在美国对芯片的管控新规出台以后，多家半导体公司近日回应了美方管控升级影响，他们均表示公司管理团队稳定，生产运营情况正常，短期内升级管控影响可控。伴随着芯片管控的升级，有机构表示，这也将有助于强化国产替代。

国内企业反馈：美方管控升级目前影响可控

多家半导体公司回应了美国管控升级影响，他们均表示公司管理团队稳定，生产运营情况正常，短期内升级管控影响可控。

半导体设备制造商盛美上海10月12日公告称，相关新规对公司总体影响可控，不会对公司正常经营产生实质影响，公司将持续关注并积极与相关部门和机构做好沟通。

国产处理器上市公司海光信息公告称，公司被列入此次美方拟定的对象清单内；目前公司的生产经营正常。经初步评估，该事项不会对公司短期内运营及财务状况产生较大不利影响，长期影响需要公司进一步评估。

另外，拓荆科技在投资者互动平台表示，目前公司管理团队稳定，生产运营情况正常。公司自设立以来，自主培养本土科研团队，随着多项产品的研发成功，公司本土科研团队已成长为公司技术研发的中坚力量。

此前，北方华创也表示，子公司北方华创磁电科技有限公司等31家中国实体列入“未经核实清单”，总体影响可控，不会对上市公司正常经营产生实质影响，公司将持续关注并积极与相关部门和机构做好沟通。

美国近期芯片管控层层加码

10月7日，美国商务部工业与安全局（BIS）公布了对于中国出口管控新规声明，面向先进芯片及芯片制造设备领域，新规将于14天内全部生效。

根据该声明内容，为管控中国将美国企业生产的先进芯片或基于美国技术、软件、设备生产的芯片用于军事领域，美国商务部进一步加强了对中国出口相关产品的管控措施，该声明中主要包括两部分。

一是更全面的与先进计算和半导体制造相关的管控措施，涉及高算力芯片、先进逻辑芯片和高端存储芯片制造，以及28家实体清单企业，包括商汤科技、景嘉微等。

二是对未经核实清单（UnverifiedList，UVL）管制措施的更新。与此同时，美国商务部移除了9家中国企业后又新增了31家中国企业列入未经核实清单，包括中国最大的存储芯片制造商长江存储，以及北方华创的一家子公司。 

10月7日新出的9条规则，可以说是在芯片管控基础上的层层加码。

早在美国时间8月9日，美国总统拜登就签署了《芯片与科学法案》：该法案计划为美国半导体产业提供高达527亿美元的政府补贴，其中500亿美元被拨给“美国芯片基金”计划。“芯片法案”包含了“护栏条款”，管控相关企业在中国的芯片投资：接受资助的公司至少10年内不能在中国或其他“令人担忧的国家”进行新的高科技投资，除非它们生产的是技术含量较低的成熟制程芯片，只为当地市场服务。

该法案要求获得“芯片法案”资助的美国公司禁止在中国生产28nm以下先进制程芯片，这类芯片将用于手机、平板电脑等产品中。

在8月9日的《芯片与科学法案》落地后，美国再次管控先进技术出口。美国时间8月12日，BIS披露了一项新增的出口管控临时最终规则，涉及先进半导体、涡轮发动机等领域。此次被管控出口的EDA/ECAD软件，被芯片业界誉为“芯片之母”，通常指利用电脑辅助设计软件来完成集成电路的功能设计、验证等流程的设计方式，其贯穿近6000亿美元的集成电路（IC）产业设计、制造、封测等各个环节。芯片工程师必须依靠EDA软件工具，才能完成电路设计、版图设计等工作。

依存度：国内半导体对进口的依赖度正逐年下降

有行业数据统计显示，2021全球半导体材料市场规模达到643亿美元，同比增长15.9%，其中中国半导体材料市场规模首次突破百亿，达到119.3亿美元，同比增长21.9%，增速超过日本、韩国等，在全球位居前列。

国内半导体产业因起步较晚，自给率较低，因此对进口的依赖程度超过美国、日本等国家。根据海关总署的数据，以半导体产业占比最大的集成电路看，2021年国内集成电路产品进口总额达到4325.54亿美元，较上一年增加两成以上;今年上半年集成电路产品进口总额超过7400亿元，再超去年全年。

在与出口总额对比后发现，国内半导体产业对进口的依赖度正逐年下降。2019年至2021年，国内集成电路出口总额持续超千亿，2021年创新高。进口占出口的比值由2008年的5.31下降至2021年的2.81。

机构及官方：管控升级将有助于强化国产替代

面对美国管控升级，中国商务部新闻发言人表示，中方对此坚决反对。外交部发言人毛宁强调，这种做法阻碍国际科技交流和经贸合作，对全球产业链供应链的稳定和世界经济恢复都会造成冲击。

中国半导体行业协会近日发表声明称，为了全球半导体行业、为了依赖半导体而发展的多个下游行业，更为了数以百万计的半导体从业人员，我们希望美国政府能及时修正管控措施，回归世界半导体理事会（WSC）和政府与当局的半导体会议（GAMS）的国际贸易磋商机制的框架下，能够充分沟通，有效地交换意见，寻求达成共识。

有分析认为，这是美国近年来最大幅度的管控举措，对中国的半导体行业乃至整个高科技制造业都影响巨大。美国通过这一套组合拳，严格管控了中国企业获取高性能计算芯片、先进计算机、特定半导体制造设施与设备以及相关技术的能力，同时对中国的超级计算机行业进行了精准打击。

不过，很多机构也认为，管控升级以后，这将有助于国产替代。招商证券电子团队10月9日发布研报指出，美国这一动作将强化国产替代逻辑，尤其国内企业2023年扩产规划清晰，预计2023年国内设备厂商表现将明显优于海外厂商。

对于半导体行业的后市，国信证券指出，半导体短期压力犹存，但考虑到目前估值已降至近三年最低位，建议关注具备长期配置价值的龙头企业。另外，汽车是2021-2026年IC增速最高的领域，建议关注汽车半导体占比较高的公司。

---

2022年注定是工业硅市场不平凡的一年，工业硅期货上市在即，原有的贸易格局和模式或迎来新的机会和挑战。得益于新能源、新材料等下游需求的快速增长，目前我国硅产业整体实现了高效发展，产业技术水平大幅提升，综合实力明显提高。上海有色网将于11月21日-22日在四川成都举办2022(第十一届)中国硅业峰会暨中国多晶硅光伏产业高峰论坛，SMM将盛情邀请工业硅上下游产业链客户汇聚一堂，共同探讨新市场环境中的工业硅市场供需变化、成本管控、贸易格局、盈利模型、新技术推广等内容。

本次会议汇聚众多行业翘楚，包括工业硅、多晶硅、有机硅以及铝合金产业链中的冶炼企业、贸易企业、中间加工企业、终端消费企业等等，提供了一个让大家畅所欲言的机会，打造了一个众望所归的年度盛会！会议进程函已经出炉，让我们一睹为快！