2024年，中国光伏行业在快速发展的同时，也面临着不少挑战。从“供应过剩”、“成本倒挂”到“行业内卷”和“自律减产”，这些关键词几乎概括了中国光伏产业上游的整体局面。作为新兴生产力的重要代表，我国光伏产业不仅要应对原材料成本上涨、国际贸易摩擦加剧，还需面对国内市场趋于饱和的风险。在上游光伏制造领域，产能的过度扩张已一度超过市场需求，价格竞争让不少企业面临亏损，甚至可能影响到行业的长期技术创新。面对国内产能过剩的局面，越来越多的企业将目光投向海外市场，尤其是中东地区，凭借得天独厚的太阳能资源和战略地位，已逐渐成为全球光伏及储能产业的新高地。特别是在沙特阿拉伯提出2030年可再生能源发展愿景的推动下，中东地区的绿色能源布局正加速深化，不仅为区域能源结构的转型提供动力，也为全球清洁能源目标的实现做出了重要贡献。 面对行业发展的新机遇和挑战，深耕金属领域信息服务25年的上海有色网预在明年4月于迪拜举办“ 2025零碳之路——中东光伏及储能峰会 ”，旨在在宏观背景下带领中国光伏企业寻找新的增长点和突破口，以实现可持续发展。本次大会将汇聚来自世界各地的500多位业界精英，围绕中东及全球市场的关键挑战，深入交流应对方案，分享创新实践，推动行业向高质量发展迈进。 据上海有色网，本届会议发言嘉宾阵容将齐聚中东非地区政府部门，全产业链上下游企业C级高层决策人，和全球项目开发商，就9个关键主题展开深入讨论，议程涵盖未来光伏及储能市场展望、太阳能技术创新、ESG原则实践、大规模储能解决方案、人才本土化战略，制造与供应链优化以及购电协议、投融资等方面，力求为行业领导者提供丰富的智慧碰撞和战略性合作机会。 通过这样的交流平台，参与者将能够更好地了解中东市场的最新动态，拓展跨区域合作，并共同探讨如何在日益复杂的国际形势下，抓住未来发展机遇，推动全球光伏储能产业的持续发展 。 会议详情 9大主题，聚焦中东与高层决策人对话，议题涵盖： 1. 未来中东光伏及储能市场展望 2. 太阳能技术革新 3. ESG原则实践 4. 大规模与分布式储能解决方案 5. 制造与供应链优化 6. 人才本土化战略 7. 电网韧性提升 8. 氢能电池技术 9. 购电协议、融资与投资 通过这些关键议题的探讨与交流，大会旨在推动光伏及储能产业的高质量发展，为行业领袖提供一个全方位的交流平台，以实现零碳目标提供智力支持。 发言日程： 2025年4月9日，本次会议还将举办两场颁奖仪式，分别是： SMM 全球 Tier 1颁奖典礼—— 主要表彰光伏和储能领域的企业代表技术和创新的卓越成就，共设置5个评奖项目： SMM Global Tier-1 逆变器供应商 SMM Global Tier 1 光伏组件供应商 SMM Global Tier-1 电芯供应商 SMM Global Tier-1 电池系统供应商 SMM Global Tier 1 支架供应商 FIN-福布斯非洲最佳领导奖, 本届颁奖由Net Zero MEA和美国福布斯以及Forgien Investment Neywork合办。 Best of Africa Awards 成立于2011年，旨在支持和庆祝非洲拥有的慈善事业，并突出非洲人在全球范围内的显著贡献。这是一个与OPEC年度会议同时举行的盛会。它汇集了全球领袖、行业顶级玩家和关键决策者，探讨非洲及其它地区能源行业未来的前沿战略。颁奖典礼将展示在治理、投资、贸易、工业和商业、技术、金融、医疗保健、娱乐和环境可持续性等领域的杰出成就。它是一个促进商业和投资机会的平台，全球交易和双边贸易谈判将在此签订和敲定。 参会嘉宾： 此次大会将是一次全球能源转型的深度对话，共同探索光伏及储能产业的未来趋势，推动全球能源的绿色、可持续发展。 演讲嘉宾 此次大会上，将有多位来自政府机构、能源开发商及行业协会的重量级嘉宾出席，SMM为您整理如下： 政府及行业协会代表： 1. 阿联酋政府-能源与基础设施部 嘉宾：Ohoud AlSuwaidi，培训与发展总监 背景：阿联酋能源与基础设施部在推动该国可再生能源政策与项目落地方面发挥关键作用，负责培训能源领域的人才以支持能源转型。她的到来将为与会者提供政策解读与合作机会。 2. 阿拉伯可再生能源委员会 嘉宾：Mohammed Al Ta'ani，秘书长 背景：该委员会致力于推动阿拉伯地区的可再生能源发展与技术创新。Mohammed秘书长长期关注能源技术在区域内的落地和政策引导，对行业发展具有重要指导意义。 