SMM 3月18日讯：近日，横店东磁接受接受投资者活动调研，其中提到，目前3月份时点公司光伏产品库存很低。 根据目前排产情况来看，5月份时点的在制、在途、在库的总体库存不超过200MW。 此外，公司表示，宜宾一期项目从去年11月达产后，一直在满负荷生产，且在自身产量不能满足客户需求的情况下，还会有部分的外协。现在TOPCon电池入库效率在25.4%。预计宜宾二期项目在今年8月初步建成、10月达产，预计今年能产出1.5GW-2GW。 此外，光伏板块方面，公司全年总计实现128亿元的营收，盈利同比接近翻番，总计实现出货量约10GW，同比增长24%。2024年公司力争实现营收和盈利双增长，光伏产品出货力争同比增长 50%、锂电出货力争同比增长 50%，磁材产业在稳健发展的基础上积极推进深度国际化。 锂电板块方面，公司共实现20.5亿元的营收，同比增长 31 %。出货 3.4 亿支，同比增长 75%。在巩固二轮车市场领域的同时，电动工具、智能家居等领域应用拓展成效不错，预计后续能会给公司带来新的增量市场。 在2024年的产能布局上，公司将继续加大先进产能和产线技改投资，积极推进四川东磁二期6GWTOPCon高效电池、连云港东磁二期5GW TOPCon高效组件、东南亚2GW TOPCon高效电池项目、越南和泰国磁性材料项目的落地。 提及2024年光伏组件出货目标，横店东磁表示，公司2023年光伏产品出货约10GW，2024年公司光伏产品出货力争同比增长 50%。按区域来看，国内市场出货占比约 30%，欧洲 50%左右，美国 10%左右，剩余市场在日韩、澳洲、拉美等地区。值得一提的是，横店东磁表示，从利润总量来看，欧洲市场的光伏产品盈利情况更好；从单瓦盈利方面来看，日本、美国会更好，国内也有部分走量。 被问及欧洲市场2024年的预期，横店东磁表示，欧洲市场需求增速预计同比增长20%。欧洲去库存后，TOPCon订单比较理想，发货很快。组件和白组件价差随着各家友商介入，价差在缩小，但批量的出货上，横店东磁组件稳定性会更好一些。 至于2024年一季度组件出货环比情况，横店东磁表示，预计2024年一季度组件出货环比增长30%左右。目前看 3-5 月份的排产力度较大，公司除自身产能外会外协一部分来补充供给。 提及对未来价格的预测，横店东磁表示，公司海外出货很大，库存比去年四季度有很大改善，TOPCon仍然缺货，叠加国内需求，可能会有3个月或几个月的价格反弹（涨价） ；此外，公司表示，后续2~3年，公司电池的扩产技术路线将均已TOPCon为主，如宜宾二期，年末效率有望26.5%。未来技术路线将视生产经营情况以及下一代技术路线成熟情况来推进。按照今年 15GW 出货目标，今年预计再增加 6-7GW 产能，也是比较合理。 而众所周知，组件价格自1月下旬以来便整体维持稳定，并无太大的变动，不过上周，据SMM最新调研显示，在多家企业组件上调订单报价之后，市场组件成交重心继续上移，头部企业手中高价订单增加，但目前市场低价订单仍在甚至不断涌出，组件市场成交价格未变。 》点击查看SMM光伏产品现货报价 截至3月18日， 单晶PERC组件双面-182mm 报价暂时持稳于0.86~0.99元/瓦，均价报0.93元/瓦； Topcon组件-182mm 现货报价持稳于0.9~1.01元/瓦，均价报0.96元/瓦。

SMM 3月14日讯：在2月底的投资者活动报告中，晶科能源被问及公司行业及公司排产变化的原因，晶科能源表示，2024年一季度是行业需求传统淡季，2月行业开工普遍较低， 不过随着节后国内外新增需求启动，以及此前红海地区局势导致欧洲库存去化加速，3 月排产环比增速较为明显。 公司目前N 型TOPCon 电池有效年化产能在70GW以上，开工率处于行业领先水平。 3月组件开工率方面，据SMM调研显示，3月光伏下游需求较前两个月确实出现了明显的增长，SMM预计3月国内组件排产预计将达到54GW左右，环比2月提升高达80%，这主要得益于前期的历史遗留订单以及春节过后国内及海外市场开工对需求的复苏，而电池片在此刺激下3月排产也将达到60GW左右，环比提升在50%左右。 提及近期能否看到组件价格上涨的问题，晶科能源表示，目前部分原料辅材价格上升，叠加春节前后低排产低库存，在市场需求逐渐回暖的背景下，组件价格阶段性企稳反弹符合此前市场判断。过去两个月市场非理性的低价竞争公司很少参与，未来会结合市场变化情况及时对价格策略做出相应调整。 而价格方面，据SMM了解，近期市场确实有关于组件涨价的消息，但是SMM认为，对于当前的组件市场是否涨价需要更全面的视角看待。