中报业绩再次大幅预亏，重庆钢铁（601005.SH）的股价再次滑落至1元面值退市“红线”附近，“保壳”号角再次响起，公司实际控制人宝武集团出手增援。 7月17日晚间，重庆钢铁公告称收到公司实际控制人宝武集团全资子公司华宝投资有限公司（以下简称“华宝投资”）发来的《关于增持重庆钢铁A股股份计划的告知函》，华宝投资计划出资1.5亿元-3亿元在二级市场增持重庆钢铁股份，增持价格上限不高于 2.00 元/股。 此次华宝投资增持公司股份也代表了重庆钢铁开始了今年以来第二次面值保卫战。此前重庆钢铁曾发布公告称，公司将从6月5日起的6个月内进行股份回购，回购金额不低于5000万元，不高于1亿元。 截至6月27日，公司累计回购股份6683.85万股，占公司总股本的0.749%，累计支付的总金额为6975.25万元。此后7月2日，公司再次发布公告称为提振投资者信心，董事会通过议案，拟变更回购股份用途为“用于注销以减少注册资本”。 但以上一系列措施并未将公司股价拉至安全区域，自6月24日公司股价触及1元，至今已有18个交易日股价报收在1.1元以下。 而公司中报预亏的消息让公司股价压力继续增大。7月10日晚间，重庆钢铁发布2024年上半年业绩预告，预计上半年实现归母净利润亏损6.9亿元左右，与上年同期相比增亏2.55亿元左右。 由于钢铁行业市场近两三年需求持续疲弱，行业竞争环境激烈，同时钢铁行业上市公司普遍存在高股本、低每股净资产的情况，以及投资者对行业亏损股面值退市担忧情绪的助推，近年已有多家上市钢企开启了1元面值保卫战。 6月13日，山东钢铁（600022.SH）收到山钢集团通知，称集团将通过集中竞价交易方式增持公司股份，增持金额的上限为10亿元，下限为5亿元。6月25日，安阳钢铁集团有限责任公司发布了增持计划，计划在未来12个月内增持安阳钢铁（600569.SH），增持金额不低于5000万元，不高于1亿元。同日，凌源钢铁集团有限责任公司也宣布，将在未来12个月内择机增持凌钢股份（600231.SH），增持金额在4000万元至8000万元之间。

力拓公布2024年第二季度生产业绩。 力拓集团首席执行官石道成（Jakob Stausholm）表示：“我们的运营业绩稳步提升。尽管未来仍有显著改进空间，我们已经开始看到生产方面的突破性进展，包括我们的昆士兰铝土矿业务在推广安全生产系统（SPS）后也有所提升。 “我们以严谨投资推动增长，不断为世界能源转型提供所需材料。几内亚西芒杜（Simandou）高品位铁矿石项目的建设正在稳步推进，奥尤陶勒盖铜金矿（Oyu Tolgoi）地下矿正在按计划逐步增产，我们预计将在年底前实现Rincon锂项目预备工厂的首次生产。 “我们继续将业务的碳减排作为优先事项，宣布在魁北克的阿尔维达（Arvida）冶炼厂安装使用ELYSIS™技术的无碳铝电解槽，并在西澳大利亚投资一座工业实验设施来试点我们的低碳炼铁工艺BioIron™。我们还签署了一项为期20年的可再生电力协议，以确保新西兰蒂瓦伊角电解铝厂（Tiwai Point aluminium smelter）的未来运营。 “随着我们在四大目标和战略方面取得进展，我们已经明确了一条在实现盈利性增长的同时，持续创造有吸引力的股东回报的长期路径。” 2024 年第二季度运营亮点及其他重要公告 第二季度我们的所有工伤事故频率为0.32，较今年第一季度（0.37）和2023年同期（0.38）均有所下降。我们继续将员工和业务所在社区的健康、安全和福祉放在首位。本季度，我们对资产进行了年中安全成熟度检查，以帮助我们不断评估并完善整个集团的安全措施。对于2024年1月在戴维克（Diavik）发生的飞机坠毁事故，相关调查仍在进行中。 第二季度皮尔巴拉铁矿的产量为7950万吨（力拓份额为6750万吨），较2023年同期下降2%。 生产率的提升抵消了矿山资源减少的影响，但5月中旬的一起列车相撞事故对本季度的生产和运输造成影响，导致损失了约6天的铁路运力，并造成部分矿山的料堆积压。第二季度皮尔巴拉铁矿发运量为8030万吨（力拓份额为6620万吨），较2023年第二季度上升2%，港口的库存减少。 