数各不相同，所采用的提锂工艺也有所不同，通常是“一湖一策”。在目前工业化提锂技术中还没有一种技术可以适用于所有的盐湖卤水类型，提锂技术适用性单一。探索出一种适用性广的盐湖提锂方法是日后的研究重点...... 》点击查看详情 【SMM分析：大厂招标初夏遇冷 下半年磷酸铁锂行业将是怎样的竞争格局】 6月底，某电池（电芯）大厂的2024H2磷酸铁锂材料招标14家企业参与（2024H1有11家），三个系列产品S5、255和265，各五个份额45%、25%、15%、10%、5%。结果遇冷，一是招标价格持续下行，二是部分企业对大厂的粘性转冷，市场对大厂的招标关注减弱。大厂如此招标，释放的市场信息如何？这引发磷酸铁锂行业对下半年市场的多种猜测..... 》点击查看详情 【SMM分析：24年过半白银价格屡创新高 需求变化“过山车”】 截至2024年上半年，白银市场表现为市场带来了意外的惊喜和反转。白银价格不断刷新历史高点，伴随1-4月亮眼的下游需求，24年上半年白银市场描绘出了精彩的一笔…… 》点击查看详情 【SMM分析：光伏7月排产出炉 硅料、硅片真触底了？】 自6月中下旬开始，由于前期硅料、硅片的集中采购，加之当月上游出现的普遍减产情况，导致光伏上游市场情绪渐起，触底风声不断传出，硅料连续两周止跌。硅片成交重心持续上移，6月底N型183.75硅片更是出现涨价动作。7月排产出炉，硅料硅片真的要触底？......》 点击查看详情 【SMM分析：下游硅企成本压力大 硅煤厂家订单情况分化】 即将进入7月，西南硅企基本复产完毕，西南地区硅企开工虽大幅上升带动原料需求热度高位保持，但目前工业硅原料硅煤端却频有反馈今年丰水期硅煤订单需求较为一般...... 》点击查看详情 【SMM分析：高碳铬铁6月回顾与7月展望】 6月高碳铬铁价格先涨后跌，月内高碳铬铁均价上涨50元/50基吨，截止6月28日，内蒙古高碳铬铁自然块现金含税出厂报价8900-9000元/50基吨。6月，主流不锈钢厂对高碳铬铁采购招标价格继续平盘公布，青山高碳铬铁钢招持稳8995元/50基吨。月内虽进入不锈钢消费淡季，对不锈钢成材需求走弱，但不锈钢厂继续维持较高开工，对铬铁需求暂未出现明显下滑，整体钢招长协订单依旧较为稳定。虽高碳铬铁价格在成本上涨下有所提升，但高碳铬铁零售成交进入6月以来持续清淡，零售价格月末开始出现回落…… 》点击查看详情 【SMM快讯：锑冶炼停产加速 硒碲锗多迎“涨”声 小金属板块走强 华锡有色一度触及涨停】 受供需变动等因素影响，今年小金属出现了多品种轮番上涨的行情。 SMM经过市场调研了解到，进入6月下半月之后，再次出现了大批量锑冶炼厂家停产的状况，里面甚至包括大量国内旗舰级大厂。锑冶炼的停产加速以及硒碲锗近来多迎“涨”声，小金属行业板块28日开盘便走强，截至6月28日11:04,小金属板块涨2.22%...... 》点击查看详情 【SMM磁材终端分析：高开工或难持续 7月空调排产将迎来拐点】 从国内磁材企业了解，今年来自空调端口的订单稳步增长，一方面受原材料价格持续上涨尤其是铜价的暴涨，导致空调备产积极性提高…… 》点击查看详情 【SMM分析：淡季影响体现 7月硅钢市场或将震荡偏弱运行】 基本面，7月国内无取向硅钢供应端预计将有所减产，但市场仍有部分规格牌号不全，个别一线国营钢厂资源仍保持紧缺状态...... 》点击查看详情 【SMM分析：七月镁市展望：海外夏休将至 镁价再启下行通道？】 近期华北港口的表现相对火爆，部分地区船舶短缺，供给端较为紧张，德国和法国港口的罢工所引起的港口拥堵现象和红海事件发酵所引起的船舶绕远路等情况增加了时间成本…… 》点击查看详情 【SMM分析：镁市月度回顾：下游需求乏力 镁价跌跌不休】 6月镁价弱势下行，镁锭市场整体呈现缓慢下行的走势，截至到发稿前，主产区90镁锭的市场主流成交价格为17900元/吨，较本月月初下调850元/吨…… 》点击查看详情 ► Antofagasta年中谈判结果敲定 葫芦岛炼厂技改升级成功试生产【SMM分析】 ► 本周铜价重心虽再度回落 但对铜线缆企业开工率影响较小【SMM分析】 ► 7月将至铝下游需求持续萎缩 开工率预计继续下滑【SMM下游周度调研】 ► 近期铝杆市场枯木逢春 加工费再现生机 ！