【印度首次在国内发现锂矿】 印度地质调查局 (GSI) 周四表示，在印度首次发现了锂矿床，推断至少能生产590万吨锂。印度近期一直在寻求加强关键矿物的供应，包括锂，这对于推进其电动汽车计划至关重要。 【Redwood Materials获美国能源部20亿美元贷款 将用于扩建锂电回收厂】 Redwood Materials日前收到美国能源部提供的20亿美元贷款，这笔资金将支持Redwood Materials内华达州麦卡伦工厂扩建。 公司计划建立动力电池回收生产厂，将锂离子电池材料和废铜线重新加工成金属商品，还将生产阳极铜箔和阴极材料。这将是美国第一家为报废电池和废料提供回收的设施。据悉，Redwood Materials为电池回收公司，由特斯拉前高管JB Straubel创办。 【国城矿业：拟10亿元设立全资子公司】 国城矿业公告，为落实新能源战略发展规划，充分发挥锂矿资源优势，通过延伸产业链布局基础锂盐业务，公司拟投资10亿元设立全资子公司四川国城锂业有限公司。 》点击查看详情 【德方纳米：补锂剂产线预计将于今年一季度开始投产】 德方纳米接受机构调研时表示，公司的补锂剂产品适用于各种体系的锂离子电池，包括动力电池、储能电池、数码3C电池等领域。补锂剂的原理是为了补充化学体系中损失的锂。在锂电池充放电的过程中，锂离子从正极迁移到负极，会在负极表面损失一部分锂，同时在负极会形成一层SEI膜，SEI膜形成之后不可逆，在电池内部可以运载电荷的锂离子减少，电池的容量就会衰减，循环寿命减少。公司的补锂剂产品已通过核心客户的验证，产品性能和产业化进度处于行业领先水平，产线预计将于今年一季度开始投产。 【扩产迭起 隔膜行业竞争格局生变】 近日，隔膜行业再迎扩产潮。星源材质、东风股份接连宣布投建锂离子电池隔膜项目，看好行业发展前景。此外，受行业高景气影响，多家隔膜企业2022年业绩预喜。业内人士预计，随着多家企业隔膜产能逐渐进入释放期，且新进入者持续涌入，2023年隔膜行业竞争格局生变。 【乘联会崔东树：1月新能源车国内零售渗透率处于低位】 乘联会秘书长崔东树发文称，1月新能源乘用车批发销量达到38.9万辆，同比下降7%，环比降48%。今年以来由于锂和镍等原材料涨价导致动力电池价格上涨的速度大大出乎业内预期，因此在动力电池涨价后的车企压力非常大，只能通过涨价来缓解成本压力。1月新能源车国内零售渗透率25.7%，较2021年1月17%的渗透率提升8.7个百分点。1月新能源车国内零售渗透率处于低位。近几年新能源车国内零售率走势持续走强，超预期发展，尤其是近几年上半年的新能源渗透率提升明显，2022年的3月渗透率已经到28%的高位，随后进入顶部波动期。今年的渗透率也是会逐步提升。 相关阅读： 钴锂价格继续下行 碳酸锂跌势放缓 六氟跌破20万【新能源产业周度观察】 本周钴锂价格集体飘绿 | 逾10个省市密集发布促新能源消费政策【新能源产业一周要闻】 产量装机均环降40%以上 动力市场低迷情况将维持到二季度？【SMM分析】 2023年1月国内废旧锂电回收2.42万吨 春节期间回收市场尚未回暖【SMM分析】 1月负极产量环比下滑14%  节后需求陆续恢复【SMM分析】 动力需求大幅回撤 1月三元材料产量延续大幅下跌趋势【SMM分析】 1月六氟需求降至低位  六氟产量环比下滑17%【SMM分析】 碳酸锂下跌 连带锰酸锂价格走弱【SMM锰酸锂周评】 隔膜市场波动 2023年1月中国产量约11亿平米【SMM分析】 开年淡季 中国电解液2023年1月产量环减26%【SMM分析】 动力需求锐减 1月电芯产量环降超30%【SMM分析】 硫酸镍反超硫酸钴！ 高镍去钴态势将如何发展【SMM分析】 湖南裕能2月9日在深交所上市【SMM分析】 1月中国磷酸铁产量为62102吨 环比下降23.4%【SMM分析】 2月多省市密集发利好政策 原料价回调&特斯拉降价 新能源汽车价格战激烈进行！【SMM专题】 春节期间钴锂材料产量受影响 2月预计开工率将会稳步恢复【SMM分析】 需求仍于低谷徘徊 锰酸锂生产受阻【SMM分析】 中国碳酸锂市场回顾及展望【SMM分析】 回顾 2022年钴市场价格起落 展望未来供需变化【SMM分析】 工信部八部门提出适度超前建设充换电基础设施 充电桩板块集体拉升【热股】

