【SMM晨会纪要 】隔夜期铜延续震荡走势 现货市场恐维持拉锯态势
【SMM铅晨会纪要】铅延续外强内弱 本周国内铅锭库存或延续增势
【SMM钢铁晨会纪要】昨连铁偏强震荡 港口现货市场早盘报价较上周五基本维稳
隔夜美元依然未有大的波澜，金属市场涨跌互现，沪镍结束六连涨，收跌1.38%，沪铅在上周五大跌后昨日有所反弹。沪锡夜盘跳空高开收涨0.85%，伦锡收涨1.02%。铝价走势外强内弱，沪铝小幅收跌，伦铝尾盘拉升收涨1.46%，录得七连阳。铜、锌基本处于小幅震荡状态。黑色系方面，昨日铁矿石在开盘大幅跳水后强劲拉升，夜盘跌幅收窄至0.38%；螺纹、热卷夜盘跳空高开，分别收涨1.54%和1.58%。
宏观方面，本周重点关注周二公布的美国消费者信心数据、周三中国将发布的6月官方制造业活动数据、周四公布的ISM制造业指数，和周五将发布的美国非农就业数据，以寻找利率走向的线索。
美股周一收盘涨跌不一，道指跌150点，纳指与标普500指数创历史新高。交易员继续评估美国的通胀形势及美联储的应对政策，并等待本周晚些时候公布的非农就业等关键经济数据。道指涨237.02点，或0.69%，报34433.84点；纳指跌9.32点，或0.06%，报14360.39点；标普500指数涨14.21点，或0.33%，报4280.70点。本周标普500指数迭创新高，该指数一周上涨2.7%，录得2月以来的最大周涨幅。道指本周上涨3.4%，纳指本周上涨2.4%。周五标普500指数最高上涨至4286.12点，创盘中历史新高。
原油方面，原油期货周一跌2%，至一周低点，盘中早些时候曾触及2018年以来的最高水平。在本周OPEC 会议召开前，亚洲和欧洲新冠病例激增，抑制了油价上涨势头。印尼新冠病例数创新高，马来西亚准备延长封锁，而泰国已宣布新一轮限制措施。
贵金属方面，金银仍处于震荡期间，投资者既担心传染性极强的德尔塔变异毒株感染会飙升，又预期美国联邦储备理事会(FED/美联储)将提早加息，整体仍呈现观望态度。
昨日A股大小指数全天保持分化走势，创业板涨近2%，在宁德时代、爱尔眼科等权重带领下冲破3400点，沪指平盘震荡回踩3600点，两市成交额突破10000亿，为连续7个交易日破万亿。银行、证券、钢铁、煤炭等周期股回调明显，半导体芯片、新能源产业链、光伏、医疗器械、中药等块继续走强，猪肉、养殖业等板块全天触底反弹，午后软件服务股反弹，服装板块异动。盘面上，猪肉、养殖业、中药涨幅前列，煤炭概念、银行、证券等跌幅居前。截至收盘，沪指跌0.03%，报收3606点；深成指涨0.98%，报收14943点；创业板指涨1.95%，报收3412点。
LME库存
宏观焦点
国家主席习近平28日下午在北京同俄罗斯总统普京举行视频会晤。双方强调，共同坚定维护以联合国为核心的国际体系和以国际法为基础的国际秩序，维护全球战略安全稳定，支持和践行真正的多边主义，反对打着“民主”和“人权”幌子干涉别国内政，反对搞单边强制性制裁。双方同意，继续保持密切高层交往，加强疫苗合作，继续扩大双边贸易规模，拓展低碳能源、数字经济、农业等领域合作，推进“一带一路”倡议同欧亚经济联盟对接。双方将共同反对将体育政治化，俄方支持成功举办北京冬奥会。
【欧洲理事会通过《欧洲气候法案》】当地时间6月28日，欧洲理事会发表公报称，欧盟国家最终通过了《欧洲气候法案》，为欧盟各国在2050年实现碳中和的目标铺平了道路。预计，欧盟将根据该法律对各类政策进行大量调整。有媒体报道，7月14日，欧委会将为此公布十多项措施。
