SMM10月23日讯：海关数据显示，出口方面： 2024年9月中国金属硅出口量为6.52万吨，环比增加1%同比增加27%。2024年1-9月金属硅累计出口量54.9万吨，同比增加28%。进口方面：2024年9月中国金属硅进口量在0.35万吨，环比减少31%。2024年1-9月全年累计进口量在2.37万吨，同比增幅448%。 出口方面，9月份共出口53个国家或地区，出口排名前十的国家出口量在5.5万吨占比84.9%，前五大出口国出口量合计在3.7万吨占比56.2%。排名依次是日本1.18万吨、阿联酋0.89万吨、泰国0.58万吨、印度0.53万吨、巴林0.48万吨。9月份出口数据基本符合预期，海外消费稳步缓增加。2024年全年金属硅出口量预计在71-72万吨附近。     如您想了解更详细的行情信息及市场动态，或有其他资讯需求，请拨打021-51666820。

盘面：隔夜伦铜开于9630美元/吨，盘初宽幅震荡并在震荡中摸高于9646.5美元/吨，随后震荡下行，在盘尾摸底于9578.5美元/吨，盘尾重心有一定抬升，最终收于9619美元/吨，涨幅达0.6%，成交量至1.5万手，持仓量至27.8万手。隔夜沪铜主力合约2412开于77210元/吨，盘初即摸高于77280元/吨，随后一路震荡下行摸底于76860元/吨，盘尾小幅走高，最终收于77030元/吨，跌幅达0.06%，成交量至2.2万手，持仓量至16万手。 【SMM 铜晨会纪要】消息：（1）最近公布的美国经济数据整体存在韧性，且隔夜美联储官员讲话整体谨慎，美元指数和美债收益率上行，抑制有色板块走势。（2）海关总署在线查询数据显示，中国9月精炼铜进口量为32.25万吨，环比增长29.2%，同比下降1.7%。 ，现货：（1）上海：10月22日1#电解铜现货对当月2411合约报贴水100元/吨-贴水40元/吨，均价报贴水70元/吨，环比跌20元/吨。昨日市场消费冷清，步入10月下旬后旺季情绪明显消退。虽然隔夜铜价下行但持货商订单未明显好转。现货市场再度转为买方市场。预计今日升水仍将下跌。 （2）广东：10月22日广东1#电解铜现货对当月合约报贴水100元/吨- 0元/吨，均价贴水50元/吨，环比涨20元/吨。总体来看，库存重新增加，持货商难以挺价出货，现货交投较弱。 （3）进口铜：10月22日仓单价格47到63美元/吨，QP11月，均价环比持平；提单价格42到58美元/吨，QP11月，均价环比下降2美元/吨；EQ铜（CIF提单）17美元/吨到27美元/吨，QP11月，均价环比下降3美元/吨，报价参考10月下旬到港货源。昨日进口比价环比回暖，但依旧处于亏损区间，美金铜市场活跃度未出现明显好转。当前市场报盘较多，但询价与实盘较少。仓单几无询盘，提单仅零星实盘，但价格极低，无法成交。整体来看，美金铜市场需求较弱，难见成交。 （4）再生铜：10月22日再生铜原料价格环比下降400元/吨，广东光亮铜价格70800-71000元/吨，环比下降400元/吨，精废价差1584元/吨，环比下降165元/吨。精废杆价差1030元/吨，据SMM调研了解，目前进口再生铜原料贸易商表示今年金九银十消费旺季不旺，目前大部分贸易商库存量不高，主要是由于迪拜、印度近年来工程建设量不断加大，用铜不断增加，有贸易商反映从海外采购再生铜原料后发往迪拜与中国相比，单柜利润高出1000多元（人民币）。 （5）库存：10月22日LME电解铜库存减少2100吨至280100吨；10月22日上期所仓单库存减少1371吨至59330吨。 价格：宏观方面，国家发展改革委将加快研究修订扩大鼓励外商投资产业目录、制定国有经济布局优化和结构调整指引目录。并称近一半增量政策已出台实施。还有一批政策“在路上”，同时当地时间10月22日下午，国家主席习近平在喀山同俄罗斯总统普京举行会晤，金砖峰会正式开启。另外美元指数延续升势，创下两个月来新高，铜价受到一定压制。基本面方面，到货增加，电解铜社会库存重新垒库，同时铜价居高，持货商难以挺价出货，消费在进入十月下旬后也逐渐冷清。综合来看，市场对更多利好政策存在期待，但短期内消费冷清压制铜价，同时美元指数再创两个月来新高，持续升势，预计今日铜价上方存在一定压力。 》点击查看SMM金属数据库 【以上信息基于市场采集及上海有色网研究小组综合评估后得出，文中所提供的信息仅供参考。本文并不构成投资研究决策的直接建议，客户应当谨慎决策，勿以此代替自主独立判断，客户所作出的任何决策与上海有色网无关。】