首先，确实存在部分厂家调高报价的行为，但要注意的是，即便这些厂家也只是对部分招标，订单有涨价行为，并不是全部上涨，对于当前组件厂家来说，多为手中高低价订单参杂。其次，目前对于当前一二线组件企业来说，市场态度亦有一定分歧，存在部分企业低价抢占市场行为。因此整体来看，当前组件市场确实会出现部分厂家、经销商报价上涨的消息，但整体市场组件成交区间未变。 而对于后续组件市场的价格走势预测，据SMM调研了解，当下组建企业在手订单良好，一二线企业多集中在80%左右，部分较为看重市场份额的企业甚至接近满订单。这不仅将对二季度的组件排产产生有力的支撑，也确实会对组件价格带来一定积极的影响。 但需要注意的是，目前组件价格后续能否上涨绝不仅仅取决于终端是否压价，甚至更多取决于组件企业能否达成撑市的一致观念以及上游譬如硅片、多晶硅的价格能否上涨，给组件带来自上而下的支撑。 对于2024年组件市场的预期，晶科能源对市场需求依旧保持乐观，其预计全球组件需求可实现20%以上的同比增长。 主要市场中，国内铁路高速公路沿线，南水北调两侧等光伏新应用场景不断增加，且分布式各地政策出台有利于规范市场。美国 IRA 补贴和降息预期支撑需求增长。欧洲市场由于红海局势导致海运运力紧张，库存加速去化，需求有所回暖。公司在欧洲库存处于低位。 此外，晶科能源提到，公司产能以N型TOPCon为主，存量Perc电池产能占比不到两成，且当前有较多订单覆盖，后续会结合市场需求和开工情况在会计准则范围内处理。 至于N型和P型生产成本差异方面，晶科能源表示，截至2023年年底，公司N型TOPCon与Perc一体化生产成本基本持平。未来随着新的N型TOPCon电池提效技术持续导入和辅材方案优化，N 型仍有较大提效降本空间。此外，山西大基地的集约化创新生产模式亦可大幅度降低运营成本。 而值得一提的是，2月底，晶科能源发布2023年业绩快报，据其公告显示，公司2023年共实现1186.82亿元的营收，同比增长43.55%；归属于上市公司股东的净利润为74.86亿元，较上年同期增长154.97%。 对于公司净利润大幅增长的原因，晶科能源表示主要是公司光伏组件出货量大幅增加所致。 晶科能源表示，2023 年，在全球光伏装机总量稳步增加的同时，光伏市场对于 N 型先进产品的需求逐渐成为主流。随着技术变革全面推进，新老产能加速迭代，行业供需关系的变化造成终端产品价格呈总体下降趋势。面对行业周期波动下的激烈竞争，公司始终坚持以客户需求为导向，凭借 N 型 TOPCon 技术和产品的持续领先，以及全球化运营和一体化产能等方面的优势，实现 N 型组件出货快速放量，带动经营业绩较上年同期大幅增长。

SMM 3月13日讯：近期，阿特斯发布其2023年业绩快报，报告显示，公司2023年共实现513.1亿元的营收，同比增加7.94%；归属于上市公司股东的净利润约29.03亿元，同比增加34.61%。 对于报告期内公司业绩增长的原因，阿特斯表示，主要原因是公司光伏组件、系统产品销量增长，同时公司受益于一体化产能结构优化，产品综合成本下降，经营业绩提升。 且报告期内，得益于全球对绿色能源的巨大需求和“双碳”目标的驱动，光伏市场需求旺盛，公司基于光伏组件先进技术、国际化领先经营能力、品牌和渠道、运营效率等方面的优势，稳步提升组件业务的市场规模和盈利能力，多管齐下带动公司营业收入及营业利润大幅增长。 同时，公司充分发挥全新 N 型产能布局的后发优势，迅速实现 N 型技术的升级，提升一体化产能布局和产业链上下协同效应，持续推进运营端降本增效。在储能业务领域，公司发挥储能业务在手订单多、海外市场渠道广和服务能力强的优势，围绕储能业务打造第二增长曲线，为公司在国内外市场以及光储两个赛道齐头并进夯实基础。 公开资料显示，阿特斯是全球主要的光伏组件和大型储能系统产品制造商之一。公司以光伏组件业务为基础，向光伏应用解决方案领域延伸。光伏应用解决方案包括大型储能产品、户用储能产品、光伏系统业务和光伏电站工程EPC业务。 值得一提的是，虽然阿特斯组件销量增长明显，但是回顾2023年的国内组件市场，却依旧没能摆脱下跌的命运。据SMM了解，因2023年整个光伏行业产能过剩，上游原料价格的走跌以及组件自身产品同质化的问题，2023年组件价格走势以下跌为主，且在2023年间组件几乎很少有反弹行情，仅仅在年初时间依靠硅料的大幅反弹出现小幅上涨，据SMM历史价格显示，2023年组件价格年度跌幅达44.75%左右。 而进入2024年之后，不论是 单晶PERC组件双面-182mm 还是 Topcon组件-182mm 价格依旧呈现出先下跌后持稳的态势。