铝土矿产量为1470万吨，较2023年第二季度上升9%。 这一增长反映出我们在实施安全生产系统方面的成效，尤其是在韦帕（Weipa）矿区，我们提高了设备利用率和进料速度。因此，集团全年的铝土矿产量指导目标预计接近我们5300-5600万吨范围的上限。 氧化铝产量为170万吨，较2023年第二季度下降10%， 这是由于第三方运营的昆士兰天然气管道在三月发生破裂，对格拉斯顿（Gladstone）业务产生持续影响。因此，我们将集团全年的氧化铝产量指导目标下调至700-730万吨（此前为760-790万吨）。预计到2024年底，该管道的天然气供应将恢复到正常水平。 原铝产量为82.4万吨，较2023年第二季度上升1%， 我们的电解铝厂在此期间继续表现稳定。 5月31日，我们宣布新西兰电解铝厂（NZAS）签署了为期20年的电力协议，确保蒂瓦伊角电解铝（Tiwai Point aluminium smelter）能够以可再生电力为支撑，在未来继续以具有竞争力的方式生产高纯度的低碳金属。在另一项交易中，我们与住友化学株式会社（SCC）达成协议，以未公开的价格收购其在NZAS持有的 20.64%的股份。交易完成后，力拓将100%全资拥有NZAS。 矿产铜的产量为17.1万吨（合并基础），较2023年第二季度上升18%。 科力托（Kennecott）铜矿在今年第一季度发生传动带故障，第二季度矿产铜产量较2023年同期上升30%，但较第一季度下降1%，这主要是因为我们为管理矿区地质风险而调整了开采计划。 这些变化使我们推迟了露天矿的开采并加工更多品位较低的料堆。目前我们正在重新制定开采计划，预计将在第三季度生产报告中披露更多更新。因此，集团全年的矿产铜产量指导目标预计将接近66-72万吨的下限。 埃斯康迪达（Escondida）矿产铜产量比2023年第二季度增加12%，这是由于持续在高品位区开采， 选矿厂进料品位提升7%，同时选矿厂产量也提升了12%。 奥尤陶勒盖矿产铜的产量较2023年第二季度上升23%，主要由于地下矿按照我们的长期计划继续增产， 地下铜的原矿品位为2.02%（2023年第二季度为1.56%），整体原矿品位为0.61%（2023年第二季度为0.52%）。 高钛渣产量较2023年第二季度下降22%，主要是由于市场条件疲软。 尽管力拓铁钛（RTIT）魁北克工厂正在进行熔炉的重建，但我们在魁北克的9座熔炉中仍有6座在运行，理查兹湾矿业公司（RBM）4座熔炉中的3座也在运行。 加拿大铁矿公司产量较2023年第二季度上升6%，这是由于去年同期的生产率受到森林大火的影响。 然而，由于矿山产量下降以及六月份年度检修，产量较今年第一季度下降16%。此外，由于港口库存较低，发运量比2023年第二季度下降7%。 第二季度，我们继续部署力拓安全生产系统（SPS），目前部署单位总数达26个。本季度我们进一步提升了现有场地的SPS成熟度，还在3个新增场地设定了新的最佳吞吐率纪录（在90天期间）。我们正按照计划，稳步推进在2024年实现皮尔巴拉铁矿500万吨的产量增长目标。 本季度结束后，力拓投资开发几内亚西芒杜高品位铁矿石的所有条件均已满足。目前，该共同开发基础设施的交易已无任何条件限制，并预计将在7月15日当周完成。中铝铁矿控股有限公司（CIOH）已按照要求向Simfer合资公司支付其用于推进关键工程直至完成所产生或所需的资本支出中的份额。首笔约4.1亿美元的款项已于2024年6月28日支付，用于截至2023年底的相关支出；第二笔约5.75亿美元的款项于2024年7月11日支付，用于2024年的相关支出。迄今为止产生的所有支出均已结清。 2024年上半年，我们因营运资本增加而出现了约为7亿美元的现金流出。由于2023年底价格下跌，期间应付特许权使用费和税费有所减少，同时由于季节性因素也导致了应付给合资企业伙伴和员工款项金额出现波动。 本报告中的所有数字均未经审计。除另有声明，本报告中所有币种均为美元，产量均为力拓权益产量。 • 2024年氧化铝产量指导目标已下调至700-730万吨（此前为760-790万吨），这是由于今年三月一条第三方天然气管道发生破裂，导致我们在格拉斯顿（Gladstone）的业务持续以较低的速率运营。我们预计该管道的天然气供应将在2024年年底恢复正常水平。 • 2024年皮尔巴拉铁矿发运量预计仍为3.23-3.38亿吨。 在替代项目交付前，SP10的产量预计将保持在较高水平。这一指导目标取决于规划矿区的审批时间和遗产清查。 • 铁矿发运量和铝土矿产量指导目标仍然受天气条件的影响。 运营成本 • 根据澳元兑美元0.66的平均汇率，2024年皮尔巴拉铁矿石单位成本的指导目标保持不变，即21.75-23.5美元/吨。预计2024年上半年，皮尔巴拉铁矿石的单位成本将接近全年指导目标的上限，下半年发运量将有所提升。 • 2024年铜的C1单位成本指导目标保持不变，为140-160美分/磅。

美国钢铁公司克利夫兰克里夫(CLF.US)周一美股盘前股价下跌5.7%，此前该公司宣布同意以约25亿美元的股票和现金交易方式收购加拿大钢铁生产商Stelco Holdings。 根据交易条款，克利夫兰克里夫将以每股70加元的价格收购Stelco，包括每股60加元的现金加上每股0.454股普通股，较Stelco 7月12日37.36加元的收盘价溢价87%。 克利夫兰克里夫表示，该交易为实现每年1.2亿美元的成本节约提供了清晰的思路，并预计此次收购将立即增加2024年和2025年的收益。 该公司表示，该交易得到了美国钢铁工人联合会(United Steelworkers union)的全力支持。 Stelco每年向服务中心客户运送约260万吨扁钢，主要是热轧钢。克利夫兰克里夫表示，此次收购扩大了其炼钢业务，并使其在扁钢现货市场的敞口增加了一倍，并在原材料、能源、医疗保健和货币方面具有成本优势。 克利夫兰克里夫表示，预计Stelco将继续作为全资子公司运营，保留其在安大略省的总部，并在未来三年内进行至少6000万加元的资本投资。

今天（7月16日），工业和信息化部发布我国2024年上半年造船业最新数据，中国造船业三大指标继续稳步增长，全球领先。 最新数据显示： 2024年上半年，我国造船完工量2502万载重吨，同比增长18.4%； 新接订单量5422万载重吨，同比增长43.9%； 截至6月底，手持订单量17155万载重吨，同比增长38.6%， 三大指标分别占世界市场份额的55%、74.7%和58.9%。 在全球18种主要船型中，中国有14种船型新接订单量位居全球首位。 高端船型订单饱满 利润同比增长近2倍 在今天公布的中国造船业数据中还有一项非常亮眼的指标，就是利润额。今年前5个月，中国造船业的利润总额同比增长了近2倍。 最新数据显示： 1—5月，全国规模以上船舶工业企业实现营业收入2532.4亿元，同比增长26.3%； 实现利润总额160亿元，同比增长187.5%。 中国造船业出口额持续增长 除了订单越来越多，利润越来越高，在今年上半年的数据中，还有一个明显的变化，就是越来越多的国外船东把订单投向了中国船厂，全球每10份造船新订单，就有超过七成流向中国。我国造船出口额持续增长。

近年来，钢铁行业经历着巨大的变革，产业格局调整步伐逐步加快。传统的钢铁下游行业中，地产行业持续低迷，而汽车、船舶等行业订单火热，家电行业内销及出口也呈现改善趋势，随着可再生能源的发展，光伏行业对于高强度、耐腐蚀、轻质化的特殊钢材的需求也不断增加。市场对以热轧、冷轧、酸洗、镀锌、锌铝镁等为主的钢板需求占比提升；此外，2023 年，中国钢材出口突破 9000 万吨大关，而其中热卷出口增幅高达84%，可见，中国乃至全球的钢材消费结构正在悄然转变。钢铁产业或开启钢板主导行情的新阶段。 为了促进板材行业内的交流合作，SMM 将于9月中旬举办 2024 SMM钢铁板材大会 ，与板材产业上下游探讨行业发展，交流合作机会！ 会议时间： 9月23-25日 会议地点： 安徽 合肥 报名链接： 点击此链接报名参会 会议内容实时更新，点击查看更多详情~ ◆ 报名方式 ◆ 扫码上方二维码，即可报名参会！ 联系SMM客服