【央行：保持流动性合理充裕 维护经济大局总体平稳】央行货币政策委员会2021年第二季度（总第93次）例会于6月25日在北京召开。会议指出，要加强国内外经济形势的研判分析，加强国际宏观经济政策协调，防范外部冲击，集中精力办好自己的事，搞好跨周期政策设计，支持经济高质量发展。稳健的货币政策要灵活精准、合理适度，把握好政策时度效，保持流动性合理充裕，保持货币供应量和社会融资规模增速同名义经济增速基本匹配，保持宏观杠杆率基本稳定，维护经济大局总体平稳，增强经济发展韧性。
【央行：继续释放贷款市场报价利率改革潜力 推动实际贷款利率进一步降低】央行货币政策委员会2021年第二季度（总第93次）例会于6月25日在北京召开。会议指出，健全市场化利率形成和传导机制，完善央行政策利率体系，优化存款利率监管，调整存款利率自律上限确定方式，继续释放贷款市场报价利率改革潜力，推动实际贷款利率进一步降低。
【澳新银行：未来几个月美元还有进一步上行空间】澳新银行研究表示，近日美联储政策制定者开始安抚利率市场，这使得风险资产企稳，尽管美元现在有了更坚实的反弹基础。重要的是，政策制定者不能引发政策不确定性，因为不确定性将导致风险资产波动性上升，并加剧美元的强势。澳新银行补充称，总体而言，市场已转向一个更加平衡的投资环境，因此周期性风险将有所缓解，美元和价值策略的配置将增加。
今日焦点
【SMM分析：宏观及基本面消息利空出尽 铜价短期止跌回升】随着上周美联储鹰派表态后，周内美联储主席鲍威尔在周内接连发声，表示通胀会向美联储长期目标回落，继续对就业前景表示乐观等安抚性讲话下，外加欧央行表示将维持当前的购债规模和基准利率下，铜价在周一跌至谷底后市场情绪有明显反弹回暖。》查看详情
【SMM分析：长单尾声铜贸易商采购意愿强烈 周内升贴水先扬后抑】本周现货报价先抑后扬，由于沪期铜的止跌回升，令沪伦比值上修，进口亏损明显收窄于百元以内，进口洋山铜交易回暖活跃，进口商同步进行内贸抛货换现，而下游在上一周低位大量积极补货后，重新陷入观望之态，并无买兴。》查看详情
【SMM分析：周初比价明显好转 洋山铜溢价触底反弹】本周外贸市场活跃度较上周继续提升，主因周初进口比价转好提振进口需求。内外比价自上周尾明显上修，现货进口亏损收窄至100元/吨以内，买方积极询盘，需求集中在仓单及7月中旬之前到港提单。》查看详情
【SMM数据】6月28日，SMM统计国内电解铝社会库存86.8万吨，较前一周四降库0.6万吨，无锡地区贡献主要降幅，巩义库存持续小累。》查看详情
【SMM铝杆加工费日评：铝杆加工费向上修复 下游接货一般】SMM6月28日讯：今日国内电工圆铝杆加工费向上修复为主，山东主流厂家普铝杆加工费出厂价升水350-升水500元/吨，均价录得425元/吨，较上周五上涨75元/吨。河南地区1A60铝杆加工费在320-380元/吨，......》查看详情
【SMM分析：SMM铅锭库存历史新高后 再生精铅价格何如】2021年6月份以来，期铅位于15000-15700元/吨维持箱体震荡，运行重心微微上移。6月传统淡季下供应量不减...》查看详情
【SMM数据：铅锭供需不对称 五地社库又现增势】 SMM6月28日讯：据SMM了解，截至周一（6月28日），SMM五地铅锭库存总量至12.59万吨，较上周五（6月25日）环比上升约200吨；较周一（6月21日）上升约800吨。》查看详情
【SMM分析：美国锂电国家蓝图发布 意欲摆脱发展迟滞局面】SM6月27日讯，近日，美国联邦先进电池联盟（FCAB）发布了”美国锂电池国家蓝图（2021-2030）”，针对美国锂电产业链的原料，电池材料等多个环节进行了陈述，由于发布机构本身由美国能源部，商务部，国防部与国务院共同组成，官方背景浓厚，也因此该份报告在一定程度上代表着未来美国对于锂电行业的长期规划。》查看详情