SMM网讯：

2024年9月，中国三元前驱体出口量为10959吨，环比跌幅17%，同比减少50%。 2024年1-9月中国三元前驱体累积出口量为（含NCM、NCA、镍的氧化物及NC）146275.584吨，累计同比减幅23%。 9月，三元前驱体整体出口量与8月相比有减少，NCM、镍的氧化物及NC和NCA均减量明显。9月NCM的出口总量为9355吨，环比减少16%，同比减少41%；9月镍的氧化物及NC出口总量为1600吨，环比上月减少22%，同比减少75%。此外，9月NCA出口量为4吨。 分国别来看，9月韩国仍为我国镍的氧化物及NC的主要出口国，镍的氧化物及NC出口到韩国占比有所减少，占比在93%，出口量有所减少，由上月1973吨下降至1485吨。NCM流向韩国的量由上月10865吨减少至9328吨。 分出口省份来看，关于镍的氧化物及NC，2024年9月出口1600吨，其中江苏省出口量为4吨，占比0.2%，相比上月有大幅减量。湖南省出口量为1416吨，相比上月有减量，占比由92%降至89%。 从NCM来看，9月NCM出口量为9355吨，其中浙江省出口量为4050吨，虽然出口量较上个月有所减少，但在整体出口量中的占比由40%上升至43%。湖南省出口量有所减少，且占比由92%下降至89%。 SMM新能源研究团队 王聪 021-51666838 张玲颖 021-51666775 于小丹 021-20707870 马睿 021-51595780 徐颖 021-51666707 冯棣生 021-51666714 柳育君 021-20707895 吕彦霖 021-20707875 袁野 021-51595792 周致丞021-51666711 孙贤珏 021-51666757 林子雅 021-51666902 杨涟婷 021-51595835

SMM10月21日讯： 原铝进口： 据海关总署数据显示，2024年9月份国内原铝进口量约为13.7万吨，环比减少16%，同比减少31.7%。1-9月份国内原铝累计进口总量约164.9万吨，同比增长72.5%。 原铝出口： 据海关总署数据显示，2024年9月国内原铝出口量约为1.14万吨，环比减少23%，同比增加62.7%。1-9月份原铝累计出口总量约为7.36万吨，同比减少34.8%左右。 原铝净进口： 2024年9月份国内原铝净进口约为12.6万吨，环比减少15.3%，同比减少35.2%。1-9月份国内原铝净进口总量约为157.6万吨，同比增加86.9%。（以上进出口数据基于海关编码76011090,76011010 ） 8-9月份国内原铝进口亏损较大，原铝内外套利机会较少，市场多以长单量为主，故9月份原铝进口量呈现环比减少的情况。   进口分析： 从进口来源国角度来看： 2024年9月份国内原铝进口主要来源国仍为俄罗斯联邦、中国、印度尼西亚、印度等国家及地区，其中9月进口来源于俄罗斯铝的原铝总量约为6.52万吨，环比减少3.9%，占国内总进口量的47.6%。1-9月份进口来源俄罗斯的原铝总量约为80.6万吨，同比持平。 除此之外，9月份进口来源中国的原铝量约为3.08万吨，环比下降37.6%，这部分主要是中国氧化铝出口到俄罗斯之后加工为铝锭的形式再进口到中国市场， 从铝锭的原产地上来看，仍是以俄罗斯铝锭为主，1-9月份这种形式的进口总量达26.3万吨，占国内原铝总进口量的15.9%。 从其他进口来源国来看，9月份原铝进口来源于印度及印度尼西亚等主要进口国均呈现环比下降的情况，进口来源有增量的国家主要有马来西亚、阿联酋阿曼等国家。 SMM简评： 9月份国内电解铝净进口量基本符合此前SMM预期，进口窗口难有打开空间的情况下，国内进口原铝主要是以俄罗斯及部分东南亚的长单量为主，四季度日本港口升贴水最终确定在175美金位置，海外铝现货维持高升水行情，加之马来西亚电解铝厂因事故出现10万吨装置的减产，海外铝维持偏紧状态，预计铝价外强内弱格局延续，国内四季度原铝净进口难有较大增量预期，SMM预计四季度国内电解铝净进口量约38万吨左右，同比下降30.6%左右。再反观国内产量，四季度云南减产预期下降，国内电解铝产量有望同比增长3%至1100万吨左右，四季度净进口量的下降预期无疑是减少了国内供应端增量的压力，表观同比增量有限，在需求端预期向好的情况下，四季度电解铝价格从供需角度上难有过剩预期。 （以上信息基于市场采集及上海有色网研究小组综合评估后得出，文中所提供的信息仅供参考。本文并不构成投资研究决策的直接建议，客户应当谨慎决策，勿以此代替自主独立判断，客户所作出的任何决策与上海有色网无关。) 数据来源：SMM 点击SMM行业数据库了解更多信息 （李加会 021-20707846 ）

 

2024年9月中国氧化钼出口693.15吨，环比减少59.52%，进口1685.12吨，环比增加181.79%。

2024年9月中国钼精矿进口7189.12吨，环比增加67.77%；出口1028.59吨，环比减少9.11%。  

现货白银的开盘价格为33.781美元/盎司，SMM1# 白银上午出厂参考均价为8230元/千克，均价较昨日下跌11元/千克，涨幅为0.1%。今日由于白银价格仍处于相对高位，因此市场采购的需求仍不是很好，但更多现货企业期待现货抛售资金回笼，市场供过于求，今日采购情况中期货套保采购需求高于终端消耗采购需求，市场以贴水成交。 》查看SMM贵金属现货报价