【SMM晨会纪要】沪伦铝走势分化 国内现货市场交投节后未现明显复苏
【SMM晨会纪要】隔夜内外盘期铅同涨 仍需关注国内防疫工作对供需端影响
【SMM晨会纪要】钢厂采购需求弱高镍生铁短期价格仍承压 不锈钢现货仍偏紧价格调涨
【隔夜行情】外盘金属全线上涨伦铜涨2.48% 沙特自愿减产美油涨超5%
【宏观前瞻】关注美国12月ADP就业人数及至1月1日当周EIA原油库存
昨日外盘金属市场全线上涨，伦铜涨2.48%，伦铝涨0.89%，伦锌涨1.18%，伦镍涨2.04%，伦锡涨1.12%，伦铅涨0.51%；国内市场，国际铜涨0.93%，沪铜涨0.91%，沪铝跌0.49%，沪锌涨0.67%，沪铅涨0.37%，沪镍涨0.64%，沪锡涨0.32%，铁矿石跌0.05%，螺纹跌0.23%，不锈钢涨1.63%。
美元指数，由于企业的外汇对冲和不断升温的通胀预期，美元再度走低，接近2018年4月以来最低水平。
美股方面，三大指数全线上涨，道指涨167.71点，或0.55%，报30391.60点；纳指涨120.51点，或0.95%，报12818.96点；标普500指数涨26.21点，或0.71%，报3726.86点。市场密切关注佐治亚州的参议员席位选举结果，该结果将决定参议院的控制权及其权力平衡。
原油方面，在沙特阿拉伯承诺自愿额外每日减产100万桶之后，美油涨逾5%，创去年2月以来新高至50.20美元/桶。
LME库存
WTI 2月原油期货收涨4.85%，报49.93美元/桶；布伦特原油期货收涨幅4.91%，报53.60美元/桶。此前欧佩克+达成基本维持石油产量的协议，沙特宣布将在2-3月自愿地减产石油100万桶/日。
芝商所（CME）将2021年2月的WTI原油期货合约保证金从4750美元/手下调至4525美元/手。
宏观焦点
世界银行5日发布最新一期《全球经济展望》报告，预计2021年全球经济将增长4%、中国经济将增长7.9%。
市场人士预计人民币兑美元汇率会继续走强，这将考验出口型企业的汇率风险把控能力，建议通过转换订单结算币种类型、套期保值等方式锁定汇率波动风险。同时，企业也需要抓住时机逢高结汇。
【世卫组织总干事呼吁所有国家增加病毒检测和基因测序】当地时间1月5日，世卫组织举行新冠肺炎例行发布会，世卫组织总干事谭德塞表示，一些国家的病例数量非常高，医院和重症监护病房正趋于饱和，处于危险之下。对于部分国家来说，最近处于假期，天气寒冷，人群更多聚集在室内，会导致更多风险。而变异新冠病毒似乎更易传播，正在使情况恶化。世卫组织呼吁所有国家增加病毒检测和基因测序，以监测和应对任何变化，各国应基于流行病学情况采取适当措施。
【美国单日新增确诊病例超26万例 累计逾2151万例】根据Worldometer实时统计数据，截至1月6日6时30分左右，美国累计确诊新冠肺炎病例21517491例，累计死亡病例364828例。与前一日6时30分数据相比，美国新增确诊病例261857例，新增死亡病例3350例。
【美国疾控中心：新冠疫苗接种比例不到30% 远低预期】根据美国疾控中心4日公布的数据，联邦政府已经向美国各州派发了超过1500万剂新冠疫苗，目前只有450万人完成了第一剂疫苗接种，接种的比例还不到30%，这与此前政府承诺的2020年底前2000万人完成接种的目标相去甚远。
美国12月ISM制造业PMI录得60.7，预估为56.8，创2018年8月以来新高。
【商务部等12部门印发《关于提振大宗消费重点消费促进释放农村消费潜力若干措施的通知》】近日，为贯彻国务院常务会议部署，进一步促进大宗消费、重点消费，更大释放农村消费潜力，商务部等12部门联合印发《关于提振大宗消费重点消费促进释放农村消费潜力若干措施的通知》（以下简称《通知》）》查看详情