3. 最高能源委员会 嘉宾：Faisal Ali Al Rashid，需求侧管理高级总监 背景：作为迪拜能源战略的重要推动者，Faisal专注于能源效率和需求侧管理，为中东地区的清洁能源发展提供了宝贵经验。 4. 阿联酋绿色建筑委员会 嘉宾：Abdullatif Albitawi, 首席运营官 背景：Abdullatif拥有25年以上的新能源管理经验，专门从事可持续发展、能源和环境管理。阿联酋绿色建筑委员会提供了一个重要的平台，企业能够获取最新的行业信息、政策指导和合作机会，共同为建设更绿色、更可持续的未来贡献力量。 5. 公共投资基金（PIF） 嘉宾：Balram Suguna，投资组合融资总监 背景：PIF管理沙特超过50 GW的可再生能源项目投资组合，涉及多个超大型光伏和风电项目。 6. 可再生能源与能源效率区域中心 嘉宾：Khalid Salmi，可持续能源管理高级总监 背景：该中心在促进可持续能源管理和政策实施方面有丰富经验，为超过600MW能源项目的实际落地提供支持。 能源开发商 & IPP & EPC 1. ACWA Power 嘉宾：Jose Barragan Jimenez，技术副总裁 背景：ACWA Power是中东和非洲地区领先的可再生能源开发商，共开发了65.6 GW的标志性太阳能和风能项目。Jonathan将分享该公司的技术创新与项目管理经验。 2. TAQA Arabia 嘉宾：Adly Kafafy，非洲及新业务副总裁 背景：TAQA在非洲和中东拥有广泛的清洁能源项目投资经验，其领导者将探讨新业务模式和区域能源发展机遇。主导多个中东和非洲市场项目开发，当前项目储备超4 GW，包括埃及的太阳能电站和分布式能源项目。 3. Yellow Door Energy 嘉宾：Malik Nauman，副总裁 背景：作为分布式光伏的领先企业，Yellow Door Energy在中东开发了多个分布式能源项目，负责中东地区超过100个分布式光伏项目的设计，总装机容量达500 MW，服务于工商业客户。 4. EDF Renewables Middle East 嘉宾：Romain Riche，资产管理、运营与维护总监 背景：作为全球能源巨头EDF的子公司，Romain负责中东区域的光伏及储能资产管理。管理EDF在中东地区的4.5 GW可再生能源项目组合，确保项目生命周期内的高效运转和收益。 5. KarmSolar 嘉宾：Mohamed Elsammaa，首席发展官 背景：埃及领先的私营能源开发商，目前开发并运营1.5 GW的分布式能源项目，包括商业和农业应用的光伏系统。 6. ENGIE Middle East 嘉宾：Ernesto Parra, 副总裁; Jennifer Kusch，人才发展总监 背景：ENGIE 是全球领先的能源公司，致力于推动全球能源转型，以实现可持续发展的未来。作为清洁能源领域的重要参与者，ENGIE 在可再生能源领域拥有强大的实力，目前公司已实现 41.4 GW 的总装机容量（其中 2023 年新增 3.9 GW），涵盖太阳能、风能、水能和其他可再生能源项目。 7. AMEA Power 嘉宾：Jonathan Tintinger，太阳能技术总监 背景：AMEA Power是中东和非洲地区领先的可再生能源开发商，参与了多项标志性太阳能和风能项目。Jonathan将分享该公司的技术创新与项目管理经验。AMEA Power目前主导开发超过6 GW太阳能项目，代表性项目包括埃及Kom Ombo太阳能发电站和阿曼风电场。 8. X-Door 嘉宾：Wasif Shaikh, 首席技术总监 背景：X-NOOR 是由全球太阳能解决方案领导者 X-ELIO 和成立于1947年的DUTCO联合成立的合资企业。X-ELIO 拥有超过18年的可持续能源开发经验，在全球范围内享有盛誉。其使命是通过技术专业知识，将大型新能源解决方案带入中东，革新该地区的能源格局，充分利用该地区丰富的太阳能资源。 9. JAKSON GREEN 嘉宾：Mohammad Rahman，企业ESG与HSE总监 背景：JAKSON GREEN在全球范围内拥有超过 4 GW 的太阳能EPC（工程、采购和施工）项目组合，致力于为客户提供高效、可靠的太阳能解决方案，促进清洁能源的普及。 