2023年三季度，尽管有国外地缘战事频发以及国内多重因素的掣肘，中国经济运行受到一定影响，但整体仍呈现持续恢复的向好态势。与此同时，作为与宏观经济环境休戚相关的中央空调行业在三季度也迎来了新的变化。 内销需求收缩 整体市场承压回落 据产业在线数据显示，2023年三季度中国中央空调市场销售规模较去年同期增速显著下滑，其中内销额340.7亿元，同比下降1.2%；出口额43.1亿元，同比增长4.5%。相较于上半年的企稳增长，下半年中央空调市场的发展更倾向于进入承压盘整期。 内销市场，国内房地产承压环境短期内依旧延续，终端需求的消费信心受到明显抑制，加之渠道库存释放周期未达预期，户式产品规模的扩容经受严峻挑战；此外，工业以及中大型商业项目数量明显收窄，对于以大型冷水机组为主的应用场景产生冲击明显。 外销市场，当前地缘战事持续，各区域发展分化差异较大。今年以来东南亚、中东等地区的新兴国家发展加快步伐，拉美地区市场需求同步加速提升。此外，“一带一路”等国际贸易政策的加深推进仍将利好中国制造业对外产能输送，中央空调出口市场具备较大的发展潜力。 产品差异化发展 整体下行趋势主导 从产品侧来看，作为中央空调核心动能的多联机产品内销出现了小幅回落，成为影响中央空调整体发展走势的重要因素；而大型工程项目新建、改造以及工业领域的短暂低迷，对离心机、螺杆机等产品的规模扩容都提出了更大的挑战。 不过随着整体宏观经济的正轨化推进，我国新老基建项目的加速落地，尤其是以离心机为代表契合我国双碳路径的产品，终端市场的需求潜力会进一步释放。 应用矩阵增加 市场结构呈现多元化 据产业在线数据显示，2023年三季度，零售端在渠道库存高企的压力下仅实现4.0%的同比增长；工业制造虽保持增长态势，但增长幅度明显收窄；大型场馆因杭州亚运会场馆的更新改造项目，获得了增长契机。 而从市场整体导向来看，多年的技术革新使得中央空调的功能化效用不断提升，面对新格局、新需求、新产业的涌现，中央空调在新时期下的外延形式不断扩充，应用场景的层次趋于纵深化发展。在满足产品工艺水准进步、服务质量的同时，需要进一步挖掘既有建筑的产品应用场景。 从长期发展来看，产品始终是维系企业与消费者最直接、最有效的沟通媒介，在中央空调市场中更为明显。作为以技术为核心驱动力的行业，中央空调产品在全生命周期的智能化、高效化、舒适化以及售后服务体系的专业化都成为市场激烈竞争的博弈高地。 值得关注的是，目前随着我国高效节能整体发展思路的引导，绿色能源使用和可再生能源替代成为当下的焦点，尤其是对于热点细分应用场景如数据中心、半导体、生物医药、新材料、锂电池制造、储能等领域的环境调控，这些行业的长期产业动能释放也将促进专业空调乃至整个环境调节设备行业的发展与进步，不断拓宽专业空调的发展空间。

2023年11月17日，印度财政部税收局发布第17/2023-Customs(ADD)号通报称，接受印度商工部于2023年8月28日对原产于或进口自中国的厚度在1.8毫米至8毫米之间、面积小于等于0.4平方米的家电用钢化玻璃（Toughened Glass for home appliances having thickness between 1.8 MM to 8 MM and area of 0.4 SqM or less）作出的反倾销肯定性终裁建议，决定对中国的涉案产品征收为期5年的反倾销税，税额为0～243美元/吨（征税详情见本案终裁公告）。涉案产品的印度海关编码为70071900、70072900、70134900、70139900、70199000、70200019、70200029和70200090。