道森股份日前公告的投资者活动记录表显示： 对于公司2023年三季度业绩情况？道森股份回应：公司目前处于从传统石油钻采设备制造商向电解铜箔高端装备制造商的战略转型发展期，在逐步剥离传统油气钻采业务资产的同时聚焦新能源高端装备制造业务。2023年1-9月，公司实现收入15.20亿元，同比增长4.11%；净利润1.13亿元，同比增长27.73%；归母净利润0.61亿元，同比增长-3.93%。 对于目前公司复合铜箔设备业务进展情况，道森股份回应： 子公司洪田科技研发的“一步法”复合铜箔真空镀膜成套设备“真空磁控溅射一体机”已顺利通过客户测试验证，并已与客户签订正式订单合同，截至目前复合铜铝箔设备合同总金额已超过2亿元。 公司另一款产品“真空磁控溅射蒸发一体机”，目前已开始组装，受个别进口零部件交期长影响，整体制作周期比磁控溅射一体机略长，敬请您届时关注产品发布信息。此外， 公司还将针对复合铝箔推出单独的真空镀铝设备。由此，公司即在复合铜铝箔设备领域形成产品矩阵，满足不同客户个性化定制需求，提升公司综合竞争力。 对于公司电解铜箔业务后续开展情况？道森股份回应： 面对行业发展现状，公司将重点从以下三个方面来布局电解铜箔业务持续长久健康发展：第一、加强海外业务拓展，目前已获得多家海外客户正式订单，后续会积极争取更多订单落地；第二、紧跟耗材业务板块需求，不断提升阳极板耗材产能，持续为企业贡献现金流；第三、抓住国内客户扩产机遇，尽最大努力获取增量订单，不断提升企业的市场占有率。 对于公司研发团队优势及与高校合作进展？道森股份回应：公司的研发团队除引进海外专家顾问外，还在国内培养了一批核心技术专家和中坚技术骨干，整个研发团队充满活力、激情洋溢、创意十足。除此之外，公司高度重视产学研合作，通过与大连理工大学、江南大学等国内知名院校、国家重点实验室领衔专家学者的联合研究，不断提升企业在真空镀膜设备、高端铜箔装备等领域的科研实力。 被问及关于资产减值风险， 道森股份回应：公司已披露2023年三季度报告及相关资产减值公告，三季度子公司洪田科技方面计提的资产减值占比较小，大部分减值是由石油钻采板块业务导致。 东吴证券在题为《利润短期承压，传统+复合铜箔增量可期》的研报中表示：随着石油钻采业务及低效资产彻底剥离，洪田科技传统+复合铜箔设备持续放量，公司业绩有望持续改善。石油钻采业务逐渐剥离，盈利能力持续提升。存货&合同负债高增，在手订单充沛保障业绩增长。复合铜箔一体机实现0-1突破，复合铝箔新设备量产在即：2023年4月公司发布复合铜箔真空磁控溅射一体机，经汉嵙新材反复测试验证，7月份首批订单落地，包括1台真空磁控溅射一体机及1台真空磁控溅射蒸发一体机，均为道森首台套；9月再次斩获诺德股份1.84亿元大订单，我们预计对应5台设备，产能约2GWh。目前道森正在加大客户意向订单的落实，积极扩充复合铜铝箔设备产能，加快推进真空磁控溅射蒸发一体机的出样、交付进程。积极扩充产能，保障复合集流体设备交付能力：子公司洪田科技与江苏省南通港闸经济开发区管委会签订投资合作协议，拟投资10亿元建设新能源高端装备制造项目，建设年产真空磁控溅射设备100套、真空蒸镀设备100套、复合铜箔一体机成套设备100套，其中真空磁控溅射和真空蒸镀设备下游应用广泛，包括光伏、泛半导体等多领域。风险提示：下游扩产不及预期，新品拓展不及预期。

【盛新锂能：致远锂业将于11月逐步恢复生产】 盛新锂能在互动平台表示，致远锂业将于11月逐步恢复生产；萨比星矿山的首批锂精矿将于近期陆续到达国内港口，公司也在加快非洲锂精矿的物流运输工作。公司非常重视锂矿资源的储备，持续加强对境内外锂矿资源的关注与投资，不断提升锂矿原料的自给率。 【新宙邦：控股子公司与德国某整车厂商旗下动力电池子公司签订定点协议】 新宙邦公告，公司控股子公司波兰新宙邦近日与德国某整车厂商旗下动力电池子公司签订了《Nomination Agreement》（定点协议），约定自2025年至2034年期间由波兰新宙邦向客户供应锂离子电池电解液产品。本协议的顺利履行预计将累计增加公司2025年至2034年收入约11亿欧元。 