 随着新能源汽车渗透率的提升，叠加多重政策驱动，作为重要支撑基础设施的充电桩发展也十分迅速，市场空间也在逐渐打开。 日前，“中国充电联盟”微信公众号公布了今年1月全国电动汽车充换电基础设施的运行情况，数据显示，充电基础设施建设能够基本满足新能源汽车的快速发展，建设速度也明显加快。 具体来看，今年1月比去年12月公共充电桩增加4.1万台，1月同比增长56.1%，桩车增量比为1：2。从2022年2月到2023年1月，月均新增公共充电桩约5.5万台。 政策驱动催生千亿市场 尽管充电桩行业在前期受政策与补贴驱动，建设进程加快，但近年来，桩车比依然维持在1:3上下。而随着新能源汽车市场快速扩容，缓解新能源车主的充电焦虑也成为了近年来国家及各地政府关注的焦点，今年以来，更是密集发布相关政策进一步推进充电桩建设。 近期，工信部等八部门发布印发《关于组织开展公共领域车辆全面电动化先行区试点工作的通知》（以下简称“通知”）。其中提出，试点期为2023—2025年，新增公共充电桩与公共领域新能源汽车推广数量比例力争达到1：1。 中信证券测算，未来三年公共充电桩市场规模有望达487亿元。该机构认为，受政策端和需求端双重因素驱动，未来有望进入加速建设期，远期市场空间超千亿元。 招商证券也表示，目前国内充电桩保有量163.6万根，未来三年新能源车销量有望继续维持较快增长态势，叠加车桩比存在进一步下降的空间，充电桩的需求可能会爆发式增长。预计2025年全国新增充电桩需求量或超过700万根，对应充电桩市场空间有望超1600亿元。 事实上，多地政府也在紧锣密鼓地展开部署，开年以来，相关政策也呈“井喷”式发布。 2月7日，从内蒙古自治区人民政府新闻办举行的“推进工业调整优化升级”专场发布会上获悉，2023年，内蒙古自治区住房和城乡建设厅将推动全区新建充电桩8000个。 日前，吉林长春发布2023年工作任务，提出新建充电桩3000个，建设改造换电站30座。清洁供暖面积达到1.1亿平方米。 2月9日，天津市发改委发布《天津市“十四五”扩大内需战略实施方案》，要加快推进公路沿线充电基础设施建设；在居民区等车辆密集区域加大充电桩建设力度。 受政策利好刺激，开年以来，充电桩板块活跃度攀升。据东方财富数据统计，截至2月10日收盘，今年以来充电桩板块指数已上涨15.6%。 光储充放一体化等成新趋势 事实上，当前我国公共充电设施仍面临总量不足、布局不均、部分老旧充电设施故障率高、功率较低等问题，无法匹配新能源汽车发展的需求。对此，海通国际近日发布的一份研报指出，加快补齐基础设施短板，对于全产业链健康持续发展具有重要意义。 如何补齐短板？工信部等八部门印发的《通知》中也指明了方向。通知中提出，要加快智能有序充电、大功率充电、自动充电、快速换电等新型充换电技术应用以及加快“光储充放”一体化试点应用。 招商证券研报显示，随着新能源车产销快速增长，充电桩建设需求持续放量，其中快充桩能大幅减少充电时间，未来渗透率有望提升。直流快充的普及提高了行业门槛，带动相关整桩设备和大功率模块环节的集中度提升。 信达证券表示，随着新能源车渗透率的逐步提升，补能焦虑逐步成为消费者的痛点，高压快充有望成为未来的发展方向。 海通国际认为，光储充放一体化等新技术的推广应用可以有效解决高压快充导致的电网负荷不足问题，加速高压快充的落地，进一步提高公共充电网络使用率，有望在供电清除制约行业发展的障碍，真正解决新能源汽车补能问题，实现发电、供电与用电的灵活配置和有机结合。

本周，硬科技领域周报包括：工信部发布《关于电信设备进网许可制度若干改革举措的通告》，对卫星互联网设备、功能虚拟化设备纳入现行进网许可管理；特斯拉宏伟蓝图第三篇章将于下月公布。 》》政策 中共中央、国务院：加快低碳零碳负碳关键核心技术攻关 推动高耗能行业低碳转型 中共中央、国务院印发《质量强国建设纲要》，树立质量发展绿色导向。开展重点行业和重点产品资源效率对标提升行动，加快低碳零碳负碳关键核心技术攻关，推动高耗能行业低碳转型。全面推行绿色设计、绿色制造、绿色建造，健全统一的绿色产品标准、认证、标识体系，大力发展绿色供应链。优化资源循环利用技术标准，实现资源绿色、高效再利用。建立健全碳达峰、碳中和标准计量体系，推动建立国际互认的碳计量基标准、碳监测及效果评估机制。建立实施国土空间生态修复标准体系。建立绿色产品消费促进制度，推广绿色生活方式。 