今日焦点
【外贸火爆！航运费狂飙集装箱短缺 上半年仍将高增长！】2020年5月，中共中央政治局常委会会议首次提出“双循环”，构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局。在多方共同努力以及政策支持下，共同疫情、积极复产复工，中国经济保持强势复苏。中国凭借完备的产业链快速修复，出口业务增长迅猛。》查看详情
【SMM分析：2020年铜价涨跌表现屡刷近年纪录 金融及金属双性超强引领基本金属】动荡的2020年终于落下帷幕，这一年新型冠状病毒爆发蔓延全世界，这一年美国经历了神奇的大选年，这一年中国实现第一个百年奋斗目标。在此SMM回顾2020年，铜作为金融属性最强的有色金属，走出了先抑后扬的走势。》查看详情
【SMM分析：外贸市场行情扭转 洋山铜溢价开年迎来强势上涨】2021新年伊始美金铜市场迎来“开门红”。较2020年末，进口比价明显修复，现货进口盈利空间出现。美金铜市场扭转年前清淡行情，一时间询盘积极，可货源有限，洋山铜溢价迅速走高，两个交易日内仓单均价上抬4.5美元/吨，提单均价上抬8美元/吨。》查看详情
【铝价回温 再生铝市场依旧疲软】再生铝低端市场恐慌情绪依旧延续，原因如下：①近期铝价重心持续走低；②江西某厂报价的走弱使得低端市场成交价同步走低；③再生铝企业春节备货积极性较低使得废铝价格同步持续下跌；④进口铝合金锭贸易商出现亏损，止损低价甩货进一步加剧市场恐慌。另外随着传统汽车消费旺季已经过去，且下游普遍反馈春节假期提前，需求转弱，预计再生铝价近期难以走强。》查看详情
【SMM分析：逼近16万！沪锡暴涨创上市新高 背后有这些强支撑！】进入2021年后，沪期锡走势可谓连日强悍，继昨日（年后首日）大涨1.7%后，今日沪期锡依然高开高走，一度涨至159800元/吨，逼近16万关口，截止日间收盘，沪期锡主力合约报159050元/吨，涨幅逾3%，目前基本面和宏观面……》查看详情
【SMM简评：沪镍再次逼近13万 现货偏紧未改善但需关注利好透支】昨日有色金属市场集体飘红，其中沪镍高位震荡，自从跨入2021年起始，沪镍期价连日上行，至今已逼近13万关口。目前，基本面方面……》查看详情
【SMM快讯：补库需求提振 铁矿石续涨】SMM认为主要因需求端表现较好。钢企元旦后开启补库，近期铁矿现货市场成交不错，现货价格较为坚挺。在前期库存和到港双增利空消化后，对价格抑制减弱。》查看详情
【SMM热卷到货：北材南下“暗流涌动” 现货价格还能支撑多久？】据SMM统计，本周预估市场总资源到货量20.9万吨，环比下降2.8万吨，降幅12%。》查看详情
【SMM：化学级硅月单部分签定】421#硅月单价格已经签订的在14800-14900元/吨之间，环比变动不大。一方面化学级硅主要供应地四川减产较多供应量减少，另一方面前期硅价大幅上涨过程中因化学级硅多以月单方式签订涨价滞后，此次维稳算是弥补工厂此前损失。
【SMM：市场成交不利 镁价持续回调】供给端部分镁厂急于清理库存回笼资金，选择了较为激进的出价策略，同时镁价长时间的高位运行增加了下游对镁价的看空情绪，结合近期成交量低迷的市场，多种因素共同影响导致此轮镁价整体回调。由于当前下游观望情绪仍旧浓郁，工厂出货并不顺利，市场基本盘面以弱势运行为主，至于镁价何时结束走弱态势，仍需观察后续成交情况。》查看详情