【永太科技：子公司年产33000吨液态六氟磷酸锂项目试生产】 永太科技公告，控股子公司邵武永太高新材料有限公司“年产33000吨液态六氟磷酸锂项目（一期：9900t/a六氟磷酸锂固体）”已完成设备安装调试工作，试生产方案已经专家评审通过；该项目具备了投料试生产条件，已于2023年11月2日开始试生产。 【美国汽车工人联合会：根据协议 通用汽车计划在美投资近130亿美元】 美国汽车工人联合会（UAW）11月4日公布与通用汽车暂定协议的细节，包括在未来四年半内将工人工资上涨25%、增加生活补贴，并取消工人低工资等级。UAW称，通用汽车计划到2028年4月在美国工厂投资近130亿美元，包括在密歇根州猎户座装配厂投资40亿美元，在斯普林希尔装配厂投资20亿美元。UAW表示，通用汽车同意将更多工人纳入协议，包括其与LG新能源电池合资工厂Ultium Cells的工人。 【工信部：多措并举扩大需求 加快实施制造业“十四五”系列规划重大工程】 工业和信息化部部长金壮龙接受采访时表示，下一步，我们将推动各项政策措施落地见效，继续支持工业大省“勇挑大梁”，各地区发挥各自优势，共同努力实现增长目标；多措并举扩大需求，加快实施制造业“十四五”系列规划重大工程，持续开展工业行业“增品种、提品质、创品牌”行动，推进新能源汽车、绿色建材、智能家电等优质产品下乡，着力稳住大宗消费，促进形成新的消费增长点；加快培育新动能新优势，加快短板产业补链、优势产业延链、传统产业升链、新兴产业建链。 【中汽协李丰军：新车研发周期大幅缩短 要避免行业低水平内卷】 在上海市嘉定区召开的2023中国汽车软件大会上，中国汽车工业协会软件分会理事长李丰军介绍，目前算法大幅缩短了新车的研发周期，过去新车型研制需要36个月，现在几乎每家车企24个月就可以诞生一个新车型。李丰军表示，汽车软件主要分为嵌入式软件和工业软件，对于中国汽车新四化起到非常重要的作用。他同时表示，当前要避免行业内扎堆重复投入单一领域，造成行业低水平内卷。 相关阅读： SMM：全球锂供需格局展望 未来碳酸锂需求主导地位有望加强【欧洲锂电池大会】 电解钴价格再度转跌 三季度钴价跌势放缓 钴企业利润有所修复【SMM周度观察】 【SMM分析】锂生产商再度拍卖试探市场情绪 海外企业仍看好锂业长期需求 【SMM分析】需求恢复不及预期 2023年硫酸钴市场现货价格高位回落后难有再度上冲之力 【SMM分析】蜂巢能源与协鑫集团达成短刀电芯合作 【SMM分析】苏格兰和南方能源公司可再生能源公司以640MWh启动英国“最大在建BESS” 【SMM分析】Altea Green Power在意大利启动了1GW的电化学储能项目 【SMM分析】大中矿业透露加达锂矿开发新进展 【SMM分析】多氟多三季度盈利情况 未来产业链布局计划 【SMM分析】溶剂厂商三季度盈利情况公布 【SMM分析】锂电回收市场周内行情回顾 【SMM分析】16万吨电池回收产能落户四川 【SMM分析】需求萎靡 钴盐市场出现下探之势 【SMM分析】三元前驱体和三元材料受原材料价格走低联动进入下跌区间 SMM：负极材料市场迎来新一轮“洗牌周期” 未来或难现短缺【SMM金属年会】 【SMM分析】2023年负极材料产量回顾及预测 【SMM分析】市场竞争延续激烈 负极价格仍存下跌风险 【SMM分析】瑞隆科技完成A+轮融资 先进工艺赋能锂电回收产业 【SMM分析】2023三季度中国智能手机市场热度回暖 折叠屏技术迭代推动出货势头增量 【SMM分析】头部电池企业LG新能源三季报发布 全球经济承压下战略瞄向中低端动力市场 【SMM分析】10月电池行业PMI指数低于预期 位于荣枯线之下 【SMM分析】顺其“自然” 磷酸铁市场季节性转冷

宝武镁业11月3日午间发布公告称：2023年9月28日，山西省忻州市五台县东冶镇大朴村白云岩矿采矿权在忻州市规划和自然资源局网站以网上挂牌的方式出让。本次出让的白云岩矿位于山西省五台县东冶镇大朴村 ，资源储量为冶镁用白云岩34517万吨、耐火用白云岩12245万吨、建筑用白云岩11133万吨。 本次采矿权出让设有底价，按照价高者得原则确定竞得人，但最高报价低于底价的除外。挂牌起始价为人民币115793万元。增价幅度为1000万元/次。本次竞买保证金为人民币34737万元。 为了保证宝武镁业科技股份有限公司子公司五台云海镁业有限公司原镁及镁合金生产原材料的稳定供应，公司决定由五台云海参加本次竞拍，公司董事会授权五台云海经营层参与竞拍相关事宜，竞拍价格不超过中国宝武钢铁集团有限公司授权的竞拍价格上限。 