工信部：对卫星互联网设备、功能虚拟化设备纳入现行进网许可管理 工信部发布《关于电信设备进网许可制度若干改革举措的通告》，调整部分电信设备监管方式。对固定电话终端、无绳电话终端、集团电话、传真机、调制解调器（含卡）、无线寻呼机、窄带综合业务数字网络终端（ISDN终端）、接入移动通信网络的多媒体终端、帧中继交换机、异步传输模式交换机（ATM交换机）、呼叫中心设备等11种电信设备，不再受理和审批新的进网许可申请。对卫星互联网设备、功能虚拟化设备，按照《电信条例》《电信设备进网管理办法》等规定，纳入现行进网许可管理。 广东：稳步推进“新能源+储能”项目建设 到2025年新型储能装机容量达到200万千瓦以上 广东省人民政府印发《广东省碳达峰实施方案》。加快建设新型电力系统。强化电力调峰和应急能力建设，提升电网安全保障水平。推进源网荷储一体化和多能互补发展，支持区域综合能源示范项目建设。大力提升电力需求侧响应调节能力。因地制宜开展新型储能电站示范及规模化应用，稳步推进“新能源+储能”项目建设。到2025年，新型储能装机容量达到200万千瓦以上。到2030年，抽水蓄能电站装机容量超过1500万千瓦，省级电网基本具备5%以上的尖峰负荷响应能力。 》》二级市场 中芯国际第四季度营收16.2亿美元 环比下降15% 中芯国际公告称，中芯国际第四季度营收16.2亿美元，预估16.5亿美元；第四季度净利润3.855亿美元，预估3.103亿美元。展望2023年，上半年行业周期尚在底部，外部不确定因素带来的影响依然复杂，公司一季度给出的指引是：收入预计环比下降10%到12%，毛利率预计降至19%到21%之间。基於外部环境相对稳定的前提下，公司预计2023全年：①销售收入同比降幅为低十位数，毛利率在20%左右。②折旧同比增长超两成，资本开支与上一年相比大致持平。③到年底月产能增量与上一年相近。此外，公司表示，到2022年底折合8英寸月产能达71.4万片 中芯京城量产时间预计推迟一到两个季度。 海天瑞声：公司业务与从事人工智能算法及应用开发企业有比较大区别 海天瑞声发布异动公告，公司专注于为包括AI技术公司在内的AI产业链各类机构提供算法模型开发训练所需的专业数据集，业务与从事人工智能算法及应用开发的企业有比较大的区别。截止本公告披露日，公司未与OpenAI开展合作，其ChatGPT的产品和服务未给公司带来业务收入，该领域对数据需求的发展趋势有待观察。公司自身始终秉承冷静、理性、专业的态度看待包括ChatGPT等在内的各类产业界新现象对公司业务所能产生的实质影响，公司认为整个AIGC领域未来将保持长期向上发展趋势，但其发展速度、阶段性效果等需要冷静分析、避免短期盲目过热。 华润微：拟将23亿元募资变更用于华润微电子深圳300mm集成电路生产线项目 华润微公告，2023年2月8日，公司召开了第二届董事会第六次会议审议并通过了《关于变更部分募投项目并将部分募集资金投入新项目的议案》，同意公司将向特定对象发行A股股票募集资金投资项目“华润微功率半导体封测基地项目”的募集资金人民币23亿元变更使用用途，变更后的募集资金将用于“华润微电子深圳300mm集成电路生产线项目”，项目实施主体为润鹏半导体(深圳)有限公司。 通威股份：拟60亿元投建年产12万吨高纯晶硅及配套项目 通威股份公告，公司拟与乐山市人民政府、乐山市五通桥区人民政府共同签署《投资协议》，就公司在乐山市新增投资约60亿元，建设年产12万吨高纯晶硅项目及相关配套设施达成合作。本项目力争于2024年内投产，预计不会对公司2023年营业收入及净利润构成重大影响。 天准科技：公司新产品第六代光伏硅片分选机设备取得批量订单 天准科技公告，公司于2022年12月份正式发布第六代光伏硅片分选机设备，并于近日获得客户的批量订单，订单总额合计8110万元。 四方光电：收到欧洲著名主机厂项目定点通知书 四方光电公告，近日收到1家欧洲著名主机厂1个项目定点通知书，确认公司为其供应车规级PM2.5传感器总成。根据上述客户预测，上述1个项目定点包括4个车型平台，预计生命周期分别为8年、8年、9年及9年，总金额约为3.56亿元。 》》一级市场 容亿投资领投 德科智控获近亿元B+轮融资 智能驾驶转向系统提供商——天津德科智控股份有限公司宣布完成近亿元B+轮融资，由容亿投资领投，锦沙资本、前海鹏晨、智选创投跟投。