10. Emerge 嘉宾：Michel Abisaab 董事长; Rami Hamati，项目开发总监 背景：Emerge专注于为中东地区提供分布式光伏与储能解决方案，是区域内清洁能源合作的重要参与者。在运营和交付中的太阳能光伏项目总容量超过 150 MWp。 11. SirajPower 嘉宾：Ashok Ramakrishna，商务拓展总监 背景：Siraj Power 是位于迪拜的领先分布式太阳能开发商，公司已成功开发并运营超过140 MWp的分布式太阳能项目。Siraj Power为客户提供全面的服务，包括太阳能项目的开发、融资、建设、运营与维护。Ashok在可再生能源行业拥有超过30年的经验，特别专注于太阳能领域。 12. desert technologies 嘉宾：Haytham Abdo，总经理 背景：desert technologies（DT）是一家领先的可再生能源与智能基础设施控股公司，业务遍及25多个国家。DT专注于光伏（PV）开发、制造、EPC（工程承包）、运维（O&M）以及电动汽车（EV）出行与能源存储的集成。凭借先进的技术和项目执行能力，DT在全球可持续能源转型中处于领先地位。 庞大的电网侧专业买家群 全球顶级电站开发商： 覆盖电力、电网运营商以及光伏、储能等新能源产业输配电运营商、贸易商、制造商、系统集成商等多领域专业参与者。汇聚50+ 大型太阳能电站开发商与承包商。本次峰会将为参会者提供一个高效优质的国际交流平台，期待您的参与，与行业精英共襄盛举，为全球能源革命贡献智慧与力量！

12月10日，中国二冶集团新疆闳扬氢能源(伊犁)有限公司伊宁县光储氢氨醇一体化项目光伏组件招标采购。本次采购分为四个标段，采购型号为双面双玻N型615Wp及以上光伏组件，各标段招标容量200MW，共计800MW，此项目不接受联合体投标。 投标要求： 投标人投标产品应具有CGC、CQC、TUV、VDE、UL之一或同等资质的第三方的认证； 其投标产品应取得国际权威机构或者国家授权、许可的产品检验检测机构出具的产品有效试验、鉴定报告， 且报告结论数据满足本次招标的要求。 投标人业绩要求以下两项要求须同时满足，（业绩以合同扫面件为准，合同须体现规格型号）： 1.自2023年1月1日至投标截止日期间，投标人应具有至少3份单个合同量不低于200MW N型高效单晶硅组件合同业绩； 2.自2023年1月1日至投标截止日期间投标人应具有N型高效单晶硅组件累计国内出货量不低于2GW。（提供有效证明材料） 6.因考虑项目工期及投标人产能、供应能力、市场行情等原因，本项目组件采购共计拟分为四个标段， 投标人采用兼投不兼中原则，但每个标段合格投标人不得少于3个，且每个标段选择不同的中标人。

“国内市场方面，公司积极参与行业标准的制定，持续推进国内光储充一体化产品落地及应用推广。公司凭借在户用产品领域的产品及经验优势，积极开发国内户用储能应用场景，加速光储充一体化应用在国内的布局。”在2024年第三季度业绩说明会上，艾罗能源董事长、总经理李新富表示。 今年前三季度，艾罗能源实现营收24.07亿元，同比减少39.93%；实现归母净利润为1.6亿元，同比减少84.24%。 毛利率方面，业绩会上，该公司财务总监闫强表示，公司2024年第三季度毛利率约为35.4%，环比下降1.5个百分点，主要原因系客户地区结构和产品结构的变动，属于正常波动。 艾罗能源于今年1月登陆科创板，其主要面向海外客户提供光伏储能逆变器、储能电池以及并网逆变器，应用于分布式光伏储能及并网领域。 《科创板日报》记者注意到，当前艾罗能源加大了研发投入，正从户储这一业务重心转向覆盖多场景应用。 今年前三季度，艾罗能源研发投入为3.84亿元，同比增加88.88%研发投入占营业收入的比重为15.95%，同比增加10.88个百分点。 目前，艾罗能源在研项目既包括适合地面电站和大型电站的大功率并网逆变器，还布局包括V2G充电桩、热泵等新能源领域。 李新富提到，该公司320-350kW大功率组串式并网逆变器部分型号已经小批量发货；据官方消息，今年11月，艾罗能源在土耳其伊斯坦布尔推出新品X3-GRAND HV 350kW大功率逆变器。 “2024年向市场推出了多款新产品，包括AELIO系列和TRENE系列工商业储能产品、户用低压单相储能逆变器、低压储能电池，微型逆变器等产品。