2023年11月3日，公司子公司五台云海以116793万元竞拍成功。 本次采矿权竞拍已经获得董事会审议通过，根据公司章程本次竞拍无需经公司股东大会审议批准。 谈到采矿权投资的必要性及对公司的影响，宝武镁业介绍： 竞得采矿权，将进一步保证原镁及镁合金生产所需白云石的稳定供应，从而稳定公司材料的成本及产品价格，有利于拓展镁的应用。 除了新竞得的采矿权之外，青阳项目的进展也颇受市场关注。宝武镁业11月2日晚间发布的接受机构调研的沟通记录就有相关内容： 对于青阳项目的进展？宝武镁业回应： 青阳项目按照预期计划进行建设，已经顺利实现原镁和镁合金、镁合金深加工区、矿产开采区、运输廊道区的全面建设，目前正在全力冲刺项目建设的关键节点，确保年内投产。 被问及镁合金建筑模板的市场推广如何？宝武镁业回应：目前节能、环保、绿色、可持续发展成为建筑行业的大趋势，建筑模板现场需要人工搬运，轻量化的要求高，镁相对其他材料在轻量化方面更有优势；镁的压铸性能好，镁合金建筑模板使用压铸工艺一体化成型，后加工的成本要比原来铝合金挤压型材焊接的成本要更低；镁耐碱，不容易沾水泥，镁建筑模板清理费用也比较低。公司在2021年开始投资镁建筑模板项目并已经在建筑工程上中批试用，2022年已批量供货并形成规模，2023年公司进一步完善了镁合金建筑模板的表面处理工艺，以及利用镁水直供压铸镁合金建筑模板，从而显著降低镁合金建筑模板的生产和后加工成本，为镁合金建筑模板在模板领域的替代奠定了坚实的基础。公司将持续加大与相关企业的合作，推动镁合金建筑模板的示范化应用。 对于公司镁储氢项目进展，宝武镁业回应：镁基固态储氢材料作为未来国家氢能战略的重要组成部分，镁是所有固态储氢材料中，储氢密度最高的金属材料，达到气态氢密度的1000倍，液态氢的1.5倍；同时镁储氢是常温常压，可大幅降低成本，且安全性也远高于高压气态和液态储氢。公司在镁储氢方面持续加大研发和建设投入，与上海交通大学、重庆大学等多家科研院所机构均有深度合作。 目前公司镁储氢中试生产线设备逐步安装到位，预计年底前开始试产。 镁储氢有广泛的应用场景，例如钢厂通过固态储氢可以极大提升用氢的安全性，并能实现规模储存与运输，还能有效利用钢厂的余热供能，将极大推动钢铁从碳冶金走向氢冶金发展。按钢厂年100万吨氢冶金估计，需要10万吨储氢量，对应需要镁基储氢材料约6000吨。拓展到亿吨宝武，将产生60万吨镁基储氢材料的新增需求。镁基固态储运氢车可根据场景需求组合达到更高容量的氢气储存能力，以及进行氢气的大规模、长距离运输。 对于公司生产的镁合金深加工汽车部件主要有哪些？宝武镁业回应： 公司生产的镁合金深加工汽车部件主要有：仪表盘支架、座椅支架、中控支架、显示屏背板、方向盘、转向件、后座椅支架横梁等。 对于公司核心竞争力的体现？宝武镁业回应：1、资源储备优势和完整产业链优势：公司拥有丰富的白云石矿产资源，为原镁生产提供了稳定的原材料保障。2、合理布局优势：公司始终坚持以资源和市场为导向的战略规划，在全国多地区布局项目，公司拥有三大原镁供应基地、四大镁合金供应基地。近年来，公司先后收购了重庆博奥、天津六合等公司，完善镁合金深加工产品的国内布局。3、技术创新优势：公司自成立以来始终把技术创新和新产品开发作为核心发展战略，不断加大新技术、新产品的研发力度，经过多年的技术积累，公司自主开发了全套镁还原设备和镁合金生产加工设备，原镁生产节能降耗水平位于行业前列；公司还自主研发了大罐竖罐镁冶炼技术、镁合金熔炼净化技术和镁合金成型技术等，均处于行业领先水平。利用公司已有的研发生产平台，通过产学研合作，承担完成了多项国家部委及省级科研项目。4、客户和品牌优势：公司是全球镁行业龙头企业，目前已形成年产10万吨原镁和20万吨镁合金的生产能力，镁合金产销量连续多年保持全球领先。公司致力于给全球汽车客户提供优质的镁铝合金压铸汽车关键核心零部件，主要提供仪表盘支架、中控支架、座椅支架等镁合金中大型汽车零部件产品，为保时捷、宝马、沃尔沃等国际知名车厂配套。 新能源汽车的快速发展将使镁、铝合金单车用量进一步提升，公司以此为契机，不断开发铝、镁轻质合金新材料及汽车零部件，加大铝镁合金部件产能，进一步巩固公司的行业优势。 对于公司与理想是否有合作的问题，宝武镁业10月30日在投资者互动平台回应： 公司为理想提供镁合金座椅支架类产品，间接供应铝电池托盘。 自9月末“云海金属”更名为宝武镁业后，公司10月27日也发布了正式归属“宝武系”后的首份财报：公司前三季度实现营业收入55.63亿元，同比减少21.74%；归属净利润2.07亿元，同比减少64.17%。从三季度单季度来看，公司净利润有所改善。三季度实现营业收入20.30亿元，同比下降5.27%，环比增长10.42%；归属净利润8611.62万元，同比增长12.77%，环比增长21.78%。