不过近期，在3月组件排产有望大幅增加，且下游整体需求确实较前两个月出现明显增长的背景下，关于组件涨价的传闻甚嚣尘上。 》点击查看SMM光伏产品现货价格 不过据SMM最新调研显示，当前，确实存在部分厂家调高报价的行为。但需要注意的是，即便这些厂家也只是对部分招标，订单有涨价行为，并不是全部上涨，对于当前组件厂家来说，多为手中高低价订单参杂。 其次，目前对于当前一二线组件企业来说，市场态度亦有一定分歧，存在部分企业低价抢占市场行为。因此，综合来看，当前市场确实会出现部分厂家、经销商报价上涨的消息，但整体组件市场成交区间未变，价格低位未变。 提及二季度组件市场的预期，SMM了解到，目前组件企业在手订单情况良好——一二线企业多集中在80%左右，部分较为看重市场份额的企业甚至接近满订单。这不仅将对Q2的组件排产产生有力的支撑，也确实会对组件价格带来一定积极的影响。 但需要注意的是，目前组件价格后续能否上涨绝不仅仅取决于终端是否压价，甚至更多取决于组件企业能否达成撑市的一致观念以及上游譬如硅片、多晶硅的价格能否上涨，给组件带来自上而下的支撑。 》点击查看详情 而3月8日，阿特斯还发布了投资者活动报告，其中提到，随着光伏产品价格的持续下降，具备度电成本低、应用场景广泛等特点的光伏，是新能源的主力能源供应形式。同时，全球能源结构转型、双碳目标实现的大方向在，潜在的市场需求就在，光伏仍是一个需求持续增长的行业。光伏也是一个技术快速革新的行业，比如现在N型对P型的切换。随着N型产品逐步替代 P型产品，老旧产能将被淘汰，阿特斯历史包袱轻、新增的先进N型产能的规划和布局，以及地缘政治风险下全球领先的国际化能力等特点，叠加公司快速崛起的第二增长曲线储能业务贡献，将逐步凸显出其后发优势。阿特斯的发展向来是持续且健康的，包括对风险的管理和控制，经过 20 多年行业周期波动的历练，公司已具备较强的穿越行业周期能力。 此外，公司表示，随着光伏从“P”时代切换到“N”时代，公司产品也随之变化，公司上市以后，重点布局先进的 N 型制造产能，2024 年公司主流产品出货将会是N型Topcon产品。 组件出货量方面，阿特斯表示，公司预计2024年组件出货量总计42~47GW。储能系统方面，大型储能系统出货量在6~6.5GW。出货区域分布主要以北美为主。 提及公司在美国本土光伏产能的布局，阿特斯表示，公司在美国德克萨斯州梅斯基特建立了 5GW N 型TOPCon光伏组件工厂，该工厂 2023 年已经正式投产，近期已经开始交付产品。根据公司 2023 年 10 月 31 日披露《关于投资建设美国年产 5GW 高效 N 型电池片项目的公告》显示，公司根据全球战略发展和海外产能规划需要，为进一步增强公司成品组件在美国市场的竞争力，提升公司产品市场占有率，公司计划在美国组件产能投资的基础上，持续布局海外N型电池片产能，启动美国阿特斯年产5GW高效N型电池片项目计划，预期2025年底投入生产。

3月10日，内蒙古能源3个内蒙古沙戈荒光伏大基地项目中标候选人公布，合计规模4009MW。 三个项目的第一中标候选人分别为中国能源建设集团广西电力设计研究院有限公司、中国电建集团北京勘测设计研究院有限公司、内蒙古电力勘测设计院有限责任公司，投标单价分别为1.978元/W、1.988元/W、2.046元/W。 1、内蒙古能源阿拉善盟高新技术产业开发区100万千瓦光伏项目EPC总承包工程 设备、材料供货：承包人承担整个项目所需的组件、逆变器、箱变、支架、支架基础、35kV集电线路、220kV升压站、涉网设备(包括但不限于光功率预测设备、OMS、DCCS、OCS等）、光储信息系统远动机及其配套设施、材料（含所需辅材）的采购、运输，承包人负责本招标项目的所有设备及材料的卸货、二次倒运、场内运输、保管、管理及移交等工作。 工期要求:2024年4月1日开工，2024年11月16日完成全容量并网。 2、商都150万千瓦光伏草业项目EPC总承包工程： 设备、材料供货：承包人承担整个项目所需的组件、逆变器、箱变、组件支架、支架基础、35kV集电线路、电缆及光缆、220kV升压站、涉网设备(包括但不限于安稳设备、光功率预测设备、OMS、DCCS、OCS等）、光储信息系统远动机及其配套设施、材料（含所需辅材）的采购、运输，承包人负责本招标项目的所有设备及材料的卸货、二次倒运、场内运输、保管、管理及移交等工作。 工期要求:计划2024年4月15日开工（具体开工日期以招标人或监理人通知为准），2024年11月16日具备全容量并网条件。 