同时公司持续加大新产品研发力度，公司的大储，热泵等产品正在研发中，以及对原有产品进行升级换代。”李新富表示。 今年9月29日，艾罗能源公告，该公司计划在浙江省桐庐经济开发区投资建设“大型储能系统及智慧能源系统研发生产项目”，总投资不低于10.5亿元人民币，其中项目固定资产总投资不低于7.55亿元人民币。 业绩会上，李新富表示， 2024年10月，公司已与桐庐经济开发区管理委员会签订投资协议书，本项目的投资事项正在按照协议约定正常推进中，本项目资金来源属于自有或自筹资金。 “2023年，公司境内收入占主营业务比重为0.57%。未来，公司将继续加强海外营销网络建设，深化全球战略部署。”艾罗能源董事会秘书盛建富表示。 华泰证券申建国团队提到，10月逆变器出口出口额46.6亿元，环比下降3.7%，出口量443.8万台，环比增加3.3%，出口额下滑部分受到人民币汇率波动影响。长期来看，停电、电价上涨和风光装机高增依然为核心驱动因素，且光伏储能降本有望进一步打开市场，对逆变器的长期需求保持乐观态度。

7月11日，盘州市柏果镇铜厂沟三期26万千瓦农业光伏电站项目EPC总承包工程中标候选人公布，第一中标候选人为中能建天津电力建设有限公司，投标报价59024.4716万元，单价2.27元/W；第二中标候选人中电建贵州工程有限公司，投标报价60273.0157万元，单价2.32元/W；第三中标候选人为中电建西北勘测设计院，投标报价60406万元，单价2.32元/W。 招标公告：本项目规划装机容量260MWp的山地并网光伏电站，包括太阳能光伏电站相应的配套并网设施。 本标段招标范围（EPC总承包交钥匙工程）：包括但不限于下列内容：（1）本工程光伏场区、220kV铜厂沟汇集站改扩建、35kV送出集电线路等所涉及的勘测设计、建筑安装、工程质监、试验、消缺、调试、并网、试运行、竣工验收、售后服务等全部工作，政府主管部门和电网公司要求办理的相关准入手续，生产准备及所必须的技术培训等全部工作，其中35kV送出集电线路以及220kV铜厂沟汇集站改扩建的设计由招标人另行委托。 （2）本工程所涉及的所有设备和材料（含备品备件、专用工具、标识标牌、劳保用品、消耗品及技术资料等）的采购、运输、现场装卸、保管、转运等工作。 （3）将本工程相关数据接入能源电投已建新能源集控中心，实现远程监视、操作、控制的所有工作。 （4）本工程涉及所有道路（包含但不限于大件运输道路、进场道路、施工（检修）便道、边界围栏、场区外临时道路）的新建、拓宽、改造、加固、施工损坏修复、协调工作及地表附着物补偿属于本工程的招标范围，产生的相关费用包含于投标报价中。 （5）场地移交后的所有协调工作。包括：与当地群众、农民工、劳务工、临时工、政府部门、电力部门、监督部门等的协调工作；人员、设备和工程车辆进场涉及的协调工作及相关费用。 （6）本工程所涉及的环保、水保、安全、职业卫生等专题报告、批复及专家评审意见招标人已完成，投标人结合现场实际情况，根据报告及专家评审意见进行优化设计、施工、直至通过验收及核查。如相关专题实施方案发生变更的，投标人负责完善变更手续，并负责设计、施工、直至通过验收及核查。 （7）本工程所涉及的建设项目“三同时”验收工作:消防设计审查备案和验收；安全设施设计专篇；职业病危害设施设计专篇；防雷接地设计审查、检测、验收等工作由投标人负责。 （8）本工程环保监测及竣工验收评价；水保监理、监测及竣工验收评价；安全设施竣工验收评价、职业病危害效果评价由投标人负责，招标人监管。 （9）本工程经调试后，从工程启动开始无故障连续并网运行时间不应少于光伏组件接收总辐射量累计达60kWh/m2的时间。 （10）光伏场区土地流转工作由招标人负责，投标人配合；35kV线路涉及的土地征用、租用、施工临时便道等工作由投标人自行勘察并负责协调、补偿。线路工程涉及林木砍伐、构建筑物的拆除、穿越电力输电线路、跨越公路和铁路等的手续办理、费用补偿等相关费用由投标人负责。投标人如对线路路径进行优化（但要保证塔基用地土地预审批复契合度高于90%，以国家最新政策为准），塔基不能占管控因素，如不能避让，由投标人编制专题报告并获得批复，确保用地的合规性，塔基及线路施工占地相关费用由投标人承担。 （11）光伏场区禁止场平、清表，原则上全部采用人工成孔方案，具备条件的区域可以采用机械打孔；在招标人提供的土地范围内，最大程度节约用地，投标人应采用整组及半组+半组的固定支架方案，用地指标不能突破《光伏发电站工程项目用地控制指标》。 （12）负责光伏场区临时消防蓄水设施、场区外5m 防火隔离带的设计、协调、采购及施工，费用包含在投标报价中。 （13）IV曲线＆CV无人机融合诊断系统属于本工程招标范围，费用包含在投标报价中。 （14）光伏场区集电线路若投标人设计有架空线路，投标人负责办理架空线路涉及的相关手续，并承担相应的费用。 （15）负责本工程涉及需开展的检测、试验、质监、并网、验收等工作及各类手续办理，费用包含在投标总价内。 （16）负责本工程区域安全稳定控制专题分析论证及所涉及的工作、系统宽频振荡专题论证及所涉及的工作；二次评估所涉及的工作；计算机监控系统等保测评、商用密码评估等工作，费用包含在投标报价中。（17）本工程备案为农业光伏项目，但不占压耕地，光伏区属于构造剥蚀、溶蚀、侵蚀切割的中山山地地貌，零星生长有树苗，投标人的施工图设计方案应满足自然资办发〔2023〕12 号《关于支持光伏发电产业发展规范用地管理有关工作的通知》要求，产生的相关费用包含于投标报价中。 （18）本工程所涉及各电压等级继电保护、自动装置、安稳装置、远动装置等的整定计算，投标人提供完整的定值书和整定计算书，并经过贵州电网公司和招标人的确认。 （19）投标人应按照贵州电网新能源并网调度要求，负责办理电站并网涉及的资料准备、报审、并网验收、协调并网等所有工作及承担相应费用；并在正式运行后6个月内完成全部并网测试及仿真验证、涉网全部手续的办理，相关费用包含在投标总价中。 （20）220kV升压站倒班楼的设计、施工及证照办理。 （21）本工程所涉及的专项工农关系协调。 （22）招标范围详见招标文件及技术规范书。 工期要求：150日历天。计划开工时间:2024年7月20日，合同订后150日历天全容量并网。 光储行业目前已经展现出高速发展的势头，在全球均坚持低碳目标的当下，各国也将光储行业的发展作为其低碳路程上的重中之重，市场竞争变得日趋激烈……..如何在白热化的全球竞争中把握时代机遇？全球光伏行业未来又将是繁花似锦还是荆棘遍地？ 在SMM即将于2024.10.09 - 2024.10.10日在比利时·布鲁塞尔 THE EGG召开的 2024 NET ZERO EUROPE 欧洲零碳之路—光伏&储能峰会 中，您将找到答案！在此次大会上，您不仅可以与不同公司的专家和领导讨论光伏的技术和未来发展趋势，还可以与政府人员共同讨论光伏的发展政策！ 点击下图可了解会议详情~

光伏制造规范文件出台三天，市场给出积极回应。今日早盘，A股光伏、储能板块持续走高，逆变器方向领涨。截至午间收盘，时创能源20CM涨停，固德威、锦浪科技涨超10%，德业股份续创年内新高，艾罗能源、禾迈股份、昱能科技、阳光电源、上能电气等跟涨。 此前两个交易日期间，A股鹿山新材、宇邦新材、上能电气等光储概念股也曾异动拉升。 2024年7月9日，工信部发布《光伏制造行业规范条件（2024年本）（征求意见稿）》，对光伏制造项目、企业资质与工艺、能耗等多方面做出规范性要求，提出引导光伏企业减少单纯扩大产能的光伏制造项目，加强技术创新、提高产品质量、降低生产成本。新建和改扩建光伏制造项目，最低资本金比例为30%。 中信建投证券认为 本次政策端调整将有助于驱动硅料环节结构性出清 ，另从当下企业竞争态势来看，头部现金流优势企业以近乎满产来加剧马太效应，落后产能负担更重，出清预期不断走强。 需求端方面， 目前处于光储平价时代，欧洲为代表的“老市场”有望加购中国产品，印度、东南亚、中东等新兴市场已经显露潜力。 中信建投研报指出，今年一季度末起以印度为代表的户用光伏市场和巴基斯坦、东南亚、中东等为代表的户用光储市场需求快速爆发。而欧洲市场出货已完成筑底，部分厂商表示库存已基本恢复正常，后续环比将逐步改善。 以逆变器为例 ，受益于新兴市场，该产品市况正持续改善。据海关总署的出口数据，逆变器5月出口数据环比提升。2024年5月国内逆变器实现出口额7.80亿美元，同比下降28.3%，环比增长12.4%。2024年1-5月，国内逆变器累计实现出口30.91亿美元，同比下降40.5%。分地区来看，2024年5月国内出口五大洲逆变器金额，仅亚洲和拉美实现同环比提升，欧洲出口金额同比下降近50%，但环比有所改善。其中，巴基斯坦、印度、巴西5月出口金额同比增速较快，今年以来实现需求持续高增。 