【SMM分析：基本面有支撑 铁矿石一度反弹3%站上1200点】SMM6月28日讯：日间铁矿石走出先抑后扬行情，早盘受煤炭期货大幅跳水影响，铁矿、钢材期货等集体低开。不过在10时左右盘面翻红，铁矿石主力合约盘中一度涨逾3%，触及1209.5元/吨。目前铁矿石基本面仍较强，短期内价格偏易涨难跌。》查看详情
【周初韩国浦项开启7月招标 锰价偏高运行】SMM 6月28日，锰三角主流地区现货含税出厂价围绕16900-17000元较上周五均价暂稳；广西地区现货含税出厂价围绕16900-17100元/吨，较上周五市价持平。》查看详情
【SMM评论 湘潭电化：湘潭锰矿将永久关停】SMM6月28日讯：据湘潭电化6月25日晚间公告，公司收到《湘潭市人民政府关于永久关停湘潭电化科技股份有限公司湘潭锰矿的通知》，经湘潭市人民政府研究，决定在6月30日前正式永久关停湘潭锰矿。》查看详情
【SMM镁锭现货快报 周初镁价维持稳定】SMM6月28日讯：今日府谷地区90镁锭主流出厂价19500元/吨-19600元/吨，95B镁锭主流出厂价19900元/吨-20100元/吨；今日镁锭主产区出厂价格较上周五持平，详细报价及持平原因请看如下详述……》查看详情
金属及行业要闻
【百矿润泰铝业已完成12条铸轧生产线】 广西百矿润泰铝业有限公司年产50 万吨铝板带箔项目位于平果市工业园区，占地308亩，总投资25亿元人民币。是百色市“铝二次创业”重大工程项目，也是自治区层面统筹推进的重大项目和“双百双新”项目。目前项目已完成12条高速铸轧生产线、1条高速智能冷轧机组、1条智能化在线退火机列以及相关辅助设备的安装与调试，进入边建设边生产阶段，截止2021年5月实现工业产值4.8亿元。
【山东口岸首次整船进口再生钢铁原料】青岛海关25日发布消息称，日前，3041.26吨进口散装再生钢铁原料经青岛海关所属日照海关查验合格后通关放行。这是山东口岸首次整船进口再生钢铁原料，也是青岛海关首次监管验放整船进口再生钢铁原料。 据了解，本次进口的再生钢铁申报为重型再生钢铁原料，由山东钢铁集团日照国际贸易有限公司进口，为工厂生产时产生的头尾余料，外观相对齐整。货物运抵码头后，日照海关按照《再生钢铁原料》国家标准要求实施放射性污染物、爆炸性物品、危险废物、夹杂物等项目的检验，严密杜绝洋垃圾入境，确保相关产品符合国家有关要求。
【纬达贝园区24#电炉成功投产】印尼东部时间6月27日9时28分，印尼纬达贝工业园区时隔12天后再次传来好消息——24号电炉成功出铁！这是本月园区投产的第二台电炉，同时也是纬达贝园区镍铁项目正式投产的第24台电炉。截止目前，印尼小K园区共投产24条镍铁产线，年产可达近30万镍吨，且该产能仍在快速扩张中。预计年底可达到30条产线，产能预计35万镍吨。
【国家能源局：同意新疆三道岭矿区砂墩子煤矿上调建设规模】国家能源局表示，为加快先进产能释放，优化煤炭产业结构，同意新疆三道岭矿区砂墩子煤矿建设规模（生产能力）由300万吨/年调整为500万吨/年。
【南钢股份：子公司与多方签署印尼金祥新能源科技有限责任公司年产390万吨焦炭项目合资协议】南钢股份公告，公司子公司海南金满成拟与海南东鑫、NEW ERA、旭阳投资、沙钢煤焦签署《印尼金祥新能源科技有限责任公司年产390万吨焦炭项目合资协议》，共同在青山工业园内设立金祥新能源负责焦炭项目二期的实施、运营；焦炭项目二期规划建设6座65孔5.5米单热式捣固焦炉及两套煤气净化装置及部分配套设施，年生产能力为390万吨焦炭，预计总投资5.4亿美元。