以下产品不适用于本案的反倾销措施：用于器皿玻璃盖的钢化玻璃、用于电子开关和开关板面板的钢化玻璃、用于洗衣机的弧形彩色玻璃、用于双层玻璃窗（DGU）的钢化玻璃、圆顶形钢化玻璃、槽纹钢化玻璃。 2022年9月30日，印度商工部发布公告，对原产于或进口自中国的家电用钢化玻璃启动反倾销调查。此次调查的产品仅限于进口冰箱、炉灶面、OTG、微波炉、LED等家电用钢化玻璃，不包括用于汽车、建筑等的进口钢化玻璃。涉案产品主要用于生产各种器具，如煤气炉、冰箱、家用洗衣机、照明设备、炉灶面、烤箱、烤架、烟囱等。2023年8月28日，印度商工部对该案作出反倾销肯定性终裁，建议对中国的涉案产品征收为期5年的反倾销税。涉案产品的印度海关编码为70071900、70072100、70072900、70074900、70079900、70134900、70139900、70199090、70200019、70200029和70200090。

今年以来洗衣机出口呈现爆发式回升的大趋势。产业在线数据显示，2023年前三季中国洗衣机出口量为2827.7万台，同比增长34.9%；出口额为3.78亿美元，同比增长17.5%。增长幅度之大，在近十年的洗衣机出口市场中也实属罕见。 从时间窗口来看，一、二、三季度的洗衣机出口同比增长分别为19.0%、47.1%和39.1%。在二季度已经出现较大增长的情况下，三季度依然保持了较快增速，这说明国外洗衣机库存并不存在压力，外部订单需求依然保持强势，国内完善的洗衣机产业链和今年较低的材料、运输等成本，吸引了国外厂商、零售代理商大量采购。 与此同时，洗衣机出口产品的结构和价格也都发生了很大变化。 产品结构优化 滚筒机占比持续上升 产品结构方面，受欧洲地区进口大增的影响，滚筒机出口占有率有较大回升，单缸机同比增速接近90%。产业在线数据显示，2023年前三季度，中国波轮机出口量为641万台，同比增长19.7%；滚筒机出口量为1402万台，同比增长43%；单缸机增速最大，出口136万台，同比增长89.7%；双缸机和其他机型同比增速都接近28%。 波轮机增速最小，主要是由于该机型有72%都销往亚洲地区，而本区域的越南、泰国等都是波轮机生产国；滚筒机方面，有55%出口至欧洲，25%出口至亚洲，欧洲自身洗衣机产量收缩叠加中国洗衣机均价下行，使得出口欧洲的滚筒机同比大增60%；单缸机今年出口美国和墨西哥的量呈现爆发式增长，北美增速超过200%，非洲出口量也有接近90%的上升幅度；双缸机的主要出口地是北美洲，也实现了较大增长。 从市场份额来看，滚筒机的出口占比在近5年稳步提升。一方面，家电高端化、套系化已经是各主力厂商的核心关注点，中国的家电外销也逐渐从低端价格、低成本走向技术密集、产品领先，特别是在新冠疫情之后，许多厂商更加重视海外品牌的塑造和产品附加值。另一方面，外资企业陆续从中国向周边国家进行产业转移，也决定了通过差异化产品才能更好在外贸竞争中取得主动。 出口需求整体强劲 均价回落至2019年水平 从价格方面来看，人民币汇率下行使得中国洗衣机均价1-9月均有下滑，价格优势成为推动洗衣机出口大增的重要因素，具体看主要原因有三点： 第一，人民币兑美元汇率持续下降。中国洗衣机生产量在世界范围内稳居首位，有许多厂商、经销商从中国采购，这使得人民币汇率的走低对洗衣机出口有较大推动作用。 第二、国外生产成本上升，产量有所下降。