7月1日，两项储能新规同步落地。 一条是技术合规层面的国家标准。《电力储能系统并网储能系统安全通用规范》（GB/T 46957-2025）正式实施，明确了并网储能全生命周期的安全技术标准。 另一条是强制红线。国家发改委、国家能源局联合发布的41号令——《电力重大事故隐患判定标准及治理监督管理规定》（简称“规定”）同日施行。这是首次以部门规章形式系统界定电力重大事故隐患，标志着我国电力安全监管从“指导建议”升级为“强制约束”。 其中，电化学储能电站的涉网性能，首次被纳入“重大事故隐患”判定范围。该规定明确指出，并入220千伏以上电网的储能电站，若低电压穿越、高电压穿越、频率适应性等关键性能不达标，或并网试验未完成、控制系统未按要求投入，即构成重大事故隐患，面临停产整顿、罚款乃至刑事责任。 简单来说，过去“能并网就行”的弹性空间没有了。涉网性能从技术协议里的“建议项”，升级为法律层面的“必选项”，这也使得储能招标将从“低价者得”，进入“合规者得”的硬约束时代。 7月锂电排产约283GWh 储能电芯占比近43% 新规重塑的是需求端准入门槛。接下来将目光转向供给端。 行业数据显示，2026年7月中国锂电（储能+动力+消费）市场排产总量约283GWh，环比增5.6%；其中，储能电芯排产占比为42.9%。同期，全球锂电排产规划296GWh，环比增长5.3%。这已是连续第五个月刷新历史峰值。 6、7月本是锂电行业传统产销淡季，但排产数据连创新高，业内人士认为，背后是需求结构的系统性升级，全球锂电需求已从新能源汽车单极拉动，转向多极增长。 最显著的变化来自储能。储能电芯排产占比从2025年的约30%，一路攀升至今年7月的近43%，储能已跃升为锂电增长的核心引擎之一。全球储能订单持续旺盛、AI数据中心配储需求加速释放、国内大储招标同比大幅增长等多重因素，共同推高了储能电池的排产量。 值得注意的是，排产总量续创新高，并不意味着所有锂电厂商同步受益。当前，500+Ah超大容量储能电芯加速放量，新规落地后，过去储能招标“价低者得”的逻辑将升级为“合规者得”。业内分析指出，合规电池系统成本预计将增加15%-20%；与此同时，在向500+Ah大电芯切换的过程中，二三线厂商老产线改造升级面临数亿甚至数十亿元的投入压力，不整改则将面临淘汰。 从渗透率看，行业数据显示，今年一季度500+Ah电芯渗透率尚不足5%，但行业预计年底有望突破15%，大电芯的迭代速度超出预期。招标端，今年以来，中储科技、华能、中国能建等央/国企，相继将≥500Ah电芯单列标包，或明确限定容量范围，500+Ah从“加分项”变为“独立标包”，系统集成厂商的选型也从“试点”走向“标配”，500+Ah大电芯正从“未来趋势”，加速切换为“合规刚需”。 锂电合规成本上升 或将利好钠电储能应用 当锂电的安全合规成本不断抬升，钠电在储能场景中的经济性优势正在被重新审视。 钠电在安全性、低温性能和能源自主性等方面，具备差异性价值。但过去很长一段时间，这些优势更多是停留在“理论上”——成本高于锂电、产业链不成熟、缺乏规模化订单，始终是钠电“叫好不叫座”的根本原因。2026年，这一局面正在被改变。 今年6月，宁德时代发布“天恒钠电”储能系统新品。其介绍称，该系统可适配1-8h不同时长储能项目，可与锂电方案无缝切换，宁德时代计划于今年9月启动交付该系统，年末冲刺GWh级出货；此前的4月，其还与海博思创签下3年60GWh的钠电池储能战略合作协议。 与此同时，比亚迪青海西宁30GWh钠电池生产线，将于7月完成产能爬坡；亿纬锂能惠州2GWh钠电池产线已建成投产，其自研NF155L钠离子电池，预计2026年底面向储能场景批量交付；国轩高科、中科海钠等企业，也明确在2026年年底前后，实现钠电规模化量产。 这意味着，钠电正在以订单、产线和交付计划等形式，真实地进入商业市场。容百科技钠电储能事业部负责人曾在公开活动上表示，整个钠电行业从今年开始，正迎来它自己的“磷酸铁锂时刻”，类似2020年左右的磷酸铁锂。 在高寒地区储能、AI数据中心配储、电网调频等，对安全性和宽温域适应性要求较高的场景，钠电的优势正被逐步验证。尤其值得关注的是，钠电距离“钠锂平价”越来越近。据行业预测，头部钠电厂商有望在2026年年底实现电芯成本追平磷酸铁锂，2027年钠电将进入平价放量时代。与此同时，技术层面加速突破，正、负极材料成本持续下探，也将钠电从“理论上便宜”推向“实际上便宜”。 当然，钠电目前仍处于规模化放量的前夜。当前磷酸铁锂电芯成本约0.38元/Wh，头部钠电厂商约0.47元/Wh，差距依然存在。但趋势是明确的，锂电合规成本上升，正在为钠电的规模化应用打开一个宝贵的窗口期。 业界普遍认为，储能赛道将是钠电规模化的重要突破口和未来最大的应用市场之一。随着头部电池厂商产能持续释放，钠电储能正从示范走向规模化，成为储能行业不可或缺的第二增长曲线。