【SMM分析】 ► 5月氟化铝出口订单表现出色 量价齐升尽显亮眼【SMM分析】 ► 国内港口铝土矿到港量与几内亚铝土矿出港量连续两周回升【SMM分析】 ► 【SMM分析】AEM电解槽崭露头角，商业化应用近在眼前 ► 澳矿CIF价格小幅上调 三季度进口矿长单价预计上涨【SMM周评】 ► 淡季氛围浓厚 6月国内铝加工行业PMI维持荣枯线以下【SMM下游深度分析】 ► 氧化铝：短期供应持续偏紧价格高位震荡 中长期新增产能投产预期或带来压力【SMM周评】 ► 供应增量VS需求转弱 利空近期铝价 关注三中全会信号释放【SMM分析】 ► 6月国内氧化铝成本环比上涨1.25% 国产进口矿价接连上涨且有进一步上调预期【SMM分析】 ► 周中铝锭库存表现乏善可陈 铝棒去库速度则略超预期【SMM分析】 ► 次氧化锌系数停滞不前原因几何？【SMM分析】 ► 【SMM分析】两地精炼锡冶炼企业开工率持稳 云南地区锡锭产量难有增量 ► 国内镍库存连续四周去化 内外价差下我国镍板大量出口【SMM解读】 ► 周内成交价格进一步下探 预计下周镍生铁价格承压运行【SMM分析】 ► 2024年6月电镀行业PMI指数终值为49.64% 位于荣枯线之下【SMM分析】 ► 【SMM分析】一文懂锂行 ► 【SMM分析】美国加大对锂电产业链的押宝，是为时已晚还是奋起直追？ ► 【SMM分析】西藏扎布耶万吨电池级碳酸锂生产线正式启动 ► 【SMM分析】安徽合肥：推动园区企业配置新型储能电站，参与电力供需平衡控制 ► 【SMM分析】7月动力和储能端口排产或均下滑 ► 【SMM分析】需求增长承压依旧 5月负极价格小幅下行 ► 【SMM钠电】洛阳首款！钠美科技重磅发布钠离子圆柱电池！ ► 【SMM分析】吉利也发布 “刀片式”磷酸铁锂电池了？ 车企造电池是为何？ ► 2024年5月逆变器出口量延续环比增长 非洲电力问题对能源转型迫切【SMM分析】 ► 光伏级三氯氢硅价格小幅下跌 市场交易依然冷清【SMM分析】 ► 了解光伏背板：太阳能电池板的守护者【SMM评论】 ► 2024年05月胶膜出口情况【SMM分析】 ► 【SMM统计】单周定标容量2.95GW 国电电力内蒙古2.35GW采购定标 ► 7月光伏下游组件、电池排产多下滑【SMM周评】 ► 户用光伏推动奥地利光伏市场飞速扩张 政府激励源源不断！【SMM分析】 ► 天津工业硅社会库存增量居于前列【SMM硅库存】 ► 主产区硅企开工率攀至高位 厂库库存向社会库存转移【SMM工业硅周度调研】 ► 硅期货主力合约下挫 硅现货成交重心加速下跌【SMM周评】 ► 锰系产品——硅锰合金【SMM分析】 ► 6月铬矿价格持续强势 市场需求旺盛但风险累积【SMM分析】 ► 6月稀土价格反复波动 后续走势将如何运行？【SMM分析】 ► 6月白银进入冷静期？【SMM分析】 ► 【SMM分析】焦企利润转正&钢材消费淡季深入 焦炭基本面供需矛盾或将逐步放大 ► 【SMM分析】累库速度减缓 下游需求依旧偏差 ► 周内钼价骤跌3% 后续将如何发展？【SMM分析】 ► 【SMM公告】关于新增干法12μm基膜及涂覆隔膜价格点的公告 ► 【SMM公告】关于金属钴FOB价格点上线公告 Shibor： 隔夜报1.8890%， 上涨1.00个基点。 7天报2.0990%， 上涨7.10个基点。 3个月报1.9180%，上涨0.00个基点。 【紫金矿业：巨龙铜矿和铜山铜矿合计新增备案铜金属资源量1837.7万吨】 紫金矿业6月28日晚间公告，近期，根据自然资源主管部门出具的矿产资源储量评审意见，公司旗下的西藏巨龙铜矿和黑龙江铜山铜矿合计新增备案铜金属资源量1837.7万吨，新增备案的铜金属储量577.7万吨...... 》点击查看详情 【印度斯坦铜业：铜需求将大幅增长】 文华财经据外电6月27日消息，印度国有公司斯坦铜业(Hindustan Copper)董事长Ghanshyam Sharma表示，随着全球向更清洁能源过渡以缓解气候变化，铜需求将大幅上升。铜是电动汽车制造的关键材料...... 》点击查看详情 【全球铜市场现货活动放缓】 文华财经据外电6月27日消息，中国和欧洲的铜需求仍然未出现明显改善，一些欧洲市场人士注意到流动性流向美国，而另一些人则注意到市场比上个月稍微不那么淡静，美国市场人士也认为市场似乎正在从之前的高点企稳...... 