3、乌兰布和沙漠东北部新能源基地先导工程100万千瓦光伏发电项目EPC总承包 注：乌兰布和沙漠东北部新能源基地先导工程100万千瓦光伏发电项目升压站2座。 设备、材料供货：承包人承担整个项目所需的组件、逆变器、箱变、支架、支架基础、35kV集电线路、220kV升压站（2座）、涉网设备(包括但不限于光功率预测设备、OMS、DCCS、OCS等）、升压站及光伏场区视频监控系统、光储信息系统远动机及其配套设施、材料（含所需辅材）、备品备件等本项目所需所有设备及材料的采购、运输、卸货、二次倒运、场内运输、保管、管理及移交等工作。工期要求:2024年3月30日开工（具体开工日期以招标人或监理人通知为准），2024年11月16日完成全容量并网。

受春节假期影响，2月国内光伏组件整体招标项目较少，据集邦咨询不完全统计，2024年2月，国内共公布了约10.9GW光伏组件招标，环比下降35.5%，同比下滑62.7%，主要是恰逢春节假期，多数招投标项目暂缓，预计待假期结束后，3月国内组件招投标数量有望加速增长。 1-2月国内N型组件招标占比近八成，P型组件有望加速退出市场 据不完全统计，2024年1-2月国内光伏组件招标量达27.8GW，同比下降15%，其中GW级组件招标业主仅9家，占总体招标量的90%；虽总体招标量下滑，但仍有一些大型项目在稳步推进中，中国石油天然气集团有限公司2024年集团公司7GW N型光伏组件集采、三峡集团2024年光伏组件框架集中采购 （第一批次）项目招标共9GW光伏组件等，是1-2月国内组件招标的主力。值得注意的是N型组件接受度上升，需求持续旺盛。在大型组件集采招标中，中国石油7GW组件集采全为N型，三峡集团9GW光伏组件招标中，约有8.5GW明确提出招标N型组件；1-2月N型组件招标量达21.76GW，占比达78.3%；P型组件招标需求锐减，有望加速退出市场。 双面组件认可度提高，招标占比突破50% 当前市场上提供的P型组件版型功率大致都在550Wp及以上，N型组件版型功率在565-575Wp及以上。2024年1-2月，540W及以上的组件招标规模约15.1GW，占比54.3%，570W及以上组件招标规模为11.4GW，占比41%，600Wp以上的组件招标规模1.35GW，占比4.86%；2024年2月光伏组件招标均未明确尺寸要求，考虑到目前各厂商生产的组件产品基本为大尺寸，未明确尺寸组件招标基本为大尺寸（182&210），166尺寸产品已基本退出市场。 随着下游终端市场对双面发电组件发电增益的认可，双面组件招标量逐渐增多，在27.8GW组件招标中，明确单面/双面光伏组件招标规模达14.44GW，均要求为双面组件，其中双面双玻招标规模占比约22%。 组件投标价格反弹信号明显，HJT组件红利仍存 P型组件供需错配，经历持续磨底后，投标低价有所上涨。1月华能集团2GW P 型双面双玻组件招标最低投标价格跌至0.79元/W，创下新低；2月泉兴集团250MW P型组件集采开标，投标价格在0.82元/W-0.88元/W之间，投标均价为0.851元/W，虽投标均价较此前仍维持下降态势，但投标低价较上月上涨0.03元/W。受产业链成本上升及P型组件供需错配问题逐渐显现，预计3月P型组件投标价格有一定上涨空间。 N型组件投标价格亦然，价格反弹信号明显。2月共有约8.49GW N型组件集采开标，投标价格在0.82元/W-1.3元/W之间，投标均价为0.948元/W，较1月均价上涨0.016元/W；其中，月初中国石油约有7GW N型组件集采开标，价格为0.82元/W-0.98元/W，投标均价约为0.911元/W左右，价格持续探底；下半月N型组件投标均价来到0.861元/W-1.3元/W，投标均价为0.984元/W，较此前价格反弹明显，主要受主辅材价格上涨影响，出于对利润修复的需求，多家头部企业挺价。 需要关注的是HJT组件仍有较好议价空间，泉兴集团710W及以上HJT双面双玻组件投标价格在1.03元/W-1.3元/W之间，均价为1.116元/W，对比同项目N型TOPCon组件投标均价0.885元/W，价差0.23元/W，HJT组件红利空间依旧可观。 一线企业中标规模占比69%，通威、协鑫、晶澳已定标规模较多 2024年1-2月已公布中标结果及中标候选人的规模达78.3GW，含已定标规模22.3GW，第一中标候选人规模56GW；在已明确中标容量的组件中标结果中，晶澳、晶科、隆基、天合四家一线企业中标规模达54.23GW，占比达69.3%；TOP5企业（隆基、天合光能、晶科、通威、阿特斯）中标规模达57.7GW，占比73.7%。通威、协鑫、晶澳已定标规模较多，分别为2.5GW、2.16GW、1.56GW；隆基、天合、晶科第一中标候选人中标规模居多。 总的来说，2024年1-2月国内N型组件接受度进一步上升，招标占比近八成，有望迅速实现市场产品迭代升级，挤占P型份额，P型组件有望快于此前预期退出市场；双面组件招标量逐渐增多，双面双玻组件认可度提升；受主辅材价格上涨影响及对利润修复的需求组件投标价格反弹信号明显，HJT作为新一代组件技术红利空间依旧可观。