据产业在线发布的数据显示：

据产业在线发布的三大白电2026年7月排产数据显示：

据产业在线发布的三大白电2026年6月排产数据显示：

AI算力需求爆发，正将产业链扩产压力向上游传导。覆铜板（CCL）厂商新一轮大规模扩产浪潮，已令关键生产设备陷入供应紧缺， 交货周期从此前约八个月骤然拉长至最长两年，设备订单能见度已延伸至2028年第一季度。 设备制造商Asia Metal Industries（AMI）证实，CCL厂商近期扩产节奏明显提速，在持续推进海外建厂的同时，亦加大中国台湾及大陆产能投资力度。 受此驱动，设备供应商面临的交期压力显著上升， 峰值出货预计将于2027年随客户安装进度集中释放。 供应瓶颈已不止于高端材料层面。玻纤布、铜箔等上游材料此前已率先告急，紧缺态势如今蔓延至生产设备端，对CCL厂商的资本开支节奏与供应链规划构成双重挑战。 扩产浪潮席卷中国台湾及大陆CCL厂商 AI高速计算、电动汽车及5G/6G通信等应用场景的快速扩张，推动高频高速PCB材料需求持续攀升。 中国台湾及大陆主要CCL厂商，包括台耀科技（Elite Material，EMC）、台燿科技（Taiwan Union Technology Corporation，TUC）、联茂电子（ITEQ）及广东生益科技（Sytech），均已启动新一轮先进产能扩建。 在800G交换机与AI服务器需求带动下，M8级材料已成为PCB设计标准配置， CCL材料同步迎来价量双升局面。 这一趋势直接带动先进制造设备采购订单激增，上游设备供应商订单压力随之急剧放大。 其中， 预浸料（Prepreg）设备作为CCL生产流程的核心环节 ，在客户旺盛的扩产需求下供应愈发吃紧，成为当前制约产能释放的关键瓶颈之一。 设备交期拉长至两年，2027年将迎出货高峰 AMI表示， 由于下游客户扩产需求强于预期，设备订单交货周期已从此前约八个月大幅延长至最长两年。 目前， 设备供应商订单能见度已覆盖至2028年第一季度，为未来两年业绩奠定坚实基础。 按照客户安装进度， AMI预计峰值出货将集中于2027年 。这意味着有意扩产的CCL厂商若未能提前锁定设备资源，将面临产能延误风险，倒逼企业更早启动资本开支规划。 供应链紧缺态势的蔓延，折射出全球AI热潮对PCB产业链扩产的深度拉动效应——需求冲击已从终端材料向上游设备端全面渗透，形成系统性供应约束。 材料与设备双双延期，厂商调整资本开支节奏 对CCL厂商而言，材料与设备交期同步拉长形成叠加压力。原材料成本上涨叠加设备延误，迫使企业重新评估资本开支节奏，并提前布局产能投资以对冲供应不确定性。 TUC与ITEQ正逐步向中高端材料领域迁移，积极响应客户多元化布局需求，进一步带动新一轮扩产需求。 EMC则明确提出"两年三地"扩产计划。公司表示，湖北黄石、广东中山及马来西亚槟城的新增产能已于2025年陆续投产，预计2026年实现满产满销。 未来两年，EMC计划在中国台湾、中国大陆及马来西亚三地同步投入逾新台币100亿元（约合3.124亿美元）扩建产线。初步估算，至2027年底，EMC月产能有望达到945万张，较现有水平扩张逾50%，成长动能清晰可见。

据产业在线发布的三大白电2026年4月排产数据显示：

据产业在线发布的三大白电2026年3月排产数据显示：

据产业在线发布的三大白电2026年1月排产数据显示：

据产业在线发布的三大白电2025年12月排产数据显示：

据产业在线发布的三大白电2025年11月排产数据显示：