》点击查看详情 【Cochilco：智利铜矿商将需要更多的能源和水来维持生产】 文华财经据外电6月27日消息，智利铜业委员会 (Cochilco)周四发布的一份报告显示，随着矿石品位下降，该国老化铜矿将需要在未来十年增加水和能源的使用，以保持产量。 报告显示，预计未来10年能源消耗将以高于采矿产量增长预期的速度增加，电力需求将增长31.4%，而铜产量将增长20.7%。 》点击查看详情 【乌兹别克斯坦铜生产商AGMK将斥资150亿美元 将产量提高逾一倍到40万吨】 文华财经据外电6月27日消息，乌兹别克斯坦铜生产商AGMK周四表示，该公司计划斥资150亿美元进行扩产，到2030年将电解铜产量从目前的每年14.8万吨提高到40万吨。 》点击查看详情 【Stellar Resources：已收到1000万美元投资承诺 以加速Heemskirk锡项目研究】 Stellar Resources宣布已收到通过定向增发筹集1,000万美元的确定的（投资）承诺，以加速塔斯马尼亚Heemskirk项目的钻探和采矿研究工作。 公司表示，将利用这笔资金完成Heemskirk项目的预可行性研究。定向增发完成后，公司现金余额将达到约1,400万美元。 》点击查看详情 【澳大利亚对华不锈钢拉制深水槽自主发起反倾销复审调查】 2024年6月25日，澳大利亚反倾销委员会发布第2024/039号公告称，应澳大利亚工业与科技部长提交的申请，对进口自中国的不锈钢拉制深水槽（Deep Drawn Stainless Steel Sinks）自主发起反倾销复审调查，审查与采取反倾销措施有关的可变因素是否发生了变化，从而决定是否需要调整或终止反倾销措施..... 》点击查看详情 【瞄准新能源矿产！玉龙股份收购关联公司石墨矿】 去年公司正式开展“黄金矿产和新能源新材料矿产双轮驱动”战略以来，玉龙股份（601028.SH）追加石墨矿产投资。 玉龙股份公告，公司拟通过指定子公司收购催腾矿业（Triton Minerals Limited）持有的Grafex Limited和KweKwe Graphite Limited70%股权...... 》点击查看详情 【崇德科技：公司高速永磁电机产品可应用于航空航天驱动及测试等领域】 崇德科技6月26日晚间发布的接受机构调研的记录显示： 1、公司的基本情况介绍？ 崇德科技回应：公司成立于2003年，公司的主要产品和服务为动压油膜滑动轴承产品、风电滑动轴承、高速永磁电机产品及工业传动及服务，聚焦于能源发电、工业驱动、石油化工及船舶舰艇等领域...... 》点击查看详情 【对话晶科能源钱晶：公司N型出货将超100GW 三、四季度整体价格或止跌微回升】 当前，N型TOPCon作为光伏前沿技术主要发展方向之一，由于其高理论转化效率、性能和成本优势，占据市场主导地位。 晶科能源是业内最早推进N型TOPCon技术商业化应用的企业之一。面对光伏行业如今的“史上最强内卷”，以及光伏产业链价格和盈利承压，如何在N型产品爆发中持续保持自身市场地位，成为其所面临的重要挑战。 》点击查看详情 【多重利好提振国际金价 老铺黄金上市首日盘中大涨70%】 消息方面，美联储密切关注的通胀指标——美国5月核心个人消费支出价格指数（PCE）即将在今晚揭晓。道琼斯的预测显示，5月整体PCE预计环比增长0%，而核心PCE预计环比上升0.1%；这与4月份的环比增幅0.3%和0.2%相比有所下降。同时，5月总体PCE和核心PCE的同比涨幅预计均为2.6%..... .》点击查看详情 【瑞鹄模具：子公司拟投建新能源汽车轻量化车身部件项目】 消息面上：瑞鹄模具6月27日晚间公告，为积极把握新能源汽车持续快速发展带来的轻量化车身零部件业务发展机会，公司经市场调研，结合自身能力和优势，拟由控股子公司芜湖瑞鹄浩博模具有限公司投资建设“新能源汽车轻量化车身部件项目”。公司于2024年6月27日召开第三届董事会第二十一次会议......》 点击查看详情 【7月1日开始 原生镁锭执行新国标】 《原生镁锭》的范围显示：本文件规定了原生镁锭的产品分类、技术要求、试验方法、检验规则、标志、包装、运输、贮存、质量证明书及订货单(或合同)内容等。本文件适用于硅热法生产的粗镁经精炼提纯后的原生镁锭和卤水法电解生产的原生镁锭...... 