谈及中国轮胎企业出海，赛轮轮胎（601058.SH）是绕不开的“主角”之一。 赛轮是第一个在海外建设基地的中资轮胎企业，一路开拓进取，在柬埔寨投建了当地第一个智能化轮胎工厂，并在墨西哥和印度尼西亚布局建厂。 出海为赛轮带来丰厚回报，国内众多轮胎企业从此纷纷“摸着赛轮过河”，玲珑轮胎（601966.SH）、贵州轮胎（000589.SZ）、通用股份（601500.SH）等中国轮胎企业先后在泰国、越南、柬埔寨等东南亚地区百花齐放。 中国轮胎企业首家海外工厂目前是何景象？ 6月初，财联社记者飞往越南的经济中心——胡志明市。在采访中，记者获悉，赛轮越南已经凭借产能和利润成为了赛轮轮胎的核心引擎，是赛轮从出海到走向深海的基地。 “越南工厂经过十多年的发展，目前具备了半钢胎、全钢胎、特种胎、履带等几乎除了自行车和摩托车轮胎之外的所有轮胎品种，是一个轮胎小王国。”赛轮亚洲区副总经理曹国强表示，根据赛轮集团的整体战略规划，越南工厂肩负着赛轮国际化的责任和期望，成为赛轮国际化人才的培养和输出基地。为此，公司还在胡志明市建设了一个研发中心，可以更好的贴近本地需求开发产品。 曹国强透露，目前半钢胎需求旺盛，公司产品供不应求，全钢胎订单也处于比较饱满状态，非公路轮胎因为型号繁多，大小不一，同时要根据订单生产，需求情况比较复杂。“有的型号排产到几个月之后，因为设备不足生产不出来，有的型号需求有波峰波谷，但综合开工率处于较好水平。” 据赛轮越南总经理周东丰介绍，目前7000多名员工（含与固特异成立的合资公司）当中，仅有100多名中方人员，所有的中层管理者均为越方员工，甚至有越方员工晋升至高层。“未来还会继续压缩，将中方员工进一步减少到20人，实现完全、彻底的本土化。” 落子越南 在海外建厂，在赛轮内部一开始是有争议的。 “2010年前后公司开始考虑去海外投资建厂，但内部也有不同声音，毕竟公司在国内发展还可以，而且要不要出海、去哪里出海都没有参考案例。”曹国强回忆。 2011年6月，赛轮在上海证券交易所挂牌上市，成为第一家在A股上市的轮胎企业。8月便召开董事会审议通过了在越南成立全资子公司进行轮胎生产的议案。 根据赛轮2011年6月披露的《首次公开发行股票招股说明书》，公司自成立以来，先后与 14 家国内外企业签署技术输出协议，是中国最大的子午线轮胎技术输出企业，而其中就包括越南的大朗橡胶有限公司。 但是，作为第一家出海的中国轮胎企业，缺少国际化运营经验，开始的时候磕磕绊绊。曹国强说，筹建一座海外工厂，要考虑投资安全，同时还要结合相关的工业基础、配套设施、物流运输、政策法规等综合条件去做出预判，对企业的命运将会产生巨大影响。好在，投资获得了巨大的成功，证明公司当时的决策非常有前瞻性。 落地越南，是赛轮经过详尽考察、仔细权衡之后的结果：与东南亚其他国家相比，越南基础条件好，劳动力丰富，轮胎产量不高，投资的工厂较少，更重要的是，越南政府当时正积极推动国家橡胶工业的发展。 进入赛轮所在的越南西宁省福东工业园，首先映入眼帘的是一个个用废旧轮胎设计的雕塑作品，有飞机、大象、老鹰等，散发着操作工人的想象力和艺术美感。“我们每年都会举办创意大赛，挑出优秀作品工厂展示。”周东丰说。 越南一期工厂投建时间较早，财联社记者在现场看到，大部分设备已经有了岁月的痕迹，各种AGV运输车部分还是人工操作，没有完全实现智能化，但整个车间依然运作流畅，无论是在密炼车间还是成型车间，工人都在紧张有序的工作着。“信任是最大的尊重”“做一条好轮胎”的企业理念和目标标语悬挂在工厂的各个重要位置。 巨胎车间则是另一幅景象，去年第一条下线的巨胎放在厂区一侧展示，上面汇聚了众多赛轮和业内人士的签名，车间全部为崭新的设备，自动化程度非常高。 越南工厂汇聚了赛轮几乎所有的产品，并且在越南还有一个跟固特异的合资工厂，总占地面积超过80公顷，一、二、三期加上合资工厂转一圈，即便乘坐参观车，也需要3个小时的时间。 “困难一直存在，包括文化、语言的差异，还有气候问题，工厂建设的时候经常因为下雨影响进度，”曹国强说，此外，各个国家的法规政策不同，政策改变需要及时应对。 成长为核心引擎 赛轮的资源倾注，加上美国“双反”的助推，赛轮越南的成长非常迅速。 