盘面简述

周五，A股震荡整理，集体收跌。盘面上，燃气、医药商业领涨，煤炭、石油、航天航空、采掘、铁路公路、物流、化学制药等行业小幅上涨，保险、汽车整车、游戏、文化传媒、房地产、光伏、教育、酿酒、风电等跌幅居前。题材股方面，SPD概念、存储芯片、AI芯片、Chiplet概念、天基互联等涨幅居前，数字阅读、快手感、AIGC概念、在线教育、知识产权、东数西算、人脑工程等跌幅居前。

热点板块

天然气走强：东方环宇、德龙汇能涨停，兰天然气、新疆火炬、洪通燃气、长春燃气、新天然气等涨逾4%。

医药商业走强：一心堂、第一医药涨停，药易购、老百姓、漱玉平民、开开实业、健之佳、益丰药房涨逾4%。

煤炭午后走强：云煤能源涨停，恒源煤电、新集能源、潞安环能、开滦股份、兰花科创、晋控煤业等涨幅居前。

消息面

【统计局：10月CPI同比下降0.2% PPI同比下降2.6%】

2023年10月份，全国居民消费价格同比下降0.2%。其中，城市下降0.1%，农村下降0.5%；食品价格下降4.0%，非食品价格上涨0.7%；消费品价格下降1.1%，服务价格上涨1.2%。1--10月平均，全国居民消费价格比上年同期上涨0.4%。2023年10月份，全国工业生产者出厂价格同比下降2.6%，环比持平；工业生产者购进价格同比下降3.7%，环比上涨0.2%。1—10月平均，工业生产者出厂价格比上年同期下降3.1%，工业生产者购进价格下降3.6%。

【证监会将全流程促进私募基金规范运作】

11月8日，中国证监会主席易会满在2023金融街论坛年会上表示，证监会将加强部际联动、央地协作，依法将各类证券活动全部纳入监管，严把私募基金等领域准入关，严厉打击“伪私募”，清理整顿金交所、“伪金交所”，消除监管空白和盲区。

【美股三大指数收跌 大型科技股与热门中概股普跌】

美东时间周四，美联储主席鲍威尔表示，如果合适，美联储将毫不犹豫地加息。美股三大指数集体收跌，纳指跌0.94%，终结九连涨；标普500指数跌0.81%，终结八连涨；道指跌0.65%。大型科技股多数下跌，特斯拉跌超5%，谷歌、亚马逊跌超1%，苹果、奈飞、微软小幅下跌；英伟达、Meta小幅上涨。热门中概股普跌，纳斯达克中国金龙指数跌2.03%。微博、蔚来跌超5%，理想汽车跌超4%，富途控股、京东、爱奇艺、哔哩哔哩、阿里巴巴、唯品会、百度跌超2%。

巨丰观点

早盘A股三大指数下跌，北向资金净卖出近50亿。盘面上，存储芯片、肝素概念、医药商业、AI芯片、燃气、Chiplet概念等板块位于涨幅榜前列。保险、汽车整车、游戏、房地产等板块领跌。北向资金早盘净流出47亿元。

午后，煤炭继续冲高，电力、网络安全、游戏板块止跌回升，医药、医疗、传媒、通信设备等板块走弱；股指延续窄幅震荡走势；尾盘，汽车跌幅收窄，煤炭、电力快速拉升，股指小幅回升。北向资金午后流出速度放缓，全天净流出约50亿元。两市成交量萎缩明显，个股涨少跌多。

总体看，近期热门题材股“龙字辈”批量跌停，华为汽车大幅回调，煤炭、电力、石油等冷门板块展开反弹。

近期市场密集释放利好：融资保证金比例下调，央行降低存款准备金率；多个城市宣布取消住房限购政策，8月以来多项经济数据进一步证明国内经济复苏；增发1万亿元国债支持灾后恢复重建和提升防灾减灾救灾能力；多重利好消息对A股正向刺激。从中期看，随着各项逆周期调节政策措施落地，国内经济步入复苏周期，量变最终将引发质变，A股将探明市场底并震荡上行。

投资建议

巨丰投顾认为在经济复苏预期下，A股有望步入中长期牛市行情。短期，行情则主要受到汇率及外围地缘政治因素影响。中长期看，市场有望恢复活跃，投资者可逢低布局三季报预增板块以及有增持或回购预期的央企；另外可关注高位大幅回调的人工智能、机器人、新能源汽车等板块的补涨机会。

原标题：《巨丰收评：热门题材退潮 能源股反弹》

作者：丁臻宇 执业证书：A0680613040001