》点击查看详情 【李强签署国务院令 公布《稀土管理条例》10月1日起施行】新 华社北京6月29日电 国务院总理李强日前签署国务院令，公布《稀土管理条例》（以下简称《条例》），自2024年10月1日起施行。《条例》共32条，主要规定了以下内容..... 》点击查看详情 【司法部 工业和信息化部负责人就《稀土管理条例》答记者问】 司法部、工信部负责人就《稀土管理条例》答记者问。工业和信息化部将和有关部门共同做好《条例》的贯彻实施工作。一是加大宣传解读力度。针对《条例》专业性比较强的特点，采取多种方式对《条例》进行宣传...... 》点击查看详情 ► 全球金属市场7月重要报告公布日程 ► 铜价“跌跌不休” 补货时机来了？用铜电子企业坦言“按需采购” ► 铜价 三季度宽幅震荡 ► 河南都氏集团和内蒙古霍林郭勒市政府合作年产60万吨预焙阳极炭素项目签约成功 ► 超200亿元！山东菏泽单县一刷新三项世界纪录储能基地启动 ► 盟维科技CEO周莉莎：锂金属电池将优先在无人机、eVTOL等低空场景被应用 【 央行：着力推动已出台金融政策措施落地见效 促进房地产市场平稳健康发展】 央行货币政策委员会召开2024年第二季度例会：会议指出，当前外部环境更趋复杂严峻，世界经济增长动能不强，通胀出现高位回落趋势但仍具粘性，主要经济体经济增长和货币政策有所分化。我国经济运行延续回升向好态势，高质量发展扎实推进，但仍面临有效需求不足、社会预期偏弱等挑战...... 》点击查看详情 【崔东树：1-5月汽车行业利润达2047亿元 同比增长17.9%】 6月28日，乘联会秘书长崔东树发文称，今年5月，随着宏观组合政策落实落细、市场需求继续回暖，效果持续显现。据其分享的数据，今年1-5月，规模以上工业企业实现营业收入53.03万亿元，同比增长2.9%；发生营业成本45.27万亿元，增长3.0%；营业收入利润率为5.19%，同比提高0.02个百分点。（盖世汽车）...... 》点击查看详情 【历史性一刻 5月新势力市占率超过日系】 都知道这一刻会来，但谁都没曾想到来的这么快。据乘联会发布的最新数据显示，5月，造车新势力车企市场份额达到16.3%，同比增长3.5个百分点，同期日系车的市占率为14.8%。（盖世汽车）...... 》点击查看详情 【欧盟对中国电动汽车的调查接下来会发生什么?】 日前，欧盟委员会宣布，计划在现有10%的关税基础上，对中国产电动汽车加征17.4%至38.1%不等的临时关税。上述关税将于7月4日正式以担保形式征收（具体形式由各成员国海关决定）。中国多次呼吁欧盟取消关税，并表示愿意通过谈判和协商来解决分歧。（盖世汽车）...... 》点击查看详情 【“以奖代补”接近尾声、“氢能高速”适时而上 燃料电池汽车有望继续“加速跑”】 打造氢能高速，成为促进燃料电池汽车产业发展的关键之举。6月26日，广东省发改委发布《广东省广湛氢能高速示范项目实施方案》，旨在推动氢燃料电池汽车在广东省的规模化商业化应用，打造零碳物流的示范标杆。根据《方案》，项目实施期限为2024年6月至2025年12月，为期18个月...... 》点击查看详情 【比亚迪乌兹别克斯坦工厂首批量产新能源汽车正式下线】 6月27日，乌兹别克斯坦共和国总统米尔济约耶夫参访比亚迪乌兹别克斯坦工厂，并与驻乌兹别克斯坦特命全权大使于骏、比亚迪（002594）董事长兼总裁王传福及执行副总裁李柯等嘉宾，共同见证了比亚迪乌兹别克斯坦工厂的首批量产新能源汽车——宋PLUS DM-i冠军版正式下线。（电池网）...... 》点击查看详情 【中国汽车快速“出海”！艾睿铂预测：到2030年将占全球33%市场份额】 ①全球知名咨询公司艾睿铂预计，中国品牌汽车制造商将继续在海外快速扩张，到2030年时，将占到全球汽车市场33%的份额； ②艾睿铂预计，到2030年，中国品牌汽车在中国以外地区的销量将从今年的300万辆增长到900万辆，市场份额占比将从3%增长到13%。（财联社）...... 》点击查看详情 【国内首个省级氢能高速示范项目方案发布 政策加速氢能应用落地】 近日，广东省发展改革委发布《广东省广湛氢能高速示范项目实施方案》（以下简称《方案》）。《方案》提出，在2025年底前投入运营2000辆4.5吨和100辆49吨燃料电池冷藏车，全面推进广湛氢能高速示范项目。