2013年，赛轮在越南的首个海外轮胎制造基地投产，年产300万条半钢子午胎、1万条全钢工程胎。工厂在2015年就开始盈利，全年实现了净利润5368万元（当年公司归母净利润1.93亿元）。 尝到甜头后，越南扩产马不停蹄，同年二期全钢胎及非公路轮胎生产线在越南投产，包括年产120万条全钢子午线轮胎和3万吨非公路轮胎。 随后的“双反”和“贸易战”，让中国轮胎企业的命运出现了分水岭：贸易壁垒阻挡了中国的低价产品，抬高了全球主要轮胎市场的价格，国内轮胎企业面临产能过剩，而走出国门的轮胎企业得以享受壁垒保护下市场的高利润。 2018-2019年，赛轮越南的产能利用率不断提升，为公司贡献的净利润分别为5.15亿元和9.52亿元，占公司当年归母净利润的 77%、80%。 2021年1月9日，公司公告拟投资30亿元建设越南三期项目，越南三期包括半钢胎300 万条/年，全钢胎100万条/年，非公路胎5万吨/年。 出海12年，赛轮轮胎净利润从2013年的2.5亿元增长至2023年的31亿元，净利率从3%的微利状态增长至2023年的12%。其中，赛轮越南2023年实现归母净利润15.94亿元，同比增长46.88%，占当年集团净利润的一半以上。 周东丰提到，赛轮越南大的扩张已经基本结束，后期将进入释放产能、提升效率阶段。“越南工厂规划半钢胎总产能1600万条，全钢胎总产能260万条，非公路轮胎10万吨，合资公司ACTR是265万条的全钢产能，2024年和2025年新的产能将释放完毕，后续通过自动化改造还有一定的提升空间。” 自动化升级是提升效率的关键，周东丰表示，“越南人口红利也会逐渐减小，集团给我们定的目标是未来三年用工人数减少1000人，较目前减少14%左右。” 产品结构方面，高端产品占比会提升。“现在赛轮越南液体黄金轮胎的占比在10%左右，未来这个比例还要逐步提升。”周东丰说。 远航“空间站” 财联社记者赶到越南工厂的时候，周东丰刚刚开完一个全球会议。“根据集团的部署，赛轮越南需要给印尼和墨西哥工厂储备一定数量的人才。当年柬埔寨工厂投建，也阶段性把越南工厂当成物资和人才的基地。” 周东丰表示，赛轮越南不仅要做好自身的经营，还要做好赛轮全球化的支点，不断培养跨国界人才，这些国际化人才，源源不断的输送到全球的各个工厂。 在出海人才体系方面，曹国强补充表示，赛轮构建了一整套出海人才的培养体系，对各类人才进行阶梯化的培养。“现在出海的中国企业很多，但是各家管理模式有所区别，赛轮设立的生产中心管辖所有的制造工厂，在人员的培养调配上实行一盘棋的全盘统筹。” 公司出海墨西哥，与当地最大的经销商DT合作，则是借鉴了赛轮越南与固特异在越南合资成立了ACTR全钢工厂的经验。 越南工厂当地采购、当地研发设计、当地销售的搭建等诸多层面的深耕，也持续为赛轮其他海外工厂输送着经验。据悉，原材料采购原先在当地供应比例非常低，后来经过不断开发，实现了胎圈钢丝等多种原材料的本土供应。 赛轮越南全钢胎和非公路轮胎在越南、缅甸、老挝、柬埔寨等地区已经实现了较高的市场占有率。负责上述地区产品销售的张天宇告诉财联社记者，公司全钢胎在越南市占率最高，非公路轮胎中的巨胎市场份额快速提升。“我负责的区域，今年前5个月巨胎销量超过了去年全年。” 半钢胎市场公司也在迅速追赶。赛轮越南于2023年9月正式获得有着“越南特斯拉”之称的越南VinFast公司定点通知，为其VFe32车型提供轮胎配套服务，从而成为首家进入越南VinFast公司体系的中国轮胎供应商。 “彻底”本土化 赛轮具备一定的“合伙人”基因，“信任和尊重”是公司的价值观和底蕴，赛轮同样将这种理念带到越南和其他海外工厂。 基于对当地员工的充分信任，赛轮越南的本土化彻底而全面。曹国强表示，整个越南基地，已经实现了所有中层干部的本土化，制造部部长全部由越南本地员工担任。 “我们一直在缩减中方员工的人数，越南工厂（含合资工厂）现在总共有7000多名员工，现在中方人员常驻员工约100人，只占1%左右，到2027年，公司除了个别岗位不能够本土化，其他所有岗位均由越方员工承担，最终中方员工可能不会超过20个人。”