欧洲、非洲制造业在2023年迟迟未能恢复，美洲情况稍好但也仅是与去年持平，催生了较大的进口需求，恰好中国产品价格回落，推动了中国洗衣机在对应区域的外销。 第三，航运价格回落至正常水平。2022年集装箱运价居高不下，前三季度集装箱价格指数都在3000左右，今年大幅回落至1000以下，使洗衣机出口运输成本大幅下降。 欧美大幅上升 一带一路各国增长迅速 出口区域方面，2023年前三季度，中国对各大洲的洗衣机出口量多数都有明显提升，其中欧洲、美洲、非洲出口量回升巨大。航运价格回落、欧洲地区制造业恢复缓慢，使得这些区域对中国洗衣机进口量大幅增长。 不同区域的洗衣机出口产品价格结构也呈现出不同的特点。 欧洲、北美洲、南美洲和非洲是此轮洗衣机出口大增的重点洲别。欧洲出口产品依然几乎全部为滚筒洗衣机，整体均价从170美金下滑至141美金；北美洲波轮增长40%，滚筒增长70%，双缸出口量翻番，单缸出口量翻两番；南美洲波轮和滚筒仍是出口主力，波轮机大幅增长89%，拉动整体出口量大增；非洲波轮、滚筒、双缸三者出口量类似，波轮机出口实现翻番，其他两个机型也有30%以上的增长。 对比各州别的出口均价，仅北美地区下滑幅度较小，出口其他洲别的洗衣机均价下滑幅度都相对较大。一方面，人民币贬值与原材料价格回落使得均价整体下行。另一方面，全球经济恢复相对缓慢，部分地区居民消费整体降级显著，也使得出口对应地区的产品多为基础款，拉低了平均价格。 值得一提的是，2023年正值一带一路倡议提出十周年，一带一路相关国家的洗衣机出口在今年有明显大幅增长，同比增速为48.4%，远超其他国家，特别是西亚、东欧、北非、拉美地区，洗衣机出口增幅都超过50%。今年的一带一路峰会已经成功举行，未来一带一路的出口值得我们持续关注。

据产业在线最新发布的家用空调产销报告显示，2023年10月家用空调生产949.6万台，同比下降0.1%；销售933.2万台，同比增长7.7%。其中内销量506.7万台，同比下降4.5%；出口量426.5万台，同比增长26.9%。库存量同比小幅下降2.4%。 从数据表现来看，10月份家用空调内销市场仍较为低迷，出口拉动整体市场增长。 国内市场，主要受季节性原因影响进入空调销售淡季，市场结构性回调是属于正常趋势下的变化。双十一之后，各平台一直没有披露交易额，家电企业也鲜少发布双十一战报，表明电商GMV的比拼战正在逐渐淡化，同时家电企业对于电商节日的依赖度也在降低。随着各家企业线上线下渠道的双向铺排，以及企业的自有消费节日，类似奥克斯的奥粉节等促销活动，在不同程度上都削弱了企业对于平台促销的依赖度。 尽管双十一不能给空调出货带来大的增量，但是对于淡季市场也具有一定的冲击。据国家邮政局监测数据显示，2023年11月1~11日，全国邮政快递企业共揽收快递包裹52.64亿件，同比增长23.22%。其中，11月11日当天，共揽收快递包裹6.39亿件，是平日业务量的1.87倍，同比增长15.76%。 出口市场，10月仍然保持着较好的增量，一方面是因为内销淡季，企业生产在出口端有所倾斜及侧重，同时广交会的成功举办也为企业带来了不少订单。此外，汇率利好以及海运价格的降低，也让空调出口价格相较于国外本土的空调更加具有竞争力。 据产业在线了解，广交会期间空调出口低价成交了不少订单。价格优势带来的订单其实也让企业利润受到挤压，尽管汇率的利好弥补了一些，但是价格战带来的是伤敌一千自损八百的“病态”市场，不利于企业和行业的长期发展。 从宏观环境层面看，当前国内经济仍呈现“强预期弱现实”的特点，虽然经济支持政策陆续落地，且后续政策预计维持积极，但制造业和房地产景气度均表现偏弱，市场情绪在现实和预期之间摆动。