本轮资金将用于公司高端智能转向产品产能提升、智能驾驶线控技术方案迭代落地和行业高端人才引入。 时的科技完成1亿人民币Pre-A轮融资 远翼投资领投 近日，上海时的科技有限公司（简称“时的科技”）宣布完成1亿人民币Pre-A轮融资。本轮融资由远翼投资领投，昆仑资本、KIP资本以及老股东蓝驰创投、德迅投资跟投。据了解，时的科技主营载人电动垂直起降飞行器（eVTOL）的研发和制造。本轮融资资金主要用于E20 eVTOL原型机的研发、制造和测试。 碳化硅功率半导体企业昕感科技完成数亿元B轮融资 碳化硅功率半导体企业昕感科技宣布连续完成B轮、B+轮两轮融资，金额数亿元人民币。本次融资由新潮集团及金浦新潮领投，安芯投资、耀途资本、达武创投、芯鑫租赁等机构共同参与，老股东蓝驰创投、万物资本持续加码。融资资金将继续用于优化设计和工艺平台、强化产品技术壁垒，同时进一步扩大运营和开拓市场。 深创投在长沙参设智能产业基金，首期5亿元 近日，湖南湘江红土智能产业投资基金合伙企业（有限合伙）在湘江基金小镇完成注册。该基金由湖南湘江智能科技创新中心有限公司与深创投集团发起设立，首期规模5亿元，主要投资于智能网联汽车、人工智能、信息技术、新材料、智能制造等相关领域。 自动驾驶芯片研发商辉羲智能获亿元天使投资，小米系领投 辉羲智能宣布完成数亿元天使+轮融资，由顺为资本和小米集团联合领投，金沙江创投、国汽投资、连星资本、凯辉基金、商汤国香资本、奇绩创坛、励石资本、清研资本、卓源资本等跟投，天使轮股东持续加码。 乐客VR完成近亿元B轮融资 VR技术综合运营商“乐客VR”已于近日完成B轮融资，总金额近亿元人民币，本轮融资由长三角数文基金领投，中关村中诺基金跟投。本轮融资完成后，乐客将持续开展品牌建设，并扩大全国范围内的联营规模。 清听声学完成B轮近亿元融资 苏州清听声学科技有限公司宣布完成B轮近亿元融资，本轮融资由苏高新集团、渤海创富领投，老股东参与跟投。本轮融资将用于聚音屏产线建设、各类实验室等设施建设，开拓消费类、智能座舱领域的产品品类，同时加快自有品牌的消费终端产品发布。 》》其他热点 特斯拉宏伟蓝图第三篇章将于下月公布 特斯拉CEO马斯克2月8日在社交媒体表示，特斯拉宏伟蓝图第三篇章将于2023年3月1日公布。 多家公司表示正开展ChatGPT和AIGC方向相关研发 百度：类ChatGPT项目名字确定为文心一言，英文名ERNIE Bot，三月份完成内测，面向公众开放。目前该产品在做上线前的冲刺准备工作。 阿里巴巴：阿里达摩院正在研发类ChatGPT的对话机器人，目前已开放给公司内员工测试。 字节跳动：人工智能实验室（AI Lab)有开展类似ChatGPT和AIGC的相关研发，未来或为PICO提供技术支持。 腾讯：在相关方向上已有布局，专项研究也在有序推进。腾讯持续投入AI等前沿技术的研发，基于此前在AI大模型、机器学习算法以及NLP等领域的技术储备，将进一步开展前沿研究及应用探索。 小米：在ChatGPT领域有丰富落地场景，包括小爱对话、机器人等，其中小爱拥有庞大数据支撑，会让小米在大模型方面进展更迅速。 昆仑万维：与奇点智源合作，将在今年内发布中国版类ChatGPT代码开源，防止大公司技术垄断。 科大讯飞：科大讯飞Al学习机将成为公司类ChatGPT技术率先落地的产品，并于今年5月发布。

SMM2月10日讯： 本周铅价震荡回升，现货铅市场散单成交活跃度较低。废电瓶方面，周内采购价格偶有下跌，但是下跌有限。本周五（2月10日）废电瓶总体库存较上周（2月3日）增加1.3万吨，通过下图，我们可以知道四地区废电瓶周度库存以及本周废电蓄采购价格运行区间。 江西地区 废电蓄周内采购价格运行在9000~9050元/吨。江西地区的正常生产的炼厂较少，废电瓶采购需求有限；周初某再生铅炼厂表示因生产设备故障而停产检修，同时停收废电瓶。其他炼厂消化库存的同时刚需采购，本周废电瓶库存下降0.27万吨。 安徽地区 废电蓄周内采购价格运行在8950~9100元/吨。据SMM调研，春节过后安徽地区个别炼厂产量逐渐提高，废电瓶采购量小幅上升；还有炼厂刚刚开炉，废电瓶采购量逐渐提高；另有炼厂仍处在检修阶段，废电瓶采购量很少。本周安徽地区废电瓶总体库存上涨1.2万吨。 内蒙古地区 废电蓄周内采购价格运行8900~8960元/吨。据SMM调研，内蒙古地区目前在产的持证炼厂有两家，日产再生精铅总量不超过700吨；另外一部分炼厂的情况大概是：开炉还未出铅以及复产日期未定。