3月8日，华能集团2024年光伏组件框架协议采购招标中标结果公布，中标企业共计8家，来自于晶澳科技、晶科能源、华耀光电、隆基绿能、通威、协鑫集成、东方日升、华晟新能源。 从中标价格来看，标段1中标均价0.842元/W；标段2投标均价0.887元/W；标段3投标均价1.07元/W。最低价为0.83元/W，由华耀光电报出；最高价为1.12元/W，由隆基绿能报出。 招标公告显示，华能集团2024年光伏组件框架协议采购招标，本次框架协议预估采购总容量10GW，框架协议有效期自协议发布之日起至2024年12月31日。 本次框架协议分3个标段，标段划分如下：

从头部组件企业获悉，今年以来分布式光伏市场组件订单持续火爆，媲美去年12月。而从参展企业的展出产品以及反馈信息，也可一探分布式光伏市场的发展趋势。 一、设备 1、大功率组件“上屋顶” 在高效技术叠加之下，光伏组件功率快速攀升，600W+、700W+已成各家组件企业的主推产品。但大功率组件不仅仅是地面电站的“心头好”，同样快速飞向屋顶。展会现场，有头部组件企业明确提出“700W+组件上屋顶”。 据组件企业介绍，分布式光伏特别是户用分布式，尤其青睐大功率组件，主要源于主流租赁模式下，屋顶按块收取租金，对于开发商而言，大功率组件不仅可减少租金，且可进一步降低BOS成本，从而推广意愿强烈。 2、n型组件大跃进 p、n型的快速迭代同样快速反应在分布式光伏市场上。根据 InfoLink 统计，2023 年 p型与 n型市占率分别约 71% 、 27%，但预计今年n型占比将快速提升至79%。 就分布式市场而言，据组件企业反馈，今年分布式光伏市场n型产品占比或超过60%以上，“迭代速度大大超越预期。” 3、细分市场需求广受关注 分布式光伏场景的多样化也决定了对组件产品的需求不同，进而推动组件厂商不断推陈出新。如针对分布式光伏电站的易积灰痛点，隆基、晶科、天合纷纷推出防积灰组件；适应湿热环境，隆基新推耐湿热新品等。 此外，轻质柔性组件备受关注，主推企业包括南京日托光伏、上迈新能源、品诚晶耀等。据相关企业介绍，轻质柔性组件的主力市场包括承载受限的屋顶以及曲面建筑等，目前最高功率可达500W+，但价格方面，柔性组件价格是常规组件的两倍左右。 4、价格厮杀下的质量隐忧 自去年下半年以来，在产能出清及市场厮杀之下，光伏组件价格快速腰斩，特别是p型组件去年底单瓦价格甚至有跌破0.8元。在本次山东光伏展上，也有企业高调打出“组件0.7+元/W”横幅。不过，据参展人员透露，部分展出产品并不能达到产品上宣称的最高功率，价格可以0.6甚至更低，但产品的合规性以及质量究竟如何存疑。 在此也提醒广大分布式光伏投资商及业主，在设备选型上，严格甄选品牌，严查组件质量，以防不必要的损失。 5、工商业逆变器向更高功率迈进 逆变器设备，为进一步降低系统成本，工商业逆变器由主流110kW、125kW向更高功率150kW迈进，阳光电源、特变电工、禾望电气、古瑞瓦特等纷纷展出150kW工商业组串逆变器。且为适配大功率组件，逆变器接入电流继续攀升，有头部企业110kW组串逆变器接入电流已最大提升至64安培。 二、项目开发 1、抢并网 无论是从设备商亦或开发商的反馈来看，分布式光伏业务火速回暖的一大推动力无疑来自于电网接入的倒逼。 众所周知，自去年下半年以来，河北、山东、黑龙江、河南、浙江、广东、福建多省陆续发布分布式光伏接网承载力预警情况，可新增开放容量为0的地区持续快速蔓延。由此，接下来电网接入将是分布式光伏竞相争夺的“新指标”，电网承载能力也将成为限制分布式光伏新增装机的重要因素。 2、平台竞争激烈 一面是告急的消纳空间，另一面则是汹涌的开发企业。据介绍，仅在山东展，分布式光伏平台企业多达30余家，从正泰安能、天合富家、晶澳智慧能源等传统光伏开发企业，到创维光伏、海尔纳晖、TCL光伏科技、美的等家电企业悉数入场，还有当地平台企业逐步向外拓展业务。 就模式及方案而言，户用全款、合作共建、经营性租赁、纯租赁以及工商业合同能源管（EMC）、业主自投、零碳惠、全额上网等应有尽有， 平屋顶、斜屋顶、平改坡、阳光棚、BIPV等方案齐全，并且从流程到服务等不尽相同，平台竞争激烈。 