周东丰说。 截至目前，赛轮越南的001号员工和002号员工仍然在职，并且均成长为中层干部。其中，002号员工李佩蓉刚毕业就来到赛轮工作，现在是采购部门管理人员，有十几名下属，同时辅助曹国强的工作。 “刚开始，赛轮招人是比较难的。”李佩蓉说，后来，大家看到赛轮工资普遍较高，福利很好，年终优秀员工还会发摩托车（一辆价格在6000元到上万元），并且公司对员工非常尊重，慢慢的，越来越多的当地员工开始认同“企业的发展对员工个体也很重要”，从而稳定下来，工厂的流失率比较低。 “公司如果知道员工要买地盖房，会给予一些补贴，大家往往看到越南现在还是一片摩托车的天下，但很多赛轮员工已经购买了小汽车，住上了小别墅。这也符合集团的管理理念，公司不仅要创造利润，也要提升员工的生活品质。”周东丰说。 中资胎企逐鹿越南 最近几年，在逆全球化的背景下，赛轮轮胎的成功为中国轮胎企业出海提供了宝贵经验，在赛轮首先落子的越南，至今已经汇聚了包括贵州轮胎、昊华轮胎、山东金宇轮胎等6家中资轮胎企业，占据了越南轮胎产业版图的半壁江山。 其中，今年3月份，贵州轮胎发布公告称，将继续加码其在越南的投资。 具体而言，公司将向境外全资二级子公司前进轮胎（越南）有限责任公司增资6832.90万美元以支持该公司拟投建的年产600万条半钢子午线轮胎智能制造项目。 此前，贵州轮胎已经实施了越南一期年产120万条全钢子午线轮胎项目和二期年产95万条高性能全钢子午线轮胎项目。 2023年，山东金宇轮胎在越南西宁省举行了PCR项目奠基仪式。项目总体设计产能为1000万条，分三期建设，首期300万条预计2025年达产。本次PCR建设是金宇(越南)轮胎有限公司扩建项目，金宇(越南)轮胎有限公司于2020年落户越南，目前TBR日产已经达到6000条。 同样在2023年，山东昊华轮胎选择了在明兴Sikico工业园区建设轮胎制造厂，据悉，该项目总投资35亿人民币， 制造汽车和其他车辆半钢子午轮胎和全钢子午线轮胎，年产量1440万套，年均产量价值7.7亿美元。 （往期回顾：“中国制造的世界时间”专题）

台州，浙江中部沿海城市，中国再生金属之都。上世纪70年代末，台州路桥区峰江街道的个体户穷则思变，于门前屋后拆解废旧物谋生，“污手垢面”的行当初看其貌不扬，实则别有洞天。 今年3 月，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，政策“利”度空前，不仅在生产侧和消费端激起热烈反响，也在“吐故纳新”的再生资源行业掀起波澜。 台州业界尤其敏锐的反映出这一点。在“循环经济”日渐形成风潮的今天，当地再生资源企业不只“固守”国内，更放眼世界，于欧洲、日韩、东南亚建厂设站，发展出一张全球化的资源网络。 去年，台州启动国际再生金属交易中心，目标到2025年，交易额达至千亿，与此同时，当地再生金属产业集群也目标到2027年实现千亿规模。 冲刺“双千亿”，意味一段激励人心又充满挑战的征途已然开启。 政策利好频频 今年以来，一系列国家层面的鼓励政策相继出台，为再生金属产业营造出浓厚利好氛围——台州业界受惠颇多。 《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》、《关于加快构建废弃物循环利用体系的意见》两份政策文件首当其冲，规划了设备更新、消费品回收循环利用的清晰目标和具体行动。 随之而来，国家税务总局发布《国家税务总局关于资源回收企业向自然人报废产品出售者“反向开票”有关事项的公告》，明确了资源回收企业向自然人报废产品出售者“反向开票”的具体措施和操作办法。 台州国际再生金属交易中心相关负责人向财联社记者表示，长期以来，国内废旧品回收小而分散，个人或个体工商户变卖废旧品时，通常无法开具增值税发票，这导致回收企业过去在申报企业所得税时由于缺少合法的成本扣除凭证，从而需要承担较大增值税税负。 “‘反向开票’政策的出台，对再生资源行业意义重大，解决了长期困扰资源回收企业‘第一张发票’的难题。” 前述负责人表示。 “举例来说，过去回收企业花10元收购来铜废料，加工成再生铜卖出，哪怕只有1元的利润，但由于花10元收购铜废料那一道没有发票，10元也被视为利润，需要缴纳25%的增值税。” "反向开票"政策的问世，扭转了这一局面，即自然人报废产品出售者向资源回收企业销售报废产品，符合条件的资源回收企业即可以向出售者开具发票。 通过"反向开票"的方式，资源回收企业对未取得发票的采购环节进行补充开票，从而实现税额的抵扣，大大降低了税负压力。 不过，在台州调研期间，当地业界也对财联社记者反馈，“反向开票”政策在执行层面仍有进一步落实的空间，操作细则上也有待不断完善。 例如，目前不同省份、地区执行“反向开票”的步调并不一致，有些地方选择暂不实施，仍采用以自制凭证入账进行成本扣除的做法，这就造成税收环境地域上的不公平。 再例如，资源回收企业向自然人出售者“反向开票”后，出售者后续申报个税时若需补税，该由谁承担，这个问题尚未明确。 此外，政策规定出售废旧物资的自然人连续不超过12个月（指自然月）“反向开票”累计销售额不超过500万元（不含增值税），这一金额限制对资源回收量大、金额高的企业而言颇为掣肘。 但即便如此，“反向开票”的正面效应仍毋庸置疑，再生资源行业没有理由不对此感到振奋。 触角伸向全球 台州历来是国内再生金属进口的主要城市之一，也是全国重要的再生金属集散地，被誉为“中国再生金属之都”。 上世纪80年代以来，为缓解国内原料不足，台州的再生资源企业开始从境外进口可用作原料的固体废物。 位于路桥区、总占地面积达6633亩的再生金属产业基地于2015年应运而生，形成了约300万吨废旧金属回收拆解产能和80万吨再生金属熔炼加工产能，成为国内规模最大的金属资源再生产业基地，并获得国家发改委“城市矿山”批准称号。 当地企业负责人向财联社记者介绍，2017 、2018年是国内再生资源行业发展历程中的一道“分水岭”。 2017年，“洋垃圾”话题为社会广泛关注，国家对“洋垃圾”（特指以走私、夹带等方式进口国家禁止进口的固体废物，或未经许可擅自进口属于限制进口的固体废物）进口做出了严厉整治，国内再生资源行业因此面临重塑。 2018年，废五金类、废船、废汽车压件、冶炼渣、工业来源废塑料等16种固体废物被禁止进口，这“倒逼”部分台州再生资源企业做出转型，要么聚焦国内市场，要么将再生原料的拆解环节由国内转移至国外。 2020年，转机开始出现，当年多部委联合发布《关于规范再生黄铜原料、再生铜原料和再生铸造铝合金原料进口管理有关事项的公告》，明确符合标准的再生黄铜原料、再生铜原料和再生铸造铝合金原料不属于固体废物，可自由进口。 这意味，海外进行回收拆解、加工成符合标准的再生原料、再进口国内这一商业模式开始走通。台州本土再生金属企业——巨东集团正是这一模式的引领者和受益者。 巨东先后在日本投资近50亿日元，建立了回收拆解体系，厂房面积共3.5万平方，分别位于东京、鹿岛、川崎、北九州和歌山下津港等，同时，在韩国、马来西亚以及欧美等国，也建立了供应和贸易网络，持续扩张海外拆解产能。拆解后的铜、铝、钢等金属资源被输送回国，巨东得以实现50亿元的年业务额。 台州当地一家企业负责人对财联社记者表示，再生金属行业“资源为王”，谁掌握越多再生原料，就拥有更大的话语权。 该负责人表示，目前国内竞争局面越来越“卷”，以汽车拆解为例，尽管直接受惠于本轮“以旧换新”政策，但因为各地纷纷上马新的拆解产能，导致无利可图的情形正在发生，“有的城市，报批的汽车拆解年产能，能够达到当地年报废汽车量的五倍之多”。 于是，“出海”日益成为再生金属行业的一条“出路”。有资料显示，目前路桥籍企业在欧美国家已经布局回收站点约260个，东南亚国家回收站点约160个，日韩回收站点约30个，掌握了日本、韩国、马来西亚、越南等国近80%的回收量。 去年，台州启动国际再生金属交易中心，目标到2025年，交易额达至千亿；与此同时，当地再生金属产业集群也目标到2027年实现千亿规模——某种意义上，这标志着借助利好政策、凭借全球网络，台州，还在不断坐实“中国再生金属之都”的江湖地位。 （往期回顾：新经济地方志专题）