【大中矿业子公司取得加达锂矿探矿权证】 大中矿业发布公告，2023年11月2日，公司收到全资子公司大中新能源的通知，大中新能源已取得由中华人民共和国自然资源部颁发的《矿产资源勘查许可证》，勘查项目名称：四川省马尔康市加达锂矿勘查，勘查面积：21.2247平方公里。此次取得加达锂矿探矿权证，有助于公司快速推进加达锂矿的勘探，早日进行建设并产生效益。勘探工程结束后公司将及时办理探转采的相关手续。 【国家铁路局等三部门：符合相关规定的消费型锂电池货物铁路运输不作为危险货物运输】 国家铁路局、工业和信息化部、中国国家铁路集团有限公司发布关于消费型锂电池货物铁路运输工作的指导意见。意见提出，对于锂含量不大于1g（2g）的锂金属电池（组）、能量额定值不大于20Wh（100Wh）锂离子电池（组）等符合《铁路危险货物品名表》特殊规定78、79的消费型锂电池货物，通过铁路运输时不作为危险货物运输。铁路运输时，可由承托双方按照本指导意见及铁路货物运输有关规定办理；通过中欧班列等国际铁路联运时，还应当符合国际联运有关规定。 》点击查看详情 【珠海冠宇董事长徐延铭：公司是小米的重要供应商】 在2023年第三季度业绩说明会上，珠海冠宇董事长、总经理徐延铭表示，“公司为小米供应的产品包括手机电池、笔记本电池等一系列产品，是小米的重要供应商。” 【全美汽车工人联合会将矛头指向特斯拉美国公司】 与通用汽车、福特汽车、Stellantis NV达成劳资合同之后，全美汽车工人联合会（UAW）将矛头指向特斯拉美国公司。这家工会组织的总裁Shawn Fain在接受采访时表示：“我们可以击败任何公司”。 【工信部：聚焦3C、汽车等制造业重点领域 打造人形机器人示范产线和工厂】 工信部印发《人形机器人创新发展指导意见》。聚焦3C、汽车等制造业重点领域，提升人形机器人工具操作与任务执行能力，打造人形机器人示范产线和工厂，在典型制造场景实现深度应用。面向结构化生产制造环节，推动人形机器人在装配、转运、检测、维护等工序的应用和推广。面向非结构化生产制造环节，加强人形机器人与设备、人员、环境协作交互能力，支撑柔性化、定制化生产制造。 【乘联会：预估10月新能源乘用车厂商批发销量89万辆 同比增32%】 乘联会数据显示，综合预估10月新能源乘用车厂商批发销量89万辆，同比增长32%，环比增长7%。今年1-10月初步测算批发680万辆，同比增长36%。 相关阅读： SMM：负极材料市场迎来新一轮“洗牌周期” 未来或难现短缺【SMM金属年会】 【SMM分析】2023年负极材料产量回顾及预测 【SMM分析】市场竞争延续激烈 负极价格仍存下跌风险 【SMM分析】瑞隆科技完成A+轮融资 先进工艺赋能锂电回收产业 【SMM分析】2023三季度中国智能手机市场热度回暖 折叠屏技术迭代推动出货势头增量 【SMM分析】头部电池企业LG新能源三季报发布 全球经济承压下战略瞄向中低端动力市场 【SMM分析】10月电池行业PMI指数低于预期 位于荣枯线之下 【SMM分析】顺其“自然” 磷酸铁市场季节性转冷 【SMM分析】 问界M9订单火爆接棒M7 国内三元材料行业四季度或有新的拉动力？ 2023 六氟磷酸锂（LiPF 6 ）盈利能力触底？ 【SMM分析】 【SMM分析】锂电回收市场周内行情回顾 【SMM分析】三元前驱价格持稳 三元材料受锂价带动价格持续走低 【SMM分析】丰田与光兴合作开发固态电池 电池研发对电解液的影响 【SMM分析】需求支撑有限 钴盐双双上涨乏力 【SMM分析】容百科技2023年三季报：营收同比未达去年 但净利润有所改善环比大增246% 【SMM分析】加纳地区15年锂矿租赁长约正式敲定