3、渠道费上涨 平台之间的激烈竞争，叠加广而分散的屋顶资源，这也决定了分布式光伏开发对渠道商的依赖以及渠道费的水涨船高。据悉，去年山东户用市场，一块光伏板的中介费高达300~400元，较此前出现翻番增长。 工商业屋顶居间业务费，在山东展上，有企业明确打出“0.05~0.3元/W”。 4、集中汇流模式广受关注 在接入容量明显限制分布式光伏装机潜力的行业背景下，从政府到各开发企业无不探索突围路径。由此，集中汇流模式逐渐成为企业宣传重点，“没有空间也能装”的flag出现在多家平台企业的宣传册上。 据介绍，集中汇流指将多个居民屋顶光伏电站经过汇流路线，通过升压设备，集中升压进行并网，按非自然人并网要求及流程建设与管理方案。集中汇流模式适用于低压配电网已无接入容量、供电所支持增投变压器且上一级变压站有足够容量以及村落相对集中的整村屋顶开发。 5、台区配储走入市场 集中汇流之外，可以实现变压器扩容的路径还有台区配储，即通常安装在配电变压器所在的电力配电站或台区内，分布式光伏的过载发电量可不经过变压器直接存储在储能设备，从而解决了变压器的容量不足问题，且可应对配电网中的瞬时负荷波动和峰值负荷需求，提高电网的稳定性。 据相关企业测算，以配储比例15%，配置200kW/400kWh储能系统为例，约可增加1.2MW的分布式光伏开发容量，储能系统成本约增加0.4~0.5元/W。 质量、消纳、配储、入市……刚刚展开的2024年，无疑也是分布式光伏的又一个拐点之年，而行业的健康可持续发展，即依赖于各级政府的政策规范，更得益于无数业内企业解决方案以及商业模式的创新和突破，多方获益、助力零碳。

SMM 3月8日讯：3月8日，光伏设备板块盘中快速拉涨，一度涨超4.7%，随后涨幅虽有所收窄，但依旧稳坐行业板块涨幅第一的宝座，截至日间收盘，光伏设备板块指数以4.5%的涨幅报1250.23。 个股方面，海优新材涨18.45%，宇邦新材涨11.08%，聚合材料涨10.6^%，国晟科技、安彩高科、德业股份、福莱特等4股涨停，钧达股份、阳光电源、中信博、晶澳科技等多股纷纷跟涨。 消息面上，彭博新能源财经方面消息显示， 2023年全球光伏新增装机再创新高，同比增长76%达到444GW。同时，其预计，2024年全球光伏新增装机预计增速放缓，再同比增长29%，达到574GW。 而在SMM近日在迪拜召开的 2024 SMM零碳之路-光伏与储能峰会 上，SMM大数据总监刘小磊也对未来全球光伏新增装机量作出预测，其表示，2022年到2023年，全球光伏新增装机量同比增长68%， 预计2023年到2024年，全球新增光伏装机量或同比增长8%至417GW左右； Jinergy海外销售总监Ben Yu也提到， 根据BNEF 2023年第三季度全球光伏市场展望方面的数据显示，保守估计到2025年全球光伏新增装机容量总计479GW左右，乐观情况下，预计到2025年全球新增光伏装机容量总计563GW左右。 而此前， TrendForce 也曾发布报告指出，预计 2024 年全球光伏装机同比增长 20% 至 468GW ，有望继续超预期。 由以上种种不难看出，虽然市场上针对2024年全球光伏装机量的预测不尽相同，但是毫无疑问，2024年全球光伏装机依旧有良好增长的预期。 国内方面，据国家统计局数据显示，2023年光伏新增并网容量21630万千瓦，同比上年增长147.46%，截至2023年底光伏累计并网容量60891.8万千瓦，同比增长55.32%。且据此前工信部数据显示，2023年我国光伏产业技术加快迭代升级，行业应用加快融合创新，产业规模实现进一步增长。根据光伏行业规范公告企业信息和行业协会测算，全国多晶硅、硅片、电池、组件产量再创新高，行业总产值超过1.7万亿元。 国信证券发布研报称，随着消纳、收益、用地和成本问题的解决，我国光伏装机仍将保持稳定增长。前期板块回调充分，底部逐步确认，随着价格和开工回暖，光伏板块迎来中期配置机遇。建议关注N型产品产比高，钙钛矿等新技术布局领先企业投资机会；东兴证券表示，3月国内外光伏和储能需求逐步回暖释放，光伏行业基本面边际改善可期；中原证券则表示，光伏行业股票估值处于历史低位，老产能出清和技术迭代仍在过程中。 此外，两会期间关于光伏方面的利好不断，以及3月组件排产相较2月或将大幅回升这几方面，同样是为近期光伏设备板块提供上行动力的支撑之一。 据SMM最新统计数据显示，2月国内组件产量约为30.5GW，环比1月减少20.98%。