项目实施期限为2024年6月至2025年12月，为期18个月...... 》点击查看详情 【国家能源局：截至5月底太阳能发电装机容量约6.9亿千瓦 同比增长52.2%】 6月28日，国家能源局发布1-5月份全国电力工业统计数据。其中提到，截至5月底，全国累计发电装机容量约30.4亿千瓦，同比增长14.1%。其中，太阳能发电装机容量约6.9亿千瓦，同比增长52.2%；风电装机容量约4.6亿千瓦，同比增长20.5%..... .》点击查看详情 【北上广深楼市“新政”全部落地 影响几何？】 在上海、广州、深圳陆续跟进“517”新政后，北京楼市的“靴子”终于落地。降低首付、下调利率、优化多子女家庭首套房认定……具体内容都有哪些？又将带动怎样的需求释放？我们又该如何看待各地因城施策的措施特点和市场反应？《新闻1+1》连线清华大学房地产研究中心主任吴璟，共同关注：北上广深楼市“新政”全部落地，影响几何？...... 》点击查看详情 ► iPhone16电池将重新设计？苹果研发新技术 以便用户更易更换电池 ► 苹果Vision Pro国行版上市：售价29999元开店一小时卖四台 已有大厂率先适配应用 ► 海尔空调出口表现亮眼 看看这两个国家增长有多高 ► 至少投资171亿！长鑫科技竞得上海浦东13万平工业用地 计划生产高端封测存储芯片 ► 中央空调行业发展呈现六大革新趋势 ► 《ESG Weekly》|半导体设备行业供应链安全与韧性管理：应对全球化挑战与机遇

有色金属整体冲高回落后，铅价依旧坚挺，走出了亮眼的独立行情。 财联社记者多方采访获悉，供给端趋紧是本轮铅价上行的重要因素之一，再生端“加钱也难收到废旧电瓶”，再生铅厂开工率已跌至30%以下；原生矿端包括西藏珠峰（600338.SH）、金徽股份（603132.SH）、盛达资源（000603.SZ）在内的各大矿企均表示产品畅销，库存很低。 多位受访者告诉记者，在供给偏紧短期难改和下半年需求旺季预期的加持下，当前铅价的高景气或将得到延续。 供给趋紧 铅价创近6年新高 铅价在有色金属整体回调的当下，不降反升。截至7月1日夜盘，沪铅主连一度冲上19580元/吨高点，创近6年新高。 供给端原料趋紧，是本轮铅价走出独立行情的重要因素之一。 “铅精矿产品满产满销，没有库存。”财联社记者以投资者身份从西藏珠峰证券部获悉。 金徽股份、盛达资源工作人员均对以投资者身份咨询的记者表示，公司铅精矿产品“不愁卖”“很少有库存”，采用随行就市的方式对外销售。 据SMM预测，原生铅锭端新建产能正待释放，2024年原生铅交割品牌仍有增量空间，而矿端新增有限，原料争抢白热化程度加剧。 再生铅方面，数位从事回收业务的人士告诉记者，“废旧电瓶确实紧张，市场上没啥货，有些大厂也难收到货，加钱也难收到。” 中信建投期货有色金属研究员王贤伟向记者表示，由于废电瓶紧缺带来的原料不足及利润挤压两大干扰，近期再生铅厂开工已跌至30%以下，接近往年春节假期停工水平。 再生铅“吃不饱”高景气度或将延续 铅回收率较高，全球发达国家再生铅占比能达到八成左右，国内仅约五成。超八成铅用于铅蓄电池，铅蓄电池易回收，生产再生铅成本较原生铅低四成左右。因此，废旧电瓶的价格波动对铅价影响较大。 有从事回收业务人士告诉记者，近期再生铅生产厂家普遍反映原料供给不足加剧，“吃不饱”，减停产的厂家较往年增长。 此前，豫光金铅（600531.SH）在接受调研时曾表示，再生铅业务方面，因目前国内再生铅拆解冶炼产能比废铅酸蓄电池报废量要大得多，原料竞争较激烈，所以再生铅板块利润与往年相比有所下滑。 有机构数据显示，近期废电瓶价格持续上涨，国内均价接近1.2万元/吨，为近十年高点。 据SMM数据，近些年，再生铅每年新增产能达100万-150万吨，但每年电池报废的新增量仅约30万-50万吨。预计2024年新增再生铅产能超190万吨，国内总产能或将达到约1000万吨。 对于未来铅价，受访者大多持较乐观态度。 有产业链人士告诉记者，后期的价格走势可能会超出大家的想象，年内价格有冲破2.1万元/吨高位的可能。 王贤伟表示，中长期看，由于废电瓶紧缺是长期矛盾，铅价重心相较去年整体抬升已不可避免。后市或随美联储降息靴子接近落地，市场一致预期因海外经济降温或衰退逻辑而承压回调，但下方有废电瓶成本支撑，预计铅价回调空间相对有限。