海外同样存在交易现实与预期差的问题，预期是美联储暂停加息甚至提前降息带来的情绪改善，现实是经济数据的下滑。 综合国内国外的产业环境，产业在线预测11月空调总排产1062万台，同比去年同期生产实绩下滑3.6%。在存量市场下，挖掘新的增长点是企业需要格外重视的，无论是在产品性能、设计、理念以及售后服务等方面的提升，还是多元化、健全化渠道的打造，都是企业未来发展要考虑的；无论消费降级还是理性升级，以产品升级赢得长期增长是企业发展的根本。

产业热点 【第二批家电企业回收目标责任制行动展开】 国家发展改革委会同工信部、生态环境部组织开展了第二批家电生产企业回收目标责任制行动。目前，第二批家电生产企业回收目标责任制行动申报工作已结束，共有海尔、格力、TCL、美的、长虹、海信、志高、新飞8家企业参与行动，申报废旧家电目标回收总量超过2000万台。下一步，三部门将持续推进第二批家电生产企业回收目标责任制行动。 【中国家电产业技术路线图启动第三轮大修】 来自中国家用电器协会消息显示，《中国家电产业技术路线图》将启动第三轮大修订。第一份《中国家电产业技术路线图》在2011年发布，在2015年、2019年进行了两次大的修订。本次技术路线图的修订涉及冰箱、空调、洗衣机、厨房及热水器五大子行业，将在2024年正式发布。 【10月份金融数据好于市场预期】 中国人民银行公布统计数据显示，10月末，广义货币（M2）余额288.23万亿元，同比增长10.3%，增速与上月末持平，比上年同期低1.5个百分点。前10个月，人民币贷款增加20.49万亿元，同比多增1.68万亿元。10月份，人民币贷款增加7384亿元，同比多增1058亿元。初步统计，前10个月社会融资规模增量累计为31.19万亿元，比上年同期多2.33万亿元。 【最新70城房价出炉 3个省会城市领涨新房】 据国家统计局公布，10月份各线城市商品住宅销售价格环比下降、同比涨跌互现。70个大中城市商品住宅销售价格环比下降城市个数略增，新建商品住宅和二手住宅销售价格环比下降城市分别有56个和67个，均比上月增加2个。一线城市新建商品住宅销售价格环比由上月持平转为下降0.3%，其中北京、广州和深圳环比分别下降0.4%、0.7%和0.5%，上海环比上涨0.2%。 【新能源汽车出口额10月份同比增长88.5%】 国家统计局在11月15日上午的国务院新闻发布会上介绍，从今年10月份情况看，不管从汽车的生产、销售还是出口，都保持了较快增长。新能源汽车带动作用更大一些。10月份，新能源汽车产量达92.7万辆，同比增长27.9%。从销售量来看，根据相关行业协会的数据，销售量增长在30%以上。新能源汽车出口额10月份同比增长88.5%。 【安徽将支持合肥建设功能小家电基地】 11月13日的安徽省政府新闻发布会上表示，安徽智能家电（居）产业规模居于前列，数智水平持续提升。为弥补小家电这一产业短板，安徽将支持合肥建设功能小家电基地、打造智能小家电直播基地。数据显示：2022年，全省家电“四大件”产量达8896.2万台，居全国第二位。其中，冰箱产量居全国第一；洗衣机、空调产量均居全国第二；彩电产量居全国第五。 企业动态 【格力研发出全新驻车专用空调】 11月15日，格力研发出全新一代顶置一体式电动驻车专用空调。这款产品主要适用于半挂牵引车和全挂牵引车，可以在车辆熄火后由车载蓄电池供电为驾驶室提供冷气。此外，该产品还具备低电压防护功能，可解决车辆启动的问题。 