国内企业2月排产继续大幅下探，主要原因在于春节假期停工放假以及下游需求清淡影响——2月国内多个项目停滞叠加海外需求偏弱导致组件排产大幅降低。 但由于 1-2 月的订单滞后以及 3 月国内外市场的恢复， SMM 预计 3 月组件排产迎来大复苏——预计排产将达到54 GW 左右。 组价价格方面，以 单晶PERC组件双面-182mm组件 为例，其价格本周暂时维持稳定，持稳于0.86~0.99元/瓦，均价报0.93元/瓦。 》点击查看SMM光伏产品现货报价 据SMM调研显示，本周组件价格未见涨势，新出某组件企业竞标价格仍然维持低位，但同样仍有部分组件企业尝试高价撑市。3月组件排产将提升至45GW左右，虽然面临累库风险，但考虑到当前价格对多数组件企业都面临较大现金成本，因此，组件价格也难大幅下跌。 企业方面，目前已经有多家企业对媒体提及其3月组件增长的情况，隆基绿能方面表示，结合光伏市场需求变化和公司订单情况，公司适度上调了2024年3月组件排产规模，以保障国内外客户的产品需求。 晶科能源方面也在此前表示，随着节后国内外新增需求启动，以及此前欧洲库存去化加速，3月排产环比增长较为明显，公司目前N型TOPCon电池有效年化产能在70GW以上。 且值得一提的是，在2023年国内光伏新增装机量提升明显的情况下，国内不少光伏辅材、光伏设备等企业2023年净利润增长明显，光伏太阳能支架企业中信博此前便发布2023年业绩预告称，其预计2023年归属于上市公司股东的净利润或同比大涨696.7%..... .SMM之后将整理光伏产业链中较为“赚钱”的企业合集，敬请关注！

供应过剩 光伏产业链价格跌跌不休 因供应过剩、库存压力巨大等因素压制，本周硅片价格继续走跌，据SMM报价显示，3月8日N型硅片价格指数跌至1.93，而上周五为2.05；单晶硅片G12-210mm（160μm）在1个多月的稳定横盘后今日再次下跌2.59%至2.83元/片。而在去年的今天，其价格还在8.18元/片的高位。 据SMM调研显示，3月国内硅片企业继续维持高排产状态，近期硅片企业累库情况尤为严重，部分企业库存逐渐逼近10亿片大关，市场排库竞争激烈，导致硅片价格一路走跌。 在产能过剩、企业间竞争激烈的情况下，光伏各环节产品价格从去年开始开启持续下跌模式。一些企业通过低价竞争的方式抢占市场份额，甚至出现了亏本抢单的情况。 从原料端来看，3月8日，SMM多晶硅复投料价格报61.50元/千克，去年今日价格为219.5元/千克。 从下游组件来看，3月8日，SMM单晶PERC组件单面-166mm均价报0.89元/瓦，去年今日价格为1.71元/瓦。 3月组件、电池排产增加 市场能否现小阳春？ 在经历了漫长的下跌之路后，近来市场传来一线好消息！ 3月，全球光伏需求将进入旺季，海外市场出货将加快。此外，在1-2月组件排产偏低的影响下，前期遗留订单交付压力增大，春节假期后订单开始陆续交付。受以上消息影响，3月组件、电池排产量增加。 据SMM了解，组件市场排产在萎靡多时之后，预计将在3月大幅起量，或将达到50GW以上。此外，据SMM调研统计，3月电池排产量为53-55gw，单月过剩量有所缩窄，部分企业处于去库期，随着组件排产量的增量，电池池库存量预计进一步走低。 SMM预计，3月排产有转好预期，市场情绪略有回暖，预计短期内组件价格或有所波动，P型组件价格或小幅上行。 协鑫能科相关人士在接受记者采访时表示，尽管涨价幅度不大，但近期市场上组件价格确实有所上升，这主要是部分厂商进行尝试性涨价的结果。同时，其也强调，公司的定价策略会根据实际供需情况进行灵活调整。 隆基绿能表示，随着季节性因素的消除以及行业库存压力的缓解，全球光伏需求将开始逐步恢复，特别是在当前组件价格处于底部位置的时候，也会催生下游市场主动补库的需求。 晶科能源也在此前接受投资者活动调研时表示，在一季度销售淡季，组件价格整体在低位震荡。预计春节后，伴随中国市场大型招投标启动，一线厂商报价有望出现企稳。不同厂商、技术和市场的价格可能出现分化。 国信证券指出，近期硅料新增高品质料爬产缓慢，N型用料供应偏紧，硅片及电池片由于P/N产线大规模转换带来短期P型供需失衡，P型库存明显减少，组件原材料涨价叠加假期低排产低库存，组件价格有望上涨。 但有业内人士表示，虽然组件排产提高，但订单仍进一步向龙头企业集中，中小厂商订单较少，分化现象仍严重，行业洗牌仍在继续。 长期市场前景 晶科能源董事长李仙德表示，今年一季度的市场需求会低于去年四季度，二、三季度可能的趋势是光伏组件价格会调整到一个合理的利润价格，但不会出现1.2~1.3元/瓦的可能性。