SMM6月28日讯： 金属市场： 截至今日日间收盘，内盘基本金属全线飘红，沪锡涨2.92%，沪锌涨1.86%，氧化铝涨1.09%，其他金属涨幅在1.00%以下。 LME金属均飘红，截至今日15:29分，伦锡涨2.15%，伦锌涨1.67%，其他金属涨幅在1.00%以下。 碳酸锂、工业硅分别跌1.05%、0.04%。锰硅、欧线集运分别涨1.03%、1.89%。 黑色系涨跌互现，金属涨跌幅在0.50%以下。 沪金、银分别涨1.15%、1.78%。截至今日15:29分，COMEX黄金、白银分别涨0.06%、0.92%。 截至今日15:29分行情 》点击查看SMM行情看板 现货及基本面 锌方面： 今日0#锌主流成交价集中在24050~24430元/吨，双燕成交于24310~24680元/吨，1#锌主流成交于23980~24360元/吨。 》点击查看详情 锡方面： SMM调研显示，今日下游企业除少数刚需采买，多数持观望态度。大部分贸易企业上午为零散成交或暂无成交。总的来说，今日现货市场成交较为冷清。 》点击查看详情 宏观面 美元方面： 截至今日15:29分，美元指数涨0.07%。美国劳工部周四公布的数据显示，截止6月22日当周美国初请失业金人数为23.3万，低于市场预期和前值。与此同时，截止6月15日当周美国续请失业金人数升至183.9万，为2021年底以来的最高水平。疲软的经济数据支持了美联储今年开始降息的预期。整体上美联储官员们的表态向年内降息一次偏移。 》6月28日银行间外汇市场人民币汇率中间价为1美元对人民币7.1268元 国内方面： ►外交部网站发布《习近平在和平共处五项原则发表70周年纪念大会上的讲话》全文。其中提到，和平共处五项原则早已载入中国宪法，成为中国独立自主和平外交政策的基石。 ►中国物流与采购联合会中国物流信息中心6月28日发布：当前国民经济运行总体平稳，物流需求延续稳步恢复态势。5月份受到部分市场需求节前集中释放、“五一”假期等因素影响，社会物流总额增速略有放缓，物流供给保持稳定，景气水平尚处扩张区间。但物流供需关系趋紧，行业竞争局面持续加剧，倒逼微观主体模式升级、技术创新、降本提效…… 》点击查看详情 ►6月28日，国家能源局发布1-5月份全国电力工业统计数据。其中提到，截至5月底，全国累计发电装机容量约30.4亿千瓦，同比增长14.1%。其中，太阳能发电装机容量约6.9亿千瓦，同比增长52.2%；风电装机容量约4.6亿千瓦，同比增长20.5%。 》点击查看详情 ►央行今日进行500亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，与此前持平。因今日有100亿元7天期逆回购到期，实现净投放400亿元。 数据方面： 今日关注德国6月季调后失业人数、德国6月季调后失业率，加拿大4月GDP月率，美国5月核心PCE物价指数年率、美国5月个人支出月率、美国5月核心PCE物价指数月率、美国6月芝加哥PMI、美国6月密歇根大学消费者信心指数终值、美国6月一年期通胀率预期等数据。 原油方面： 截至今日15:29分，美油、布油小涨，均触及阶段新高。在库存数据不及预期的压力下，原油盘面仍能表现强势，还受益于地缘风险溢价走高。 EIA周度累库及成品油消费环比回落，继续抑制油价的反弹力度。热带风暴Alberto导致的沿海洪水抑制了美国汽油需求，三周来美国汽油日均消费量首次低于900万桶。石油库存过去一周整体攀升，美国库存增加较多，中东、欧洲和新加坡地区也都出现累库。EIA数据显示，截至6月21日当周，美国商业原油库存量4.60696亿桶，比前一周增长359万桶；美国汽油库存总量2.33886亿桶，比前一周增长266万桶。尽管库存实际表现不佳，美国独立日假期即将来临，美国汽车协会预计7月4日的美国国庆假期将有6000万游客出行，出行旺季汽油和航煤消费预期仍值得期待，市场等待油品需求的实际表现。 SMM日评 ► 美指走低提振铜价 市场等待今晚数据【SMM BC铜评论】 ► 美联储数据产生矛盾 今日沪铝下探后震荡回升【SMM期铝简评】 ► 6月28日废电瓶市场成交综述【SMM晚评】 ► 6月28日再生铅市场成交综述【SMM晚评】 ► 沪铅维持涨势 今日高位再逼19500元/吨一线【期铅简评】 ► 宏观提振 沪锌震荡上行【SMM期锌简评】 ► 市场成交价格持续下探 镍生铁市场短期内重心下移【镍生铁日评】 ► 碳酸锂主力合约下跌1.05%【SMM期评】 ► 硅锰涨幅1.03% 盘面震荡上行【SMM锰硅期评】 ► 淡季影响体现 下周热卷市场或震荡偏弱运行【SMM热卷日评】 ► 热卷成交再度好转【SMM热卷日度成交】 ► 再而衰 三而竭 钢价跌势暂缓？【SMM螺纹日评】 ► 期货市场窄幅波动 预计焦炭价格仍将持稳运行【SMM日评】 ► 港口库存继续累积 压制铁矿石价格上涨高度【SMM简评】