【多家产业链企业进驻美的库卡科技园】 美的集团近期投资者关系活动记录表显示，库卡中国继续深化与头部新能源客户合作。在产能与供应链端，美的库卡智能制造科技园二期（广东顺德）于2023年5月全面投产，目前已进驻多家产业链企业，并覆盖多款机器人核心零部件；库卡中国华东制造基地（苏州昆山）于2023年正式投入使用，该基地集合了库卡工业自动化、瑞仕格物流、瑞仕格医疗三大业务板块。 【奥克斯3000万台压缩机项目落户芜湖】 11月13日，宁波奥克斯电气股份有限公司与芜湖经济技术开发区在安徽芜湖签署合作协议。此次奥克斯与松下强强联合，在芜湖经开区城东片区建设年产3000万台空调压缩机及研发中心项目，总投资约50亿元，总占地面积约600亩，可年产3000万台空调压缩机，达产后年营收超60亿，年综合税收超2亿元，并直接创造就业岗位3000个。 【麦克维尔全球单体冷量最大空调机组启运】 11月12日，由麦克维尔空调制冷（武汉）有限公司自主研发、制造的全球单体冷量最大空调机组——WLT4000RT离心机组从武汉经开区发车，开启交付，将于14天后运抵新加坡。这套离心机组重达40吨，通体银灰，体型庞大。其“冷量”十分强悍，只用一台，就能为10万平方米室内空间提供足够冷气，是行业已知制冷量最大的负压冷媒离心机组。 【美芝驻车空调压缩机新品亮相】 第21届上海国际车用空调及冷藏技术展览会上，美芝现场展示了应用于卡车驻车空调、房车空调、移动便携空调及车载冰箱等户外移动制冷场景的压缩机产品与解决方案，并针对驻车空调领域重磅发布新品：GMCC美芝轻巧型驻车空调压缩机。采用卧式结构，在体积与重量上优势明显，如高度降至行业目前最低的120mm以内，重量则轻至6.1kg。 【日立涡旋压缩机4.8亿新业务落户广州】 日立涡旋压缩机新业务新平台项目日前落地广州从化区。该项目由江森自控日立万宝压缩机（广州）公司投资建设，计划完成生产线及配套设施建设、国家级实验室建设、产业链导入等。项目总用地规模约100亩，计划投资4.8亿元，将引进产业链下游客户以及上游工厂、核心部件工厂进入从化区。 【小米汽车亮相工信部目录】 11月15日，小米汽车产品现身工信部发布的第377批《道路机动车辆生产企业及产品公告》。公告显示，小米汽车产品商标为小米牌，为纯电动轿车，生产企业为北京汽车集团越野车有限公司。据预测，该车型售价或处于20万元~30万元区间，竞争对手将有特斯拉Model3、蔚来ET5、小鹏P7、智界S7等。 【华为与美团合作启动鸿蒙原生应用开发】 华为11月13日宣布与美团以HarmonyOS为基础进行产业创新、技术应用、商业发展等方面展开全面合作，全力支持美团启动开发鸿蒙原生应用工作。自9月25日华为宣布全新HarmonyOS NEXT蓄势待发、鸿蒙原生应用全面启动以来，已有金融、旅行、社交等多个领域的企业和开发者陆续宣布加入鸿蒙生态。 国际简讯 【欧盟下调今明两年增长预期】 欧盟11月15日发布欧洲经济秋季展望报告下调了今明两年欧盟和欧元区经济增长预期。与9月发布的报告相比，2023年欧盟和欧元区经济增长预期均从0.8%下调至0.6%，2024年欧盟经济增长预期从1.4%下调至1.3%，欧元区从1.3%下调至1.2%。通胀方面，报告预计将缓慢回落，2024年欧盟平均通胀率料降至3.5%，2025年进一步降至2.4%。 【英国将向制造业投资45亿英镑提振经济】 英国政府11月17日宣布为制造业提供45亿英镑资金，增加对八个行业的投资。该资金将从2025年起提供五年，为行业的投资提供长期确定性。