2024 年全球光伏组件需求有望实现 20-30%的稳健增长。除了中国、欧洲、美国三大主要市场的贡献外，中东、亚太等新兴市场增速较快。 彭博新能源财经光伏分析师谭佑儒表示，中国前五大厂商能够提供的多晶硅，已经完全满足全球今年、甚至是明年的组件需求。哪怕后续有厂商宣布停产或减产，今年多晶硅的供应还是处于供过于求的状态。预计2024年国产多品硅的价格约6-7美元/kg（约合43-50元人民币/kg）。组件方面，未来价格将延续不过1元/W的现状。 SMM认为：国内多晶硅产能或将在2025年达到顶峰，到2026年可能开始出现新增产能投放。当前硅片的产能很高，但同时也受限于石英砂短缺，预计2022年到2027年硅片产能的年复合增长率达18%左右。受产能相对过剩、开工率低以及价格下跌的影响，光伏组件产能的扩张已经放缓。预计2023年到2024年，全球新增光伏装机量或同比增长8%至417GW左右。全球新增装机容量需求占比方面，预计自2023年到2024年，中国在全球需求占比中的比例将从49%下滑至45%，美国需求占比则保持在22%左右。 》查看详情

SMM 3月6日：3月6日，光伏设备板块盘中快速走高，指数一度涨逾5%，临近收盘涨幅略有下调，最终收盘涨幅达3.37%。个股方面，安彩高科盘中涨停，沐邦高科、琏升科技、宇邦新材、福莱特、中信博等多股纷纷跟涨。 消息面上，两会期间，光伏行业利好不断。3月5日上午，十四届全国人大二次会议在人民大会堂开幕，国务院总理李强向大会作政府工作报告。政府工作报告称，积极稳妥推进碳达峰碳中和。扎实开展“碳达峰十大行动”。提升碳排放统计核算核查能力，建立碳足迹管理体系，扩大全国碳市场行业覆盖范围。深入推进能源革命，控制化石能源消费，加快建设新型能源体系。 加强大型风电光伏基地和外送通道建设，推动分布式能源开发利用， 发展新型储能，促进绿电使用和国际互认，发挥煤炭、煤电兜底作用，确保经济社会发展用能需求。 同日， TrendForce 发布报告指出，预计 2024 年全球光伏装机同比增长 20% 至 468GW ，有望继续超预期。 据产业反馈，不完全统计3月组件目前排产增速超过35%，超1月排产。考虑到二、三季度需求逐步释放，预计后续月份组件排产量有望继续提升，3月排产初步验证需求强度。 组件排产方面，SMM此前也预计，随着春节结束，在历史订单遗留以及国内外需求好转的影响下，组件排产出现明显增加，SMM预计3月组件排产将突破50GW。在此背景下，目前组件市场价格大稳小动，企业观点仍存在一定分化，多家头部企业上周价格已经出现上涨导致市场成交重心上移，但仍存在部分低价竞争企业，市场成交区间未发生改变。 截至3月6日， 单晶PERC组件双面-182mm组件 现货报价继续持稳于0.86~0.99元/瓦，均价报0.93元/瓦。 》点击查看SMM光伏产品现货报价 中信证券评价称，春节假期后光伏需求将持续回暖，3月电池组件行业排产或显著走高，且产业链价格有望阶段性修复，进一步明确基本面触底拐点，带动盈利和景气回升。重点推荐光伏辅材、电池、组件和逆变器等环节优质厂商。 此外，近期工信部数据显示，2023年我国光伏产业技术加快迭代升级，行业应用加快融合创新，产业规模实现进一步增长。根据光伏行业规范公告企业信息和行业协会测算，全国多晶硅、硅片、电池、组件产量再创新高。 且在3月6日下午，国家发改委主任郑栅洁还提到， 2023 年， 新动能方面，中国新能源汽车产销量达950万辆，增速超过35%；锂电池产量增长25%； 光伏电池产量增长 54% ；“新三样”出口增长近30%，其中新能源汽车出口120多万辆，增长77.6%，出口量稳居全球首位，带动新车出口数量跃居世界第一。 长江证券表示，当前新能源产业链正值政策发力，市场企稳、外部环境倒逼以及电企提升市值管理重要性的多重因素共振背景之下，行业迎来极佳的配置机遇。 值得一提的是，今年两会期间，“新质生产力”无疑成为又一热词，而绿色低碳产业作为新质生产力的重要领域，在国家正以“大力推进现代化产业体系建设，加快发展新质生产力”作为经济发展的首要任务的当下，以光伏为代表的新能源行业未来或有望从新质生产力的相关政策中受益。 3月4-6日，SMM在迪拜傲途格精选酒店旗下哈布图尔格兰德度假村举办了 2024 SMM零碳之路-光伏与储能峰会 ，会上Jinergy海外销售总监Ben Yu表示，据BNEF 2023年第三季度全球光伏市场展望方面的数据显示，保守估计到2025年全球光伏新增装机容量总计479GW左右，乐观情况下，预计到2025年全球新增光伏装机容量总计563GW左右。 》点击查看详情