※今日焦点 ► 基本金属全线飘红 沪锡涨近3% 欧线集运涨1.89%【SMM日评】 ► 6月28日SMM金属现货价格一览 ► 本周铜价重心虽再度回落 但对铜线缆企业开工率影响较小【SMM分析】 ► Antofagasta年中谈判结果敲定 葫芦岛炼厂技改升级成功试生产【SMM分析】 ► 周中铝锭库存表现乏善可陈 铝棒去库速度则略超预期【SMM分析】 ► 6月国内氧化铝成本环比上涨1.25% 国产进口矿价接连上涨且有进一步上调预期【SMM分析】 ► 淡季氛围浓厚 6月国内铝加工行业PMI维持荣枯线以下【SMM下游深度分析】 ► 5月氟化铝出口订单表现出色 量价齐升尽显亮眼【SMM分析】 ► 6月铝价高位回落 需求疲弱ADC12价格跌势不止【SMM分析】 ► 供应增量VS需求转弱 利空近期铝价 关注三中全会信号释放【SMM分析】 ► 淡季影响下 锌下游开工再度走弱【SMM分析】 ► 次氧化锌系数停滞不前原因几何？【SMM分析】 ► 锌粉产品是什么？未来行业发展如何？【SMM分析】 ► 部分冶炼厂检修&锡矿供紧 提振沪锡涨近3%【SMM评论】 ► 沪锡价格触底回弹 现货市场成交量较上周有明显下降【SMM分析】 ► 【SMM分析】两地精炼锡冶炼企业开工率持稳 云南地区锡锭产量难有增量 ► 周内高镍生铁较纯镍贴水震荡运行 预计短期内或贴水幅度扩大【SMM分析】 ► 国内镍库存连续四周去化 内外价差下我国镍板大量出口【SMM解读】 ► 【SMM分析】6月印尼红土镍矿RKAB审批及价格回顾，7月又将？ ► 周内成交价格进一步下探 预计下周镍生铁价格承压运行【SMM分析】 ► 高碳铬铁6月回顾与7月展望【SMM分析】 ► 6月铬矿价格持续强势 市场需求旺盛但风险累积【SMM分析】 ► 2024年6月电镀行业PMI指数终值为49.64% 位于荣枯线之下【SMM分析】 ► 【SMM分析】淡季影响体现 7月硅钢市场或将震荡偏弱运行 ► 【SMM分析】累库速度减缓 下游需求依旧偏差 ► 【SMM分析】SMM最新上线两个高端磷酸铁锂价格点 磷酸铁锂高端化之路已成？ ► 【SMM分析】宁波杭州热卷价差变动分析 ► 天津工业硅社会库存增量居于前列【SMM硅库存】 ► 【SMM分析】安徽合肥：推动园区企业配置新型储能电站，参与电力供需平衡控制 ► 本周钴系产品集体下行 | 锂盐大厂检修引热议 | 韩国电池厂火灾再度为行业敲响警钟【新能源产业一周要闻】 ► 【SMM分析】看“锂”如何华丽变身（二）——盐湖篇 ► 【SMM分析】一文懂锂行 ► 光伏7月排产出炉 硅料、硅片真触底了？【SMM分析】 ► 【SMM统计】单周定标容量2.95GW 国电电力内蒙古2.35GW采购定标 ► 下游硅企成本压力大 硅煤厂家订单情况分化【SMM分析】 ► 【SMM分析】国内超15家光伏企业布局氢能 隆基、协鑫、天合、双良领跑 ► 光伏级三氯氢硅价格小幅下跌 市场交易依然冷清【SMM分析】 ► 锑冶炼停产加速 硒碲锗多迎“涨”声 小金属板块走强 华锡有色一度触及涨停【SMM快讯】 ► 【SMM分析】吉利也发布 “刀片式”磷酸铁锂电池了？ 车企造电池是为何？ ► 高开工或难持续 7月空调排产将迎来拐点【SMM磁材终端分析】 ► 【SMM公告】关于金属钴FOB价格点上线公告 ※SMM周评 ► 精废铜杆价差收窄 精铜杆开工率缘何超预期下降？ 【SMM铜下游周度调研】 ► 澳矿CIF价格小幅上调 三季度进口矿长单价预计上涨【SMM周评】 ► 7月将至铝下游需求持续萎缩 开工率预计继续下滑【SMM下游周度调研】 ► 主产区硅企开工率攀至高位 厂库库存向社会库存转移【SMM工业硅周度调研】 钴系产品集体“飘绿” 电解钴单周下跌4000元/吨 部分钴盐冶炼厂成本承压？