国开证券表示，今年前5个月逆变器优于光伏电池和组件出口情况，主要原因还是组件价格竞争激励所致，但我国1-4月光伏新增装机60.11GW,同比增长24.4%，增速较好，同时在全球光储成本下降、产品应用场景更加丰富的大背景下，整体行业需求仍然强劲。全年来看，预计24年全球光伏新增装机增速在20%左右，其中欧洲需求逐步回暖，东南亚、中东等新兴市场需求有望维持高增速。 另外，就储能而言，龙头6月交出漂亮装机数据。特斯拉Q2储能装机规模达9.4GWh，创历史新高，同比增加157%，环比增加132%，验证美国大储高景气，国内招投标市场火热，6月招标规模达10.29GWh，同比高增89.5%。 近期多家机构发布研报，强调光储板块处于布局窗口期。 太平洋证券称， Q2特斯拉储能业务大超预期，光伏底部加速优化 。从产业周期，短期推荐排序为：电力设备、海风、储能、新能源汽车、光伏， 长期看光伏已到极致底部 ： 1）极致低价加速去产能，目前是逆向买入好公司的窗口期。目前看，产业链报价底部暂稳，硅片报价反弹情绪渐浓， 预期七月上旬将是一个关键时间点，光伏经营盈利最差的阶段就在现在 ，重视长周期、逆周期布局的窗口期。 2）各环节竞争格局有望逐步向好，短期电池片、胶膜公司终止IPO是表征。以电池片环节为例，近期中润光能撤回IPO申请，进一步表明短期盈利持续承压和后续产能进化压力；2024H2-2025年电池片格局有望快速重塑。胶膜环节类似，近期祥邦科技创业板终止IPO。 3）重视新技术在产业周期底部的进步。a）钙钛矿电池稳态效率达26.7%（由中国科学技术大学团队创造），创下新的世界纪录。b）耶博格位于亚利桑那州的异质结(HJT)组件厂已经投入生产（2GW）；天合光能量产尺寸HJT电池效率达26.50%。 东吴证券表示， 目前光伏多环节新增投产放缓，高成本的落后产能开始进入出清阶段，预计2024Q2淡季盈利见底 ，龙头韧性更强；逆变器上半年拐点已现，胶膜玻璃龙头成本优势凸显。 该机构建议关注逆变器、组件、电池新技术龙头，以及格局稳定的胶膜、玻璃和辅材龙头。 光储行业目前已经展现出高速发展的势头，在全球均坚持低碳目标的当下，各国也将光储行业的发展作为其低碳路程上的重中之重，市场竞争变得日趋激烈……..如何在白热化的全球竞争中把握时代机遇？全球光伏行业未来又将是繁花似锦还是荆棘遍地？ 在SMM即将于2024.10.09 - 2024.10.10日在比利时·布鲁塞尔 THE EGG召开的 2024 NET ZERO EUROPE 欧洲零碳之路—光伏&储能峰会 中，您将找到答案！在此次大会上，您不仅可以与不同公司的专家和领导讨论光伏的技术和未来发展趋势，还可以与政府人员共同讨论光伏的发展政策！ 点击下图可了解会议详情~

SMM 2月1日讯：许是因前期多家头部企业业绩增长失速，光伏板块在经历前期接连四个交易日的下跌之后，在2月1日早间低开，指数最低一度跌至1086.29，创2021年6月以来的板块新低，但随后，光伏设备指数快速反弹，盘中一度拉涨逾3%，以强势的姿态领涨大盘。个股方面，同享科技盘中涨超16%。爱旭股份、欧晶科技、国晟科技盘中涨停，德业股份、金刚光伏、通威股份等多股涨逾7%。 消息面上，在光伏板块持续下跌的背景下，1月31日晚间，光伏龙头企业通威股份发布公告称，公司控股股东拟斥资10亿元-20亿元增持公司股份，合计增持比例不超过公司总股本的2%。增持资金的来源为公司自有资金和自筹资金。 提及增持的目的，通威股份在公告中表示，是基于对公司发展前景的坚定信心以及对公司长期投资价值的认可，拟实施本次增持计划。 而值得一提的是，另一龙头隆基绿能也在1月30日发布增持股份的进展，公告中提到，其董事长计划于2023 年 10 月 31 日起 12 个月内通过上海证券交易所系统允许的方式增持公司股份，增持金额不低于人民币 1 亿元，不超过人民币1.5 亿元；待到2024年1月30日，隆基绿能董事长钟宝申实施了首次增持，增持公司股份30万股，增持金额为614.1万元。后续，钟宝申将按照本次增持计划继续增持公司股份。 其增持目的同样是基于对公司未来持续稳定发展的信心和长期投资价值的认可，为维护股东利益，增强投资者信心。 而硅片龙头企业TCL中环，也在1月30日，宣布首次斥资6255.8万元回购近500万股股票。