因此内蒙古地区废电瓶供应相对充足，本周废电瓶刚需采购，地区总体库存上升0.02万吨。 河南地区 废电蓄周内采购价格运行在8950~9100元/吨。本周再生铅市场成交情况低迷，下游铅蓄电池企业多倾向于采购一号电解铅；河南地区炼厂散单成交情况清单，废电瓶采购价格偶有下调，但是总体收货量还算可以。尤其山东地区炼厂周内多次下调价格，且于本周五停收废电瓶，因此多数废电瓶流入河南地区。本周河南地区废电瓶总体库存上涨0.35万吨。 春节过后，再生铅炼厂受环保、资金、设备故障等原因停产、检修、整改的较多，需求有限的行情下，短期内废电瓶的价格预计不会出现大幅上涨；交割临近，部分炼厂对铅价走势相对看空，原料备库意愿不高，所以下周废电瓶厂库库存或将窄幅变动。 [欢迎添加我的企业微信或者拨打021-20707896，交流更多铅行业信息！]

汽车市场迎来了本世纪以来的1月最低销量数据。 2月10日，中汽协发布数据称，2023年1月中国汽车市场表现平淡，汽车产销环比、同比均呈现两位数下滑。1月产销分别为159.4万辆和164.9万辆，环比分别下降33.1%和35.5%，同比分别下降34.3%和35%。 财联社记者统计了12家A/H股上市车企在1月的销量情况，仅有比亚迪、理想汽车和北汽蓝谷三家新能源车企实现了同比增长，占比仅25%，且12家全部出现了环比下降。 中汽协分析认为，受传统燃油车购置税优惠政策和新能源汽车补贴等政策退出、年末厂家冲量效应，同时叠加今年春节假期提前至1月，企业生产经营时间减少等因素影响，消费者提前透支需求。 值得注意的是，1月新能源汽车市场出现了罕见的同比下降。中汽协数据显示，2023年1月，国内新能源汽车产销分别为42.5万辆和40.8万辆，环比分别下降46.6%和49.9%，同比分别下降6.9%和6.3%。 具体到企业方面，1月新能源乘用车企业走势出现分化。乘联会数据显示，1月新能源汽车批发销量突破万辆的企业仅有7家，环比减少7家，同比减少4家。 其中，比亚迪依旧保持着一骑绝尘的态势，1月销量15.13万辆，同比增长58.6%。据比亚迪官方数据，其王朝和海洋系列车型贡献了14.37万辆的销量，同比增长51%。这部分销量的增长是比亚迪1月继续保持强势的主因。腾势品牌销量6439辆，环比增长7.3%。 上汽、广汽、吉利等厂商为代表的传统车企在新能源汽车板块表现慢热启动，其新能源板块销量分别同比下降55.39%、42.88%和38.2%。此外，AITO问界1月交付量为4475辆，环比下滑55.88%。 此外，造车新势力在1月也同样表现平平。仅理想汽车交付量破万，蔚来汽车、小鹏汽车和零跑汽车均出现了同比和环比大幅下滑的情况。零跑汽车在1月的交付情况则更加难堪，1139辆的交付量几乎退至其公布交付量的最低水平。 “国内新能源车型前期涨价过多，订单较少，再叠加特斯拉等头部企业降价，造成了消费者的观望情绪，环比降幅较大。”乘联会秘书长崔东树分析称，疫情后，新能源刚需车型成本继续承压，补贴退坡带来的价格复杂调整，新能源车市场格局正在重塑。 不过，在市场整体下降的情况下，自主品牌得益于新能源市场和出口市场的增量，仍然获得了较大的市场份额。乘联会数据显示，自主品牌在零售市场中的份额为49.4%，同比增加4.3个百分点。 此消彼长，以合资品牌为代表的燃油车型在1月的市场份额进一步被压缩。反应到具体的车企表现上，是合资品牌的销量下降拖累整个集团的表现。以上汽集团为例，1月上汽集团累计销量为23.8万辆，同比下降47.75%。其中，上汽大众和上汽通用的销量分别下滑了44.87%和50%，这两大合资品牌的合计销量占到总销量的一半以上。 同样，广汽集团1月销量为14.7万辆，同比下降38.1%；而广汽丰田和广汽本田的销量分别同比下降了51.40%和24.42%。 对于1月整个行业的惨淡数据，崔东树分析表示，由于今年春节是本世纪最早的关系，产销环节工作日同步减少，销量潜力未得到充足释放。此外，受疫情冲击最重的中低收入首购群体的消费信心，消费需求支撑力不足。但随着国际油价下降国内油价进入调整通道、部分新能源车企顺应降价/提升用户权益趋势、加大终端促销等举措均有利于车市回暖。 崔东树认为，2月是春节后的真正市场启动期，也是疫情三年结束后的市场启动期。中汽协同样指出，近期，各政府主管部门均表示将继续稳定和扩大汽车消费，同时多地陆续出台促进汽车消费和鼓励新能源汽车发展政策，加之节后各地大规模基建工程陆续开工，将为汽车 市场平稳发展注入信心。