过去两年，光伏产业链利润最丰厚的硅料环节，今年以来却风光不再。 硅料在经历Q3的回调后，最新一轮下跌从10月中旬开始显露迹象。业内人士分析称，近期终端市场需求不旺、采购不足，导致产业链竞争加剧，成交价大幅下跌。此外，硅料价格也传导至光伏中下游，近期硅片、组件、电池片价格均有不同程度下跌。值得关注的是，光伏各环节中，N型与P型产品之间的价差均在收窄。 硅料价格的下调，也一定程度影响了硅料企业的业绩。今年前三季度，通威股份（600438.SH）、大全能源（688303.SH）、协鑫科技（3800.HK）、新特能源（01799.HK）四大光伏硅料企业中，净利润均为同比下降。不过，财联社记者获悉，由于长单锁“量”，龙头企业在销量方面尚无太大忧虑。其中，通威股份公司人士向记者称，以目前的硅料价格，实现盈利不成问题。 硅料价格两周再跌20% 已经逼近成本线 财联社记者了解到，本年度内，硅料价格整体表现为明显下跌趋势。仅上半年，硅料价格跌去了六成，低点约6.5万元/吨。但第三季度内，一度止跌回升，最高时N型料成交均价达到9.3万元/吨。直到近期，硅料再次开启了新一轮的降价。 在上周因新增成交不足，而暂停硅料报价后，根据硅业分会统计，本周N型料成交价格在7.00-8.00万元/吨，成交均价为7.52万元/吨，较两周前市场价格下降19.23%。 而P型硅料方面，降幅则相对小一些，比两周前下跌约在15%左右。这也意味着，N型与P型之间的价差开始收窄。 其中，单晶复投料平均为6.97万元/吨，比两周前下跌15.10%；单晶致密料平均为6.79万元/吨，比两周前下跌15.23%；单晶菜花料平均为6.50万元/吨，比两周下跌16.02%。 硅业分会专家委副主任吕锦标向记者表示：最新报价是10月底商定的11月份长单提货执行价格，降幅15-19%不等，主要原因是当前下游硅片企业减产严重，且接近年末各大厂商控制下游产品库存、下调生产负荷，减少硅料采购所致。 硅业分会还认为，目前需求低迷的阶段，硅料企业签单压力较大，也导致N-P价差收窄，N型降价幅度略高于P型。同时，下游企业采购硅料持续压价已经给硅料企业带来了较大的降本压力，当前的价格已经开始逼近部分老产能、二线企业和新投产产能的成本线，部分企业即将面临亏损。 弘阳太阳能创始人刘继茂向记者表示，硅料和硅片的价格快速下降，主要是供求关系导致的，前两年由于硅料和硅片龙头企业控制，超高利润吸引了场内外大批资本进入，造成产能绝对过剩。硅料大幅下降，光伏组件的价格随之下降，但安装量并没有随之大幅上升，要有一段过程。 据悉，自2022年年底以来，随着高纯晶硅环节新增产能集中释放，供需关系逐步从紧缺转至宽松导致硅料价格大幅调整。硅业分会数据显示，2023年上半年，中国多晶硅产量约65.17万吨，同比增加91.1%。 “硅料和硅片企业将进入微利时段，直到大部分企业淘汰出局。如果不注重技术，单纯扩张产能，将很快淘汰出局。”刘继茂称。 产业链价格全线下调 多家龙头暂停或延期项目 目前来看，光伏上游的硅料价格下跌，确实对中下游产业链造成了直接影响。 今年内，组件均价由年初的1.8元/W下降到6月底的1.3元/W区间，下半年仍持续下跌。10月末，在华电集团开标的光伏组件集采项目，六个标段的平均价均低于1.2元/W，甚至报出了0.9933元/W的最低价，这是光伏组件报价首次跌破1元/W。 业内人士分析称，1元/W已经低于大部分厂商的现行成本，这一价格是行业竞争加剧的结果。且从招标情况看，有40多家企业去投一个标，行业产能过剩下“内卷”非常严重。由此判断，未来的价格战将会空前激烈。 此轮招标还显示，N型组件最低投标价为1.08元/W，P型组件最低投标价0.9933元/W。从各企业的报价中也能看出，在组件环节，N型、P型的价差同样正在收窄。 不只是组件，近期，硅片、电池片等各环节产品价格均有一定程度的下降。 最新报价显示，M10硅片成交均价为2.54元/片，N型硅片为2.59元/片，G12硅片为3.47元/片。M10电池片成交均价为0.51元/W，G12电池片为0.53元/W，M10单晶TOPCon电池为0.52元/W。 集邦咨询认为，随着下游组件厂或将进一步减少外购，专业化电池片厂商出货承压。