公告显示，公司于1月30日通过深圳证券交易所交易系统以集中竞价交易方式首次回购公司股份4999968股，占公司目前总股本的比例为0.1237%，回购成交的最高价为12.57元/股，最低价为12.47元/股。 明世伙伴基金表示，光伏行业虽然受短期传闻影响，但就长期而言，光伏行业反转逻辑依然够硬，且近期就行业毛利率过低问题已有越来越多声音讨论。昨晚，行业龙头公布大额10亿元级别增持凸显低估，亦传递给市场信心。行业“击球区”依然成立。 2月某硅料企业实际签单价格升至72元/千克 多晶硅市场迎来真正的“普涨” 值得一提的是，虽然对于光伏产业链上游企业而言，2023年硅料价格的下跌，导致其报告期内业绩增长明显要相较2022年逊色不少，不过自1月中旬开始，国内硅料市场上便出现硅料大厂喊话涨价的消息，在经历一段时间的发酵之后，硅料厂渲染涨价气氛叠加目前大厂N型料确实处于相对低位，N型多晶硅料价格开始松动。 不过多晶硅价格真正迎来普涨是在2月集中签单之后，据SMM在1月底的调研显示，随着多晶硅2月市场集中签单的陆续进行，国内某硅料企业2月单的实际签单价格相较此前市场主流执行价格上涨至72元/千克。该签单消息放出之后，多个拉晶厂也陆续签单，而签单价格也相继跟随某企业签单价。多晶硅市场迎来真正意义上的普涨。 此番多晶硅价格上涨的背后，SMM认为，主要有两方面的原因。一方面是目前市场优质硅料确实处于较为紧缺情况，企业N型料占比普遍维持在40%-70%不等，头部N型料包括N型颗粒硅库存处于相对低位，对价格形成有力支撑；另一方面，随着春节的临近，多家下游面临备货需求，整体采买迫切感较强，议价过程中，硅料厂处于相对强势位置，亦造成了硅料价格的上涨。而1月连续两周市场高价散单价格的放出，也在市场情绪方面起到了一定积极作用。 截至1月31日， N型多晶硅料 现货报价已经涨至71~72元/千克，均价报71.5元/千克。 》点击查看SMM光伏产品现货报价

SMM 1月23日讯：在经历接连两个交易日的下跌之后，1月23日光伏设备板块迎来大幅上涨，指数盘中一度涨超4%，在一众板块中涨幅一骑绝尘，荣登榜首，不过午后涨幅收窄至2%左右。个股方面，艾罗能源、欧晶科技、同享科技等三股盘中一度涨停，钧达股份、帝科股份、通灵股份、阳光电源等多股盘中纷纷涨超6%。 消息面上，昨日晚间，逆变器龙头企业阳光电源发布2023年业绩预告，阳光电源预计实现710亿元-760亿元的营收，同比增长76%-89%；净利润方面，预计实现归属于上市公司股东的净利润预增93亿元-103亿元，同比增长159%-187%。 公告中提及公司业绩变动的原因，阳光电源表示，报告期内，全球新能源市场保持快速增长，公司以“聚势创变，纵深突破，数字运营，成就客户”的年度经营思路为指导，聚焦主赛道，加强创新和变革，在市场和研发上纵深发力，持续推进产品和服务全覆盖战略，发力数字化赋能，强化精益化运营，光伏逆变器、储能系统、新能源投资开发等核心业务实现高速增长，品牌势能进一步提升，行业领先地位进一步巩固。 同时，受益于上半年外币汇率升值、海运费下降等因素，报告期内，公司归属于上市公司股东的净利润大幅增长。 公开资料显示，阳光电源的主要产品是光伏逆变器、风电变流器、储能系统、新能源汽车驱动系统、水面光伏设备、智慧能源运维服务。其中光伏逆变器作为光伏发电系统中的主要部件之一，在光伏装机终端需求蓬勃发展的当下，需求量也保持同步增长。 而据2023年半年报显示，光伏逆变器产品在阳光电源中营收占比高达40.61%，毛利率也接近40%，因此不难看出，光伏逆变器业务对公司业绩影响不容小觑。 不过国内逆变器价格方面，一如光伏产业链价格下行一般，据SMM历史报价显示，进入2023年光伏并网逆变器价格主旋律也是“降价”。截至2023年12月25日， 光伏并网逆变器20kw 均价报0.18元/瓦，较年初跌幅28%； 光伏并网逆变器50kw 均价报0.17元/瓦，较年初跌幅达19%； 光伏并网逆变器110kw 均价报0.15元/瓦，较年初跌16.67%。 》点击查看SMM数据库 其中户用逆变器的竞价自2023年年初便已经比拼火热，随着IGBT单管供应链瓶颈的消除，降本持续推进，各家成本控制进一步上升，压价空间也随之变大；工商业逆变器全年需求向好，以上半年的数据来看，今年上半年国内分布式新增装机已达40.96GW，占总量的52%，其中工商业新增装机19.44GW。且据SMM了解，2023年上半年国内逆变器招投标市场中，共有近95GW的光伏逆变器采购项目定标，其中组串式逆变器占比高达76%。