今日，台积电公告，1月营业收入约为2000.5亿新台币，这是台积电1月营收首度超过2000亿新台币，为历年同期新高，1月营收环比增长3.9%，同比增长16.2%。 然而，台积电预计一季度的整体表现并不会太好。 该公司表示，因终端市场需求持续疲软，以及客户进一步库存调整影响，预计一季度营收约167亿至175亿美元，以中间值171亿美元计，将环比下降14.2%。 业内人士也表示，未来两月客户去库存的影响将增大，台积电2月及3月平均单月营收恐将跌破2000亿新台币，预计约1563亿至1686亿元，较1月下滑逾15%。 业绩拐点何时再现？ 台积电预期，上半年美元营收将较去年同期减少个位数百分比（约4%至9%），随着供应链库存大幅降低，需求可望于下半年稳健回升，2023年美元营收将微幅成长。 业界相对更乐观。据报道，相关人士预期台积电1月业绩主要反映农历年前备货需求，后续急单效应在今年二季度浮现。 近期晶圆代工厂产能利用率普遍下滑，据报道，联电产能利用率由先前满载转为七成左右，有厂商部分生产线产能利用率仅剩五成。有业内人士表示，2023年第一季度，台积电5/4纳米工艺节点产能利用率将降至75%左右，第二季度可能会降至70%以下。近期其弹性上班制度似乎印证了这一说法。 不过，台积电仍在稳步推进先进制程产品线，攸关台积电2纳米厂的中科二期扩建工程于2月8日通过环评大会审查，预估产值达5014亿新台币。

2月10日，永泰能源在互动平台表示，结合国家能源保供政策，公司所属海则滩煤矿正在进行项目开工建设，预计2026年三季度具备出煤条件，2027年实现达产，将为国家能源稳定供应及公司后续发展提供坚实保障，并进一步助力公司实现高质量、可持续发展。同时，公司将结合未来市场形势，择机考虑项目处置安排。 1月29日晚间，永泰能源发布业绩预告。报告称，2022年度，公司生产经营持续向好，业绩大幅增长。经财务部门初步测算，公司预计2022年度实现归属于上市公司股东的净利润为185,000万元~205,000万元，与上年同期相比增长73.86%~92.65%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为158,600万元~178,600万元，与上年同期相比增长107.59%~133.77%。 2022年度公司业绩大幅增长的主要原因：一是公司煤炭板块表现优异，大幅提升公司利润；二是公司全面推进精细化管理，效果明显，降本增效优势突出。公司生产经营情况持续向好，业绩大幅增长，为还本付息、转型发展和重大项目建设提供了有力保障。 近期天风证券相关报告表示：永泰能源的炼焦煤单吨生产成本相较行业龙头公司处于较低的位置，永泰能源单吨毛利从2018年到2021年增长了约49%；其他四家炼焦煤龙头企业平均增长了约28%，盈利弹性相对其他龙头公司更强。

国产晶圆代工龙头中芯国际亦明显感受到了行业景气度下行的“寒意”。 “2022年智能手机、电脑、家用电器等市场需求由暖转冷，客户下单意愿明显减弱，产业链从供不应求进入去库存的下行周期。同时，国际地缘政治形势变化，给集成电路全球化格局带来了更加深远的影响，使行业面临前所未有的严峻形势。” 中芯国际联合首席执行官赵海军在2022年第四季度业绩说明会上表示。 9日晚间，中芯国际财报显示，公司2022年第四季度实现营收117.5亿元，同比增长14.6%，环比下降10.8%；毛利率为33.1%，环比下降6.15个百分点。公司预计2023年销售收入同比降幅为低十位数，毛利率在20%左右。 据悉，中芯国际消费电子和智能家居的增长主要来自家用电器、有线/无线连接的应用，工业物联网等应用在自动化、工业电源管理和可穿戴设备需求的助推下大幅增长。同时，随着公司积极推动车规验证，车规级的电源管理、车身控制、车用娱乐管理系统等平台陆续推出，新能源汽车相关收入增长显著。 客户库存方面，赵海军在会上称， 手机行业库存相对偏高，消费类半年内可能会消化完毕，工业界现在没有库存，汽车业尤其是新能源领域供不应求。其中，在手机和消费领域，库存最高的是显示驱动类芯片，库存周期或达三个季度；MCU类产品有些存量，但没有形成冲击。 