从电池片类型看，N型中、低效片在市场上充斥混杂，导致N型整体报价混乱，N型出货压力进一步加重；且近期N型跌幅环比拉大，N-P型价差逐步收敛。 另一方面，硅料产能饱和而导致的价格下跌趋势，业内部分企业或早有预判，并且已经采取一定措施来“止损”。 例如，10月31日，大全能源公告，将包头二期年产10万吨高纯多晶硅项目，投产日期从2023年底延期至2024 年第二季度。对于延期原因，大全能源称：“受市场环境、供需关系等客观因素以及公司实际建设进度的影响，该项目整体实施周期有所放缓，导致实施进度较原计划有所滞后。” 今年4月，通威股份原计划定增募资160亿元，用于内蒙古20万吨高纯晶硅项目和云南通威水电硅材高纯晶硅绿色能源项目。但9月公司宣布，基于资本市场发生变化，公司价值存在明显低估，最终终止了上述定增事项，将利用自有资金、金融机构贷款以及其他融资方式，统筹资金安排。 而近期，TCL中环以 6.97亿元的低价，转让了以净资产计算价值42亿元的新疆戈恩斯能源科技有限公司的27% 股权。匆忙 “贱卖”硅料资产，也被市场认为是出于对多晶硅上游市场的不乐观预期，而做出的产能清退举措。 四大硅料龙头业绩均受拖累 行业“淘汰赛”将至 产品价格震荡对硅料公司的业绩拖累非常显著。受到今年硅料价格下行影响，各龙头业绩增速均不及前两年。 今年前三季度，通威股份营收仍实现同比增长且超过千亿元，但净利出现下降。根据公司公告，前三季度实现营业收入约1114.21亿元，同比增长9.15%；实现归属净利润约163.02亿元，同比下降24.98%。此外，毛利率为29.3%，同比降低9.3个百分点。 据悉，这也是通威股份自2020年9月以来，首次出现报告期净利润同比下滑。公司提及，净利润下滑主要因报告期内光伏产业链价格同比下行所致。 通威股份公司人士向财联社记者表示，尽管近期硅料价格不景气，但是公司采取签订长单、“锁量不锁价”销售形式，因此在销售的量方面，是有相应的保证，且公司现有库存也不多。 上述人士还表示，以现有硅料价格，公司实现盈利是没有问题的。“即使在6月份到7月份的时候，面对硅料成交价格平均每吨在6万多到7万多元，这个水平公司也是能够盈利的，更不要说现在，在当时的价格基础上，已经连续反弹了将近两个月。” 财联社记者关注到，通威股份凭借自身在农业以及光伏中下游的业务布局，在硅料企业中，净利润变动比例还算不大。而大全能源因业务单一，营收、净利双降，且净利润下滑超六成。 根据大全能源财报，前三季度，公司实现营业总收入128.78亿元，同比减少47.81%；归属净利润51.15亿元，同比减少66.09%。 Q3单季度来看，公司利润下降加剧，实现营业收入35.53亿元，同比减少57.38%；实现归母净利润6.89亿元，同比骤降87.61%。 而根据机构统计，大全能源的产销量其实还有增长，公司业绩下滑主要就是因为价格影响。据悉，前三季度公司多晶硅产量达13.68万吨，同比增长36.67%；多晶硅销量14.01万吨，同比增长27.93%。 业内人士向记者表示，尽管已有硅料企业已叫停了继续投资的计划，但四季度行业整体依旧有大量新产能陆续投产，市场价格弱势运行概率较大。暴利时代基本结束，马太效应逐渐显现，硅料主流企业目前依旧有一定利润，二、三线企业如果不想被淘汰，除了降本增效，更需加速产能结构升级、拥抱技术变革。

盛达资源日前发布2023年了三季度报告。前三季度，公司实现营业收入15.03亿元，同比增长23.32%；归母净利润1.34亿元，同比减少39.16%。从单季来看，第三季度实现营收6.86亿元，同比增长11.76%，环比增长27.93%；归母净利润7277.7万元，同比下降37.55%。对于营业收入增加的原因，盛达资源在三季报中提到：主要系本期贸易业务销售增加所致。 盛达资源11月1日公告的调研活动信息显示：盛达资源在向投资者介绍了公司前三季度业绩和金山矿业技术改造基本情况时提到：公司2023年前三季度营业收入为15.03亿元，利润总额为2.19亿元，归属于上市公司股东的净利润为1.34亿元。报告期内， 个别矿山目前开采矿段的银金属品位和产量同比稍有下降，锌金属品位和产量同比有所上升。本期锌金属销售量较上年同期虽然增加，但锌金属平均价格较上年同期处于下降趋势，一定程度影响了公司利润。 