【SMM专题：抢占新能源风口！ 2020年龙头企业新扩建动力电池项目及产能一览】2020年上半年受疫情影响，新能源行业停滞不前，整个市场产销量同比大幅下降。随着下半年国内经济恢复，私人消费需求大涨，新能源车市快速回暖，动力电池企业产销量也大幅提高。从2020年电池企业扩产计划可看出，国内TOP10头部电池企业基本都有投产，而且其投资额、投产规模都有提高，可看出未来动力电池企业产业集中度或进一步增加。此外不少电池企业都与车企合作投产，电池厂与车企深度合作，新产线更好的配套车企未来排产计划及技术进展，不会造成产能过剩。》查看详情
【浙江省大工业电价2021年1月1日起下调】日前，浙江省发展改革委印发《关于浙江电网2020-2022年输配电价和销售电价有关事项的通知》，调整输配电价和销售电价，将于2021年1月1日起执行。2021-2022年浙江电网输配电价降价资金全部用于降低大工业电价，并完善峰谷分时电价。 根据通知，输配电价中，大工业用电的各电压等级均降幅0.0374元/千瓦时（其中不满1千伏电压等级价格取消）。销售电价中，大工业用电1-10千伏、20千伏、35千伏及110千伏电压等级均降幅0.0427元/千瓦时，220千伏及以上降幅在0.0527元/千瓦时。峰谷价差空间至少扩大1.5分。 此外还取消了电解铝、氯碱生产用电等电价分类，部队、狱政用电执行居民用电合表电价。
金属及行业要闻
【智利Codelco董事会批准13.83亿美元用于Salvador项目检修】1月5日消息，智利国有铜矿商--智利国家铜业公司(Codelco)周二在一份声明中称，公司董事会已批准13.83亿美元预算，用于检修其老化的Salvador铜矿项目。该公司在一份声明中表示，拉霍印加项目(Rajo Inca)的建设将从将从今年开始，该项目将把Salvador铜矿从地下矿山改造成露天矿山，最初的工作是剥离覆盖矿藏的岩石，为期22个月。
【智利国家铜业公司11月铜产量增加，大型私有铜矿产量下降】1月5日消息，智利国家铜业委员会（Cochilco）表示，该国国有矿商--智利国家铜业公司（Codelco）11月铜产量同比增加7%至166,100吨，而必和必拓（BHP）旗下的Escondida铜矿的产量则同比下降12%至90,800吨。由英美资源集团（Anglo American）和嘉能可（Glencore）共同拥有的Collahuasi铜矿11月产量为48,200吨，同比下降15%。
LME注册仓库铜库存为105,425吨，自去年10月中以来下降了40%以上，目前处于去年9月以来的最低水平。12月底，对LME市场锡供应的担忧推动现货锡较三个月期锡升水升至每吨逾220美元。该升水最新报每吨162美元。
【惠誉：预计2021-2029年全球锌矿山产量年均增速为1.8%】惠誉方案最新报告预测，未来几年全球矿山锌产量将恢复增长。2013-2020年，全球矿山锌产量几乎下降了10%，从2021年开始将出现多年上升趋势。锌价上涨刺激新的锌矿项目上马以及停产矿山重新开始生产，这种趋势在2021年将持续。预计2021-2029年，全球锌矿山产量年均增速为1.8%，而过去10年只有0.2%。
【美国启动铝进口监测与分析系统 追踪铝贸易动向】美国商务部国际贸易管理局已经启动了铝进口监测与分析系统（AIM），以追踪铝贸易流向。AIM系统将作为预警机制，帮助发现铝贸易趋势和流向的变化。美国铝业协会会长兼首席执行官汤姆·多宾斯表示：“这对美国铝业公司和工人来说是个好消息，新计划“将使企业和公众能够更好地发现涉及铝产品的潜在转运和规避行为，从而有助于确保国内生产商能够在公平竞争的环境中竞争。”》查看详情
【阳江强力一期项目春节前全面投产！年产5万吨铝板带】日前，阳江强力新材料科技10万吨铝板带、2万吨复合材料项目一期完成土建工程，其中冷轧生产线进入试产阶段，热轧生产线车间和熔炼铸造车间正全力安装设备，预计今年春节前全面投产，年产能达5万吨。》查看详情