赵海军认为， 上半年行业周期尚在底部，外部不确定性因素带来的影响依然复杂。“智能手机和消费电子行业回暖需要时间，工业领域相对稳健，汽车电子行业增量需求可以抵消部分手机和消费电子需求疲弱的影响。虽然下半年可见度依然不高，但公司已感受到客户信心的些许回升，新产品流片的储备相对饱满。” 截至2022年末，中芯国际月产能达到71.4万片（折合8英寸）。其中，中芯深圳和中芯京城分别进入投产、试产阶段；中芯临港完成主体结构封顶、中芯西青开始土建，而中芯京城因瓶颈设备交付延迟，量产时间预计推迟一到两个季度。 “公司将稳步推进四个成熟12寸工厂的产能建设。由于全球各区域都启动了在晶圆厂的建设计划，所以主要设备的供应链依然紧张，预计到年底月产能的增量与上年相近。” 赵海军坦言，在持续高投入的过程中，毛利率将承受高折旧压力，但公司会始终以持续盈利为目标，努力把握产能建设的节奏，保证一定的毛利率水平。 中芯国际2022年实际资本开支为63.5亿美元，较年原预期值减少了2.5亿美元。对此，公司方面解释称，主要是有些预付款操作在去年并没有发生，预期会延迟到第一季度。2023年资本开支与2022年相比大致持平，主要用于成熟产能扩产，以及新厂基建。

SMM 2月10日讯： 美元方面，临近午间震荡上行，金属市场集体承压。内盘金属普跌，仅沪铅和沪镍维持住涨势，其中沪镍自早间开盘后依旧延续隔夜强势，午间涨幅高达3.45%。沪铅涨0.79%。其余金属临近午间纷纷跳水，沪铝沪锌以及沪锡均跌超1%，沪铝跌1.95%，沪锌跌1.01%，沪锡跌1.27%。沪铜跌0.31%。 》基本面虽弱但消息面刺激更大 伦镍涨超6%沪镍涨超3%【SMM快讯】 黑色系方面集体下跌，不锈钢以高达1.7%的跌幅首当其冲，螺纹跌1.35%，热卷跌0.99%，铁矿跌0.12%。双焦方面一同跳水，焦煤跌1.84%。焦炭跌2.84%。 外盘金属方面，除了未开盘的伦镍外，仅伦铅唯一飘红，涨幅在0.02%左右。伦铝、伦锌以及伦锡均跌超1%，伦锡跌1.89%，伦铝跌1.18%，伦锌跌1.11%。伦铜跌0.79%。 原油方面，油价周五早盘盘中下跌，但有望实现周线上扬。市场继续在对美国经济衰退担忧和对全球最大石油进口国中国燃料需求强劲复苏的希望之间摇摆不定。 贵金属方面，美元走高，COMEX黄金期货周五临近午间承压下行，预计将连续第二周录得周线下跌，美联储进一步加息的预期削弱了黄金的吸引力。 截至午间收盘11点31分，金属及原油市场合约情况： 》点击查看更多SMM金属价格 现货市场一览： 铜 ： 期铜保持区间震荡态势下游积极补货 日内现货成交转向升水【SMM沪铜现货】 今日1#电解铜现货对当月2302合约报于升水10~升水60元/吨，均价报于35元/吨，较昨日上涨35元/吨。平水铜成交价格68220~68310元/吨，升水铜成交价格68240~68330元/吨。隔夜沪期铜2302合约冲高68750元/吨，随着多头获利平仓....... 》点击查看详情 》点击查看SMM铜产品价格 铝 ： 成本松动沪铝大幅下跌 市场成交氛围一般【SMM铝现货午评】 沪铝今日早间开盘后大幅下跌，最低下探至18530元/吨，午间休盘报于18560元/吨。现货方面，今日华东现货较02合约贴水50元/吨，与上一交易日持稳。早间无锡地区以SMMA00铝锭贴水20元/吨左右成交。巩义地区今日现货较SMMA00铝价贴水130元/吨左右，较上一交易日贴水扩大10元/吨。整体而言，煤炭价格下行，2年多来首见...... 》点击查看详情 》点击查看SMM铝产品价格 铅 ： SMM 上海及其他1#铅市场：铅价上涨刺激持货商出货 现货贴水扩大【SMM午评】 上海市场驰宏铅15335-15375元/吨，对沪期铅2303合约贴水40-0元/吨报价；江浙市场豫光、江铜、铜冠铅15315-15375元/吨，对沪期铅2303合约贴水60-0元/吨报价，或对沪期铅2302合约平水报价。沪铅震荡回升，并逼近15400元/吨，持货商多积极出货...... 》点击查看详情 》点击查看SMM铅产品价格 锌 ： 宁波锌：锌价下挫 交投略转好【SMM午评】 宁波市场主流品牌0#锌成交价在23095-23400元/吨左右，常规品牌对2303合约延续贴水，对上海现货贴水20元/吨，溢价较前一交易日下降30元/吨，当前宁波地区主流对2303合约报价。