钢铁行业的寒冬仍在持续，目前已有17家钢铁冶炼上市企业披露了2024年上半年业绩预告，14家上市钢企预亏，亏损总额超过114亿元。 对于上半年钢企亏损的主要原因，多数钢企表述较为统一。山东钢铁（600022.SH）在公告中对上半年业绩亏损的原因总结为，行业强供给、弱需求、低价格、高成本态势明显，持续压缩企业盈利空间，购销差价较去年同期大幅度缩小。 行业整体亏损 盈利必有所长 在已公布业绩预告的钢铁冶炼企业中，仅有三家上市钢企预盈，超八成企业预亏，近六成上半年亏损幅度同比扩大或由盈转亏。 横向对比，上半年钢铁行业亏损幅度最大的仍是国内钢铁行业“老大哥”鞍钢股份（000898.SZ），亏损额达到26.79亿元，由于公司整体包袱较大，在行业寒冬期，公司方面表示，面对钢铁市场下行压力，公司在采购端、销售端、制造端持续推进系统降本增效，但受供销两端市场持续收窄影响，公司生产经营仍处于亏损局面。 钢铁冶炼企业上半年盈亏情况（数据来源：上市公司业绩预告） 而上半年预报盈利的钢企仅有3家，从企业产品端来看，预告盈利的三家钢企均有不同“特长”。 抚顺特钢（600399.SH）预计2024年半年度实现归属于上市公司股东的净利润为2.15亿元至2.4亿元，与上年同期相比增加 36.83%-52.74%。公司在公告中表示，公司突破高附加值产品产能瓶颈，特冶产能较上年同期进一步增长。同时，公司主要原材料的采购价格较上年同期有所下降。由于公司产品以特钢为主，订单式生产，同时镍、铬、钼等原料在公司成品中成本占比较高，公司与其他钢企相比，并未处于同一赛道。 柳钢股份（601003.SH）则在完成防城港新厂搬迁后，交通运输更加便利，在帮助企业降低原料运输成本的同时，也更靠近东南亚市场，出口业务大幅增长，由于出口产品毛利率高于国内产品毛利率，此外，公司变更固定资产分类及折旧年限，影响固定资产折旧费用减少，增加本期净利润约8600万元。公司实现扭亏。 但需要注意的是，宝钢股份（600019.SH）、中信特钢（000708.SZ）、河钢股份（000709.SZ）、华菱钢铁（000932.SZ）、首钢股份（000959.SZ）、南钢股份（600282.SH）、新兴铸管（000778.SZ）等行业“优等生”至今仍未披露业绩预告，上述几家钢企业绩变动或未达业绩预告披露标准，上半年或保持较好盈利水平。 上半年供需双弱、量价齐降 行业需求仍有韧性 造成行业大范围亏损的情况主要是市场供需矛盾较为突出，钢材价格持续下行，叠加铁矿石等原料价格易涨难跌的影响，今年上半年行业呈现出高产量、高成本、高库存、低需求、低价格、低效益的运行局面，企业利润明显下降。 供需面来看，供大于求的现象仍较为明显。统计局数据显示，2024年1—5月，我国粗钢产量43861.4万吨，同比下降1.4%，测算较上年同期减少622.8万吨。 国内粗钢产量变化（数据来源：国家统计局） 钢材产品售价和成本整体均呈下降趋势。 从钢铁市场产品结构来看，由于近两年地产基建投资持续下滑，国内建筑用钢市场需求减少，在部分钢企调整产线结构，减少螺纹等建筑用钢生产，提高热卷等工业用钢产量的时候，也导致工业普钢市场竞争加剧，为此，安阳钢铁（600569.SH）、沙钢股份（002075.SZ）等钢企均表示将推进特钢转型。 上半年市场最大亮点在出口及船舶用钢等工业用钢领域。

中国钢铁工业协会发文，根据海关统计快讯数据，2024年6月，我国进口钢材57.5万吨，环比下降6.2万吨，降幅9.7％；均价1609.7美元/吨，环比下跌41.8美元/吨，跌幅2.5%。1-6月累计进口钢材361.7万吨，同比减少12.3万吨，降幅3.3％。6月，我国进口铁矿石9761.3万吨，环比下降442.0万吨，降幅4.3％；均价107.3美元/吨，环比上涨1.6美元/吨，涨幅1.5%。1-6月累计进口铁矿石61117.7万吨，同比增加3572.7万吨，增幅6.2％。 6月，我国出口钢材874.5万吨，环比下降88.7万吨，降幅9.2%；均价772.6美元/吨，环比上涨11.9美元/吨，涨幅1.6%。1-6月累计出口钢材5340.0万吨，同比增加1034.1万吨，增幅24.0％。