【罗平锌电：拟与公司控股子公司胜凯锌业签订购销协议】据报道，云南罗平锌电股份有限公司为延伸产业链，拟与公司控股子公司胜凯锌业签订《购销协议》，约定在协议有效期内（原则一年一签）向胜凯锌业销售锌水全年约为50,000吨，价格依据市场价格变化调整。
【美国财政部宣布对伊朗钢铁部门相关企业实施制裁】美国财政部制裁了几家与伊朗钢铁行业有关的公司，其中包括总部在中国的石墨电极供应商开封平煤新型炭材料科技有限公司。该机构在声明中称，美国还制裁了12家伊朗钢铁制造商或控股公司，以及一家伊朗主要金属和矿业控股公司的三家外国销售代理商。
【印度4-12月所有铁矿石运输量同比增加28.64%】1月5日消息，印度港口协会（IPA）公布的数据显示，2020年4-12月，该国所有铁矿石（矿块、矿粉和球团矿）货物运输量为5066.2万吨，较上年同期增加28.64%。
【2020年1-11月全国累计生产粗钢同比增5.50%】中国钢铁工业协会近日发布的数据显示，2020年1月-11月全国累计生产粗钢9.61亿吨，同比增长5.50%;生产生铁8.13亿吨，同比增长4.17%;生产钢材12.02亿吨，同比增长7.03%。其中11月，向世界钢铁协会报告的64个国家粗钢产量为1.583亿吨，同比增长6.6%。值得注意的是，尽管中国钢铁工业占据全球半壁江山，但铁矿(996,9.00,0.91%)石尚高度依赖于进口。
【西藏珠峰将持有珠峰香港54%股权 推进锂盐湖扩产开发】1月4日晚，西藏珠峰公告称，公司以现金714万美元向LEADING RESOURCES GLOBAL LIMITED（中文名“领源环球有限公司”，简称“领源环球”）收购其持有的Tibet Summit Resources HongKong Limited（注册地香港，注册资本港币1000万元，中文名“西藏珠峰资源（香港）有限公司”，简称“珠峰香港”）9%的股权。》查看详情
赣州市钨业协会2021年1月份钨市场预测价：黑钨矿（55度）8.58万元/标吨、APT13.12万元/吨、中颗粒钨粉210元/公斤。(价格仅供参考，商业风险自理。)
全球最大黄金ETF--SPDR Gold Trust 持仓较上日减少0.10%或1.17吨，当前持仓量为1186.78吨。
终端资讯
【交付近50万辆 特斯拉公布2020年成绩单】根据特斯拉日前公布的数据显示，在刚刚过去的2020年第四季度，特斯拉在全球交付的Model 3、Model Y、Model S和Model X(参数|询价)共计180570辆。尽管这一数据比特斯拉曾经预测的19-20万辆还有一些距离，但超过18万辆的交付总量也确实创下了品牌单季度交付量新高。》查看详情
【特斯拉与松下达成新的电池协议 新电芯性能再度提升】特斯拉在今天提交给美国证券交易委员会（SEC）的一份文件显示，其已经与松下达成了新的一个电池协议。消息人士称这是上周特斯拉与松下签订新的“2021定价协议。”》查看详情
【建设30万片集成电路用300mm高端硅片产线 新昇半导体二期开工】1月4日，上海临港新片区10个产业项目参加全市重点产业项目集中开工仪式，涉及总投资超300亿元。
【将建成高端元器件制造基地 70亿元高端元器件制造项目签约落户嘉兴】1月4日，浙江嘉兴科技城举行了集中签约仪式，仪式上，半导体光电集成芯片项目和高端元器件制造项目等8个项目签约落户，总投资88.8亿元，涵盖集成电路、生物医药等领域。
【严打哄抬房价 广州专项整治房地产市场秩序】近期，广州市住建部门按照工作计划，正在深入开展房地产市场秩序专项整治行动，严厉打击哄抬房价和虚假房源、虚假广告、虚假销售等违法违规行为，进一步整顿和规范房地产市场秩序，切实维护购房群众合法权益。
