深圳市发改委发布《深圳市培育发展半导体与集成电路产业集群行动计划(2022-2025年)》，《计划》指出到2025年，产业营收突破2500亿元。半导体维持高景气背景下，银河证券建议，关注功率半导体领军企业、汽车电子、半导体材料与设备零部件、消费电子等细分领域。

6月6日，深圳市发展和改革委员会、深圳市科技创新委员会深圳市工业和信息化局深圳市国有资产监督管理委员会发布《深圳市培育发展半导体与集成电路产业集群行动计划(2022-2025年)》，《计划》指出到2025年，产业营收突破2500亿元，形成3家以上营收超过100亿元和一批营收超过10亿元的设计企业，引进和培育3家营收超20亿元的制造企业，集成电路产业能级明显提升，产业结构更加合理。

近期，SEMI发布全球半导体设备市场报告，2022年Q1全球半导体设备出货同比增长5%，达到247亿美金，其中中国大陆达到75.7亿美金，同比增长达到27%。数据显示，5月国内半导体领域统计口径内共发生38起私募股权投融资事件，较上月29起增加31%；5月已披露融资事件的融资总额合计约46.29亿元，较上月12.24亿元增加278%。

银河证券指出，汽车电动化+智能化+网联化趋势下，汽车电子单车价值量将显著提升，分析师预计2020-2030年汽车全球汽车电子市场规模的复合增速将维持在6.5%左右，预计到2030年全球汽车电子市场规模将突破3,000亿美元。汽车电子信息有望接力智能手机成为电子行业发展的新动力，汽车电子信息产业链迎来黄金发展期，成为未来十年电子行业最大的产业趋势。建议关注功率半导体领军企业，东微半导(688261.SH)、斯达半导(603290.SH)、士兰微(600460.SH)，车载SoC厂商北京君正(300223.SZ)、韦尔股份(603501.SH)，车规存储厂商兆易创新(603986.SH)、东芯股份(688110.SH)，模组与系统集成企业德赛西威(002920.SZ)等。

同时，国产替代加速，坚定看好半导体材料与设备零部件。半导体材料处于半导体产业链上游，是整体半导体产业的底层基础，全球市场规模近600亿美元。中国大陆半导体材料市场规模增速远超全球平均水平。据统计，目前至少有10家以上本土企业致力于半导体零部件国产化，考虑到国内半导体设备零部件国产替代需求，银河证券看好在这个领域具备先发优势的公司。建议关注拓荆科技(688072.SH)、江丰电子(300666.SZ)。

另外，银河证券研报称，随着信息消费升级常态化以及“元宇宙”关注度提升，VR/AR有望成为新一代消费终端。VR/AR关键器件如光学镜片、屏幕等器件有望迎来快速发展。建议关注歌尔股份(002241.SZ)、水晶光电(002273.SZ)、长盈精密(300115.SZ)、传音控股(688036.SH)。

相关概念股：

士兰微(600460.SH)：公司拟通过控股子公司杭州士兰集昕微电子有限公司投资建设“年产36万片12英寸芯片生产线项目”。

江丰电子(300666.SZ)：公司新开发的各种精密零部件产品已经广泛用于PVD、CVD、刻蚀机等半导体设备，在多家芯片制造企业实现国产替代。

水晶光电(002273.SZ)：2021年，公司光学元器件业务实现营收21.22亿元(同比增长3.13%)，汽车电子(AR+)业务为公司带来营收1.21亿元(同比增加95.28%)，实现毛利率36.52%(同比增长17.15pct)。

韦尔股份(603501.SH): 2021年报显示，公司车载CIS板块收入约3.61亿美元，同比增长超80%。