【安纳达：预计上半年净利润同比增长100%-150%】安纳达公告，预计上半年盈利7387.56万元-9234.45万元，同比增长100%-150%。报告期，钛白粉市场需求持续向好，产品价格同比有较大幅度上涨；磷酸铁市场持续景气，产品供不应求，5万吨/年磷酸铁扩建项目一期工程建成投产。
【湘潭电化决定永久关停湘潭锰矿 楠木冲锰矿复产建设中】为贯彻新发展理念，推进供给侧结构性改革，优化资源配置，彻底消除安全隐患，支持湘潭雨湖产业新城整体开发建设，湘潭电化决定永久关停湘潭锰矿。
终端资讯
【宁德时代：将向特斯拉供应锂离子动力电池产品】宁德时代公告，公司与特斯拉签订了协议，约定公司将在2022年1月至2025年12月期间向特斯拉供应锂离子动力电池产品。同日公告，公司作为有限合伙人之一参与投资“山东绿色发展股权投资基金合伙企业（有限合伙）”，基金将重点投资节能减排、环境保护与治理、清洁能源、循环经济、绿色制造等新能源领域。基金认缴出资总额为14.57亿元，公司作为有限合伙人认缴出资1亿元。此次投资完成后，公司持有基金6.86%的认缴比例。
【阳光电源与国家电投签战略合作协议 加强新能源设备等领域合作】阳光电源董事长曹仁贤与国家电力投资集团公司党组书记、董事长钱智民签署战略合作协议。双方将整合优势力量，聚力实现全球清洁能源跨越式发展，加速能源变革。钱智民表示，国家电投与阳光电源将深化在新能源设备、综合智慧能源创新、电站合作开发、储能及氢能商业模式等领域的全面合作。曹仁贤表示，阳光电源将进一步推动技术创新，探讨绿电交易等新模式，探索能源数字化、源网荷储一体化，推动零碳产业升级。
【金刚玻璃：拟恢复原有光伏电池及组件生产业务并投资项目】6月28日讯，金刚玻璃公告，公司拟恢复原有光伏电池及组件生产业务，以子公司吴江金刚为实施主体投资建设1.2GW大尺寸半片超高效异质结太阳能电池及组件项目，初步预估总投资额为8.32亿元。
【孚能科技：成为柳州五菱锂电池系统总成供应商】孚能科技公告，收到柳州五菱的《采购意向书》，通知公司成为其锂电池系统总成供应商，为其多个车型提供动力电池系统。根据柳州五菱销售计划，2022年6月公司开始向柳州五菱批量供货，预计供应约20万套动力电池系统。
【方正电机：拟投建年产100万台新能源汽车驱动电机项目 总投资5亿元】方正电机公告，公司拟在浙江省丽水市开发区投资建设年产100万台新能源汽车驱动电机项目的生产线。项目总投资5亿元，固定资产投资为4.2亿元，铺底流动资金0.8亿元。
【巴斯夫拟收购HKZ49.5%股份 加码海上风电场布局】6月24日，巴斯夫与欧洲领先的能源公司Vattenfall签署合同，由巴斯夫收购位于北海的Vattenfall HollandseKust Zuid（HKZ）风电场49.5%的股份。基于项目进展，收购价格为3亿欧元。巴斯夫总投资额为16亿欧元，其中包括为该风电场建设所投入的资金。
【金沙江白鹤滩水电站今天将正式投产发电】今天（6月28日）早上6点55分左右，金沙江白鹤滩水电站首批机组完成了72小时带负荷连续试运行，今天将正式投产发电。该水电站共安装16台单机容量100万千瓦水轮发电机组，这是目前世界上单机容量最大的水电机组。据了解，首批机组投产后发出的电力将主要送往江苏、浙江，助力长三角地区经济发展。
【中信证券：半导体产业链国产化势在必行 看好EDA领域龙头厂商长期机遇】中信证券指出，半导体产业链国产化势在必行，下游新场景拓宽EDA发展空间，带来产业投资新机遇。我国EDA中期规模望超三百亿，支撑万亿级半导体产业。伴随产品能力提升、IP产品丰富、产业生态完善，国产力量有望快速崛起。看好EDA领域龙头厂商长期机遇，建议关注一级市场芯华章、概伦电子、国微思尔芯、广立微、芯和半导体等。