由此足以可见下游终端市场对于工商业用机型的需求量增速的持续上升。 而阳光电源作为国内最早涉足储能领域的企业之一，其储能业务已经辐射至包括美国、英国、德国以及日本等在内的多个国家和地区。此前，据媒体数据统计，在2022年全球储能系统(BESS)集成商市场份额的统计数据中，阳光电源以16%的全球市场份额超越特斯拉、华为、比亚迪位居全球第一。而阳光电源的海外收入也十分可观，据公司2023年前三季度的营收情况来看，海外收入占比高达56%。 据财联社方面消息，阳光电源2023年储能系统利润率大超市场预期，受益于电芯价格持续下降，公司美国欧洲等海外高盈利市场出货占比高，电芯库存管理优秀，成本持续优化、规模效应使得各项成本摊薄明显。 值得一提的是，东吴证券在评论阳光电源财报时提到，其预计阳光电源2023年储能出货量在10-13GWh，同比增长70%；预计到2024年，海外降本降息，阳光电源储能产品出货量有望达到20-24GWh，同比增长80%。盈利方面，因海外价格传导较慢，2023 年高价单交付享受碳酸锂降价红利，东吴证券预计公司2023年储能毛利率较高，2024 年红利期步入尾声，预计毛利率稳中有降，总体维持较高水平。 据SMM历史报价显示，在2023年间，因下游需求表现疲软，年内电池级碳酸锂现货报价整体呈现出了下跌态势。截至年12月29日，国产 电池级碳酸锂 现货均价已经跌至9.69万元/吨，相较2022年高点的56.75万元/吨下跌47.06万元/吨，跌幅达82.93%。而原材料价格的下跌也带动储能电芯价格随之下行， 方形磷酸铁锂电池（储能型，280Ah） 在2023年年底0.45元/Wh的均价，较2022年11月下跌54.08%；而 方形磷酸铁锂电池100Ah 报价0.46元/Wh的均价，也相较2022年11月份跌幅达56.6%。

1月22日盘后，阳光电源发布公告显示，2023年度业绩大超市场预期！ 公司预计2023年营业收入为710亿元-760亿元，同比增长76%-89%；预计2023年净利93亿元-103亿元，同比增长159%-187%；预计扣非后净利润为91.5亿元-101.5亿元，同比增幅更高达170%-200%。 报告期内，全球新能源市场保持快速增长，公司加强创新和变革，在市场和研发上纵深发力，持续推进产品和服务全覆盖战略，发力数字化赋能，强化精益化运营，光伏逆变器、储能系统、新能源投资开发等核心业务实现高速增长，品牌势能进一步提升，行业领先地位进一步巩固。 同时，受益于上半年外币汇率升值、海运费下降等因素，报告期内，公司归属于上市公司股东的净利润大幅增长。 财联社称，阳光电源2023年储能系统利润率大超市场预期，受益于电芯价格持续下降，公司美国欧洲等海外高盈利市场出货占比高，电芯库存管理优秀，成本持续优化、规模效应使得各项成本摊薄明显。据海关总署，12月逆变器出口42.6亿元，环比增6%，其中亚洲、南美及北美市场环比均回升超10%，欧洲环比降幅继续收窄至-3%，部分主力市场环比明显回升。随着逆变器海外渠道库存持续去化，叠加24年海外光储装机需求旺盛的预期，预计24年逆变器行业有望维持高出货。 有市场人士表示，2023年对光伏产业链企业来说可谓艰难险阻，随着各大环节产能大量过剩，其上下游价格都陷入跌跌不休的状态，企业业绩很难不受到牵连。而阳光电源交出如此惊人的成绩，可见其具备很强的抗周期性和完善的经营策略。 民生证券点评道：“阳光电源逆变器业务高增长，龙头地位稳固。随着 逆变器海外渠道库存持续去化，叠加2024年海外光储装机需求旺盛的预期，我们预计公司2024年逆变器业务有望维持高出货。公司储能业务多点开花，快速发展。2023年得益于欧美市场持续放量，公司储能业务快速发展；2024年海外储能市场需求有望高增，我们认为公司有望凭借优势 实现储能业务出货和收入的高增长。” 对于2024年的市场预期，阳光电源此前在电话会议中表示，逆变器需求仍会继续增长，但因为基数越来越大，增速会稍有放缓，大致能够保持在这么多年的平均增速左右；新能源投资开发业务方面，2024年开发并网规模较2023年会继续增加，公司重点工作一是保持家庭光伏业务强劲发展，二是持续发力工商业业务，该业务增长空间潜力巨大，三是由于组件价格下降，地面电站的需求空间还是会增大，公司在积极申报一些项目，同时海外也在不断开展工作。