盛达资源还介绍：公司控股子公司金山矿业于今年5月完成额仁陶勒盖矿区Ⅲ-Ⅸ矿段银矿采矿许可证的变更工作，矿区面积由5.5143平方公里增加至10.0304平方公里，证载开采深度由701米至221米标高变更为由701米至-118米标高。根据《额仁陶勒盖矿区银矿生产深部及外围勘探报告》及生产勘探施工的坑内钻，证实矿区深部存在高品位银金矿体，是生产及后续矿山开发利用的主要矿体。金山矿业本次投资技术改造项目主要包括深部基建工程、2号井和5号井断面扩修以及选矿厂技术改造。金山矿业目前进行采矿作业的矿井共有5个，2号井和5号井进行断面扩修时，3号井、7号井和8号井正常采矿，断面扩修不会对矿山生产经营产生重大影响。金山矿业深部基建主斜井工程的主箕斗井建设工程设计的提升采矿能力为60万吨/年，该基建工程施工将对矿山生产造成一定影响，但该基建工程完成后，在改善通风效果的同时可充分保障矿山的生产能力至采矿许可证核准的生产规模48万吨/年，盈利能力将得到一定提升。采矿工程技术改造项目实施完成后，有利于提升矿山深部矿体开采效率，保障工人安全生产，转化深部探矿成果。本次金山矿业投资选矿厂技术改造项目是为了更好的利用矿山资源，提高矿山效益，加强节能减排。选矿厂技术改造项目实施完成后，将缩短选矿流程，提高银、金回收率，降低选矿成本，同时综合回收铅、锌等有价元素，提高矿山经济效益。 对于金山矿业技术改造后的生产成本？盛达资源介绍： 金山矿业选矿厂技术改造项目实施完成后，可实现对原生矿石最大可能的利用，将缩短选矿流程，提高银、金回收率，降低选矿成本，同时综合回收铅、锌等有价元素，将提高矿山的盈利能力和经济效益。 谈到金山矿业技术改造难点，盛达资源表示：本次技术改造项目尚需获得当地相关政府部门的备案或审批，通过备案或审批的时间存在一定不确定性。技术改造项目所需工艺及设备等不存在难点，公司正在积极稳妥地推进技术改造相关工作。 对于光大矿业金属品位下降的后续影响？盛达资源介绍： 根据矿山的特点，光大矿业目前开采矿段银金属的品位下降是阶段性的，半年报披露后，矿山做了很多工作，第三季度银的品位已有所回升，公司现在也在积极推进生产勘探等相关工作。 被问及金山矿业选矿技改周期为18个月，采矿技改周期为12个月，这中间的6个月会不会导致选矿环节跟不上采矿？盛达资源表示：选矿厂技术改造实施前期有一个过程，需要做选矿实验，并获得当地相关政府部门的备案或审批，明年上半年金山矿业将推进选矿实验及相关审批工作，这个过程是不影响选矿生产的。选矿厂技术改造实施时，将启用1,000吨/日的选矿生产线继续生产，选矿厂技术改造对金山矿业矿山生产工作不会造成重大影响。 对于金山矿业5个矿井对应的白银产量？2号井和5号井断面扩修对白银产量的影响？盛达资源回应： 金山矿业目前进行生产的矿井共有5个，矿井分别针对不同矿体，整体上看各矿井提升能力差距不大，目前约为450吨/天。2号井主要服务掘进工程，27号和39号矿体为高品位矿体，3号井和7号井目前主要为27号矿体和75号等矿体服务，5号井目前主要为39号矿体服务，8号井主要为32号矿体服务。本次技改仅对2号井和5号井进行断面扩修，3号井、7号井和8号井无需扩修，公司会统筹安排矿山生产计划，使技术改造项目对矿山生产的影响保持在可控范围内。 盛达资源还介绍了菜园子项目进展情况： 近日，公司与鸿林矿业及麦瑟科技、甲店矿业、周清龙、陈富仲、陈霖、黎德昌签署了《框架合作协议之补充协议》，就《框架合作协议》中增资协议签署时间和排他期限条款进行补充约定。目前审计评估工作已启动，正在稳步推进中，预计于11月30日之前完成正式增资协议的签署。 对于公司第三季度产品销量情况， 盛达资源介绍： 公司精粉产品销量与去年基本持平，个别矿山目前开采矿段的银金属品位和产量同比稍有下降，锌金属品位和产量同比有所上升，本期锌金属销售量较上年同期虽然增加，但锌金属平均价格较上年同期处于下降趋势，一定程度影响了公司利润。公司将积极推进探矿增储工作。公司子公司国金国银受政府征地影响，今年9月恢复生产，因此第三季度只销售少量银锭。公司“金驰”牌银锭已于10月23日在上海期货交易所注册获得同意，可用于上期所白银期货合约的履约交割。 对于公司完成增资鸿林矿业后，如何处置鸿林矿业剩余47%的股权？若收购剩余47%股权，如何确定其估值？