第一时间段，贸易商主流贴水报价延续昨日状态，铁峰对2303合约升贴水-20元/吨，永昌对2303合约升水-20~10元/吨，宝徽对2303合约贴水20元/吨。第二时间段...... 》点击查看详情 》点击查看SMM锌产品价格 锡 ： 沪锡震荡下跌 日增仓已一万余手【SMM锡午评】 今日市场商家报价对2303合约为主。部分进口锡升贴水报价对2303合约报价集中于贴水1000元/吨上下；国内非交割品牌对2303合约报价集中于贴水100~升水100元/吨区间；交割品牌与云字早盘对2303合约报价集中于升水300~500元/吨；云锡品牌早盘2303合约报价集中于升水500~+600元/吨，市场报价货源稳定....... 》点击查看详情 》点击查看SMM锡产品价格 镍 ： 纯镍价格高位运行 现货市场成交不及预期【SMM镍现货午评】 2月10日，金川升水报6500-7000元/吨，均价6750元/吨，价格较前一交易日下行50元/吨。俄镍升水报价5500-6000元/吨，均价5750元/吨，较前一交易日下调200元/吨。受消息面影响沪镍早间高位运行....... 》点击查看详情 》点击查看SMM镍产品价格

2月9日，中芯国际(00981)公告，2022年全年，公司实现营收495.16亿元，而上年营收为356.31亿元；实现净利润121.33亿元，而上年净利润为107.33亿元(2022年度数据未经审计)。 值得一提的是，中芯国际港股公告显示，2022年毛利率创历史新高。 然而，具体到第四季度，由于整体代工市场的不景气，中芯国际第四季度业绩受到了影响。2022年第四季度，公司实现营业收入117.53亿元，较上年同期增长14.6%；毛利38.94亿元，较上年同期增长16.2%；毛利率为33.1%，上年同期为32.7%。净利润27.44亿元，同比下降19.7%。 中芯国际解释称，第四季销售收入下降主要由于2022年第四季产能利用率下降及产品销量减少所致。 公司管理层在公告中表示，四季度销售收入与毛利率，符合公司对行业的判断和给出的指引。管理层给出的2023年第一季指引为季度收入环比下降10%至12%，毛利率介于19%至21%的范围内。 产能方面，去年四季度，中芯国际月产能由同年三季度的70.6片8英寸约当晶圆增至71.4万片；但产能利用率下滑至79.5%；全年产能利用率为92%。 至2022年底，中芯深圳进入投产阶段，中芯京城进入试生产阶段，中芯临港完成主体结构封顶，中芯西青开始土建。中芯京城因瓶颈设备交付延迟，量产时间预计推迟一到两个季度。 同时，中芯国际也明确指出， 持续投入过程中，公司毛利率会承受高折旧压力 ，但公司会始终以持续盈利为目标，努力把握产能扩建节奏，保证一定的毛利率水平。 展望2023年，中芯国际表示， 上半年行业周期尚在底部，外部不确定因素带来的影响依然复杂。 公司预计2023全年：销售收入同比降幅为低十位数，毛利率在20%左右；折旧同比增长超两成，资本开支与上一年相比大致持平；到年底月产能增量与上一年相近。 值得关注的是，部分芯片设计公司从去年三季度开始去库存， 中芯国际 稼动率首先2Q22降至3Q22的92%。而行业大面积开始去库存发生在4Q22， 联电 的稼动率从满产降至90%， 台积电 和 三星 代工也出现了下滑，尤其是台积电7nm稼动率下滑至60-70%。23年一季度开始，晶圆代工厂稼动率预计达到近十年历史低位，联电预计进一步降至70%，由于疫情管控放松，手机市场在1月份率先恢复增长，芯片设计公司一方面给减少下单，另一方面手机需求复苏加速了行业库存去化。 Counterpoint分析师Shivani Parashar指出。由于库存调整和宏观经济的不确定性，2023年上半年将是艰难的。尽管下半年将有所增长，但预测智能手机APSoC出货量将在2023年出现萎缩。 Counterpoint预计，2022年全球逻辑代工行业销售额同比增长27%，但消费者需求疲软以及IC库存高企给2023年带来了巨大风险。预计2023年全球代工半导体收入将下降5%-7%，预计本季度平均产能利用率将下降至2022年水平的75%左右。 光大证券判断 ，短期来看，由于半导体行业景气度的波动，快速扩产或使中芯国际产能利用率和盈利能力承压；但中长期来看，由于我国的芯片自给率仍然较低，公司的产能储备将使其在国产替代背景下充分受益。