其中，超20亿英镑(约合24.9亿美元)将用于汽车行业，9.75亿英镑(约合12.2亿美元)用于航空航天，支持零排放汽车的制造、供应链和开发。为清洁能源制造业提供9.6亿英镑，为生命科学制造业提供5.2亿英镑。 【日本第三季度经济出现负增长】 据日本内阁府11月15日发表的数据显示，今年第三季度国内生产总值速报值在剔除物价变动的影响、经季节性因素调整后实际环比下降0.5%，换算成年率为下降2.1%。这是三个季度以来日本GDP首次出现负增长。设备投资环比下降0.6%，连续三个季度负增长。 【韩国存储芯片出口额恢复正增长】 据韩国官方最新公布，今年10月，韩国存储芯片出口额实现同比增长1%，较9月的同比下跌18%大为改善，也是近16个月来首次实现同比增长。其中，多芯片封装的存储芯片引领出口反弹，同比增长12.2%，DRAM芯片出口额同比下滑幅度也缩小至个数位。随着韩国存储芯片出口额转为同比正增长，意味全球存储需求回稳，这是一大关键信号。 【英伟达/苹果大量追加台积电封装订单】 在英伟达10月份确定扩大下单后，苹果、超威、博通、迈威尔等重量级客户近期也开始对台积电CoWoS先进封装追单。台积电为满足几大客户的需求，不得不加快CoWoS先进封装产能扩充脚步，明年月产能将比原订倍增目标再增加约20%，达3.5万片——换言之，台积电明年的CoWoS月产能将同比增长120%。 【英飞凌2023财年实现创纪录营收和利润】 11月15日，英飞凌发布2023财年第四季度及全年财报（截至2023年9月30日）显示，2023财年营收数据为163.09亿欧元，同比增长15%；利润达43.99亿欧元，同比增长30%。2024财年展望：假设欧元兑美元汇率为1:1.05，预计营收约为170亿欧元（±5亿欧元），如果营收为预测区间的中点，则利润率约为24%，调整后毛利率约为45%。 产业在线数据 【三季度中央空调市场规模增速显著下滑】 产业在线数据显示，三季度中国中央空调市场销售规模较去年同期增速显著下滑，其中内销额340.7亿元，同比下降1.2%，出口额43.1亿元，同比增长4.5%。从国内市场来看，受房地产持续下行影响，户式产品终端需求低迷、渠道库存高企；商业、工业等项目投资同步放缓，大型冷水机组出货规模延续收紧。整体市场预期依然偏弱。出口市场具备较大发展潜力。 【家用空调细分渠道差异化发展】 据产业在线最新发布的《中国家用空调内销市场细分渠道季度研究报告》显示，2023年前三季度家用空调内销出货8319.2万台，其中新兴电商销量183万台，同比增长78.3%；下沉渠道销量1161.2万台，同比增长31.2%。两个渠道增速排到前两位，成为推动空调市场发展的关键力量。 【涡旋压缩机三季度同比增速有所收窄】 产业在线数据显示，2023年三季度销售规模为120.8万台，同比增长3.6%。前三季度总体销售规模为344.2万台，同比增长5.7%。从下游应用来看，涡旋压缩机主要用于商用空调、热泵和冷冻冷藏市场。目前，涡旋压缩机在空调应用上占比最高，已经相对成熟，市场日趋饱和，而在热泵、冷冻、储能等新兴领域依旧有较好的成长空间。 【前三季制冷空调阀件总体出货大幅增长】 产业在线数据显示，2023年前三季度受下游家用、商用以及热泵市场需求提振，阀件总体出货呈16%的大幅增长。但进入三季度后半段后，市场需求有大幅减弱，出货开始出现下滑。细分产品来看，电子膨胀阀凭借在家用空调方面替换需求的大幅增长，领涨行业。 原标题：《产业热点汇：家电技术路线图大修，奥克斯压缩机落地，小米汽车亮相，英国巨资投向制造业》