盛达资源表示：公司持有鸿林矿业53%的股权后，在符合监管政策的前提下，将在菜园子铜金矿项目依法取得土地使用权证并正式投产后1年内启动将交易对方直接或间接所持鸿林矿业的全部股权通过发行股份购买资产并入公司的程序。本次增资时，鸿林矿业100%股权估值将参考公司聘请的具有证券从业资格的中介机构审计评估结果由双方协商确定。待收购剩余47%股权时，公司也会根据相关要求对鸿林矿业的资产进行审计评估。 最后，在被问及菜园子铜金矿的产量预计时，盛达资源介绍： 菜园子铜金矿证载生产规模为39.60万吨/年。 此外，盛达资源在三季报公告其他重要事项时提到： 1、报告期内，公司二级控股子公司克什克腾旗东晟矿业有限责任公司收到内蒙古发改委发至赤峰市发改委的《内蒙古自治区发展和改革委员会关于克什克腾旗东晟矿业有限责任公司巴彦乌拉银多金属矿25万吨/年采矿项目核准的批复》（内发改产业字﹝2023﹞1021号），依据《行政许可法》、《企业投资项目核准和备案管理办法》（国家发展改革委令2017年第2号）及相关产业政策，内蒙古发改委同意核准克什克腾旗东晟矿业有限责任公司巴彦乌拉银多金属矿25万吨/年采矿项目。 2、报告期内，公司与四川鸿林矿业有限公司及相关方签署了《框架合作协议》，公司或通过公司子公司拟以不超过3亿元的现金增资取得鸿林矿业不低于53%的股权，以实现对鸿林矿业的控股权，该作价未包含鸿林矿业于2023年6月进行的4,000万元增资，该部分增资将于各方签署正式增资协议之前完成减资。鸿林矿业100%股权估值将参考公司聘请的具有证券从业资格的中介机构审计评估结果由双方协商确定。鸿林矿业的核心资产为位于四川省凉山彝族自治州木里藏族自治县的菜园子铜金矿之采矿权及相关资产，根据经四川省国土资源厅评审备案的《四川省木里县菜园子矿区铜金矿勘探报告》，菜园子铜金矿矿区内探明工业矿体6条（1、2、3、4、5、6号），其中2、3号矿体为主矿体。主要矿石矿物为黄铜矿和自然金，脉石矿物以石英、绢云母为主。矿石中不含其他可供综合回收的伴生有益元素，通过浮选可获得含铜17.73%和金92.1克/吨的铜金精矿，综合回收率为90.28%，属易选冶矿石，选矿工艺简单。工业矿体累计查明资源量（331+332+333）矿石量605.6万吨，金金属资源量17,049千克，平均品位2.82克/吨，铜金属资源量29,015吨，平均品位0.48%。2020年，生产巷道+2780m、+2730m及+2680m等中段施工已完成，地质资料显示了良好的找矿潜力。 上期所同意盛达资源“金驰”牌银锭注册 此外：盛达资源在调研时也提及了其10月24日公告的内容：公司于2023年10月23日从上海期货交易所网站〔2023〕110号公告《关于同意盛达金属资源股份有限公司“金驰”牌银锭注册的公告》获悉，公司“金驰”牌银锭在上期所注册获得同意，具体内容如下：根据《上海期货交易所贵金属注册管理规定》等有关规定，经上期所实地注册检查和抽样检验，公司生产的“金驰”牌银锭（锭型：15千克IC-Ag99.99）符合白银期货合约中规定的各项要求。上期所同意公司生产的“金驰”牌银锭在上期所注册，执行标准价。自上期所公告之日起，上述产品可用于上期所白银期货合约的履约交割。公司“金驰”牌银锭在上期所注册获得同意，有利于加强公司银锭产品的市场流通，提高其品牌效应，获取优质品牌的附加价值。 值得一提的是：盛达资源在其2022年度报告中提及，2022年，公司披露了2023-2027战略规划，由“原生矿产资源+城市矿山资源”进一步聚焦至“做大做强贵金属、加速新能源布局”。 强化白银龙头地位，加强对现有矿山的精细化生产与管理、探矿增储，重视对白银、黄金等优质贵金属原生矿产资源项目并购，加强与科研院所团队合作，提高金银贵金属矿产资源储备，力争打造成具有较强的市场竞争力和较大的市场占有率的白银行业领军企业。同时，以金业环保的高冰镍为发展重点并关注新能源类矿产资源。 盛达资源介绍公司主营业务为有色金属矿采选，聚焦于白银主业。近年来，公司持续加强现有矿山精细化管理，推进以白银为代表的贵金属及资源禀赋优良的铅、锌等优质原生矿产资源的拓展。目前公司拥有银都矿业、金山矿业、光大矿业、金都矿业、东晟矿业、德运矿业6家矿业子公司，白银储量近万吨，年采选能力超200万吨，储量与产量都位于国内行业前三，行业地位显著。