【SMM周度观察】 ► 磷酸铁价格难上涨 磷酸铁锂市场招标再创新低 【SMM周评】 ► 硅期货主力合约下挫 硅现货成交重心加速下跌【SMM周评】 ► 电解锰持续阴跌 市场渐趋理性【SMM电解锰周评】 ► 锰矿价格下降 硅锰利润空间收窄【SMM周评】 ► 7月光伏下游组件、电池排产多下滑【SMM周评】 ※产业及宏观要闻 ► 国家能源局：截至5月底太阳能发电装机容量约6.9亿千瓦 同比增长52.2% ► 1-5月全国社会物流总额同比增长5.9% 物流需求延续稳步恢复态势 ► “没有最糟、只有更糟”！低迷美国数据再度打脸美联储鹰声 ► IMF警告：美联储应保持谨慎 “至少”等到年底再降息 ► 欧洲央行管委：通胀上升风险仍然很大 今年可能只会再降息一次 ► 印度斯坦铜业：铜需求将大幅增长 ► 铜价“跌跌不休” 补货时机来了？用铜电子企业坦言“按需采购” ► 铜价 三季度宽幅震荡 ► 乌兹别克斯坦铜生产商AGMK将斥资150亿美元 将产量提高逾一倍到40万吨 ► Cochilco：智利铜矿商将需要更多的能源和水来维持生产 ► 全球铜市场现货活动放缓 ► 河南都氏集团和内蒙古霍林郭勒市政府合作年产60万吨预焙阳极炭素项目签约成功 ► Stellar Resources：已收到1000万美元投资承诺 以加速Heemskirk锡项目研究 ► 澳大利亚对华不锈钢拉制深水槽自主发起反倾销复审调查 ► 国内首个省级氢能高速示范项目方案发布 政策加速氢能应用落地 ► 【6.28锂电快讯】机构预计2030年中国汽车品牌全球市占率将达33% |北京今年计划建设电动车充电设施接口32万个 ► 比亚迪乌兹别克斯坦工厂首批量产新能源汽车正式下线 ► 超200亿元！山东菏泽单县一刷新三项世界纪录储能基地启动 ► 瞄准新能源矿产！玉龙股份收购关联公司石墨矿 ► 对话晶科能源钱晶：公司N型出货将超100GW 三、四季度整体价格或止跌微回升 ► 中国汽车快速“出海”！艾睿铂预测：到2030年将占全球33%市场份额 ► 北上广深楼市“新政”全部落地 影响几何？ ► 海尔空调出口表现亮眼 看看这两个国家增长有多高 ► 中央空调行业发展呈现六大革新趋势 ► 7月1日开始 原生镁锭执行新国标 ► 崇德科技：公司高速永磁电机产品可应用于航空航天驱动及测试等领域 ※6月28日LME金属库存变动情况 　 　　（单位：吨） ※6月27日LME金属现货升贴水 【LME0-3铜】贴水143.43美元/吨，持仓326494手增338手，总成交102874手 【LME0-3铝】贴水44.53美元/吨，持仓653087手增2056手，总成交153816手 【LME0-3铅】贴水50.68美元/吨，持仓144091手增1552手，总成交60543手 【LME0-3锌】贴水57.34美元/吨，持仓236594手增4870手，总成交75901手 【LME0-3锡】贴水253美元/吨，持仓19128手减169手，总成交5006手 【LME0-3镍】贴水259.4美元/吨，持仓204097手增868手，总成交46011手

► 基本金属全线飘红 沪锡涨近3% 欧线集运涨1.89%【SMM日评】 ► 供应增量VS需求转弱 利空近期铝价 关注三中全会信号释放【SMM分析】 ► 小部分下游刚需补货 洋山铜溢价得以回升【SMM洋山铜现货】 ► 现货市场一如昨日 成交清淡下游需求不振【SMM沪铜现货】 ► 6月最后一个交易日 现货市场相对清淡【SMM华北铜现货】 ► 适逢年中市场交投淡静 现货升水维持昨日水平【SMM华南铜现货】 ► 6月28日上海市场铜现货升贴水（第四时段）【SMM价格】 ► 6月28日广东铜现货市场各时段升贴水（第四时段10：45）【SMM价格】 ► 再生铅：再生与原生价格倒挂严重 今日再生铅散单成交清淡【SMM铅午评】 ► SMM 2024/6/28 国内知名再生铅企业废电瓶采购报价 ► 广东锌：锌价大幅拉涨 现货市场成交清淡【SMM午评】 ► 宁波锌：盘面拉涨 现货成交不佳【SMM午评】 ► 天津锌：盘面连涨 下游畏高慎采【SMM午评】 ► 沪锡价格持续上行 现货市场成交遇冷【SMM锡午评】 》点击进入SMM官网查看每日报价 》订购查看SMM金属现货历史价格走势 （建议电脑端查看）